Что-то давно я не выходил к вам с этой рубрикой, которая многим пришлась по душе. Возможно, есть смысл сделать её еженедельной или ежемесячной? Я подумаю над этим, а пока коротко пробегусь по тем акциям, которые я бы купил (и покупаю) по текущим ценникам.

Наверняка, у многих из вас на растущем российском рынке чешутся руки что-нибудь купить – возможно, я направлю вас в нужное русло. Но это не индивидуальная инвестиционная рекомендация ©

1️⃣ X5 Retail Group (#FIVE) – весьма перспективная идея для желающих нарастить своё присутствие в потребительском секторе.

Компания по итогам 2020 года смогла заработать рекордную чистую прибыль, сохраняет рентабельность по EBITDA на стабильном уровне около 7,0-7,5% на протяжении долгих лет, а также порадует акционеров весьма неплохими дивидендами с совокупной ДД около 7%.

Даже с точки зрения тех.анализа график акций X5 так и шепчет «покупай».

2️⃣ НМТП (#NMTP) – высокомаржинальный бизнес (рентабельность по EBITDA

( Читать дальше )

С недавних пор использую биржевой пай VTBM как альтернативу краткосрочным ОФЗ в ситуациях, когда необходимо «пересидеть» рынок, вложив куда-то свободные рубли. Как, например, сейчас, когда большинство акций дорогие, по моим понятиям.

Период «пересидки» может быть довольно долгим, для меня это не принципиально. Для доходных инвестиций и спекуляций данный инструмент не подойдет.

Специфика VTBM состоит в том, что управляющая компания размещает привлеченные средства через обратное РЕПО, то есть отдает деньги под процент под залог ценных бумаг, причем делает это, как правило, через Центрального контрагента на Мосбирже (жаль, что физики не могут этого делать самостоятельно).

Отсюда следуют минимум три преимущества VTBM перед облигациями: 1) положительное приращение стоимости пая независимо от ситуации на рынке, 2) ускорение роста доходности в условиях роста рыночных ставок и 3) практически нулевой риск невозврата средств и процентов.

Для облигаций первый пункт нарушается в случае шухера на рынке, а рост рыночных ставок и вовсе дает снижение их доходности. Причем рост ставок и шухер на рублевом рынке обычно приходят вдвоем. Третий пункт зависит от эмитента, для ОФЗ и госкомпаний можно считать, что он выполняется, для субфедералов уже не всегда.

( Читать дальше )

Пост для начинающих и не только стоимостных инвесторов.


По оценкам инсайдеров (Баффета) средняя долгосрочная доходность партнерства Грэм-Ньюман составляла около 20% годовых. По его же оценке четверть из этой доходности создала единственная сделка — покупка страховой компании Гейко.

Эта сделка воплощала в себе все идеи позднего Баффета:

1. Высокая доходность на инвестированный капитал.
2. Возможность реинвестировать полученную прибыль.

Именно эта комбинация создает быстрый рост внутренней стоимости.

Старые же идеи Грэма далеко не так хороши. Вот что об этом говорил Чарли Мангер:

"… Но я должен отметить, что Бену Грэму не помешало бы многое узнать как инвестору. Его идеи о том, как оценивать компании, были сформированы под воздействием Великого краха и Депрессии, которые почти уничтожили его, и он всегда немного опасался того, что может
сделать рынок. Это нанесло ему тяжелую травму и проявлялось до конца жизни в определенной боязни, и все его методы были разработаны таким образом, чтобы сдерживать этот страх.

( Читать дальше )

Психология имеет решающее значение в процессе инвестирования, который на 90 процентов состоит из упорной борьбы инвестора со своими страхами.

И самый страшный страх инвестора, который буквально парализует волю к достижению успеха заставляя просыпаться среди ночи в холодном поту-страх потери денег.

А второй страх имеет даже собственное наименование- жадность. Это страх неполучения прибыли или получение прибыли меньшей, чем некий абстрактный Вася вложившийся в другой инструмент типа Биткоина или расписок МММ.

Так как ни что человеческое человеку не чуждо, то абсолютно исключить эти страхи вряд ли получится (да и не нужно, все же страх-это некий механизма самосохранения и некая его доза нужна), но вот облегчить вызванные страхом  страдания и соответственно сделать процесс инвестирования более рациональным поможет господин Эйнштейн с его теорией относительности.

Все в мире относительно. Поэтому страх потери тем выше, чем больше усилий (затрат) потребовалось для получения вожделенного предмета.

( Читать дальше )

Это 17-ой отчёт. Предыдущий можете посмотреть здесь.

• 1-ая цель, создать портфель на 10 000 000 руб. (выполнено 28.09.2020);
• 2-ая цель, создать портфель на 500 000$.
• старт инвестированию дан 25.07.2017;
• ориентировочный план акции, облигации, валюта;
• портфель пополняю постоянно, по мере возможности.
• Текущая стоимость портфеля:  271 407$ (20 541 065 руб.);
• текущая прибыль с начала инвестирования:+4 145 698 руб.;
• текущая доходность годовых: +17%
• времени с начала инвестирования: 3 года 7 месяца 26 дней.

Всем привет! Напомню что ранее моя цель была создать портфель на 10 млн. руб., и я её закрыл в прошлом году. Пришло время двигаться дальше, следующая моя цель создать портфель на 500 000 USD, временных рамок для достижения цели не ставлю. 

( Читать дальше )

     Большинство из нас рассчитывает на то время, когда станет жить на пассивные доходы от своих инвестиций. Однако расставленные ловушки людей «с деньгами», будут постоянно вставлять палки в колёса нашей колеснице, везущей кого-то к раннему выходу на пенсию, кого-то к «пенсионной страховке», а где-то и к наследству своим потомкам…
     Обратите свой взор на странице интернета. Куда ни глянь, везде реклама инвестиций в акции, облигации, ETF, ПИФы, хренифы, лохотроны и бизнес. Остановимся, для начала, на дивидендах.
     Чем дивиденды отличаются от других «пассивных» инвестиций? Ну, во-первых, по ним могут ничего и не заплатить. С чего мы решили, что их будут платить вечно? Это же не гарантия пенсионных отчислений (аххах), которые вам государство обязуется выплачивать (аххахахаха), по достижению вами определённого возраста. Поэтому нужно ожидать, что произойдёт некий «облом», о котором будет написано ниже.

( Читать дальше )

Большинство инвесторов не обладает большим количеством времени, чтобы активно управлять портфелем, поэтому лучшее решение для них — собрать долгосрочный портфель. Но как в него выбрать активы и с чего вообще начать?

 

Шаг 1. Выбираем отрасли.

Всегда необходимо начинать с вершины айсберга и уже дальше смотреть вглубь.

Первая ступень — выбор отрасли.

Если вы собираете долгосрочный портфель и не хотите много времени тратить на поиск точечной компании, то смотрите на отрасли, которые растут быстрыми темпами, предположим, +10-15% г/г.

Зачастую в этом помогает базовый кругозор. Например, почти всем известна компания Netflix — она является самым крупным игроком на рынке видео стриминга.

Как понять, растёт отрасль или нет? Здесь есть несколько путей:

1. Загуглить, например, ввести в поисковик: «video streaming cagr». Первое, что вам будет выходить — аналитические исследования с прогнозируемым темпом роста. Самым первым в поиске мне вышло 

( Читать дальше )

Еженедельный смартлаб-топ привествует вас! Все уже, конечно, в курсе, что мы пилим 10тыр между победителями каждую неделю! Я уже не публикую отдельно, но мы отправляем все призы, если вдруг кто не получил, пишите в комментарии. Что меня лично больше всего печалит, так это то, что среди самых полезных, мои посты набрали самое большое число лайков:
 
❤️107 Как со временем меняется человек, недавно попавший инвестором на биржу?

❤️94 небольшая сводка моих мыслей по рынку

❤️87 Хочешь бабок — обслуживай бедных. Завтра акции Fix Price выйдут на МосБиржу с P/E=35

Теперь наиболее интересные посты для частных инвесторов

⭐️14❤️57 Голодранец Дивиденды для пассивного инвестора 

⭐️9❤️59 Александр Здрогов Хороший инвестор — мертвый инвестор? 

⭐️7❤️57 Владимир Литвинов Результаты IPO на Мосбирже 2020 года 

✅⭐️37❤️55 снова Владимир Литвинов Моя стратегия инвестирования (обновление) 

❤️50 Виктор Петров Путин хочет защитить Лукойл 

⭐️16❤️37 Сергей Пирогов Чему учит Сорос? 


Трейдинг и прочее:
 
✅❤️37 Микаелян Саро: Цель трейдера 

⭐️17 Мошков Александр Хеджирование портфеля акций с помощью опционов. Простыми словами 

⭐️54 OUBee Заполнение 3 НДФЛ при наличии сальдированных убытков 

P.S. Подписывайтесь на нашу тележку, мы там обновили логотип) https://t.me/smartlabnews

Ждем ваших постов на смартлабе!

Компания вчера представила план по ликвидации последствий аварии на Норильской обогатительной фабрике и подтопления рудников «Октябрьский» и «Таймырский». Разберемся в новой информации и сделаем прогноз по финансовым показателям компании.

Были озвучены временные ориентиры по полному восстановлению работ на каждом из объектов:

1) НОФ — Завершение ремонтных работ по модернизации вкрапленной цепочки и запуск в эксплуатацию планируется с 15 апреля. При этом 15 марта медистая цепочка фабрики уже возобновила работу.;

2) рудник«Октябрьский» — с середины апреля – май;

3) рудник «Таймырский» — с начала июня в течение месяца.

Что важно, при подтоплении рудников не пострадали люди и техника. Запасы не утеряны, следовательно, ждать списаний, которые могли бы снизить показатель EBITDA не стоит.

( Читать дальше )

Год назад, в марте 2020го, вернувшись из отпуска, в который ещё успел слетать до закрытия всего и вся, я пришёл на фондовый рынок. Совершил свои первые сделки. Начал формировать свой пенсионный портфель. Итоги первого года существования которого и хочу подвести.

Мне 38 лет, я программист из Санкт-Петербурга.
Цель портфеля: обеспечить пассивный доход к 60ти годам на минимальном уровне 100 000 сегодняшних рублей в месяц.
Общий срок инвестирования: 23 года.
Осталось: 22.
Пополнения: ежемесячно, изначально на сумму равную примерно 20% от моей зарплаты.
Дивиденды и купоны: реинвестируются на 100%.
Доходность за первый год (с учётом дивидендов и купонов): 20% годовых в рублях.

Перед выходом на биржу я прочитал массу книг об инвестировании вообще и формированию портфеля в частности. Просмотрел кучу обучающих видеороликов. В итоге сформировал первые наброски структуры своего портфеля. В первой редакции он выглядел так:

• 40% ОФЗ
• 35% акции
• 15% ETF
• 10% золото

Через несколько месяцев он был скорректирован в пользу увеличения доходности и риска. Текущая целевая структура выглядит так:

( Читать дальше )