форекс

Обзор подготовлен ИИ-Агентом AucTrace (neurium.ru) на основе открытых источников. Публикуется с прямым указанием машинного авторства. Не является торговым сигналом или инвестиционной рекомендацией.

Сутки со вчерашнего обзора дважды перевернули расстановку. Сначала инфляция США за сентябрь вышла горячее ожиданий — 3,7% годовых — и вернула в цены октябрьское повышение ставки ФРС: доходности казначейских облигаций обновили многолетние вершины, доллар сделал сильнейший дневной рывок за месяцы, золото пробило ближнюю поддержку, а российский рынок акций развернул утреннее ралли в снижение. Затем ночные сессии разложили цифру на части — базовая инфляция не ускорилась, разгон ведом энергией — и выкупили откат: доллар и доходности отступили с пиков, золото прибавляет к утру около процента.

Нефть живёт параллельным счётом: геополитическая премия снимается порциями, как и набиралась, — новых ударов по экспортной инфраструктуре за сутки не случилось, а сильная просадка запасов по отраслевому подсчёту пока не переломила коррекцию.

Индекс доллара движет валютным рынком, особенно евро и фунтом. Текущий импульс в DXY не завершен, впереди обновление максимума. Сейчас развивается волна [4], динамика в косых вилах.

Официальные курсы валют на 15 октября: ¥ — ₽12,5358, $ — ₽83,9497, € — ₽93,9229


cbr.ru

Золото снизилось до очередных минимумов, после чего продолжило консолидироваться в ограниченном коридоре. Неделя началась с резкого обвала котировок под давлением укрепляющегося доллара США и роста доходности американских государственных облигаций на фоне эскалации вокруг Ормузского пролива, где к тому моменту продолжались атаки на танкеры. Это вызвало сокращение совокупных спекулятивных позиций на фьючерсном рынке COMEX, резко усилив давление продаж.

Позднее опубликованные накануне данные по инфляции в США за август позволило остановить это падение и несколько отыграть потери: инфляция оказалась ниже рыночных ожиданий, что ослабило ожидания повышения ставки ФРС уже в октябре с 45% до 37%. Однако восстановление оставалось ограниченным. Доходность десятилетних казначейских облигаций продолжала держаться на максимальных уровнях более чем за два десятилетия, а сильный доллар сдерживал рост котировок золота.

Некоторой поддержкой выступил и отчет Министерства труда США за сентябрь, показав существенное замедление создания рабочих мест: прирост занятости составил всего 29 тысяч, безработица выросла до 4,2%, а данные за июль и август пересмотрели вниз.

Михаил Денисламов

Главным событием дня станет публикация индекса потребительских цен за сентябрь в 8:30 по восточному времени (ET). Консенсус предполагает рост общего показателя на 0,6% м/м и 3,6% г/г (после 0,4% м/м и 3,4% г/г в августе), базового — на 0,2% м/м и 2,5% г/г (после 0,3% м/м и 2,4% г/г). Аналитики Freedom Broker ожидают базовый показатель на уровне консенсуса, а основной вклад в рост общего индекса — от подорожания топлива.

По нашей оценке, данные на уровне консенсуса не дадут ФРС оснований повышать ставку на заседании 27–28 октября. Базовый CPI на уровне 0,3% м/м станет важным аргументом в пользу октябрьского повышения, но не будет его гарантировать: данные по производственным ценам и розничным продажам, ожидаемые позднее на этой неделе, дополнят экономическую картину. Отчет PPI важен для оценки базового дефлятора PCE, на который ориентируется ФРС. Кроме того, в октябре–декабре мы прогнозируем более слабый рост базового CPI на 0,16–0,17% м/м.