Доброй ночи, коллеги!

Я готов к тому, что за этот пост меня закидают гнилыми помидорами )))
Но все же оставлю здесь свои 4 копейки для истории. © Анекдот

Существуют методологии расчета целей движения активов на длинных таймфреймах (daily).
Обычно они дают очень большой разброс в целях.
Но сейчас примерно все складывается )))

Золото и серебро подходят к историческим хаям (чистое IMHO).
Золото выполнило свою цель на отметке $4860 (3 раза).
Серебро не выполнило свою цель на отметке $98.
Понятно, что золото тянут на $5000, а серебро на $100.
Может и дотянут, а может и нет...

Немного расскажу о том, что будет после достижения этих целей.

Золото — коррекция в зону 3300+-200.
Серебро — коррекция в зону 50-
И все это будет так же быстро, как и предыдущий рост (м.б. чуть медленнее).

С уважением

P.S. Этот пост будет дополняться завтра и в Пн. А м.б. и не будет )))

Продолжаю активно на еженедельной основе покупать дивидендные акции и делиться с вами результатами своего инвестирования. Постепенно, не торопясь и не отходя от кассы, формирую портфель из акций, которые платят (в идеале всегда, и в идеале большие) дивиденды. Сегодня посмотрим из чего состоит мой портфель.

Считаю, что сейчас один из самых интересных периодов для того, чтобы набирать интересные вам акции в свой портфель, если, конечно, у вас горизонт планирования чуть больше, чем несколько кварталов и вас не пугают красные цифры в приложении брокера. Я избрал тактику еженедельных покупок, и так поступаю уже больше четырех лет и совсем ни о чем не сожалею. Переходим к портфелю и акциям.

Мой портфель

● Стоимость портфеля: 2 370 850 ₽

● Среднегодовая доходность: +15,8%

● Прибыль портфеля: +709 569 ₽

Составной портфель состоит из пропорций 85/10/5. Это в идеале, где 85% — акции, 10% — облигации, 5% — золото в любом его проявлении. Добиться точного соотношения добиться практически невозможно из-за изменения цен, в особенности акционной части. Но как компас, который задает верное направление — самое то. На данный момент соотношение выглядит следующим образом:

( Читать дальше )

Стэнли Дракенмиллер: «Люди постоянно забывают, что движения цены акции зависят на 50% от движения рынка, на 30% от сектора, и может быть процентов 20 — альфа от выбора конкретной акции и её финансовых показателей. Инвестиции в конкретные акции это по факту ставка на макроэкономику».

Перед написанием итогового поста за 2025 год, как обычно перечитал пост, который я написал ровно год назад.

https://vk.com/@-146891829-razumnyi-investor-2025

И если интересно, можно посмотреть такие же посты на предыдущие 3 года…

https://vk.com/@shadrininvest-razumnyi-investor-2022

https://vk.com/@shadrininvest-razumnyi-investor-2023

https://vk.com/@shadrininvest-razumnyi-investor-2024

 

Очень интересно сравнивать, что ждал и что потом произошло. В целом есть история с 2013 года.

Но вернемся к 2025 году.

Хотя прошедший год нельзя назвать суперуспешным в плане инвестиций, но 2025 год для меня был максимально счастливым, возможно, здесь и не инвестиции сыграли свою роль. Более спокойного года за всю историю инвестиций не могу вспомнить, всё стало, как надо. Я все разложил по полочкам. У меня есть простая, но очень гибкая стратегия работы с капиталом. И она хорошо работает.

( Читать дальше )

📌 Решил обновить таблицу долговой нагрузки наиболее популярных компаний. Все 200+ компаний не влезли бы в одну читаемую картинку, поэтому отобрал только 76 компаний с капитализацией более 15 млрд рублей (+ Whoosh и М. Видео). Данные брал из отчётов за 9 месяцев 2025 г., в некоторых случаях за 1 полугодие 2025 г.

❓ СМЫСЛ ПОКАЗАТЕЛЯ:

• Показатель «Чистый долг/EBITDA» позволяет оценить способность компании вовремя погасить свои долги. Чем он выше, тем более вероятен дефолт или допэмиссия акций.

• По механике расчёта, этот коэффициент показывает, сколько лет нужно компании, чтобы погасить свои долги, используя свой текущий размер EBITDA.

📊 ЦВЕТОВОЕ РАНЖИРОВАНИЕ:

🟢 Зелёным цветом отметил компании с отрицательным чистым долгом – они зарабатывают дополнительную прибыль (процентные доходы) благодаря высокой ключевой ставке. Такие компании могут погасить все свои долги, используя только уже имеющиеся денежные средства.

🟡 Жёлтым цветом отметил компании с умеренной долговой нагрузкой. У этих компаний чистый долг меньше, чем годовая EBITDA, поэтому в большинстве случаев у таких компаний нет проблем с обслуживанием долга.

( Читать дальше )

Мы живём в мире, где поколение Z и подрастающие альфы «потребляют» информацию не абзацами, а вспышками. Их средняя концентрация – полминуты. И это меняет не только соцсети, но и инвестиционный контент
Сегодня рекомендация формата «20 страниц, 15 графиков и ещё приложение» — уже анахронизм. Победит тот, кто объяснит сложное просто, цифры коротко, риски емко, а выводы — без воды.

Более того, это уже влияет на рынок: люди принимают решения буквально «на скорости ленты», выбирая те идеи, которые можно прочитать за минуту, а понять — за секунды.

СовКомБанк предложил самый лаконичный обзор, который мы когда либо видели

Думаете, весь обзор больше? – ловите
Только я помню 150 листов в отчетах Тройки Диалог и Сбер CIB?

 

Смотри также:

👉Сила в постоянстве или три примера изменчивости прогнозов ЦБ: один, два, три

Разброс прогнозов по ставке 👉в начале года и 👉в середине

👉Реальные % ставки по странам мира

👉5% за 1,5 года в ОФЗ

( Читать дальше )

Продолжаем богатеть на облигациях. Сегодня у нас в подборке 5 выпусков с ежемесячными купонами в валюте на довольно приличный срок. Рейтинг А и выше.

Шалом, секте свидетелей слабого рубля. На вашей улицы пока нет праздника, наш рубль крепок как никогда. Но что-то мне подсказывает, что так вечно продолжаться не может, и курс в районе 90-100 ₽ вполне реален в ближайшем будущем. Но пока ключ у нас высокий, выгоднее вкладываться в наш деревянный.

Еще больше интересного в моем телеграм-канале. Подписывайтесь, чтобы не потеряться, в нем рассказываю о своих покупках, обозреваю актуальные новости, делюсь своим опытом инвестирования.

✅ Также можете ознакомиться с интересными постами про облигации:

🔷 Мой портфель облигаций

🔷 10 облигаций с ежемесячными купонами. Рейтинг А+ и выше

🔷 Слабоумие и отвага. 10 ВДО с доходностью до 32%

🔷 Пассивный доход на длинных ОФЗ. Фиксируем 14% годовых

❗ Теперь переходим к подборке! Все выпуски с номиналом 100 USD. Удобно и комфортно!

💥 Уральская сталь 1Р4

( Читать дальше )

Задача: собрать все плюшки от государства, чтобы в старости хватило не только на хлебушек, но и на масло к нему

Итак, я решился оформить всё, что меня связывает с пенсионной системой России, в отдельный эксперимент «Копим на вторую пенсию». 



Почему вторую?

Тут нужен экскурс в историю пенсионной системы России. Попробую объяснить по-простому. 

( Читать дальше )

Всему люду инвесторскому и ходу трейдерскому — здорова!

Почти год ничего тут не писал… А все потому, что я сделал ровно то, что и сказал в прошлом посте: подцепил на 3 своих ИИС’а – 3-ех лучших системных трейдеров рунета и от всей этой пены рыночной – отчалил. Своим решением  — невероятно доволен.

Так уж вышло, что в элитном полутеневом мире российского трейдинга много чего за этот 2025-ый год произошло. Что-то случилось, что-то не случилось, но упомянуть стоит всё, уверен многие читатели даже не в курсе многих новостей из мира Большого Русского Трейдинга (специально так претенциозно оформил, кушайте).

Итак, начнем, так сказать, с общих мазков. По моим ощущениям вся эта тема с автоследованием — себя закономерно исчерпывает, хайп после ковида спадает. Люди, вместе с конскими комиссиями и проcкальзываниями, зацепили разные фазы рынка, по итогу которых никакого положительного фидбека, само собой разумеется, быть не может. Индустрия в спящем режиме ожидает новый виток роста рынка акций, новый хайп и новый приток мяса. Пока же, пытается создавать на месте сраного автоследа вот такие вот продукты – авторские фонды (ОПИФ).

( Читать дальше )

Привет, бедолаги!

Смотрю, все сейчас «в восторге» от фондового рынка как никогда. А это, как известно, самый надёжный индикатор, что пора… брать на плечи! 😎

Я вот снова влез на плечах. Взял Сургут преф, ФосАгро, Лукойл, ИнтерРАО, Полюс, Сбербанк и Транснефть пр(мало), GOLD ETF. У компаний мультипликаторы снова выглядят вкусно. Сантимент тоже радует… В общем, беру! С плечом 30% сверх своих!

Фундаментал тоже в плюс: ставочку снижают планово, народ запугивают, чтобы выкупить подешевле. А еще, по моему мнению разворачивается курс валюты. Большая часть портфеля — ставка на валюту… Ну а глобально всё «идёт куда надо» — победа, как обычно, в кармане.

Как беру? Да просто запускаю своих роботов — ловцов дна. Они заходят со стопами. Всё честно: если рынок валится, их выбивает, и на новом дне они снова берут. Машины работают, а я чай пью. ☕

Не забывайте: акции регулярно падают на 50–70%. Поэтому покупать их надо, когда они дешёвые, а не когда модные. А продавать — не только когда они «дорогие», но и когда уже реально начинают падать. Иначе можно легко продать новый биткоин своей жизни и потом локти кусать. 🚀

( Читать дальше )

Акции дочерних организаций Россетей в этом году продемонстрировали впечатляющую динамику. Кое-кто даже вырос с начала года в 2 раза. Почему? Из-за прогнозных дивидендов. Министерство энергетики регулярно публикует и корректирует проекты инвестиционных программ (ИПР), в которых весьма подробно и детально излагает свои прогнозы по данным компаниям. В том числе прогнозы по чистой прибыли и дивидендам

Я решил для удобства свести данные по основным самым ликвидным и популярным сетевым компаниям в одну табличку. Речь идет о привилегированных акциях Ленэнерго, обыкновенных акциях Центра, Центра и Приволжья, Московского региона и Волги

«Чистая прибыль» и «дивиденды» в таблице — это скорректированный прогноз Минэнерго. Доходность – это дивидендная доходность прогнозируемых дивидендов к текущей цене без учета налога

Разумеется, представленные в таблице цифры – это не точно, это всего лишь прогноз министерства. Никаких гарантий нет. Более у каждой из компаний есть риски. Например, общий риск для всех сетевиков – непрогнозируемый переход на единую акцию (хотя это на текущий момент не на повестке дня) + ежегодные списания в конце каждого года (а вот это абсолютно реальный факт), уменьшающие чистую прибыль (и дивиденды, разумеется).

( Читать дальше )