Число акций ао 44 млн
Номинал ао 0.01 руб
Тикер ао GCHE
Капит-я 75,2 млрд
Выручка 102,6 млрд
EBITDA 20,4 млрд
Прибыль 10,2 млрд
Дивиденд ао 122,11
P/E 7,4
P/S 0,7
P/BV 1,3
EV/EBITDA 6,6
Див.доход ао 7,1%
* Все показатели рассчитываются по данным за последние 12 месяцев (LTM)
Прошедшие события Добавить событие

Черкизово акции, форум

1710   -0.23%
Облигации Черкизово
  1. хорошо растут, впрочем, долги тоже хорошо выросли. Я правильно понимаю, что если компания всё-таки проведёт доп выпуск акций то это размоет дивидендную доходность? Если планировали СПО на 200 млн баксов, а это 13 млрд рублей, то капитализация увеличится на 13/68=0,19, почти на 20% — стоит ли в таком случае ждать снижения ДД на те же 20% при том же уровне выручки?

    ZaPutinNet, Извините-цитата: SPO (secondary public offering) – публичное размещение акций, которые принадлежат уже существующим акционерам. Как правило, создателям компании или венчурным фондам. SPO, в отличие от IPO, не влияет на размер уставного капитала компании. Но в то же время такое размещение все равно делает компанию публичной, то есть такой, чьи акции свободно обращаются на рынке ценных бумаг. Кроме того, возрастет число акционеров, что делает акции ликвидными.

    Если Черкизово SPO проводит в этом смысле, то ничего не поменяется. Только бумага лучше станет.

    Если под СПО, как часто в России бывает, понимают доп. эмиссию, то да, дивы размоет. Хотя лично я и тут ничего плохого не вижу-свежий акционерный капитал намного лучше кормления ростовщиков.

    Сергей Нагель, в новостях пишут, что отменено именно SPO, причём уже второй раз, т.е. всё-таки компания проведёт его рано или поздно. Хотя, видимо, подразумевается именно доп выпуск

    ZaPutinNet, в доп выпуске нет ничего плохого. просто докупишь пропорционально выпуску чтобы твоя доля не изменилась. Лично мне нравится, когда компания замещает ростовщический капитал акционерным. В том же ВТБ (помяну в суе) когда государство по сути доп. размещение провело влив гигантские суммы в критический для банка момент к сожалению не оценили, хотя это безусловно лучше привлечения внешних займов с необходимостью их обслуживания. Но в ВТБ надо было спасаться, ав Черкизово нужно расти самим, а не банкиров кормить. ИМХО
  2. хорошо растут, впрочем, долги тоже хорошо выросли. Я правильно понимаю, что если компания всё-таки проведёт доп выпуск акций то это размоет дивидендную доходность? Если планировали СПО на 200 млн баксов, а это 13 млрд рублей, то капитализация увеличится на 13/68=0,19, почти на 20% — стоит ли в таком случае ждать снижения ДД на те же 20% при том же уровне выручки?

    ZaPutinNet, Извините-цитата: SPO (secondary public offering) – публичное размещение акций, которые принадлежат уже существующим акционерам. Как правило, создателям компании или венчурным фондам. SPO, в отличие от IPO, не влияет на размер уставного капитала компании. Но в то же время такое размещение все равно делает компанию публичной, то есть такой, чьи акции свободно обращаются на рынке ценных бумаг. Кроме того, возрастет число акционеров, что делает акции ликвидными.

    Если Черкизово SPO проводит в этом смысле, то ничего не поменяется. Только бумага лучше станет.

    Если под СПО, как часто в России бывает, понимают доп. эмиссию, то да, дивы размоет. Хотя лично я и тут ничего плохого не вижу-свежий акционерный капитал намного лучше кормления ростовщиков.

    Сергей Нагель, в новостях пишут, что отменено именно SPO, причём уже второй раз, т.е. всё-таки компания проведёт его рано или поздно. Хотя, видимо, подразумевается именно доп выпуск
  3. хорошо растут, впрочем, долги тоже хорошо выросли. Я правильно понимаю, что если компания всё-таки проведёт доп выпуск акций то это размоет дивидендную доходность? Если планировали СПО на 200 млн баксов, а это 13 млрд рублей, то капитализация увеличится на 13/68=0,19, почти на 20% — стоит ли в таком случае ждать снижения ДД на те же 20% при том же уровне выручки?

    ZaPutinNet, Извините-цитата: SPO (secondary public offering) – публичное размещение акций, которые принадлежат уже существующим акционерам. Как правило, создателям компании или венчурным фондам. SPO, в отличие от IPO, не влияет на размер уставного капитала компании. Но в то же время такое размещение все равно делает компанию публичной, то есть такой, чьи акции свободно обращаются на рынке ценных бумаг. Кроме того, возрастет число акционеров, что делает акции ликвидными.

    Если Черкизово SPO проводит в этом смысле, то ничего не поменяется. Только бумага лучше станет.

    Если под СПО, как часто в России бывает, понимают доп. эмиссию, то да, дивы размоет. Хотя лично я и тут ничего плохого не вижу-свежий акционерный капитал намного лучше кормления ростовщиков.
  4. хорошо растут, впрочем, долги тоже хорошо выросли. Я правильно понимаю, что если компания всё-таки проведёт доп выпуск акций то это размоет дивидендную доходность? Если планировали СПО на 200 млн баксов, а это 13 млрд рублей, то капитализация увеличится на 13/68=0,19, почти на 20% — стоит ли в таком случае ждать снижения ДД на те же 20% при том же уровне выручки?
  5. Прибыль рсбу 1 кв 2019г: 4,597 млрд руб (+159% г/г)

    Группа Черкизово – рсбу/ мсфо
    43 963 773 + 2 916 759 (допка от 19.03.2019г) = 46 880 532 акций 
    http://www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=JGGiEIap2U-CowC1UXPH0yw-B-B
    http://cherkizovo.com/upload/iblock/7ce/7ce2bf3acb286b30133dac1c51f51f7f.pdf
    Капитализация на 17.04.2019г: 77,540 млрд руб 

    Общий долг на 31.12.2016г: 5,657 млрд руб/ мсфо 52,297 млрд руб
    Общий долг на 31.12.2017г: 5,936 млрд руб/ мсфо 65,864 млрд руб
    Общий долг на 31.12.2018г: 9,968 млрд руб/ мсфо 87,369 млрд руб
    Общий долг на 31.03.2019г: 14,118 млрд руб

    Выручка 2016г: 3,167 млрд руб/ мсфо 82,417 млрд руб
    Выручка 1 кв 2017г: 671,42 млн руб
    Выручка 6 мес 2017г: 1,304 млрд руб/ мсфо 43,349 млрд руб
    Выручка 9 мес 2017г: 1,946 млрд руб
    Выручка 2017г: 7,934 млрд руб/ мсфо 90,465 млрд руб
    Выручка 1 кв 2018г: 2,477 млрд руб
    Выручка 6 мес 2018г: 5,126 млрд руб/ мсфо 45,539 млрд руб
    Выручка 9 мес 2018г: 7,377 млрд руб
    Выручка 2018г: 13,145 млрд руб/ мсфо 102,639 млрд руб
    Выручка 1 кв 2019г: 5,589 млрд руб

    Прибыль 2016г: 675,11 млн руб/ Прибыль мсфо 1,888 млрд руб
    Убыток 1 кв 2017г: 16,65 млн руб
    Прибыль 6 мес 2017г: 381,87 млн руб/ Прибыль мсфо 4,980 млрд руб
    Прибыль 9 мес 2017г: 3,070 млрд руб
    Прибыль 2017г: 4,591 млрд руб/ Прибыль мсфо 5,648 млрд руб
    Прибыль 1 кв 2018г: 1,772 млрд руб
    Прибыль 6 мес 2018г: 3,156 млрд руб/ Прибыль мсфо 8,616 млрд руб
    Прибыль 9 мес 2018г: 4,579 млрд руб
    Прибыль 2018г: 5,359 млрд руб/ Прибыль мсфо 11,980 млрд руб
    Прибыль 1 кв 2019г: 4,597 млрд руб
    http://www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=6652&type=3   
    http://cherkizovo.com/company/information-disclosure/financial-statements/fin-statements/
  6. Экспорт российского мяса продолжает расти

    Прогноз производства и экспорта индейки
    Экспорт российского мяса продолжает расти


    Рост в 28 раз за 7 лет. Поставка свиной продукции зарубеж
    Экспорт российского мяса продолжает расти
    читать дальше на смартлабе
  7. Черкизово - планирует в 2019 г увеличить производство мяса до 1,1 млн тонн

    В 2019 году Группа Черкизово планирует увеличить производство мяса до 1,1 млн т (в живом весе, без учета продукции мясопереработки).

    В результате этого, Черкизово может стать первой компанией в истории России, преодолевшей отметку в 1 млн т производства мяса.

    По итогам 2018 года Группа Черкизово возглавила рейтинг производителей мяса. Рейтинг составлен отраслевым изданием «Агроинвестор».

    http://cherkizovo.com/#/press/company-news/12545/


    читать дальше на смартлабе
  8. SPO Черкизово — губа не дура

    Черкизово захотели продать.
    В 2018 году контора стоила 1100 руб.
    Ну потратили немного денег, чтобы скупить неликвид с free float 2,4%.
    Подняли цену на 60%+
    А потом объявили, что мы продадим SPO по 1800-2100 руб.
    SPO Черкизово - губа не дура
    Продать хотели максимум на $400 млн.
    14 марта прошел самый максимальный объем торгов (около 10% от free float).
    При этом чтобы запульнуть бумагу на 20% за день, я думаю потребовалось не больше $1 млн
    SPO Черкизово - губа не дура
    Вот только проблемка: Сбербанк КИБ, UBS и Goldman Sachs не смогли найти покупателей даже по 1800 руб на такой объем.
    А компания отменила SPO сославшись на неблагоприятную ситуацию на фондовом рынке.

    Черкизово с начала года +42%
    Русагро -8%
    SPO Черкизово - губа не дура
    Может просто надо было рынку предложить адекватную цену (например, в районе 1100 руб?)
    читать дальше на смартлабе

    Тимофей Мартынов, 1300 минимум. Они же у Проспирити выкупили по этой цене нехилый пакет на 12 ярдов рублей, по-моему.

    khornickjaadle, да все верно.
    Я просто для примера говорю о цене на конец прошлого года
  9. SPO Черкизово — губа не дура

    Черкизово захотели продать.
    В 2018 году контора стоила 1100 руб.
    Ну потратили немного денег, чтобы скупить неликвид с free float 2,4%.
    Подняли цену на 60%+
    А потом объявили, что мы продадим SPO по 1800-2100 руб.
    SPO Черкизово - губа не дура
    Продать хотели максимум на $400 млн.
    14 марта прошел самый максимальный объем торгов (около 10% от free float).
    При этом чтобы запульнуть бумагу на 20% за день, я думаю потребовалось не больше $1 млн
    SPO Черкизово - губа не дура
    Вот только проблемка: Сбербанк КИБ, UBS и Goldman Sachs не смогли найти покупателей даже по 1800 руб на такой объем.
    А компания отменила SPO сославшись на неблагоприятную ситуацию на фондовом рынке.

    Черкизово с начала года +42%
    Русагро -8%
    SPO Черкизово - губа не дура
    Может просто надо было рынку предложить адекватную цену (например, в районе 1100 руб?)
    читать дальше на смартлабе

    Тимофей Мартынов, 1300 минимум. Они же у Проспирити выкупили по этой цене нехилый пакет на 12 ярдов рублей, по-моему.
  10. SPO Черкизово - губа не дура

    Черкизово захотели продать.
    В 2018 году контора стоила 1100 руб.
    Ну потратили немного денег, чтобы скупить неликвид с free float 2,4%.
    Подняли цену на 60%+
    А потом объявили, что мы продадим SPO по 1800-2100 руб.
    SPO Черкизово - губа не дура
    Продать хотели максимум на $400 млн.
    14 марта прошел самый максимальный объем торгов (около 10% от free float).
    При этом чтобы запульнуть бумагу на 20% за день, я думаю потребовалось не больше $1 млн
    SPO Черкизово - губа не дура
    Вот только проблемка: Сбербанк КИБ, UBS и Goldman Sachs не смогли найти покупателей даже по 1800 руб на такой объем.
    А компания отменила SPO сославшись на неблагоприятную ситуацию на фондовом рынке.

    Черкизово с начала года +42%
    Русагро -8%
    SPO Черкизово - губа не дура
    Может просто надо было рынку предложить адекватную цену (например, в районе 1100 руб?)
    читать дальше на смартлабе
  11. Опять инсайдер-манипулятор вернулся?:)
  12. 1500 — это нормальная равновесная цена, SPO нужно было проводить по ней.

    Чтобы продать за 1800-2100, нужно владельцам еще подождать пару лет.

    elber, вполне нормально. Я бы не стал покупать акции по цене, которая образовалась за несколько дней до ее объявления. Хотя, в США и не с такими премиями покупают…

    Александр Мальцев, Цена была за объем! На рынке 2%. продавали 18%. Поэтому хотели дороже.
  13. 1500 — это нормальная равновесная цена, SPO нужно было проводить по ней.

    Чтобы продать за 1800-2100, нужно владельцам еще подождать пару лет.

    elber, вполне нормально. Я бы не стал покупать акции по цене, которая образовалась за несколько дней до ее объявления. Хотя, в США и не с такими премиями покупают…
  14. 1500 — это нормальная равновесная цена, SPO нужно было проводить по ней.

    Чтобы продать за 1800-2100, нужно владельцам еще подождать пару лет.
  15. Черкизово - инвесторы, держим!

    Как я и писал вчера ( smart-lab.ru/blog/533137.php ), в диапазоне 1450-1500 рублей по акциям проходит уровень поддержки, от которого котировки отталкиваются. Ниже него, как мне думается, акции набирали под дивиденды, которые платились и, надеюсь, будут платиться.

    11 апреля компания опубликовала операционные результаты: cherkizovo.com/upload/iblock/fcc/fcc91410b4a636d4129a383b5f4fb25a.pdf
    Годовые показатели в денежном выражении растут. Индейки реализовано меньше, зато цена выросла. Уменьшение квартал-к-кварталу я считаю нерепрезентативным (пока что; один раз не ...! вот если 2, 3 и 4 квартал покажут уменьшение к предыдущему, то это мощный сигнал отсутствия денег у народа), поскольку 4 квартал — это закупки перед новогодними праздниками, а 1 квартал — начало Великого поста, уменьшенные из-за праздников зарплаты за январь плюс сезонное накопление запасов (в холодное время года забой под заморозку производить удобнее, идет накопление запасов).

    Компания растет, стоит дешевле выручки, платит дивиденды. Минус — малая ликвидность, на миллион сложно набрать. Продолжаем держать и откупать около цены в 1500-1600 Р.
    читать дальше на смартлабе
  16. В Черкизово побоялись быть непонятыми

    Черкизово, отказавшись от SPO уже второй раз за последнее время, на неопределенное время попрощалась со своей мечтой о достижении капитализации в 100 млрд рублей.

    Завысив цены на свой предполагаемый выпуск, группа спугнула многих инвесторов, что даже повлияло на цену текущих акций. И то, это не имело большого значения — free-float акций компании едва достигает 3%.

    Причина такого не особо успешно стечения обстоятельств — некорректное позиционирование выпуска SPO компании. Никто так и до конца не понял, для чего именно инвестор должен был понести свои деньги в Черкизово. Хоть и этот дополнительный выпуск решил бы многие амбициозные задачи компании.


    В Черкизово побоялись быть непонятыми
    читать дальше на смартлабе
  17. Черкизово - операционные результаты за 1 квартал. Рост объемов продаж г/г по всем секторам, кроме индейки

    Группа «Черкизово» объявляет результаты операционной деятельности за март и 1-й квартал 2019 года.

    Основные показатели за 1 квартал 2019 года:

    Курица: Объем продаж составил 151,6 тыс. тонн увеличился на 10% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года благодаря консолидации объемов от приобретенных активов: Алтайский Бройлер и Белая птица, Курск

    Индейка: Объем производства СП «Тамбовская индейка» составил 8,2 тыс. тонн, снизившись на 16% по сравнению с 1-м. кварталом 2018 г., из-за увеличения бескостной продукции под брендом Пава-Пава и небольшому накоплению запасов в перед летним сезоном.

    Свиноводство: Объем производства и продаж вырос по сравнению с результатами 1-го квартала 2018 г. из-за роста производства на недавно построенных площадках.

    Мясопереработка: Объем продаж не изменился по сравнению с результатами 1-го квартала 2018 г.
    читать дальше на смартлабе
  18. Почему Черкизово отказалось от проведения SPO?

    Вышла информация, что Группа Черкизово отказалось от проведения SPO.

    Наш персональный брокер Евгений Маришин дал небольшой комментарий на эту тему:
    Компании не удалось собрать книгу заявок, поэтому SPO сорвалось, инвесторов не устроила цена.
    Видимо, как заявила компания, инвесторы не готовы сейчас рассматривать российские компании средней капитализации.

    Вероятность проведения SPO в будущем остаётся.
    Почему Черкизово отказалось от проведения SPO?
    Подставим «плечо». Ознакомиться со списком ценных бумаг


    читать дальше на смартлабе
  19. Черкизово - спекулянты, расходимся!

    15 февраля я писал ( smart-lab.ru/blog/522748.php ) об акциях Черкизово и о том, когда выходить. Отмена SPO была одним из опасных событий, она и случилась. Думаю, что спекулянтам в Черкизово делать нечего. 

    Проблема в том, что к моменту, когда отмена SPO уже стала известна, котировки акций уже обрушились, акции торговались по 1600 Р за штуку, сейчас 1480. На тех же уровнях, которые были до разгона под SPO. До уровня 1500 Р акции выросли на объявлении дивидендов в 100 рублей.

    Таким образом, сейчас акции торгуются с дивдоходностью около 120/1500*0.87 = 7% после вычета налогов, что нормально для второго эшелона. Мультипликаторы тоже не особенно дорогие. Продавать сейчас поздно...

    Спекулянты могут продавить цену еще ниже. Однако, анализ объемов в Квике (недельный таймфрейм) показывает, что все, кто задирал акцию с 10 марта с 1500 до 2100-2500, к сегодняшнему моменту вышли. Те, кто заходил с 10 февраля по 10 марта (с 1200 по 1500 Р), вышли где-то на треть. Исходя из этого, я считаю, что на долгосрок акции можно постепенно набирать.
     
    читать дальше на смартлабе
  20. До 1500 росли на новостях о дивидендах. Памп пошел перед SPO, поэтому велика вероятность, что около 1500 стабилизируется с ДД чистыми 120/1500*0.87=7%, норма для крепкого второго эшелона. Для растущего бизнеса нормальные параметры.
  21. слив еще на 200 точно будет

    evgeniy,

    Да, и про SPO им теперь надолго придётся забыть…
  22. слив еще на 200 точно будет
  23. «Задачи собрать деньги любой ценой не было». Гендиректор «Черкизово» Сергей Михайлов — о причинах отказа от размещения акций

    Крупный производитель мяса группа «Черкизово» семьи Михайловых отменила SPO на $200 млн, намеченное на эту весну. Это уже вторая попытка компании расширить присутствие на рынках публичного капитала за год, которая окончилась неудачей. О причинах отказа от размещения акций “Ъ” рассказал гендиректор «Черкизово» Сергей Михайлов.
    www.kommersant.ru/doc/3939636
  24. «Черкизово» не понравился рынок. Группа отменила SPO второй раз за год

    Вторая попытка крупного производителя мясных изделий «Черкизово» провести SPO на Московской бирже тоже закончилась неудачно. Как и в апреле 2018 года, в компании ссылаются на неблагоприятную ситуацию на российском фондовом рынке. Но аналитики называют истинной причиной чрезмерно высокий ценовой диапазон в 1,8–2,1 тыс. руб. за акцию. Теперь попытаться вернуться на рынок публичного капитала «Черкизово» сможет только через несколько лет, предупреждают они.
    www.kommersant.ru/doc/3939646
    www.vedomosti.ru/business/articles/2019/04/10/798815-cherkizovo
  25. сегодня ожидаем: Черкизово: СД обсудит доп эмиссию

    см. календарь по акциям

Черкизово - факторы роста и падения акций

  • Владелец Черкизово по слухам хочет продать контору за $2 млрд - в 2 раза выше рыночной капитализации
  • Новая дивидендная политика подразумевает 50% от чистой прибыли. По котировкам весны-2018 это 10-14% дивдоходности.
  • Ожидается SPO Черкизово на сумму $300 млн. С одной стороны - навес, из позитивного - увеличение Free Float с 2.35% до 20%
  • Высокий долг (долг/EBITDA > 3)
  • Крайне малое число акций в свободном обращении

Черкизово - описание компании

Группа «Черкизово» (LSE:CHE; MOEX:GCHE) – крупнейший в России производитель мясной продукции. Группа входит в тройку лидеров на рынках куриного мяса, свинины, продуктов мясопереработки и является крупнейшим в стране производителем комбикормов.

В структуру Группы «Черкизово» входит 8 птицеводческих комплексов полного цикла общей мощностью около 550 тыс. тонн в живом весе в год, 15 современных свинокомплексов общей мощностью 200 тыс. тонн в живом весе в год, 6 мясоперерабатывающих предприятий общей мощностью 190 тыс. тонн в год, а также 6 комбикормовых заводов общей мощностью около 1,4 млн тонн в год, элеваторы мощностью свыше 700 тыс. тонн единовременного хранения и более 140 тыс. га сельскохозяйственных земель. В 2014 году Группа «Черкизово» произвела более 800 тысяч тонн мясной продукции.

Благодаря вертикально интегрированной структуре, включающей выращивание зерновых, элеваторное хранение, собственное производство комбикормов, разведение, выращивание и убой животных, а также мясопереработку и собственную дистрибуцию, Группа «Черкизово» демонстрирует долгосрочный устойчивый рост продаж и прибыли. Консолидированная выручка компании в 2014 году достигла 1,8 млрд долларов.

Только за последние 5 лет Группа «Черкизово» инвестировала в развитие отечественного агропромышленного сектора более 1,5 млрд долларов.

Стратегия Группы «Черкизово» предусматривает как органический рост и создание новых производств, так и консолидацию активов на мясном рынке страны. Акции Группы «Черкизово» обращаются на Московской Бирже и Лондонской Фондовой Бирже.

Чтобы купить акции, выберите надежного брокера: