◾ Решение задачи роста капитализации российского фондового рынка невозможно без выхода на биржу компаний с госучастием, считает министр финансов РФ Антон Силуанов.

◾ Согласно опубликованному в мае 2024 года указу президента РФ, капитализация российского фондового рынка к 2030 г. должна вырасти не менее чем до 66% ВВП.

«Достаточно амбициозная задача. И, действительно, как раз предложение о том, чтобы наши госкомпании выходили на рынок — без этого невозможно решить поставленные цели», — сказал Силуанов журналистам на брифинге во вторник.

◾ По словам министра, источником спроса для рынка могут по мере смягчения денежно-кредитной политики стать средства с депозитов.

«Деньги с депозитов могут перетекать в строительный сектор на улучшение жилищных условий и на финансовый рынок. В этом мы видим источники для того, чтобы развивать финансовый сектор. Вопрос, откуда появятся новые размещения?», — отметил Силуанов.

«Новых крупных компаний (на бирже — ИФ) без того, чтобы продать часть организаций с госучастием, наверное, столько не появится. Если появятся, то небольшие компании, и тоже слава богу. А если обеспечить показатели, которые поставил в задачу президент, без госкомпаний это невозможно», — подчеркнул министр.

На мой взгляд, вместо ПИФов на замещающие облигации имеет смысл присмотреться к альтернативам: либо самим таким облигациям, либо, если вы верите в относительно скорую девальвацию рубля — инструменты типа валютных фьючерсов.

Если говорить про покупку валютных облигаций как про альтернативу ПИФам на замещающие облигации, такой подход позволит убить двух зайцев: сэкономить на комиссиях управляющих компаний, и получать напрямую купонный доход по валютным бумагам. Тем более, что сейчас на рынке появились облигации с вполне доступным номиналом от 100 долларов, что делает их интересными даже для скромных инвестиционных портфелей.

Если говорить про фьючерсы на валюту — это ещё один вариант для тех, кто рассчитывает на рост доллара. В отличие от ПИФов, здесь нет регулярных комиссий, а потенциальная доходность может быть выше за счёт курсовой разницы.

В любом варианте при таком подходе вы получаете полный контроль над своими вложениями без лишних посредников. Да, это потребует чуть больше вовлеченности, зато избавит от скрытых комиссий и позволит гибко реагировать на изменения рынка.

Курсы валют ЦБ на 7 мая:

💵 USD — ↘️ 80,9644
💶 EUR — ↘️ 91,9169
💴 CNY — ↘️ 11,2155

▫️ Индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии прибавил 2,97%, составив 2 820,07 пункта.

▫️ ВК (+2,81%); Акционеры одобрили допэмиссию по цене 324,9 руб. за акцию (существенно выше рынка) по закрытой подписке, в планах привлечение 115 млрд руб. для снижения долговой нагрузки, которую «не планирует наращивать в будущем».

▫️ Циан (+2,91%); Акционеры приняли решение о редомициляции компании с Кипра в Калининград, теперь необходимо получить свидетельство от регистратора островного государства, что может занять не менее 6 месяцев, уточняет «Интерфакс».

▫️ Россети (+0,51%); Совет директоров рекомендовал акционерам выплату дивидендов за 2024 г. в размере 0,067638 на акцию. Голосование 11 июня, закрытие реестра 25 июня.

▫️ Вуш (+1,2%); Совет директоров рекомендовал пока не выплачивать дивиденды за 2024 г. и повторно вернуться к вопросу осенью.

▫️ Джетленд (-2,76%); Компания провела IPO на СПБ Бирже в марте, сегодня опубликованы результаты по МСФО за 2024 г. Чистый убыток: 114 млн руб., выручка: 729,5 млн руб.

😂 Когда картошка — новая крипта, а булка хлеба почти золото

Друзья, у нас тут свежие новости с полей — продовольственная инфляция снова набирает обороты. По данным ФАО, индекс цен на еду в мире вырос в апреле на 1% за месяц и на 7,6% за год. Звучит вроде и не пугающе? Ну-ну.

🧑‍🌾 Главный двигатель роста — зерновые. Пшеница подорожала, потому что Россия снизила экспорт (видимо, оставляют себе на зиму). Кукуруза тоже в цене пошла вверх, потому что в США запасы худеют, а тарифы туда-сюда дергают — то освободят, то поднимут. Ну и классика: доллар чихнул — мировые цены качнулись. В общем, как обычно, куда ветер дунет — туда и цены.

🍔 А вот сахар, наоборот, дешевеет. Логика простая: люди меньше сладкого едят (или стараются), производители колу разбавляют, а в Бразилии вообще рекордный урожай. Плюс бразильский реал там что-то совсем киснет, а нефть дешевеет — ну и привет, сахар падает. Сладкая жизнь? Не в этот раз.

Но самое вкусное — картошка. Коротко — просто послушайте: в России картофель подорожал в 4,4 раза (!) по сравнению с прошлой весной. Оптовая цена выросла на 85% с начала года. В рознице — почти 86 руб за кило. Когда картошка дороже курицы — значит, мы где-то свернули не туда.

Бюджетом 2025 года не запланированы дивидендные поступления от «Газпрома», сообщил журналистам министр финансов РФ Антон Силуанов.

«В бюджете 2025 года каких-либо поступлений дивидендных от „Газпрома“ мы не планируем», — сказал он, отвечая на вопрос, не ждет ли Минфин дивидендов «Газпрома» по итогам 2024 года.

Минфин РФ рассматривает возможность закупок алмазов у «Алросы» в Гохран в этом году на фоне кризиса в алмазной отрасли. Об этом заявил журналистам министр финансов России Антон Силуанов.

«Мы рассматриваем различные варианты поддержки компании, которые применялись и в предыдущие сложные для компании ситуации с точки зрения реализации алмазов на мировых рынках. Речь идет о возможности закупок алмазов в рамках наших интервенций в Гохран», — сказал он, отвечая на вопрос о том, рассматриваются ли какие-либо меры поддержки для «Алросы» в связи с кризисом в алмазной отрасли.

Министр отметил, что Минфин готов рассматривать вопросы закупок алмазного сырья наравне с золотом, поскольку это тоже ликвидный актив, который будет востребован и его можно закладывать в качестве резервов. «Решения нет, но не исключаю, что такие решения будут приняты», — добавил Силуанов.

◾ Американская нефтегазовая компания Diamondback Energy Inc. снизила прогноз добычи нефти на текущий год. Она заявила, что производство на сланцевых месторождениях США достигло пика и будет сокращаться из-за падения цен на нефть.

◾ В обращении к акционерам компания отметила, что последние два месяца были сложными для нефтедобычи в США. Это связано с низкими ценами на нефть и планами ОПЕК+ по увеличению добычи.

◾ Diamondback, крупнейший независимый производитель нефти в Пермском бассейне, ожидает сокращения активности в сланцевой отрасли США. Это произойдет из-за низких цен на нефть.

«Мы ожидаем, что к концу второго квартала число наземных нефтяных установок в США сократится почти на 10%, а в третьем квартале — ещё больше, — говорится в сообщении компании. — Добыча нефти в США, вероятно, достигла пика и начнёт уменьшаться в этом квартале. Мы считаем, что наступил переломный момент для нефтедобывающей отрасли страны при текущих ценах».

◾ Компания также снизила прогноз капиталовложений на 2025 год до $3,4–3,8 млрд с $3,8–4,2 млрд. Прогноз добычи нефти на этот год ухудшен на 1% и теперь составляет 480–495 тыс. баррелей в сутки.