Пока ключевая ставка остается высокой идея с флоатерами (облигациями с плавающим купоном) является основной. Необходимо учитывать некоторые особенности, которые сейчас влияют на рынок флоатеров: перенасыщенность рынка новыми выпусками, повышение ставок по вкладам, снижение стоимости облигаций компаний с повышенным долгом.

Чтобы минимизировать риски снижения стоимости облигации, рассмотрим какие сейчас есть интересные варианты облигаций с плавающим купоном с погашением до 2 лет. Все-таки ключевая ставка может еще вырасти в декабре. Купонная доходность зависит от ставки RUONIA (процентной ставки однодневных межбанковских кредитов) или ключевой ставки (КС). На 18 ноября ставка RUONIA составляет 20,75%, ключевая ставка 21%.

1. РусГидро 2Р01
Один из крупнейших энергетических холдингов, который объединяет более 60 гидроэлектростанций и тепловые электростанции
Рейтинг: ААА (АКРА)
ISIN: RU000A10A349
Стоимость облигации: 99,82%
Купонная доходность: КС+2%
Дата погашения: 04.11.2026

MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена дошла до сильной поддержки в виде границы белого канала и начала отскок от нее. Пока цена выше этого уровня возможно возобновление движения вверх. Пробой этого уровня с тестом снизу отправит цену на тест поддержек в виде гориз.уровня 254250 и границы фиолетового канала. Утром возможен еще один тест уровня (как вариант — с проколом) — в этом случае также пробуем лонг
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 254250 и границы белого канала 263125
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильного уровня в виде горизонтали 257425

На часовом графике цена пробила несколько своих поддержек, в итоге отбившись от локальной поддержки в виде гориз.уровня 263250. Пока цена не вернулась выше 265700 с тестом сверху ожидаем продолжения снижения и добоя до сильных поддержек в виде границы голубого и желтого каналов и гориз.уровня 257525
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границ голубого(260975 на утро) и желтого(258750 на утро) каналов и гориз.уровней 265700 и 257525

БКС внесли изменения в список своих фаворитов на короткой дистанции, с учетом как минимум бокового движения рынка и отсутствия черных лебедей. Перечень покинули акции Сбербанка и это уже определенный сигнал, но не для долгосрочных инвесторов.

Драйвер роста — сильная отчетность за 9 месяцев, высокая доходность специальных дивидендов. Не стоит забывать об объявленном байбэке. На самом деле бумага интересна и на долгосрок, ведь нехватка трудовых ресурсов и статус hh как рекрутера номер один в России никуда не денется в ближайшие годы.

Новая отчетность должна потрясти инвестиционное сообщество, ведь она будет включать в себя уже и структуры Росбанка. Т-Банк достаточно уверенно проходит период высокой ключевой ставки, в том числе за счет расширения своего присутствия в новые регионы.

Низкая долговая нагрузка и сильная отчетность за 3 квартал должны послужить сильным драйвером роста.

Главный выгодоприобретатель роста ключевой ставки, благодаря которой активно растут чистые процентные доходы площадки. В БКС умолчали о быстром росте расходов Мосбиржи, но пусть это останется на их инвестиционной совести…

На рынке облигаций рост доходности = падение цен. Так вот, сильнее всего упали облигации в сравнительно-надежном сегменте… с рейтингом А

🤝Присоединяйся к сообществу Кот.Финанс: мы делаем обзоры компаний, рынков, недвижимости --

График выше говорит сам за себя. Мы делали срез доходности в зависимости от рейтингов с шагом 2-3 недели:

🔘 17 октября

🔘 30 октября

После ноябрьского 🌪урагана, рынок дал возможность зарабатывать на флоатерах не только от высокой ставки (исторически, флоатеры дают большую купонную доходность), но и за счет покупки облигации с дисконтом:

◾тот же купон на меньшие вложения = большая доходность

◾ + доход от погашения по номиналу к концу срока

Поэтому, мы много внимания уделили 🐟флоатерам:

🔹подборка лучших с расчетом Total Return (купон + дисконт от номинала)

🔹сценарии доходности по разных ключевых ставках на примере Балтийского лизинга🎣

Все мы привыкли к мыслям о том, что было бы неплохо разбогатеть (кроме тех, кто уже разбогател). А при жёсткой ДКП и в условиях серьёзной неопределённости такие мысли возникают у людей всё чаще. Ведь именно богатство может помочь в сложной ситуации и защитить от бедности. Есть несколько способов, как это сделать. Возможно, вы сможете добавить ещё.

Очень важное объявление: приглашаю в мой телеграм-канал про инвестиции, в нём уже более 13 тысяч подписчиков, присоединяйтесь!

Герман Греф считает не только блогеров никчёмными, но и медианную зарплату по стране до НДФЛ через зарплатный Сбер Индекс. Она равняется 60 000 рублей (52 000 после НДФЛ). Это подтверждает предположение, что думают о том, как разбогатеть, десятки процентов россиян.

➡️ММВБ: обзор рынка на 20.11.2024
ММВБ / ФЬЮЧЕРСЫ / ВАЛЮТА

Youtube ()📹
Rutube (https://rutube.ru/video/5c89e8bd556cd2104f36e1c802dc0cec/)
VK (https://vk.com/video-225674917_456239296)

➡️ PRO-канал (https://roman-andreev.ru/pro-channel)

Бывший топ-менеджер «Газпром нефти» Вадим Яковлев займет должность первого заместителя председателя правления НОВАТЭКа, сообщили три источника “Ъ”. Он будет курировать основные направления деятельности — геологоразведку, добычу, эксплуатацию и переработку. В НОВАТЭКе информацию комментировать не стали. С господином Яковлевым связаться не удалось.

www.kommersant.ru/doc/7312196