Давненько я обратил внимание на одну любопытную особенность фьючерсов на природный газ. Причём интересует меня не столько сама цена газа, сколько разница между ценами контрактов с разными сроками исполнения.

Если посмотреть на графики календарных спредов, можно заметить довольно занятную картину. В определённые периоды года разница между контрактами начинает увеличиваться, затем сокращается, иногда движения повторяются из года в год. А иногда рынок делает что-то совершенно неприличное, и вся красивая сезонная закономерность отправляется куда подальше.

В общем, захотелось разобраться, что здесь действительно закономерность, а что просто удачно нарисовалось на графике.

И главное — можно ли на этом заработать.


Немного о том, почему газ в марте и газ в апреле стоят по-разному:

Для начала немного теории, без которой дальше будет сложно.

Природный газ — товар с выраженной сезонностью. Зимой его активно расходуют на отопление, летом — на производство электроэнергии, в том числе для кондиционирования. Между этими периодами газ закачивают в хранилища и отбирают из них.

( Читать дальше )

Пока северокорейцы лутали крипту на Binance, и так уже крепкий рубль пробовал ещё сильнее укрепиться, акции нервничали на новостях о возможных переговорах, а МГКЛ решил повторить путь ЕвроТранса. Отличный путь, правда не для инвесторов ломбарда. Ралли в акциях затормозилось. Ну и у нас есть новые дивиденды — круто! Вы тоже крутые, скорее читайте свежий дайджест.

Всем привет! С вами igotosochi с еженедельным дайджестом, а также я веду канал про пассивный доход и создание капитала — подписывайтесь!

Я ежемесячно пополняю портфель и покупаю только те активы, которые приносят пассивный доход (дивидендные акции, ОФЗ, корпоративные облигации и фонды). Показываю все свои покупки и честно делюсь результатами инвестирования уже более 5 лет.

🏆 Рубль остался крепким

Не то что нервы у экспертов. Изменение за неделю: 80,85 → 80,55 ₽ за доллар (курс ЦБ 80,53 → 80,55). Юань 12,06 → 12,07 (ЦБ 12,05 → 12,08). Впрочем, аналитики уже переобулись;)

( Читать дальше )

Наш рынок стих, но втихомолку 
Идёт невидимый процесс
Шуршит бабло здесь по конторкам
И только бы не спутал бес
Надежду на переговоры
Переговоры! Вот процесс
Ведь на войне одни зазоры
Переговоры — дар небес
Растёт всегда наш рынок славно
В переговорной суете
На Танке еду, что отрадно
Китайца взял на Кушнере
Виткова нонча отыграю
И буду, буду я, друзья
Катать на Бэхе по Свердловску
Екатринбургу — вуаля!

Каждый, кто приходит на фондовый рынок, рано или поздно слышит слова «инвестиции» и «спекуляции», но далеко не все понимают разницу. А между тем это, пожалуй, самый важный вопрос, который стоит задать себе новичку. Бенджамин Грэм, учитель Уоррена Баффета, дал чёткое определение: инвестиционная операция — это та, которая на основе тщательного анализа обещает безопасность основной суммы и достаточную доходность. Всё, что не подходит под эти критерии, — спекуляция. Звучит строго, но на практике это очень полезное разделение, потому что оно помогает не обманывать самого себя. Представьте, что вы покупаете акции потому, что прочитали в чате, что «завтра будет икс» или увидели красивый график, который «пробил сопротивление». Вы не изучали бизнес, не смотрели отчётность, не понимаете, чем компания зарабатывает и какие у неё риски. Вы просто надеетесь, что цена вырастет, и кто-то другой заплатит вам больше, чем вы заплатили сами. Это классическая спекуляция, даже если вы называете это инвестированием.

( Читать дальше )

 

В работе с опционами хватает действий, которые хочется подготовить заранее: дождаться своего условия, выбрать контракт, выставить лимитку, переставить её вслед за котировками. Особенно когда всё это приходится делать с телефона.

Я развиваю «Алерты Трейдера» — бота и мини-приложение в MAX для работы с Bybit. В проекте есть ценовые и индикаторные алерты, AI Скринер и торговый раздел. Теперь доступ к трейдингу открыт для всех пользователей. Расскажу, как устроены триггерные заявки на опционы, сопровождение ордеров в стакане и группы заявок.

Обзор выбранного Bybit-аккаунта и торговых разделов.

Вход в опцион можно подготовить до сигнала. Для выбранного контракта доступен запуск по условию цены базового актива. В запуске по RSI или объёму можно заранее задать покупку или продажу, Call или Put, экспирацию, объём и правило выбора страйка.

Например, можно описать такую последовательность: RSI ETH на пятнадцатиминутном графике становится не выше 35; после подтверждения условия система подбирает Call на выбранную экспирацию со страйком ATM−1 и выставляет лимитную заявку с заданными параметрами сопровождения.

( Читать дальше )

Сейчас главный вопрос по ВТБ. зачем при хорошем отчете Пьянов наговорил столько гадостей, ведь его за язык никто не тянул. Зачем???

Прогнозируемый фундаментальными аналитиками разгон инфляции в Японии начал оказывать давление на валютную пару USD/JPY. Прошлая коррекция йены по отношению к доллару была спровоцирована преодолением индекса потребительских цен отметки 2%. После события валюта ушла в боковик и начала отыгрывать потерянные позиции. Об этом сообщает Investing.

Консолидирующая с 20 сентября 2026 года валютная пара USD/JPY за время азиатской сессии 30 октября потеряла менее 0,1%. Рынок замер в ожидании выхода валюты из боковика. Технические аналитики сходятся во мнении, что на часовом графике видна тенденция зарождения нисходящего движения тренда. Сейчас за один доллар США придется выложить 157,60 японских йен.

Банк Японии оставил процентную ставку овернайт на уровне 1,25%. Решение было принято единогласно. Фактической стабильности экономики сейчас угрожает мировой дефицит редкоземельных металлов, нужных стране для развития технологического сектора. События дополняют давление на валютную пару USD/JPY.

( Читать дальше )

а я говорил ёпте !

 Рубрика подготовлена специально для SMART-LAB от админов телегам канала Crypto Pirates Channel

К вашему вниманию предоставляю ежедневные утренние крипто-сводки из топовых VIP каналов по криптовалюте.

Суть простая: вы просыпаетесь, завариваете кофе, открываете тему и за пару минут получаете всю ключевую информацию за прошедшие сутки.

Без воды, без лишнего шума — только выжимка: сигналы, отработки, мнения трейдеров и важные рыночные акценты! Проверяем результаты!

( Читать дальше )

В теории МЛЕ и Байесовские Методы одни из лучших.

На практике — я получил огромную ошибку, причем не где то, а именно в месте критичном для прибыли. 
Ошибку больше чем если использовать обычную простую статистику.

В теории предполагается что — модель имеет верную структуру. На практике — структура модели (процесс цены акции) неизвестна и подбирается какая то приближенная модель, которых придуманы сотни, и насколько они структурно верны непонятно.

В итоге, получаем ситуацию — модель не соответствует реальности, и МЛЕ оптимизатор не может исправить эту ошибку, и откалибрует ее так как получится, запихнув ошибку куда то. И это «куда то», куда пойдет ошибка — непредсказуемо.

Для меня важна точность терминального распределения прибыли на периодах 1м-3m, получаемая через симуляцию. А динамика процесса цены во времени — желательна, но не особо важна.

МЛЕ и MCMC же сделал все наоборот, сделав динамику точной, и ошибку поместил в распределение 1м-3м (моменты сильно не совпадают с простой статистикой по реальным данным). Поскольку эти важные для меня моменты, имеют мизерный вклад в правдоподобие которое оптимизирует MLE, и он запихнул в них ошибку модели. Сделав прямо противоположное тому что нужно для прибыли, даже хуже чем дало бы простое среднее.

( Читать дальше )