Акции

Из зоны покупок идет попытка развернуть цену. Если подтвердится, то цели по волне [3].

Телега: https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

Иногда возникает ситуация когда компании объявляют об обратном выкупе своих бумаг, так называемый байбэк. Ситуация скорее нестандартная, особенно для российского фондового рынка, рассмотрим для чего это нужно компании и как этот процесс происходит. Чаще всего компании объявляют об обратном выкупе, когда у них накапливаются свободные средства. Обратный выкуп позволяет таким образом увеличить фактические доли крупных акционеров. Если крупная компания имеет достаточно свободных средств, но у нее сейчас нет новых направлений для развития и для вложения своего капитала, инвесторы могут расценивать это как признак стагнации и могут начать продавать ее акции.

Существует несколько задач, которые решает компания, когда объявляет обратный выкуп, это:
- избавиться от избыточной ликвидности;
- изменить структуру капитала;
- улучшить соотношение прибыли на цену акции;
- получить льготы при начислении налога на дивиденды;
- передать выкупленные акции сотрудникам компании.

Компании иногда проводят обратный выкуп в случае сильного снижения цены на бумаги и недооценки рынком цены акций.

Инвестиционный холдинг сегодня отчитался за 2023 год по МСФО. Рост – по всем показателям

ЭсЭфАй (SFIN)

Mcap: ₽216 млрд

P/E: 13

P/B: 2,9

Поскольку SFIN – это конгломерат, цифры в его отчетности могут быть не до конца понятны неискушенному инвестору. Поэтому аналитики MP объясняют основные статьи дохода компании.

💸ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ 

Общий доход: ₽34,9 млрд (+123% год к году)

— Чистый процентный доход: ₽17,3 млрд (+34%). Это значение показывает нам, сколько заработал Европлан (100% “дочка” ЭсЭфАй).

— Доход в прибыли от ассоциированных компаний: ₽5,8 млрд (+115%). Демонстрирует показатели страховой компании ВСК (доля SFIN в компании – 49%).

— Доход по финансовым инструментам, оцениваемым по справедливой стоимости: ₽1,8 млрд (против убытка ₽7,4 млрд в прошлом году). Демонстрирует переоценку доли ЭсЭфАй в М.Видео (доля 10,37%) и Русснефти (доля 11,18%).

Чистая прибыль: ₽19,4 млрд (+218%)

Наибольший вклад в результаты ЭсЭфАй внес, как мы видим, Европлан – пока что 100% дочка холдинга (на завтрашнем IPO будет продано 12,5% акций). Кроме этого лепту внесли поступления от ВСК и “бумажный” доход от М.Видео и Русснефти. “Бумажный” – в прямом смысле: денег от этого у ЭсЭфАй больше не стало.

📉 Акции Segezha Group продолжают тестировать свои исторические минимумы, и опубликованные на этой неделе финансовые результаты компании за 4Q2023 лишь ещё больше расстроили акционеров:


✔️ Выручка компании с октября по декабрь увеличилась в годовом выражении на +27,8% (г/г)до 24,8 млрд руб., да и то исключительно благодаря девальвации рубля.

✔️ Цены на лесопромышленную продукцию по-прежнему находятся в нисходящем тренде, признаки разворота в сегменте пиломатериалов продолжают появляться, однако это томительное ожидание уже

✔️ Показатель OIBDA сократился на -47,7% (г/г) до 2,3 млрд руб., а по итогам всего 2023 года и вовсе не досчитался -60%, довольствовавшись значением в 9,3 млрд руб., что вызвано ростом себестоимости производства и удорожанием логистики.начинает откровенно надоедать.

✔️ Шестой квартал кряду Segezha Group завершает с чистым убытком, который по итогам 4Q2023 составил -5,5 млрд руб., а по итогам всего 2023 года мы и вовсе видим минус 16,0 млрд (против чистой прибыли 6,1 млрд руб. в 2022 году).

Решения общих собраний участников (акционеров):

Выплатить дивиденды по результатам 2023 отчетного года, в денежной форме в размере 205 (Двести пять) рублей 38 копеек на одну обыкновенную акцию Общества.

Размер объявляемых дивидендов включает в себя удерживаемые с акционеров Общества налоги.

Установить дату, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов: 07 апреля 2024 года.

Установить срок выплаты дивидендов: — номинальным держателям до 19 апреля 2024 года; — иным лицам, зарегистрированным в реестре акционеров до 16 мая 2024 года. Выплатить дивиденды в денежной форме в российских рублях.

www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=I0tMlFbv6ESip5iZdGToog-B-B

Сегодня стоимость бумаги дошла до 22.30 и достигла границы канала, основа которого лежит в далеком 2022 году. 

 Важно понимать, что, как и ранее, я не считаю текущую цену пределом, а рост продолжится и далее. 

 Тем не менее внимательно наблюдайте за возможностью коррекций — где-то в скором времени нас поджидает волна В. 

0️⃣ Коррекция должна происходить либо с текущей зоны и сформировать консолидацию на месте

0️⃣ Либо мы пройдем 22.30 и коррекция будет лишь после достижения 24.90. 

Хороший актив. Не упускайте из виду, здесь еще есть что выжимать.

Южный Капитал |Telegram | Youtube |Instagram 

На международной выставке-форуме «РОССИЯ» «ЭЗС РусГидро» и «Автодор-Девелопмент» подписали соглашение о развитии сети зарядных комплексов для электромобилей на скоростных дорогах Автодора. Первые два комплекса будут размещены на 378 километре трассы М-11 «Нева».

Помимо супербыстрых ЭЗС РусГидро каждый комплекс будет предоставлять автолюбителям ряд сопутствующих услуг: будут работать кафе, магазин с товарами для дороги, отдыха и путешествий, комната матери и ребенка, просторные туалетные комнаты. Рядом с комплексом – рекреационная территория, игровые и спортивные площадки, летняя терраса.

На сегодняшний день электрозарядная сеть РусГидро насчитывает почти 300 зарядных станций на территории 37 регионов Российской Федерации. 

В рамках развития электрозарядной инфраструктуры во Владивостоке и Южно-Сахалинске работает электрокаршеринг РусГидро Green Crab. 

rushydro.ru/press/news/2803202486946/

Магнит опубликовал долгожданный отчет по РСБУ за 2023 год.




Мой последний апдейт по компании был вот тут (я в позиции с осени): t.me/Vlad_pro_dengi/773

✔️✔️ Чистая прибыль по РСБУ составляет 98,34 млрд руб. Магнит поднял дивиденды с дочек на материнскую компанию, чтобы заплатить дивиденды. 

Нераспределенная прибыль в отчете по РСБУ = 98,9 млрд руб. Именно эта цифра – база для дивидендных выплат.

💸 Дивиденды

Дивиденды при распределении всей этой суммы (что случится с высокой вероятностью) составят 970,56 руб. на 1 акцию, что дает доходность к текущей цене на уровне 12,4%. Мой прогноз был на уровне 686,95 руб. на 1 акцию. Так что я доволен. 

Напомню, что компания уже выплачивала дивиденды в январе 412,13 руб. на акцию из нераспределенной прибыли прошлых лет. Осталось дождаться назначения выплаты.

Поздравляю всех инвесторов, кто поверил в эту идею! Дождемся МСФО и я расскажу о своих планах по бумаге 🔥

Подпишитесь, чтобы не пропустить! t.me/Vlad_pro_dengi

«Я четыре месяца не могу с чрезвычайно занятыми людьми „Газпрома“ встретиться. Буду надеяться, что еще месяца три пройдет, и наконец мы сможем встретиться», — сообщил новый президент Санкт-Петербургской международной товарно-сырьевой бирж он в ходе форума СПбМТСБ «Биржевой товарный рынок'24».

Артемьев отметил отсутствие газа «Газпрома» на бирже: "Сейчас нет торгов на бирже газом". Вместе с тем, обратил внимание: «Сегодня примерно 40 млрд кубов сверхлимитного газа они реализуют через специальные договоры, продавая сверхлимитный газ сверх установленного тарифом с коэффициентом 1,8%. Им что деньги не нужны? Там точно не 1,8% будет. Может кто-то объяснить почему они на биржу не идут? Это же и есть либерализация рынка газа, когда потребители хотят сверхлимитный газ. Мы не против, чтобы таким образом происходила фактическая дооценка рынком газа».

"НОВАТЭК" также не торгует на бирже, отметил Артемьев, пригласив компанию к участию в торгах: «Я считаю вопиюще несправедливым, что „НОВАТЭК“ может давать скидки промышленным потребителям, а „Газпрому“ по какой причине государство до сих пор это не разрешило? И „Газпром“ проигрывает конкуренцию, самые сладкие куски забирает „НОВАТЭК“, который на бирже не торгует».