Индекс Мосбиржи в среднесрочном падающем тренде.
Но многие упорно в среднесрок (или даже в долгосрок)
покупают акции RU
Сейчас имею в виду не спекулятивную покупку на падающем индексе.

Напоминает картину
«мыши плакали, кололись но продолжали есть кактус»

Идея «АЛЯСКА» с коррекцией от 3000+ по индексу Мосбиржи,
Про которую рассказывал с 10 августа в своих видео
с 26й секунды
www.youtube.com/shorts/0Ek4LMCCKqc
rutube.ru/shorts/5fe8709a91711c1433a631ec77f34cbe/
продолжает работать.
Поэтому индекс упал, а портфель вырос.

В 1 кв. 2020г (пандемия),
с января по октябрь 2022 (СВО, мобилизация)
также совсем не было акций, только защитные активы —
рассказывал об этом в то время на youtube, см.
Поэтому было на что собрать портфели 100% акций дёшево.

Т.е. время для среднесрочного портфеля акций RU,
думаю, ещё не пришло.

На суммы, которыми трейдер готов рисковать,
можно, например, покупать путы на отскоках вверх.

Тем, кто привык к умеренному риску или у кого большие суммы,

Парадоксальная ситуация.

Чтобы подтереть задницу, нужно минимум 3, а то и 4 пальца. А вот чтобы купить акции Мечела, достаточно лишь одного.

Правда, результат что первого, что второго действия лучше никому не показывать. Так то, за второе вдобавок и перед пацанами будет стыдно.

Так получилось, что мы живем в такое время, что покупка акций стала на столько простой, что ты можешь считаться инвестором, пока у тебя есть хотя бы один рабочий палец. Кто понял отсылку, тот понял.

Вот мы и втянулись все в эту игру. И я в том числе. А потом еще черт дернул меня узнать про фаер. И понеслось.

И как-то вдруг все начали лошить другие способы сохранения и (иногда) приумножения капитала. Взяли, например, и обоссали депозитчиков.

Исторически капитализация фондового рынка в России всегда превышала объем денежной массы (М2). Это логично, ведь создать актив, будь то земля, здание или оборудование, гораздо сложнее, чем просто напечатать деньги. Поэтому с увеличением денежной массы индекс акций растет быстрее. Реальные активы ценнее, чем фиатные деньги.

После начала СВО мы наблюдаем значительный разрыв, который продолжает расти. Ушли большие деньги, а розничные инвесторы живут горизонтом неделя, пока не будет очередного пука Трампа.

Чисто теоретически графики должны когда-нибудь сойтись (так говорят учебники 😁). И вот она, знаменитая сжатая пружина, о которой говорит весь интернет. Так что разбогатеем, надо только подождать...

Можно подписаться на мой ТГ-канал, там читать мою ахинею будет удобнее, также часть постов публикую только туда, так что милости прошу.

В очередной раз задали вопрос:

❓Чем стоп-лосс отличается от покупки опциона? Ведь, если цена пошла против меня, то и при стоп-лоссе, и при покупке опциона я потеряю деньги?

Сотни раз отвечал на этот вопрос (и текстом, и в куче интервью, например здесь).

Ну давайте в последний раз (надеюсь)) разжую, чтобы потом для ответа ссылаться на этот пост)

1. Закрытие и удержание позиции

Стоп-лосс — это одновременная фиксация убытка с потерей позиции. Всё. Точка. Нет никаких продолжений. Позиция закрыта с убытком.

При покупке опциона насколько бы сильно цена ни пошла против вас, вы сохраняете изначальную позицию до даты экспирации опциона.

И ЭТО КРАЙНЕ ВАЖНОЕ ОТЛИЧИЕ! Ведь очень часто, как минимум в половине случаев, бывает, что после взятия стоп-лосса цена разворачивается и в итоге заходит в зону прибыли. Так вот, в случае взятия стоп-лосса, никакой зоны прибыли у вас уже не будет — позиция закрыта, всё конец!
А опцион сохраняет вашу позицию и позволяет переждать временную просадку и дождаться ПРИБЫЛИ.

За последнюю неделю на рынке ОФЗ произошло резкое изменение кривой доходности (график в комментариях).

Отражая распродажу в длинных ОФЗ, точки, соответствующие длинным срокам до погашения, поднялись. Например, по 5-летним ОФЗ доходность выросла на 44 б.п. с 14,32% до 14,76% годовых, по 10-летним – на 51б.п. с 14,42% до 14,93% годовых.
Но точки, соответствующие наиболее коротким срокам до погашения (от 0,25 до 1 года) снизились (0,25 года – с 14,7% до 14,2% годовых, годовая точка – с 14,08 до 14,03%).

В результате кривая доходности ОФЗ из инвертированного состояния (когда чем длиннее срок до погашения, тем ниже доходность), в котором находилась больше года перешла в нормальное.

❗️Это выглядит абсурдным! Переводя на русский язык, это означает, что инвесторы поверили в завершение цикла снижения ставки Центральным банком на уровне 14% в следующем году, после чего он снова повысит ставку.

С точки зрения здравого смысла, кривая должна сохранять инвертированную форму. Рост НДС и всплеск бюджетных расходов в конце года делают вероятным, как <a href=«t.

Всем, привет.  Как вы знаете я регулярно слежу за средневзвешанной недельной инфляцией с которой с одной стороны борется ЦБ путем ужесточения денежно-кредитная политики делая потребительский кредит недоступны для населения тем самым снижая спрос на как бы ограниченное предложения товаров(по теории от ЦБ). Но если взглянуть на потребление, то можно обнаружить, что значительная часть товаров мы заказываем с маркетплейсов WB, Ozon и так далее и как правило это импорт и значительная часть импорта из Китая, где предложение практически ни чем не ограниченно соответственно ДКП может влиять только на денежную массу M2X и это никак не сделает товар из Китая дешевле за счет ограничения спроса.

С другой стороны Минфин увеличивает государственный долг, что бы компенсировать сложившийся дефицит бюджета, который так же увеличивает денежную массу M2X, который распределяется по финансовой систему через ВПК и создает инфляционное давление.

Так же инфляционное давление создает Минпромторг и общее увеличение налоговой нагрузки для импортируемых товаров тем самым сокращая предложение.

Забавное зеркало заднего вида, пост от сентября 2022. Психотерапия так сказать(вставить фото собачки в горящем доме у которой все ОК):

<Цитата>
Сентябрь очень плох.

Сумма счетов 18 + 12, это убыток был бы 4,5. НО на самом деле было снятие 700 и донесение 1 300, т.е. вывод 600к. Значит убыток 5,1 по основных счетам. Это 1/7 за сентябрь.

В заначке по прежнему 5… Даж 5,2. Правда 250к было закинуто на нее.
Ну типа убыток около 100к… В 0 короче, у меня нетточности до 100к

будет видно на более длинных отрезках.

Значит сейчас на брок счетах 35, нет больше заначки в виде машины(но есть 3 млн с хчостом отложенные на бизнес и жизнь)

и все ещ еесть 0,5 битка. Это 1,1..

Короч нетворз без учетом долгов реального сектора 36. (+3 нал)

долгов там вроде на 13,5… Хотя 2 было и до меня.

НО..
2268 был ММВБ на конец прошлого отчетного периода.
Щас 1957.

Это -14%. Что — ОДНА СЕДЬМАЯ(!!!).

Т.е. упал я примерно с рынком работая в лонг с плечом. В общем да, я опять могу быть доволен месяцев, несмотря на вчерашний ***** с Газпромом: но как бы и ****** получился совсем неполный — оставалась треть объема который был, при том что остальное дало прибыль…

В серии постов История моего пути я показываю свой путь в инвестициях: с чего начинал, что изучал, какие выводы сделал — от первых шагов до стратегии, к которой пришёл. 

Начало ищи здесь:
С чего начать в инвестировании, чтобы не потерять? История моего пути

Продолжим...


С чего обычно начинают люди, когда хотят «сохранить и приумножить»?

Правильно — с банковского вклада.
Или, на худой конец, кладут деньги «под подушку».

Кажется, что это самый надежный и предсказуемый путь. Положил — и спи спокойно. Проценты капают, сумма на экране растет. Красота!

Знакомо?
Я тоже через это прошел.

А знаете, как все эти инструменты — деньги под подушкой, деньги на расчетных или текущих счетах, депозиты в банках — называются одним умным словом?
Номинальные активы.

К ним же относятся облигации — государственные или корпоративные.

Что их объединяет?

1. Они выражены в деньгах (рублях, долларах, евро) и привязаны к их изначальной стоимости — номиналу.

Например,

номинал российской облигации, как правило, составляет 1000 рублей.

В первой части (Числа, деньги… главное — хвосты!) тема хвостов, кажется, осталась недораскрытой.

Когда-то в детстве я прочитал в журнале, что бизоны чуют воду на расстоянии 10 км. И вот эта картинка всплыла в памяти как аналогия фондового рынка. Успешные трейдеры так же чуют прибыль — только не за 10 км, а за 10 волн волатильности.

Оказалось, что для трейдинга одного математического склада ума мало. Нужны и другие «мозги». Спинной мозг — для мгновенной реакции. И самый древний мозг — та самая сеть нервных окончаний вокруг кишечника, которая у одних вызывает сомнения, а у другим придает уверенность. Американцы называют это gut feeling, у нас — менее прилично, но не менее практично.

А что касается хвостов… их блестяще раскрыл Нассим Талеб. Реальность упорно не вписывается в статистические модели. Средние отклонения описываются более-менее нормально, но вот хвосты оказываются куда тяжелее, чем принято ожидать. В итоге теханализ работает — пока не сломался.