Сегодня расскажу про одну из своих топовых стратегий – портфель из 7 дивидендных акций, отобранных методом Monte-Carlo! 

Что это значит? Метод Монте-Карло – это крутой математический инструмент, который прогоняет сотни тысяч портфелей по заданным метрикам , оценивая риски и доходность. Я создал компьютерную программу, которая по заданным параметрам моделирует 500000 портфелей и отбирает топ-7 акций с максимальной дивидендной доходностью и приемлемым уровнем риска.

Подробно про метод Монте-Карло можно почитать в Википедии.

ВАЖНО: Я не финансовый гуру и не продаю курсы. Просто пишу для себя и друзей, которые видят мой результат и спрашивают: “Что посоветуешь? Что купить?”. Тестирую разные инвестиционные стратегии и делюсь результатами. Все бесплатно.

Почему именно 7 акций?

- Достаточно для диверсификации

- Не перегружает портфель

- Оптимальное соотношение доходности и риска

Меньшее количество акций – слишком рискованно, если кто то не заплатит дивиденд. Большее количество акций – падает доходность портфеля.

Компания продемонстрировала значительный рост, однако рентабельность капитала снизилась.

Ключевые показатели

• Выручка — 332 млрд руб. (+100% к I кварталу 2024 года), рост обусловлен увеличением клиентской базы и расширением экосистемы.
• Чистая прибыль — 33,5 млрд руб. (+50%), но рентабельность капитала (ROE) снизилась до 24,6% (против 31,7% в I квартале 2024 года).
• Клиентская база — 50 млн пользователей (+19% за год), из них 33,3 млн активных клиентов (+15%).
• Оборот покупок — 2,3 трлн руб. (+22%), объем транзакций в собственных сервисах (GMV) превысил 50 млрд руб.
• Дивиденды — Совет директоров рекомендовал выплату 33 руб. на акцию.

Основные риски

• Снижение рентабельности — ROE сократился из-за сезонных факторов и интеграции Росбанка. Компания прогнозирует восстановление до уровня выше 30% к концу года.
• Рост процентных расходов — Увеличились в 3,6 раза (до 137 млрд руб.) на фоне роста рыночных ставок.
• Интеграционные издержки — Включение активов Росбанка и Каталитик Пипл может временно повышать операционные затраты.

Введение: Дорогой кофе vs Инвестиции

Недавно в сети появилась новость: кофейня «Шоколадница» предлагает абонемент на 5 лет за 350 000 рублей. По условиям, клиент получает право на 1826 напитков (примерно 1 кофе в день). Если разделить стоимость абонемента на количество напитков, получится 191 рубль за кофе – дешевле, чем покупать каждый раз отдельно. В день можно пить неограниченное количество чашек, но не более 1826 за 5 лет.