Избранное трейдера mvc

по

Отключение SWIFT: как повлияет на инвесторов в России

Друзья,
хочу внести немного ясности по поводу влияния на нас потенциального отключения SWIFT. 

И так, что нам с вами важно понимать:

1.Кого конкретно может коснуться отключение от SWIFT.
  • Сбербанк 
  • ВТБ
  • Газпромбанк
  • ВЭБ.РФ
  • РФПИ
  • Московский кредитный банк
  • Альфа-банк
  • Россельхозбанк
  • банк «Открытие»
  • Промсвязьбанк
  • Совкомбанк
  • Транскапиталбанк
2. Что такое SWIFT.

Если совсем упрощенно, это межбанковский мессенджер для отправки платежных документов. Как вы в whatsapp или telegram общаетесь, так и банки шлют друг другу сообщения и распоряжения. Это быстро, удобно, дешево. 

SWIFT используют не только при валютных расчетах, но и при операциях с ценными бумагами.

3. Что SWIFT думает о возможном отключении России.

SWIFT еще в 2014 официально изложил свое отношение к возможному отключению России. 
Если совсем кратко, то SWIFT против: 

( Читать дальше )

Итальянские страсти в разгаре. Обзор на предстоящую неделю от 16.01.2022

    • 16 января 2022, 23:29
    • |
    • Kitten
      Популярный автор
  • Еще

По ФА…

На уходящей неделе:
Итальянские страсти в разгаре. Обзор на предстоящую неделю от 16.01.2022

ФРС

Уже стало традицией, что день свидетельствования Пауэлла перед Конгрессом США сопровождается массовыми выступлениями членов ФРС преимущественно с ястребиными взглядами на путь нормализации политики и развитие ситуации во вторник не стало исключением.
Ответы Пауэлла сенаторам на фоне выступлений ястребов ФРС, рассуждавших о возможности повышения ставки в этом году более 3 раз и начале сокращения баланса ФРС летом быстрыми темпами, создали впечатление, что Пауэлл придерживается более скромных темпов ужесточения политики, но данное впечатление было обманчивым, ибо заявлениям Джея просто не хватало конкретики.

Пауэлл заявил, что ФРС сейчас нужно акцентировать внимание на инфляции, а не на максимальной занятости, высокий рост инфляции свидетельствует о том, что экономика США больше не нуждается в текущей, высшей степени, адаптивной политике, а нормализация политики ФРС в этом году будет включать повышение ставок и сокращение баланса.
В базовом варианте Джей предположил, что инфляция начнет снижаться с середины 2022 года, но для темпов ужесточения политики важен размер падения инфляции, а если инфляция не начнет снижение быстрыми темпами, то ФРС придется пересмотреть свои планы в отношении темпов повышения ставок.
Пауэлл не дал никаких указаний по срокам и темпам повышения ставок, ответив, что ФРС пока не приняла решения по срокам повышения ставок и сокращения баланса.
Но на повторный вопрос сенатора Джей заявил, что для принятия решения о начале сокращения баланса обычно требуется от 2 до 4 заседаний ФРС, при этом он отметил, что «ФРС продолжит обсуждение на январском заседании по предстоящему сокращению баланса», что указывает на оставшиеся 1-3 заседания до оглашения решения по срокам и темпам сокращения баланса ФРС.
Ответ Пауэлла по срокам начала сокращения баланса полностью соответствует мнению ястребов ФРС о том, что оно начнется после 1-2 повышений ставки.



( Читать дальше )

Периодическая таблица Неминделеева.

Периодическая таблица товарной доходности (2012-2021 гг.)

Периодическая таблица Неминделеева.
Для инвесторов 2021 год стал годом, когда почти все классы активов завершили свою работу в плюсе, а товары принесли одни из лучших доходов.

Индекс S&P Goldman Sachs Commodity Index (GSCI) стал третьим наиболее эффективным классом активов в 2021 году с доходностью 37,1%, опередив недвижимость и все основные фондовые индексы.

После высоких показателей сырьевых товаров (особенно металлов) в предыдущем году, 2021 год был посвящен энергетическим товарам.

В тройку лидеров на 2021 год вошли энергоносители, при этом уголь обеспечил лучшую годовую доходность среди всех товаров за последние 10 лет на уровне 160,6%. По данным US Global Investors, уголь также был наименее волатильным товаром в 2021 году, а это означает, что инвесторам было спокойно, поскольку цены на ископаемое топливо резко выросли.



( Читать дальше )

Всё - таки, падающий тренд в ОФЗ продолжается (с июня 2020г.), шкала доходностей стала плоской. Думаю, ещё не время покупать длинные ОФЗ.

На этой неделе резко падает индекс RGBI (ОФЗ).

Графики по дневным.
Верхний график — RGBI, в середине — индекс РТС, внизу — USD / RUB. 
Всё - таки, падающий тренд в ОФЗ продолжается (с июня 2020г.), шкала доходностей стала плоской. Думаю, ещё не время покупать длинные ОФЗ.
Обратите внимание: 
у индекса RGBI отрицательная корреляция с USD/RUB.

Шкала доходностей ОФЗ, входящих в RGBI, стала плоской (доходность около 8,6% годовых):
Всё - таки, падающий тренд в ОФЗ продолжается (с июня 2020г.), шкала доходностей стала плоской. Думаю, ещё не время покупать длинные ОФЗ.

( Читать дальше )

Крокодил в USDRUB

Всем доброго дня!

С прошедшими и с будущими, но к работе нужно возвращаться — начало года выдалось неспокойным.
Рассматривая карту нашего рынка вчера, обратил внимание на одну интересную позицию в опционах на фьючерс на курс USDRUB.
Крокодил в USDRUB
На всякий случай поясню:

— объем позиции ~150млн.долл. в лонг по курсу USDRUB от покупателей опциона (и, соответственно, столько же в шорт от продавцов); 
— экспирация 21.01.2021г. (исправляю: 20.01.2021), соответственно будет поставка фьючерсов, а не расчет, как на квартальной экспирации.

Далее, смотрим, по какой цене и когда открыты данные позиции:
Крокодил в USDRUB

( Читать дальше )

Как санкции США повлияли на индекс ИРАНА? Невероятно, но факт!

Как санкции США повлияли на индекс ИРАНА? Невероятно, но факт!
Иран. Это выглядит невероятно, но это так. Обратите внимание на то, как повлияло эмбарго под авторством США на фондовый индекс страны. Пример просто для интереса, общего развития и кругозора, но разве не этим нас «пугают» гегемоны из США? Есть над чем задуматься...



Александр Перфилов, автор телеграм-канала «Взгляд на рынок»
Мой канал для того, чтобы делать на рынке правильные вещи… вовремя

Печатали, печатаем и будем печатать! Или Байден наносит инфляции ответный удар

Байден заявил, что $5 trillion не достаточно. Это начало новой компании очередного вливания «шальных» денег.
Возможно сегодня г-н Пауэлл не будет столь резок по вопросу поднятия процентных ставок.
В этом году очень важные выборы в США — в Конгресс.


Сбербанк и Райффайзенбанк ждут дальнейшего повышения ставки Банка России

    • 11 января 2022, 09:51
    • |
    • master1
      Smart-lab премиум
  • Еще
 

ЦБР может повысить ставку еще на 75-100 б.п. в феврале: SberCIB  Инфляция в декабре с поправкой на сезонность осталась почти в два раза выше таргета ЦБР, что говорит о “большой вероятности” повышения ставки на февральском заседании на 75-100 б. п., говорится в обзоре SberCIB. Сегмент ОФЗ с погашением менее чем через 5 лет “пока полностью игнорирует риск дальнейшего роста ключевой ставки, что выглядит неоправданным”, пишут аналитики Игорь Рапохин и Алиса Закирова. Сегодня их доходность может вырасти на несколько базисных пунктов. Доходности выпусков длиннее 5 лет незначительно снизятся на фоне восстановления рубля

Цикл повышения ключевой ставки ЦБ РФ подходит к концу, считают аналитики Райффайзенбанка.


«Инфляция закончила декабрь 2021г вблизи отметки 8,4% г./г., оставшись на том же уровне, что и месяцем ранее. Месячная инфляция (с исключением сезонности) ожидаемо осталась на нисходящем тренде, снизившись уже практически в 2 раза от пика в октябре (от уровня в 1,1% м./м. до 0,6% м./м.). Это значение хотя все еще и превышает темп, соответствующий цели ЦБ (~0,3-0,4% м./м.), но, на наш взгляд, уже является улучшением.



( Читать дальше )

ТОЛЬКО ПО РЫНКУ!

ТОЛЬКО ПО РЫНКУ!
Превзошли максимум пузыря доткомов.

Скотт Макнили, тогдашний генеральный директор Sun Microsystems, сказал инвесторам, которые платили 10-кратную цену за продажи своей компании в интервью Bloomberg в 1999 году.
“При 10-кратной выручке, чтобы обеспечить вам 10-летнюю окупаемость, я должен выплачивать вам 100% выручки в течение 10 лет подряд в виде дивидендов. Это предполагает, что я смогу получить это от своих акционеров. Это также предполагает, что у меня нулевая стоимость проданных товаров, что очень сложно для компьютерной компании. 

Это предполагает нулевые расходы, что сложно при 39 000 сотрудниках. Это предполагает, что я не плачу налогов, а это очень сложно. И это предполагает, что вы не платите налоги со своих дивидендов, что в некотором роде незаконно. И это предполагает, что при нулевых исследованиях и разработках в течение следующих 10 лет я смогу поддерживать текущий уровень выручки. Теперь, сделав это, не хотел бы кто-нибудь из вас купить мои акции по цене 64 доллара?" 

ТОЛЬКО ПО РЫНКУ!



( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн