Избранное трейдера Stanis

по

Волатильность для чайников v2

Добрый день!

Дисклеймер: статья про премиальные опционы (ПО), и она не преследует целью подменить собой опционную науку, единственная её цель — сделать наглядным такое сложное и многогранное понятие как волатильность.

Я уверен, многие из вас, кто хоть когда-то пробовал изучать тему опционов сталкивались с фразами типа: «эффект подразумеваемой волатильности» «повышения уровня подразумеваемой волатильности» «подразумеваемая волатильность в ближней опционной серии» и т. п. Что же такое волатильность (а точнее подразумеваемая волатильность или IV), если абстрагироваться от высшей математики?

Я не сильно погрешу против истины, если скажу что это торговля на слухах или на ожиданиях. И вот здесь торговля опционами имеет одно очень существенное преимущество по сравнению с торговлей базовым активом (БА — в нашем случае акциями). Если мы ждём какое-то событие (отчёт, новость), то можем сформировать позицию в ожидании этого события, т. е. работает классическая схема: ждём роста цены на новости, покупаем актив, новость реализуется, актив растёт, продаём. В случае же опционов слух/ожидание по БА сразу попадают в цену опциона. И на этом можно заработать не дожидаясь реализации новости/слуха.



( Читать дальше )

"Жулики по определению" - ни больше и ни меньше!

    • 19 марта 2024, 20:30
    • |
    • Stanis
  • Еще

Источник:www.rbc.ru/rbcfreenews/5e6a34e39a7947198d7858b8«В очередной серии интервью с Владимиром Путиным, которую выпустил ТАСС, президент заявил, что у него есть основания воспринимать бизнесменов как «жуликов по определению».

Журналист Андрей Ванденко спросил Путина: «Кажется, что вы воспринимаете бизнесменов как жуликов по определению».

«Под этим есть определенные основания, вы понимаете? Да, я говорю это с придыханием, что называется. Ну какие основания? Во-первых, весь так называемый малый бизнес у нас во все нулевые годы был связан с торговлей. Ну весь практически», — ответил глава государства

Далее журналист переспросил: «То есть, я правильно понял, торгаш — жулик?» «В сознании народа, мы же так говорим. <...>
Знаете, я же тоже часть этого народа», — ответил Путин.»


Если слово трейдер перевести с английского, то по -русски так и будет ТОРГОВЕЦ.



( Читать дальше )

Silent Hamster

Прошу аминам не удалять пост, а разобраться в проблеме.

Silent Hamster 9 марта объявил конкурс (https://smart-lab.ru/blog/995640.php). Уже 19 марта и он не хочет его правильно завершить. Не объявляет правильный ответ и не вознаграждает победителя. Всех кто возмущен таким поведением, прошу оставить комментарий для отправки админам сайта smart-lab.ru для проверки конкурса на предмет обмана.

В произведении «Евгений Онегин» Пушкина отчество Евгения Онегина не указано. Теоретически правильный ответ – нет отчества. Но практически может быть все что угодно. Поэтому для правильности автор конкурса должен предъявить доказательства своего правильного ответа, иначе все равно обман.


Продолжение
Silent Hamster. Серия 2. Заключительная


Что же будет с Родиной и с нами?

    • 17 марта 2024, 20:49
    • |
    • Stanis
  • Еще

«Все ведь прекрасно понимают, но большинство при этом осторожно пытается помалкивать на предмет того, чем в итоге закончатся нынешние выборы. Не с точки зрения предсказуемой победы и финальной процентной ставки основного кандидата, и не исходя из искусственно навязанной обществу бессмысленной интриги — кто же придет на финиш вторым? Вопрос в другом — и более глобальный и личный для каждого: что будет дальше (по Юрию Шевчуку — »что же будет с Родиной и с нами"?)? Да, в недавнем Послании Федеральному собранию озвучены многие радужные перспективы, «мед» от которых превращается в «медовуху» и просто пьянит от мысли — вот теперь-то, несмотря на режим «осажденной крепости», наконец-то скоро заживем.

Но в чем может быть подвох происходящего? Естественно — в том, что полученный на выборах «основным кандидатом» мандат на очередное 6-летнее правление дает ему полный карт-бланш и на проведение совсем непопулярных мер, особенно — вначале президентского срока. В прошлый раз таковой мерой стала пенсионная реформа, обусловленная исключительной заботой о самой нации и ее будущем.

( Читать дальше )

Не рублем единым...

    • 17 марта 2024, 09:46
    • |
    • Stanis
  • Еще

Самые дорогие валюты к рублю (курс указан за одну единицу иностранной валюты):

  1. 1.Фунт стерлингов — ₽117,11;
  2. 2.Швейцарский франк — ₽104,05;
  3. 3.Евро — ₽99,97;
  4. 4.Доллар США — ₽91,87;
  5. 5.Сингапурский доллар — ₽68,69;
  6. 6.Канадский доллар — ₽67,99;
  7. 7.Австралийский доллар — ₽60,33;
  8. 8.Новозеландский доллар — ₽56,11;
  9. 9.Азербайджанский манат — ₽54,04;
  10. 10.Болгарский лев — ₽51,32.
Топ-10 дорогих валют в мире к доллару СШАНе рублем единым...(Фото: Shutterstock)

При составлении рейтинга «РБК Инвестиции» сравнивали стоимость каждой валюты к доллару США на основе кросс-курсов, представленных на портале tradingview.com, на 16 марта 2024 года.

Самые дорогие валюты мира:

  1. 1.Кувейтский динар — $3,25 (₽298,58);
  2. 2.Бахрейнский динар — $2,65 (₽243,45);
  3. 3.Оманский риал — $2,60 (₽238,86);
  4. 4.Иорданский динар — $1,41 (₽129,54);


( Читать дальше )

Фьючерс на президента: как трейдеры делали ставки на Ельцина и Жириновского

Итак, страна на пороге очередных президентских выборов. Я и сам намереваюсь в один из выходных дней выполнить свой «гражданский долг». Но сегодня не о политике (она на Смартлабе под запретом), а об интересном факте 28-летней давности, когда мне было всего 9 лет.

Подписывайтесь на телеграм-канал — там всегда интересные истории, авторская аналитика и инвест-юмор.

Фьючерс на президента: как трейдеры делали ставки на Ельцина и Жириновского

Сейчас это сложно вообразить, но на тогдашних выборах (вторых в истории современной России) накал страстей был нешуточным, борьба кандидатов — напряженной, и интрига действительно сохранялась до самого финала. 3 июля 1996 года Борис Ельцин был переизбран на пост главы государства, при этом выборы прошли в два тура: 16 июня и 3 июля.

📈А чуть раньше, в понедельник 22 апреля, на Российской бирже начались торги новым финансовым инструментом, аналогов которому в практике отечественного биржевого рынка ни до, и после не было. Хотя назвать этот инструмент финансовым можно лишь с большой натяжкой, ведь речь идет о своего рода «фьючерсах» на президента, а точнее — фьючерсных контрактах на процент голосов, которые получат кандидаты в президенты.



( Читать дальше )

FORTS - по ГО новый рекорд!

    • 14 марта 2024, 09:58
    • |
    • Stanis
  • Еще
Впервые в истории суммарное ГО на срочном рынке превысило 500 млрд руб.!
Денег становится больше, это хорошо.
Осталось дождаться еще и качественных изменений, чтобы FORTS давал возможность всем категориям инвесторов и трейдеров на всех торгуемых инструментах реализовывать самые простые и самые сложные стратегии.
Следующая цель — 1000 млрд, или 1 триллион рублей.
И тогда уже будет целый 1 млрд $!
А пока мы на полпути к этому бенчмарку.
Присоединяйтесь!
PS — корректность указанных цифр требует проверки. предмета «устный счет» в школах теперь нет. калькулятор вам в помощь. )))

FORTS - по ГО новый рекорд!











ВОЛАТИЛЬНОСТЬ - синусоида для успешного трейдинга

    • 13 марта 2024, 14:43
    • |
    • Stanis
  • Еще
Турбулентность на рынках, обусловленная внешним негативом, становится долгосрочной и привычной.
Поэтому если мы не можем ее укротить, то на ней надо зарабатывать.

Волатильность проявляет себя везде — в акциях, облигациях, валютах, в ценах на нефть, газ и золото.

Но именно на срочном рынке из-за  эффекта бесплатного финансового плеча  она создает самые большие риски и одновременно самые большие возможности.

Фьючерс доллар/рубль и опционы на него очень перспективны в этом отношении.
На графике С94000 на июнь 2024 года (ЦС) четко видны все прошлые экстремумы и диапазон 10...25% по IV на данный момент.

Поэтому если взять его за бенчмарк, то на следующие 3 месяца все  валютные страйки  с IV в интервале  30...40% заслуживают особого внимания для построения  опционных спрэдов на основе плавающего БА  ( например, недельный или месячный опцион на ЦС с текущей IV 12-15%), либо для покрытых фьючерсов на основе  ближайшего квартального фьючерса ( март или июнь).

( Читать дальше )

Обзор рынка премиальных опционов Московской Биржи

Добрый день!

Последнее время ведётся множество дискуссий по поводу премиальных опционов, особенно с учётом того, что на бирже уже есть маржируемые опционы. Тема начала обрастать всевозможными мифами и легендами. Так как сам торгую премиальными опционами уже около года, со своей стороны решил добавить свои пять копеек, возможно получиться какие-то спорные моменты прояснить.

Сразу хочу сказать, что я не работаю с валютой, товарами или индексами, я торгую только ПО на акции, поэтому про них и хочу рассказать.

Начну с приятного для меня. Когда я только начинал, я выставлял заявку 1000 штук в стакан по сберу и чувствовал себя великаном, рядом стояли заявки на на12, 52, 112 штук и т. п. Пару дней назад открыл стакан по Лукойлу и увидел заявку на 30000 штук (для сравнения ММ выставляет заявки по 10 штук) и понял, что я уже давно не великан. Рынок растёт и это радует.

Ликвидность. Безусловный лидер здесь Сбер. Если выставляете заявку по цене, близкой к расчётной на ближних страйках, то в течении часа ее заберут.



( Читать дальше )

Кому не хватает волатильности?

    • 12 марта 2024, 10:16
    • |
    • Stanis
  • Еще
В нескольких комментах прочитал, как авторы  сетуют на падение волатильности на рынке.
Из-за чего якобы стало невозможно зарабатывать.
И нужно ждать до 21.03.24.
Очень странная логика.
Во-первых, на рынке полно инструментов, где IV всегда высокая (например, NG, нефть).
По многим акциям тоже ее хватает ( продажи бизнеса, дивиденды, выкуп с рынка).
Во-вторых, при любом рынке на FORTS  есть бесплатное плечо 1 к 5...10 на фьючерсах и до 20...100 на опционах.
Любители волатильности могут всегда использовать эти возможности.
Наглядный пример — доска опционов на Si-03.24.
Обратите внимание на ОИ по отдельным страйках и на диапазон IV от 14 до 57% ( на ЦС и краевых страйках).
Небольшой лайфхак — открывайте ВСЕ инструменты, а не ограниченные настройки у многих брокеров.Тогда картина будет более полной и ясной.

Кому не хватает волатильности?

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн