S&P500

Американский фондовый рынок в этом году показал худшие результаты по сравнению с остальным миром, поскольку инвесторы стремятся диверсифицировать свои вложения, чтобы избежать рисков, связанных с тем, что некоторые считают все более нестабильной страной.
Тот факт, что технологический сектор отстает от рынка в целом, является еще одним проявлением оттока капитала из США.

( Читать дальше )

Вчера:

  — Фьючерс на индекс S&P 500 во вторник вырос на 0,10% к 6845 пунктам. Высокотехнологичный Nasdaq 100 прибавил столько же 0,10% к 24 700 пунктам. Промышленный Dow Jones в отстающих +0,03% к 49 544 пунктам.

  — Динамика рваная. Почти в каждом секторе, за исключением разработки ПО, финансов и нефтегаза была борьба. Тащили рынок отдельные компании.

  — В лидерах роста Apple (AAPL) +3,17%. Инвесторов впечатлили новости об ускоренной разработке новых носимых устройств с ИИ. Речь об умных очках, подвеске с ИИ и AirPods со встроенными камерами. Этот комплекс позволит расширить возможности помощника Siri до визуального ИИ. Аналитики Wedbush назвали анонс новой эрой и повысили целевую цену до $350. Закрытие вторника было на $263.

  — Также поддержку рынку оказали акции крупнейших производителей чипов Nvidia (NVDA) +1,18%, Broadcom (AVGO) +2,27%. Работает идея, что во время золотой лихорадки лучше держать акции компаний, которые производят и продают лопаты. Это тоже рискованно, но что поделать.

( Читать дальше )

Рост цен на госбонды США продолжается вторую неделю из-за повышенного спроса на защитные активы на фоне ожиданий смягчения политики ФРС, замедления экономики и усиления рыночных рисков, что приводит к снижению их доходностей.

headlines_MACRO - Канал о глобальной макроэкономике (Global Macro). Для трейдеров, инвесторов и экономистов

Аналитики Bloomberg Intelligence предупреждают, что если индекс S&P 500 достиг пика в районе 7000 пунктов, то в 2026 году нас ждет коррекция на рынках. В этом случае биткоин, медь и нефть могут существенно подешеветь.

Биткоин
По мнению экспертов, разворот биткоина вниз может затянуться до уровня 10 000 долларов. Это наиболее проторгованный уровень с 2019 года. Связь между акциями и криптовалютой такова, что падение S&P 500 до 6000 пунктов способно спровоцировать падение биткоина до указанной отметки.

Медь
Цена меди чувствительна к состоянию мировой экономики. Базовый прогноз Bloomberg Intelligence предполагает повышенную волатильность американского рынка акций в этом году, что потянет медь вниз. Если фондовый рынок США уже достиг пика, медь может вернуться в свой наиболее проторгованный диапазон 3,95–4,50 доллара за фунт (с текущих 5,70).

( Читать дальше )

Вчера:

  — Фьючерс на индекс S&P 500 в понедельник вырос на 0,15% к 6838 пунктам. Высокотехнологичный Nasdaq 100 снизился на 0,11% к 24 555 пунктов. Промышленный Dow Jones прибавил 0,16% к 49 532 пунктам.

  — Не смотря на то, что биржевые площадки США вчера были закрыты, динамика фьючерсов точно показывает диспозицию перед возвращением американских инвесторов. Высокотехнологичный сектор под ударом. А защитные, менее связанные с ИИ отрасли, держатся в нуле, либо в небольшом плюсе.

  — Из интересного можно отметить выступление основателя Bridgewater Associates Рея Далио на Мюнхенской конференции по безопасности. Интервью было записано еще в воскресенье, но распространение получило в понедельник.

Главные тезисы:

  — Мир находится в большой цикличной переходной фазе. Существующий мировой порядок ломается, а новый еще не создан

  — Ситуация с госдолгом США вошла в критическую фазу. Проценты по обслуживанию съедают огромную часть бюджета. Это неизбежно приведет к сокращению реальных доходов американцев и ужесточению монетарной политики.

( Читать дальше )

С начала недели фьючерс на индекс S&P 500 растет на 0,45% к отметке 6860 пунктов. Результат положительный. Вряд ли он будет устойчивым. В США сегодня выходной. Американцы отмечают День президента. А когда рынок растет без них, они почти всегда возвращают его на исходную.

Старт недели может быть нервным. Вторник слабо загружен макростатистикой. Ожидается лишь публикация недельного NonFarm Payrolls от агентства ADP. Но в Женеве пройдет второй раунд переговоров США и Ирана. К тому же ИИ-охота продолжается. Разработчики ПО, финансы, юридические компании, логистика, коммерческая недвижимость. Участники торгов вернутся с длинных выходных с вопросом кто следующий?

Большой войны на Ближнем Востоке никто не хочет. Но и уступить Вашингтон или Тегеран не готовы. Стартовые позиции далеки. Времени на сближение катастрофически мало. Столкновение в ближайшие недели выглядит неизбежным. А мирная сделка, скорее как решающий гол на последних секундах. Станет сенсацией. Консенсус рынка, что переговоры вторника это последний шанс избежать боевых действий.

( Читать дальше )

Вчера:

  — Фьючерс на индекс S&P 500 в пятницу снизился на 0,17% к 6829 пунктам. Высокотехнологичный Nasdaq 100 закрылся также, в минусе на 0,17% на 24 700 пунктах. Промышленный Dow Jones был немного лучше -0,04% на 49 458 пунктах

  — Вниз рынок тянула великолепная семерка. Nvidia (NVDA) -2,21%, Apple (AAPL) -2,27%, запрещенная в России Meta (META) -1,54%, Alphabet (GOOG) -1,08%, Amazon (AMZN) -0,41%, Microsoft (MSFT) -0,13%. И только Tesla (TSLA) удалось закрыть пятницу в символичном плюсе на 0,09%.

  — Не смотря на пятничное снижение инфляции в США, инвесторы остаются под впечатлением идеи, что ИИ может подорвать прибыльность компаний в самых разных секторах. Великолепная семерка главный инвестор в ИИ. Их капзатраты в $650 млрд. на 2026 года могут принести отдачу очень не скоро. Отсюда и давление.

  — Еще страшней смотреть вперед. Что если в 2027 году на развитие ИИ потребуется еще больше денег?

  — Помимо бигтеха не важно себя чувствовал сектор платежей. Visa (B) -3,12%, Mastercard (MA), American Express (AXP) -1,57%. Триггером снижения стала подача Visa документа в SEC, где компания связала программу выкупа акций с итогом многолетнего судебного процесса вокруг межбанковских комиссий. MA и AXP обычно двигаются вслед за Visa.

( Читать дальше )