сделки M&A

ФАС РФ удовлетворила ходатайство ООО «Земун» по приобретению 99% в компании ООО «РБФ Ритейл», принадлежащей менеджерам сети гипермаркетов О'КЕЙ. Ранее ФАС согласовала приобретение 99,56% ООО «О'КЕЙ» (юрлицо управляет сетью гипермаркетов).

Наше мнение:
Расписки ретейлера в моменте росли более, чем на 9% на фоне этой новости. Это позитивный фактор для О'КЕЙ. Напомним, еще в конце 2024 г. было принято решение сосредочиться на более востребованных в настоящее время форматах дискаунтеров путем выведения сегмента гипермаркетов за периметр бизнеса (продажа менеджменту). Это было обусловлено тем, что гипермаркеты не обеспечивали должного развития и тянули финансовые результаты вниз из-за большой доли в выручке. Теперь ничто не будет препятствием для развития О'КЕЙ в новом формате, ждем также новостей по редомициляции, которая была одобрена еще в марте.

Больше аналитики в нашем ТГ-канале

Лента выкупает «О'кей» ФАС разрешила сделку и заявила, что она не приведет к ограничению конкуренции на рынке.

Федеральная антимонопольная служба (ФАС) России действительно разрешила сделку по покупке сети гипермаркетов «О'кей». Однако на данный момент покупателем выступила не «Лента», а компания ООО «Земун», которая, как предполагается, может быть связана с менеджментом «О'кей» и является промежуточным звеном в возможной будущей сделке с «Лентой» .

ФАС согласовала сделку по приобретению ООО «Земун» 99% доли в ООО «РБФ Ритейл» холдинговой компании, которая контролирует сеть гипермаркетов «О'кей». Ведомство пришло к выводу, что эта сделка не приведет к ограничению конкуренции на рынках оптовой и розничной торговли .

Информация о компании-покупателе:
> Покупатель: ООО «Земун», зарегистрированное в Тюмени в феврале 2024 года .
> Владелец: Единственным владельцем компании с апреля 2025 года является Ольга Запорожец.

«Служба рассмотрела ходатайство ООО „Земун“ о приобретении 99% в уставном капитале холдинговой компании ООО „РБФ ритейл“, — отметили в ФАС.

В соответствии с ранее согласованным ФАС ходатайством приобретается 99,56% ООО „О'кей“. 

tass.ru/ekonomika/25336569

Совкомбанк рассматривает возможность приобретения одного из крупнейших игроков на рынке страхования жизни — компании «Капитал life», узнали «Известия». В настоящее время актив принадлежит «Капитал Инвест», контролируемой бывшим бенефициаром пенсионного фонда «Росгосстрах» Алхасом Сангулия и президентом ЦСКА Евгением Гинером.

По данным источников, сделка находится на «продвинутом уровне», ведется детальная проверка активов. Стоимость компании оценивается в 30–40 млрд рублей. Представители Совкомбанка и «Капитал life» отказались от комментариев.

Покупка позволит Совкомбанку усилить позиции на рынке страхования жизни — сегменте, который демонстрирует быстрый рост. По оценкам Банка России, совокупные сборы страховщиков жизни в 2024 году достигли рекордных 1,9 трлн рублей.

В мае 2025 года Совкомбанк анонсировал двухэтапную выплату дивидендов за 2024 год. На первом этапе акционерам было рекомендовано направить 0,35 рубля на акцию, или 10% от чистой прибыли. Второй этап выплаты планируется провести во второй половине года с уточнением размера после определения планов по сделкам M&A и иных факторов, влияющих на капитал банка.

Госкорпорация «Ростех» через «Объединённую авиастроительную корпорацию» (ОАК) продаст 15% акций ОАО «Авиаэкспорт» — компании, занимавшейся экспортом авиационной техники с 1960-х годов. Торги назначены на 14 октября, стартовая цена пакета — 336 млн руб. Продажа проходит в рамках программы избавления «Ростеха» от непрофильных активов.

«Авиаэкспорт» владеет четырьмя помещениями в Москве и зданием площадью 4,95 тыс. кв. м на улице Образцова. Сейчас основной доход компания получает от аренды недвижимости. По данным СПАРК, в 2023 году выручка составила 203,4 млн руб., чистая прибыль — 50 млн руб. В 2024 году выручка снизилась до 61,5 млн руб., но прибыль выросла до 55,3 млн руб.

В «Ростехе» отметили, что доля в 15% не позволяет ОАК участвовать в управлении компанией, а сам актив не имеет отношения к поставкам запчастей для техники корпорации. Источник, близкий к «Ростеху», подтвердил, что обслуживание советских самолётов ведут другие структуры, а «Авиаэкспорт» сосредоточен на недвижимости.

◾ Сделка по покупке ГК Softline (ПАО «Софтлайн») 51% консалтинговой компании BeringPro была совершена по мультипликатору около 4х EV/EBITDA, сообщил директор департамента по слияниям и поглощениям «Софтлайна» Максим Русских на мероприятии, посвященном сделке.

◾ По данным, которые привел управляющий партнер BeringPro Константин Попов, по итогам 2024 года показатель EBITDA этой компании составил 184 млн рублей (рост на 57,3% год к году).

◾ Исходя из этого, сумма сделки по покупке 51% BeringPro могла составить около 700 млн рублей.

◾ Как уточнил Русских, 2/3 суммы было направлено в компанию для развития бизнеса и погашения долговых обязательств. Оставшаяся 1/3 суммы выплачивается продающей стороне (менеджменту) денежными средствами и акциями ПАО «Софтлайн» (на них приходится около 90% этой части суммы сделки). Предусмотрен 6-месячный Lock-up по этим акциям с поэтапным высвобождением 1/6 пакета ежемесячно.

◾ «Оценка в 4 EBITDA, честно говоря, в моем понимании, для такой компании — на самом деле крайне низкая оценка и продиктована она спецификой этого рынка, где мы сейчас живем», — отметил Русских. Он добавил, что по этой сделке целевой срок окупаемости составляет порядка 5 лет.

ГК Softline объявляет о приобретении 51% доли в компании BeringPro (ранее BearingPoint), специализирующейся на управленческом и ИТ-консалтинге, а также внедрении решений для цифровой трансформации и повышения эффективности бизнеса.  

Очень подробно о сделке в нашем пресс-релизе. 

Уже завтра, 2 октября, в 15-00 мск мы проведем звонок с представителями BeringPro, Борлас и Софтлайн, чтобы познакомить инвестором с бизнесом компании. Подключайтесь по ссылке!

ГК Softline (ПАО «Софтлайн», MOEX: SOFL), инвестиционно-технологический холдинг с фокусом на инновации, объявляет о приобретении 51% доли в компании BeringPro, специализирующейся на управленческом и ИТ-консалтинге, а также внедрении решений для цифровой трансформации и повышения эффективности бизнеса.

BeringPro оказывает услуги в области операционной эффективности, корпоративных ИТ-стратегии и архитектуры, цифровой трансформации с внедрением бизнес-приложений, консалтинга по управлению инвестициями и финансами, управлению производством, цепями поставок и активами предприятия, а также поддержки и развития внедренных ИТ-решений. Среди заказчиков BeringPro – крупнейшие отечественные и иностранные горнодобывающие и золотодобывающие компании, предприятия металлургии и химической промышленности, ритейлеры, производители продовольственных товаров и сети общественного питания, работающие в России и за рубежом. По результатам 2024 года BeringPro вошла в Топ-10 крупнейших консалтинговых групп и компаний России по выручке в сфере «ИТ-консалтинг: разработка и системная интеграция» рейтинга RAEX. Ранее компания BeringPro входила в международную консалтинговую сеть KPMG, в России представлена с 2002 года под брендом BearingPoint до ребрендинга в 2024 году.