прогноз 2024

 

Всем привет. Знаю-знаю, последние рабочие деньки по большей части отведены на бухару с коллегами по работе, салатики, конфетки да шампанское. Но, тем не менее, мы с вами как инвесторы должны быть всегда готовы защитить свой капитал от надвигающихся последствий новой годовой инфляции, выборов и прочих прелестей.

Итак, сегодня я расскажу о том, какие акции сейчас больше всего недооценены рынком и могут заплатить хорошие дивиденды, а вы сверите предложенные варианты или даже присмотритесь к тем, которых еще нет в вашем портфеле. Я лишь напомню, что мы выделяем в ТОПе не только самые потенциально доходные варианты, но и какую долю имеет смысл отвести эмитенту в портфеле для наилучшей диверсификации рисков.

Приветствую вас на канале, очень рад, что вы с нами. А самые важные новости быстрее всего выходят на канале в Telegram, подпишитесь.👍

Мест в сегодняшнем ТОПе куда можно инвестировать у нас будет всего лишь 9, и это на 1 позицию больше по сравнению с ТОПом на декабрь 2023 года.

( Читать дальше )

Полностью полагаться на статистику не стоит, но динамика индекса МосБиржи за первую торговую неделю года и весь январь весь показательна.

Скорее вверх, чем вниз

По наблюдениям за последние 25 лет, индекс акций МосБиржи в январе демонстрирует следующую динамику:

• Частотность подъема/спада за месяц — 70% в пользу роста рынка.
• Среднемесячная доходность января — 2,8%.
• Лучшие январи в истории рынка — 2000 г. (+24%) и 2015 г. (+18%), а худшие — 1998 г. (-27%) и 2008 г. (-17%).

Динамика первой недели года:

• Частотность подъема/спада за неделю — 76% в пользу роста рынка.
• Средняя доходность I недели января — 3,2%.
• Лучшие I недели января в истории рынка — 2000 г. (+23%) и 2006 г. (+10%), а худшие — 2007 г. (-6%) и 2014 г. (-2%).

Выводы

• Статистически в январе рынок преимущественно растет — почти в 3/4 случаев индекс МосБиржи имел положительную доходность за месяц.

• Основной вклад в доходность вносит именно первая торговая неделя года с поправкой на национальные выходные. А далее импульс роста затухает, и по итогам месяца финальный результат обычно даже ниже.

( Читать дальше )

Всех с наступающими праздниками, добра и успехов в Новом году!

1. Санкции. Мы отчетливо наблюдаем тенденцию не запретить поставки товаров в Россию, а увеличить издержки со стороны России на доставку этих самых товаров. Увеличение логистических расходов и оплата посредников в конченом итоге находит отражение в цене товара на территории нашей страны (фактор инфляции).

Второй задачей санкций является желание тех, кто их вводит увеличить издержки на экспорт товаров из нашей страны.

Плюс к этому наша страна постоянно увеличивает количество контрактов на поставки в национальных валютах, это тоже фактор дополнительных издержек.

Что мы имеем в результате можно оценить ниже.

     

( Читать дальше )

Сталевары уже больше 1,5 лет не платят дивиденды, вероятно, из-за риска попасть под дополнительные налоговые изъятия, а также из-за нерешенного вопроса с ФАС по поводу завышенных внутренних цен на сталь в 2021 году. За это время у них скопилась большая денежная подушка, которая потенциально может быть выплачена. В этом посте поговорим о возможных будущих дивидендах у сталеваров и дадим актуальный взгляд на сектор.

Ждем возобновления дивидендных выплат в 2024 году

Из-за того, что сталевары не платят дивиденды, их чистый долг существенно сократился с конца 2021 г. до конца 1 полугодия 2023 г.: с -30 до -86 млрд руб. у ММК, с 104 до -153 млрд руб. у «Северстали» и с 213 до -16 млрд руб. у НЛМК.

Сталевары, по нашим ожиданиям, вернутся к дивидендам в 2024 году, так как другие сектора уже возобновили выплаты, а дефицит бюджета стал более предсказуемым. Кроме этого, в скором времени должно решиться судебное дело с ФАС о завышении внутренних цен на г/к сталь в 2021 г. Вероятно, в январе компании и ФАС смогут договориться, после чего есть шанс, что дивидендные выплаты у сталеваров возобновятся.

( Читать дальше )

Закончил наконец вдумчивое чтение 28-страничной стратегии Синары.
Представляю вам на суд её основные тезисы.

👉Таргет IMOEX = 3700

👉Если бакс 120, а ставка ЦБ = 8%, то IMOEX будет 6200.

👉Тормоза для рынка: высокие ставки, отток денег на IPO, навес от редомициляции

👉Индекс будет расти по 2П24

👉IMOEX P/E 2024П = 4,2, на 20% ниже среднего значения в доковидные времена

👉Январь +1 трлн дивидендов (GMKN,LKOH,SIBN,TATN, ROSN), на рынок акций вернется 50-100 млрд.

👉Дивиденды суммарно 2023: 3,5 трлн руб, из них 2,5 трлн руб нефтегаз

👉Дивдоходность IMOEX 9,6%-10,4%.

👉Самый большой навес >60% от уставного капитала = YNDX, HHRU, QIWI, TCSG,POLY 

👉Бюджет 2024 будет сбалансирован.

👉Заимствования ОФЗ 2024 = 4,1 трлн руб.

( Читать дальше )

«Я выскажу свою точку зрения, я уверен в том, что спецоперация закончится в следующем году. Скорее всего, что закончится она где-то в конце весны — в начале лета. Потому как сам являюсь военным, могу сказать из того, что я понимаю в этом всем происходящем, фронт должен, и я бы в этом очень хотел быть уверенным, что фронт рухнет украинский»,— сказал Евгений Балицкий, отвечая на вопрос журналистов перед заседанием Госсовета о роли педагога и наставника (цитата по «РИА Новости»).

www.kommersant.ru/doc/6427886

Грядущий год – год зелёного, деревянного Дракона. Зелёный цвет — это символ гармонии и новой жизни, а дерево – роста и развития. Последним годом именно зеленого деревянного Дракона был 1964, следующий ожидается 2084-ый. 

В связи с этим астрологи, никогда не торговавшие на российском фондовом рынке, сделали предположение, что в лидерах в следующем 2024-м году могут стать акции лесопромышленного холдинга Сегежа. Но это конечно не является инвестиционной рекомендацией!

Индекс летит выше 3100 и не для кого не секрет, что акции 2 и 3 эшелона начинают ракетить
Важно вовремя найти интересную бумагу и зайти в неё!
👍Так мы в своем телеграмм канале за последнее время зафиксировали ГТМ +20%, Пермэнергосбыт +10%, НМТП +8%, UNAC +5% (сегодня), СПБ Биржа +5% и многие другие




( Читать дальше )

Составлять топ компаний, который вырастут, достаточно просто. Попробовал сделать топ компаний, которые упадут в 2024 году.

Вернусь через год, что бы посмотреть результаты.

1) FLOT — 144 р
2) PIKK — 665 p
3) MTSS — 248 p
4) SIBN — 868 p
5) PHOR — 6628 p
6) AKRN — 18720 р


Есть еще кандидаты на падение? 

В инвестбанке «Синара» позитивно оценивают перспективы акций крупнейших продовольственных ретейлеров, предлагающих товары массового спроса.

Целевая цена по бумагам X5 Group (FIVE) составляет ₽2700 в перспективе 12 месяцев, потенциал роста — 34%, рекомендация — «покупать». Продуктовый ретейлер X5 Group — самый сильный игрок в секторе, считают в банке. Компания в последнее время демонстрирует лучшие операционные показатели в отрасли. Так, в третьем квартале 2023 года выручка от реализации выросла у X5 на 23% год к году, достигнув ₽796 млрд, и в этом отношении компания смотрелась лучше «Ленты» (+7,3%), «Магнита» (+7%) и O’KEY Group (+2,2%).

X5 продолжает стремительно развивать формат жестких дискаунтеров «Чижик», чья выручка и торговая площадь увеличились в третьем квартале 2023 года втрое в годовом сопоставлении. Маржа тоже оказалась на хорошем уровне: рентабельность по EBITDA (МСФО 17) выросла в предыдущем квартале на 0,4 п.п., до 7,7%.

( Читать дальше )