Стратегия

Московская биржа анонсировала ряд стратегических инициатив     

В 2023 Московская биржа планирует достичь цели в 1 квадриллион рублей по объему торгов, что соответствует показателям 2021 и 2022. Компания также планирует запустить новые финансовые инструменты: бессрочные фьючерсы на индекс Мосбиржи, а также фьючерс на сахар. Наконец, компания планирует запустить платформу для проведения pre-IPO, дающую небольшим компаниям возможности привлечения капитала.

Новости воспринимаются позитивно, хотя и не оказывают существенного влияния на доходы биржи. В 3К23 Мосбиржа планирует представить новый план стратегического развития. В целом нам импонирует инвестиционный кейс Московской биржи. Ее акции торгуются на уровне 7.0x по мультипликатору P/E 2023П — мы считаем данную оценку привлекательно.

Атон

Если месяц назад я думал, что рынок дорогой, то я размышлял над тем, какие краткосрочные рублевые облигации мне купить.

Сегодня этот вопрос отпал сам собой. Зачем надо покупать какие-то рискованные облигации с погашением 1-2 года, если можно вложиться в инструменты денежного рынка, под ежедневную ставку, близкую к 12% годовых?

( Читать дальше )

Вчера мы опубликовали наш обновленный прогноз по доходности российских акций — голубых фишек.
По нашим ожиданиям, дивдоходность индекса IMOEX по итогам 2023 года может составить 8,3%-9,8%.
Если в индексе оставить 10 самых сильных историй, то доходность такого портфеля может вырасти до 13%+.

Эти рассуждения справедливы для тех, кто уже держит акции и сомневается в том, стоит ли их продавать или подержать далее.
Вчера мы теоретизировали на тему того, почему такая доходность не говорит о том, что рынок дорогой.

Тем не менее, мы не покупаем акции на этих уровнях. Почему?

Сегодняшний день дал ответ на этот вопрос. Даже в Сбербанке дневная волатильность сегодня составила 4%. Если бы вас угораздило купить акции Сбербанка на максимумах и продать на минимумах, вы могли бы потерять 4,2% в течение одного часа.
При том, что наша прогнозная годовая доходность акций Сбербанка составляет 11,6%. 

Что же делать?

Наша задача принимать инвестиционное решение в тот момент, когда данная инвестиция обладает запасом прочности. 

( Читать дальше )

58-й месяц. Золотой дождь усилился. Пытался создать автоследование в финаме. Но ограничений оказалось так много что за результат я не могу ручаться, инструментов около 40 (у меня портфель из около 100), более 12 сделок в день запрещено (у меня их может быть более 50). А так в принципе ничего интересного. Движемся со средней скоростью 4,21% в месяц от ССЧА. Сохраняйте спокойствие и продолжайте игру.



( Читать дальше )

    

Давайте обсудим интересный и важный для инвесторов вопрос. Что же лучше и выгоднее — купить сильно упавшую акцию в надежде на скорый разворот направления её движения и будущий рост, который принесет прибыль или же стоит инвестировать в те бумаги, которые активно растут прямо сейчас и стремятся к своим максимумам?

У меня в ТГ канале последнее время идёт обсуждение о том, стоит ли сейчас продавать выросшие акции, стоит ли фиксировать прибыль или рынок пойдёт дальше.

На первый взгляд кажется, что все очевидно: нужно покупать то, что упало, и в то же время продавать то, что выросло!
Вот и вся премудрость заработка на бирже. Но на самом деле не все так просто...

Я всегда придерживался мнения на рынке, которое заключается в том, что:
"То, что упало, скорее всего продолжит падать, а то, что выросло, скорее всего, продолжит расти!"
Считаю, что те бумаги, которые падают, будут падать и дальше, потому что переломить тренд не просто и не стоит ловить и искать у них условное «дно». Скорее всего поймать его не удастся, а вот поймать «падающий нож» можно запросто.

( Читать дальше )

Решил выложить результаты работы стратегии за июль 2023. По закрытым сделкам. Получилось примерно +6.3% за месяц.
Прикладываю все сделки из Терминала тинькофф.


( Читать дальше )

Сегодня для вас ведет открытый урок трейдер компании Live Investing — Азат Шайхутдинов.

Что Азат разберет на уроке:
1. Что такое дисбаланс (состояние тренда) и как его правильно использовать в торговле
2. Индикаторы скользящей средней МА и MACD
3. Построение готовой торговой стратегии на этих индикторах
4. Способы исключения убыточных сделок через старший таймфрейм

В прямом эфире вы можете задавать Азату вопросы и поделиться своими проблемами в построении торговой стратегии.

Совсем скоро у Азата стартует второй поток на его курсе «Теория — Тактика — Практика», посвященном построению собственных торговых стратегий, которые помогают день за днем брать свой профит с рынка.
По ссылке https://schoollive.ru/obuchenie/ttp/ вы сможете ознакомиться с тонкостями обучения, полной программой курса и отзывами выпускников первого потока.

На уроке Азат поделится промокодом, который можно использовать для получения скидки на обучение.

Учитесь, чтобы стать профессиональным трейдером и быть на шаг впереди других!

( Читать дальше )

В этом посте:

• как рассчитать максимальную теоретическую прибыль по инструменту (оптимальный торговый путь)
• как оценить устойчивость индикаторов к шуму
• как оценить приведённую эффективность своей стратегии и её слабые места
• как оценить устойчивость стратегии к шуму

1 Оптимальный торговый путь
Я торгую разными инструментами на разных рынках и часто задавался вопросом, имеющим и некоторое прикладное значение: если бы мне были известны цены заранее, сколько бы я смог заработать? Тут мне видится два подхода: простой и топорный, и чуть более сложный, который я реализовал.

Простой подход заключается в том, что нужно взять [high-low] каждой свечи и отнять комиссию (другой вариант abs[open-close] минус комиссия). Сумма за период и даст максимально возможную доходность по инструменту на данном таймфрейме за рассматриваемый период. Однако, понятно, что так в реальности никто не торгует, поэтому применимость такого варианта, на мой взгляд, сомнительная.

Более того, это вопрос для меня комплексный, и среди основных ценностей, которые я хотел получить — это не только теоретическая возможная доходность. Мне нужно было найти лучшие точки входа и выхода на истории.

( Читать дальше )