РОснефть

#Роснефть #ROSN

Вспоминайте тот пост, в котором я писал о том, как пойдем по моему мнению акция. так вот это движение полностью и в точности повторила желтую траекторию. Это просто технический анализ. А кто говорит, что он не работает, скорее всего не сам не работает системно и дисциплинированно.
Ссылка на предыдущий пост — t.me/c/1324735280/8185

Сейчас я понятия не имею куда пойдет бумага, но во всяком случае могу сказать, что вероятность пойти в боковое движение большая, поскольку по переговорам еще ничего не ясно. Новостной фон по-прежнему преобладает, а потому работать только приходится по пробоям и ретестам.

На этом графике никаких пробоев мы не видим пока. Но если пойдем пробивать вершинку (желтую зону сверху), то я буду безусловно работать с акцией от длинной позиции, поскольку в этом случае мы будем в трендовом движении с четко обозначенной поддержкой.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

В апреле экспорт российской нефти через морские порты вырос до 448 тыс. тонн в сутки, что соответствует уровню декабря 2024 года — периода до введения масштабных санкций США. Это стало возможным благодаря снижению цен на нефть и падению ставок фрахта, что улучшило логистику поставок.

Наибольший рост отгрузок зафиксирован в порту Козьмино (+17,8%), в Усть-Луге (+8,95%) и Приморске (+4,76%). В Новороссийске, напротив, наблюдалось снижение. В первую неделю мая рост продолжился: загрузка портов составила 523 тыс. тонн в сутки, что на 6,4% выше предыдущей недели.

По мнению экспертов, ключевыми рынками остаются Индия, Китай и Турция, где российская нефть привлекательна благодаря цене (в мае Urals — около $51 за баррель). При этом фрахт из Козьмино в Китай подешевел на 60%, до $3,3 за баррель, а из западных портов — до $1,5–2,5.

Однако сохраняются и риски: ЕС может включить до 150 новых танкеров в очередной пакет санкций, что при поддержке США приведёт к осложнениям в логистике. Тем не менее, аналитики прогнозируют сохранение экспортных объемов в мае, а резкого роста цен на нефть не ожидается — рынок под давлением геополитики и увеличения добычи ОПЕК+.

Понедельник начал с открытия коротких позициях в акциях Роснефти на фоне падения цен на нефть из-за неожиданного увеличения добычи нефти странами ОПЕК+. Заработал на сделке +135 750 руб. Подробнее об этом писал здесь.

Далее на снижении рынка пробовал два раза шортить акции Северстали. На пробое 1000 руб. и на ретесте этого же уровня. Обе сделки в моменте давали хорошую прибыль, суммарно +174 623 руб., но закрылись в итоге по безубытку, заработал +19 260 руб.

Также, шортил НОВАТЭК на новостях о том, что Еврокомиссия внесет юридическое предложение о запрете новых сделок с российским газом и существующих спотовых контрактов к концу 2025 г. Был в плюсе +67 142,86 руб., закрыл -12 857,14 руб.

После того, как рынок развернулся, торговал пробой 200 руб. снизу вверх в акциях МосБиржи. Распилили меня, получил убыток в размере 71 627,91 руб.

В четверг покупал акции Т-Банка, наблюдалось накопление после отскока 6 мая. Ожидал выхода из консолидации вверх и продолжения движения в сторону уровня сопротивления 3200 руб. Закрыл в минус 27 837,84 руб.

Погнали разбирать нашего нефтяного монстра — Роснефть! Компания, которая даже в условиях санкций умудряется держать удар и строить планы на будущее. Свободного флоата всего 11%, но это не мешает ей оставаться лакомым кусочком для инвесторов. Главный козырь — грандиозный проект Восток Ойл, который должен стартовать в 2026 году и к 2030-му выйти на 100 млн тонн нефти в год. Это как запасной аэродром, но для нефти 🛢💥.

Финансы компании — отдельная история. Выручка в 2024 году подросла на 10,7%, достигнув 10,1 трлн руб., а EBITDA скромно прибавила 0,8% (3 трлн руб.). Чистая прибыль, правда, просела на 14,4% — 1,08 трлн руб., но это всё равно космические цифры. Капзатраты выросли на 11,2%, зато свободный денежный поток порадовал — 1,3 трлн руб. Долговая нагрузка осталась на прежнем уровне (Net Debt/EBITDA = 1,2x), что для такой компании более чем комфортно.

Но не всё так радужно: нефть сейчас торгуется на уровнях декабря 2021 года — $63 за баррель Brent. Это больно бьёт по всем нефтяникам, и Роснефть не исключение. Курс доллара низкий, налоги кусаются, да и дивиденды за 2024 год обещают скромные. Однако летний дивсезон не за горами, а нефтяники традиционно в фаворитах у инвесторов.

Индийские города атакованы БПЛА, что уже привело к нарушению электроснабжения и аварийным отключениям. Риски повреждения нефтегазовой инфраструктуры растут, что в свою очередь может начать угрожать индийским НПЗ, работающим с российской нефтью.

Под покровом ночи в пятницу 13 совет директоров Роснефти рекомендовал финальные дивиденды за 2024 год в размере 14,68 рублей на акцию. Дивидендная доходность по текущим ~3,1％. Окончательное решение по дивидендам будет принято на собрании акционеров 30 июня 2025 года (закрытие реестра акционеров — 20.07.2025, купить до 17.07.2025).

Напомню, что ранее, компания Роснефть уже выплатила в январе 36.47 рублей на акцию, дивидендная доходность — 7,6%). Формально это были дивиденды за 9 месяцев 2024 года, но дивидендной базой выступала прибыль по итогам первого полугодия 2024 года.

В совокупности, с учетом уже выплаченных дивидендов и рекомендованных сейчас, общая сумма выплат за 2024 год может составить 51,15 рублей на акцию (дивдохдность ~10,7%). За 2023 год суммарно было выплачено 59,78 руб на акцию (ДД ~10%).

Объявленная советом директоров выплата за год многих инвесторов разочаровала, это было видно по гневным комментариям. Их можно понять, все таки, промежуточный дивиденд снизился более чем в два раза. Однако вспоминаем, про увеличившиеся налоги, увеличившуюся долговую нагрузку, курсовые переоценки, и все встает на свои места.

🚀 НАЧАЛО НОВОГО РОСТА?! ДАЛЬШЕ БУДЕТ ТОЛЬКО РОСТ?

👉 Только что вышли позитивные данные по инфляции, на которых рынок двинулся выше. В итоге вечерняя торговая сессия прямо сейчас прибавляет 15 пунктов, а значит с большей вероятностью завтра будет открытие с гэпом вверх, а вечерку так и продолжат разгонять. Плюсом на дневном графике индекс закрылся лонговой свечкой, практически под самый максимум.

📝 Поэтому отсюда могу вывести, что далее скорее всего будет рост индекса в сторону 2870 — 2880, а дальше уже будем смотреть по факту. Касаемо интрадея на завтра есть нюансы. При открытии с гэпом вверх вставать на продолжение движения статистически не верно, а значит завтра, при открытии на 2870 — 2880 логичнее смотреть в шорт, на локальное коррекционное движение. В идеале на завтрашний интрадей — шорт от 2900. Следовательно по технике локально скорее всего подрастем, но с лонгами завтра Я был бы осторожен. Утром по классике напишу уровни с которыми буду работать. В идеале, для шорта рост как можно сильнее на вечерней торговой сессии.

Коллеги, что для вас важно при выборе активов?

Я сейчас говорю о краткосрочно/среднесрочном  позиционном удержании. 

Для меня ликвидность и риск, поэтому:

⛽️#ROSN буду подбирать актив спекулятивно в Лонг после закрепления выше 435 рублей/акция. 

⛽️#TATN Присмотрюсь к покупке при закреплении выше 687 рублей/акция. 

🗣По таргетам роста сориентирую в отдельных разборах либо завтра, либо в рамках текущей недели.Стоп-ордера аналогично чуть позже. 

Меня интересует более стойкое закрепление рынка для открытия позиций.

t.me/+V2h-CSwLJ29kMTVk — присоединяйтесь, чтобы вместе расти и достигать успеха!