Избранное трейдера zaq789

по

ПАО «ЕвроТранс» представил сильные финансовые результаты в преддверии IPO

🚗 Компания ЕвроТранс, которая осуществляет розничную и оптовую продажу всех марок топлива под брендом «ТРАССА», и которую мы с вами впервые прожаривали ещё в декабре 2022 года, представила  накануне финансовую отчётность по МСФО за 6 мес. 2023 года, поэтому предлагаю в неё заглянуть вместе с вами и порассуждать.

📈 Выручка ЕвроТранс с января по июнь увеличилась более чем в 3 раза до 45,5 млрд руб., благодаря значительному росту оптовой торговли топливом. Компания смогла закупиться топливом по хорошему ценнику в феврале-марте, и дальше радостно реализовывала его с неплохой маржой.

📈 Сильный рост операционных доходов позволил удвоить показатель EBITDA до 4,4 млрд руб. Рентабельность по EBITDA при этом сократилась на 5,6 п.п. до 9,6%, что обусловлено более низкой маржинальностью оптовой торговли топливом.

📈 После прошлогоднего убытка в размере 0,3 млрд руб., этот отчётный период ЕвроТранс завершила с чистой прибылью в размере 1,4 млрд руб., что не может не радовать.

ПАО «ЕвроТранс» представил сильные финансовые результаты в преддверии IPO
💼 Отрадно отметить также сокращение долговой нагрузки по соотношению NetDebt/EBITDA до 1,9х.



( Читать дальше )

Из-за политики США люди все меньше платят за нефть долларами — JP Morgan

Согласно исследованию банка, корреляция между силой доллара США и ценами на нефть ослабла. Это связано с тем, что сейчас все больше сделок с нефтью осуществляется в недолларовых валютах.

На фоне широких дискуссий об ослаблении влияния доллара США аналитики одного банка видят, что один товарный рынок начинает уходить от валюты.

Анализируя корреляцию доллара с международными ценами на нефть, аналитики JPMorgan предупредили в отчете в четверг, что значение доллара может вскоре снизиться.

Аналитик сделала такой вывод, проанализировав влияние укрепления доллара на цены на нефть.

Эта связь существует, потому что доллар традиционно обратно пропорционален ценам на нефть. Это означает, что когда стоимость доллара растет, цены на нефть падают, и наоборот. Корреляция существует, потому что международная торговля нефтью обычно номинируется в долларах США, поэтому спрос на товар падает, когда стоимость доллара растет.

По данным JPMorgan, в период с 2005 по 2013 год рост курса американского доллара, взвешенного по торговым показателям, на 1%, который измеряет стоимость доллара США по отношению к корзине других иностранных валют, приводил к снижению цены на международный эталон сырой нефти марки Brent примерно на 3%.



( Читать дальше )

Объединенная вагонная компания планирует в 2023г увеличить выпуск вагонов до 16,9 тыс шт (в 2,1 раза г/г)

Производитель грузовых вагонов в России НПК «Объединенная вагонная компания» (ОВК) в 2023 году планирует увеличить выпуск грузовых вагонов в 2,1 раза по сравнению с предыдущим годом – до 16,9 тысячи единиц, следует из отчетности компании по МСФО за первое полугодие 2023 года.

Объем производства вагонов группы в первом полугодии 2023 года составил 7,35 тысячи единиц.

1prime.ru/industry_and_energy/20230905/841659903.html
  • обсудить на форуме:
  • ОВК

Теневые банки угрожают финансовой системе Китая

Акции китайского теневого кредитора Xinhua Trust продаются по минимальным ценам. Компания обанкротилась в мае, став первым китайским трастом, который потерпел крах более чем за двадцать лет. Части компании были выставлены на продажу на онлайн-платформе Taobao со скидкой 30%. Недавно автомобили фирмы были выставлены на аукционе, который был проведен по распоряжению суда. Любители выгодных покупок могут приобрести торговые марки Xinhua всего за 12000 юаней ($1650).

Крах теневого кредитора — тревожный сигнал: те силы, которые привели к его обвалу, теперь разрушают китайскую трастовую отрасль стоимостью 21 трлн юаней. Экономический рост в стране оказался слабее, чем ожидалось, а застройщики пострадали от беспрецедентной волны дефолтов и реструктуризаций. Китайские трасты, которые направляют средства инвесторов в инфраструктуру, недвижимость и другие проекты, подвержены обоим рискам. Хотя банкротство Xinhua не привело к большим проблемам, более масштабный крах может потерпеть один из крупнейших трастов страны Zhongrong, который пропустил выплаты клиентам в середине августа.



( Читать дальше )

Топ российских акций средней и малой капитализации: обновление подборки - СберИнвестиции

Со 2 ноября 2022: +112,9% (+68,4%*)
За месяц: +16,5% (+6,5%*)

*индекс МосБиржи средней и малой капитализации

Ралли на российском рынке акций продолжается: индекс МосБиржи для компаний средней и малой капитализации вырос восьмой месяц подряд. В этот раз мы внесли в подборку три изменения.

Нашу подборку покидает Segezha Group. Мы добавили эту бумагу в феврале 2023 года на фоне ослабления рубля, и с тех пор котировки акций компании выросли на 20%. В конце августа компания представила слабые результаты за первую половину 2023 года. Несмотря на ослабление рубля, финансовые показатели компании значительно снизились в годовом выражении из-за слабой ценовой конъюнктуры на экспортных рынках.

Мы добавляем расписки Русагро в подборку средней и малой капитализации, поскольку ожидаем рекордной выручки компании в 2023 году на фоне восстановления цен на сельхозпродукцию во второй половине текущего года. Мы полагаем, что акции компании оценены привлекательно: коэффициент EV/EBITDA 2023о равен 5,4, что ниже исторических значений (6–7).

( Читать дальше )

ФСК Россети. детальный расклад + и -

Как говорится — у каждой медали 2 стороны … :)
есть факторы за покупку и есть за продажу.
как их сопоставить каждый решает самостоятельно.

По ФСК Россетям если смотреть сумму дочерних компаний торгуемых в рынке, то дочерние компании оцениваются существенно дороже материнской структуры в которую они входят. 

но есть и такие дочки как Россети Северного Кавказа — в рынке стоит хороших денег, а Чистые активы минусовые и постоянные убытки + допэмиссии, которые Россети ФСК выкупают на свой баланс и вливают туда деньги как в бездонную бочку.

+ присоединили сейчас Россети ДНР и ЛНР. тоже будут вливания не один год.
так же  по последней допэмиссии вместо денег Государство влило убыточные компашки на баланс Россети с оценкой 120 млрд.р! ...

смотрим далее.
инвестка до 2026 пока больше денежного потока вливания в БАМ и Сибирь (с окупаемостью там никак) из за инвестки Правительство РФ освободило ФСК Россети от уплаты дивидендов до 2026г. !   а что будет дальше пока не понятно, возможно инвестиции еще вырастут за счет Сетей ДНР и ЛНР! 

( Читать дальше )

Долгосрочные инвестиционные идеи для покупки в сентябре - Промсвязьбанк

Долгосрочные инвестиционные идеи для покупки в сентябре.

АФК Система: цель 22,6 руб., доходность +23%.

Компания опубликовала неплохую финансовую отчетность. Уверенный рост большинства активов холдинга перекрыл ожидаемо слабые результаты Сегежи. Ожидаем, что акции АФК Система в ближайшее время обновят пики года и продолжат расти.


( Читать дальше )

АФК Система: снижение долга благоприятно для роста капитализации

🧮 АФК Система представила на этой неделе свои финансовые результаты за 2 кв. 2023 года, поэтому самое время в них заглянуть.

📈 Выручка холдинга с апреля по июнь увеличилась на +19,1% (г/г) до 245,7 млрд руб. Из чего мы делаем вывод, что темп роста бизнеса ускоряется, что не может не радовать.

✔️ Ядром бизнеса АФК Система по-прежнему является телекоммуникационный холдинг МТС, выручка которого по итогам отчётного периода увеличилась на +14,8% (г/г) до 146,7 млрд руб., благодаря росту доходов МТС Банка и цифровых сервисов. Экосистема приносит свои плоды и у компании есть хорошие шансы поддерживать двузначный темп роста бизнеса.

✔️ Продажи Segezha Group сократились на -17,9% (г/г) до 21,1 млрд руб., на фоне низких экспортных цен на лесопромышленную продукцию. Президент компании Михаил Шамолин в ходе конференц-колла поведал о том, что в конце лета цены подросли, что позволяет рассчитывать на разворот тренда, поскольку многие производители сократили производство, и по некоторым позициям на рынке сейчас наблюдается дефицит.



( Читать дальше )

Результаты ПИК за 1п2023 года. Процентные расходы давят на рост чистой прибыли.

На удивление сегодня ПИК выдал крайне неудобный отчет, где указал данные только за 1 полугодие 2023, без сравнительной графы с предыдущими годами(поэтому для того, чтобы проанализировать отчет пришлось совмещать 2 таблицы). На скрине справа результаты за 1п2023, левее — 1п2021.

Результаты ПИК за 1п2023 года. Процентные расходы давят на рост чистой прибыли.

Общие цифры не удивляют — выручка растет, растут так же и коммерческие расходы.

Прибыль от операционной деятельности за 1п 2023 год 50 822 млн против 35 053 млн за 1п 2021.

Все испортили цифры по процентным доходам и расходам:

В 1п2021 мы видим что ПИК заработал на этом(а че, так можно было?), показав прибыль от финансовой деятельности в 49 652 миллиона рублей! Для сравнения, прибыль ПИКа от операционной деятельности за это же полугодие 35 053 миллиона рублей! Меня это немного шокировало, т.к. ПИК заработал больше от того, что гонял деньги дольщиков по депозитам, чем от продаж квартир.

В 2023 году прибыль от операционной деятельности увеличилась — 50 822 млн, а процентные доходы превратились в процентные расходы -17620 млн рублей. 



( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн