Продолжаем богатеть на облигациях. Что там с нашими любимыми ОФЗ-шками? В последнее время они неплохо так скорректировались, а значит стали еще интереснее. Давайте посмотрим на самые высокие доходности и соберем 6 штук для получения купонов ежемесячно.

Надежнее зарплаты на заводе могут быть только займы федерального значения. На работе нас могут уволить, а вот чтобы государство не выплатило свой долг(хотя, если не выплатит, то о работе и стоимости денег мы будем думать в последнюю очередь), такого быть практически не может. По отношению государственного долга к ВВП на 2025 год у России в районе 20%, более чем комфортная сумма. Тут пока спокойны и не переживаем.

Политика ЦБ хоть и немного смягчилась, все равно стоимость денег такая в стране, что нас предоставляется отличный вариант их сберегать, а в какой-то степени даже преувеличивать в надежных государственных облигациях.

Ставка ЦБ на сегодняшний день 16%, а ОФЗ дают в среднем 13-14% с возможностью того, что при снижении ставки, тело облигации переоценится и желающие смогут зафиксировать прибыль.

( Читать дальше )

Для инвестора‑«консерватора» главное — не максимальная доходность, а стабильность, предсказуемость и низкая волатильность. Такие инвесторы готовы пожертвовать частью потенциальной прибыли ради меньшего стресса из-за резких просадок и более предсказуемого дивидендного потока.

В этом материале мы разберём, какие акции больше подходят осторожным инвесторам, по каким критериям их выбирать и как использовать в портфеле без излишнего риска.

Кому подойдут «консервативные» акции

Консервативный подход к акциям имеет смысл, если:

• вы строите долгосрочный портфель;
• цените стабильный доход и сохранность капитала выше, чем возможность «обогнать рынок»;
• вы не хотите ежедневно следить за новостями и корректировать позиции.

Для осторожных инвесторов акции — это не инструмент для спекуляций, а надёжный актив с дивидендами и постепенным ростом стоимости.

Как выбирают «осторожные» акции

В центре внимания — крупные зрелые компании со стабильным спросом на продукцию, умеренной долговой нагрузкой и устойчивой дивидендной политикой. Их котировки, как правило, движутся плавно, а не скачут вслед за рыночными колебаниями.

( Читать дальше )

Сегодня расскажу, какой пассивный доход пришёл от инвестиций за очередной месяц. Также поделюсь источниками дохода.
Веду эту рубрику уже более 2 лет на своем канале. Так удобнее отслеживать прогресс в этом деле. Так вот:

▪️ Пассивный доход за январь: +31 985 ₽ (в прошлом году было 14 578 ₽). На графике отобразил динамику дохода за 2025 и 2026 год.

▪️ Цель на 2026: 360 000 ₽ за год или 30 000 ₽ в месяц

Мои источники пассивного дохода в январе:

▪️ Дивиденды – 10735 ₽
Треть дохода составили дивиденды от Лукойла, Х5 и Роснефти. В феврале уже такого не будет, а значит надо делать упор на облигации.

( Читать дальше )

Чет я не понял, для чего копошиться в отчетах, отбирать компании, если большинство тупо хуже акций Сбера или ОФЗ.

За прошлый год Сбер заработал рекордную чистую прибыль среди всех российских компаний. Уже летом выплатит 37р дивидендами или див. доходность 12% в моменте. За всю историю компания лишь один раз кинула (в 2022) и не платила дивы, после три года подряд выплаты только росли.

Новые ОФЗ 26254 также имеют рекордный купон и срок в 15 лет, доходность 15% в моменте.

УК Доход посчитали:


и я сам сверился через сервис учета инвестиций — на 2026 год только десяток компаний могут дать больше, отдельно по ним:

( Читать дальше )

Кратко:
Минфин идёт ниже планового темпа заимствований, спрос на ОФЗ остаётся слабым, а рынок продолжает требовать премию за риск. Инфляционные ожидания бизнеса высокие, а у населения остаются на высоких уровнях. При этом недельная инфляция замедлилась, что даёт первый осторожный плюс в этом году. В целом, думаю, что большая часть негатива уже в цене, и к аккуратным покупкам на долговом рынке можно возвращаться.

Подробно:
Минфин провёл последние в этом месяце аукционы ОФЗ.
В выпуске ОФЗ-26235 размещено 18,9 млрд руб., в ОФЗ-26254 — 63,4 млрд руб.
Итого за январь заимствовано 184 млрд руб.

При плане на I квартал 2026 года в 1,2 трлн руб. (по номиналу) — объёмы откровенно скромные. Формально можно сослаться на то, что в январе было всего 3 аукционных дня, тогда как в феврале и марте их будет по 4, но принципиально это картину не меняет.

Для выполнения квартального плана средний объём заимствований должен составлять около 109 млрд руб. на аукционный день (1,2 трлн / 11 аукционов). Фактически в январе получилось 61,3 млрд — почти в два раза ниже необходимого темпа.

( Читать дальше )

Пока ставки по вкладам от 1 года продолжают снижаться или стагнировать, в облигациях всё ещё можно найти высокую доходность, правда на довольно короткий срок, ну либо у эмитентов с крайне высокими рисками. Сильно рисковать — не моя тема, так что решил посмотреть в сторону баланса риска и доходности. Ведь вместо лишнего риска лучше взять шашлычка и пожарить его на мангале.

Я активно инвестирую в облигации, дивидендные акции и фонды недвижимости, тем самым увеличивая свой пассивный доход. Облигаций в моём портфеле уже на 3,1+ млн рублей, и к выбору выпусков я подхожу ответственно. Покупаю как на размещениях, так и на вторичном рынке.

🔥 Чтобы не пропустить новые классные подборки и обзоры свежих выпусков облигаций, скорее подписывайтесь на телеграм-канал. Там мои авторские обзоры облигаций, дивидендных акций, фондов и много другого крутого контента. 

Читайте также:

• 10 лучших облигаций с высоким рейтингом от РБК Инвестиций
• Топ длинных ОФЗ с доходом каждый месяц, чтобы богатеть равномерно в течение года

( Читать дальше )

4-й выпуск🎈

#вечныйпортфель

 

Сегодня 26.01.26 года, еще одна 1000 рублей

направляется в мой «вечный портфель». 💼

 

Мои покупки  сегодня:

 

( Читать дальше )

Минфин провёл аукцион ОФЗ, предложив инвесторам два выпуска. При его проведении индекс RGBI находился ниже 117 пунктов, с учётом инфляционных данных индекс остался почти неизменным — 116,73 пункта:

🔔 По данным Росстата, за период с 13 по 19 января ИПЦ составил 0,45% (прошлые недели — 1,26%, 0,2%), с начала месяца 1,72%, с начала года — 1,72% (годовая — 6,46%). Темпы января продолжают находиться на высоком уровне (эффект от повышения НДС, тарифов РЖД никуда не ушёл), стоит отметить прекращение дефляции в ценах на бензин, подорожание техники (сильный ₽ не помогает) и рост цен на плодоовощную корзину. При таких темпах января мы выйдем на 2% по месяцу — это более 20% saar, то есть за один месяц план ЦБ будет выполнен наполовину (ожидают 4-5% по году, но не забываем, что в октябре будет сверх повышение ЖКХ), проблема ещё в том, что высокие темпы останутся, так как в недельках ещё не учтён рост ЖКХ на 1,7% и подорожание иномарок.

🔔 В 2026 г. Минфин планирует разместить в ОФЗ 6,5₽ трлн (в иностранной валюте в объёме, эквивалентном не более 1$ млрд, проинфляционный фактор).

( Читать дальше )

В недавнем эфире телеканала РБК была приведена статистика по средней годовой доходности аренды в различных секторах недвижимости за 2023-2025 годы. К удивлению многих сограждан, доходность жилой недвижимости оказалась ниже других секторов. Чтобы понять с чем это связано, достаточно рассмотреть жилую недвижимость также, как мы привыкли рассматривать акции на бирже.

Жилая недвижимость — это масс-маркет бизнес, который товары, которого продаются по всей стране, а также предоставляют возможность для сохранения средств. Ближайшей аналогией можно назвать Сбер: его продукты также продаются по всей стране (кредиты), он также предоставляет возможность для сохранения средств (вклады), бизнес на рынке давно, он такой же простой и понятный. С одним отличием — вера у россиян в жилую недвижимость колоссально выше. Попробуйте поговорить с кем-нибудь из окружения об инвестициях. 3 из 4 скажут примерно следующее:

Вклады? Сбер украл в 91-м. Акции? Олигархи кинули всех с приватизацией в 91-м. Фонды? МММ рухнул в 94-м. Валюта? Рубли обесценились в 98-м. Одни квартиры после развала СССР никто не отобрал.

( Читать дальше )

3-й выпуск🎈

#вечныйпортфель

 

В понедельник,  19.01.26 года, очередная 1000 рублей

направляется в «вечный портфель». 💼

 

Мои покупки:

 

( Читать дальше )