Вопрос:
как Вы нивелируете влияние дивидендного гэпа на результаты технических индикаторов при алготорговле?

 

           Случайно обмолвился в своем неденежном бложике. Вообще заметка была про Сталина и когнитивные искажения, но, кроме того…  

        «Примерно по такой же модели считаются безопасными, например, инвестиции в золото. Известно, что доходность там хуже, чем в акциях. Нет, лезет наше когнитивное искажение, это же не просто так. Менее доходные – значит, более надежные! Так вот черта с два. Если что, под риском я понимаю не волатильность актива, а вероятность зависнуть в нем лет на двадцать с отрицательной реальной доходностью».

         И сразу же прилетел вопрос – а про нефть у вас какие прогнозы? Я не знаю, что было триггером. Возможно, показалось, что я уже начал давать какие-то прогнозы (мол, сказал, что золото упадет, а акции вырастут), и, раз уж пошло, не поделюсь ли еще одним. Или просто – речь зашла про финансы? — ну давайте тогда уж и про нефть!

         И это, по большому счету, еще одно когнитивное искажение. Наша психика хочет потреблять прогнозы и торговать по прогнозам.   

( Читать дальше )

Выкладываю очередной мастер-класс, все как было тогда, давно.


( Читать дальше )

Всем привет, снова обзорчик по опционному анализу, прошлый тут - https://smart-lab.ru/blog/650668.php
S&P500:
Границы рынка по ОИ в колах и путах
Недельные контракты(эксп.23.10): Сопротивление — 3530 Поддержка — 3285. Общее настроение на сегодня скорее нейтральное, вчера было явно негативное, но уже отыграно, близки к сопротивлениям
Квартальные контракты(эксп.18.12): Сопротивление — 3500-3600 Поддержка - 3000. Общее настроение позитивное, но цена вблизи сопротивлений

Последние крупные сделки с повышением ОИ и их анализ:
Недельные контракты(эксп.9.10):
Ситуация с большим намеком на снижение


Месячные контракты(эксп.18.12):
Без интересных изменений за последнее время, по прежнему укрепляется уровень 3600-3700, ОИ на нем рос все последние дни с прошлого обзора. До декабря никто не верит в нахождение цены выше этого уровня.

Золото:
Границы рынка по ОИ в колах и путах

( Читать дальше )

Стопы — неотъемливая часть торговли. Убыток, работа с просадкой — часть системы. Эквити строится из сальдо прибыли и расходов. Иначе невозможна прогрессия в принципе. Усреднение — работает. Тут на днях писали, усреднение — это вообще чит:)) красиво сказано.

Дальше. Почему вы ставите стоп на 2 % а усредняетесь на весь депозит? Попробуйте торгануть со стопом на весь депозит — результат будет тот же. В любой финансовой деятельности важна работа с рисками, ошибка большинства что они думают что за счет усреднения затащат любое движение — потому начинают вести беспорядочную торговлю. У всех бывали серии убыточных сделок, то же самое с усреднением, вы так же можете схлопатать убыток по всем ордерам, если вместо того что бы думать, будете тыкать по клавишам.

Дальше. На длинной дистанции по моему мнению усреднение менее затратно чем отдавать на откуп стопам. Опять же не забываем что нельзя брать большую нагрузку на депозит одним активом и вляпываться на все одним движением. Достаточно 5-10% на актив, причем этот процент высчитывается заранее на размер сделки с возможностью движения против себя до начала следующей волны.

( Читать дальше )

Коллеги, добрый день

Хочу сделать ставку на повышение ставки ЦБ в течение следующего года. В каком инструменте это можно сделать? Хотелось бы невысокий риск. Денег на этот проект готов выделить, допустим, до 1М руб, горизонт 1 год.

Что удалось накопать:
— Фьючерс на ключевую ставку RUONIA, описание тут. Риск: плечо, надо считать.
— Акции Сбербанка — повысится ставка, повысятся доходы у банка. Плюс дивиденды выше ключевой ставки. Риск: санкции; затяжной спад в экономике может привести к лавине просрочек по кредитам (хотя я думаю у банка есть какая-нибудь страховка на этот случай, доходность не пострадает)
— Продать фьючерс на доллар. При повышении ставки рубль должен укрепиться. Риск: санкции; зависимость от цен на нефть (хоть и не прямая) 
— Ипотека. Самая очевидная и очень консервативная стратегия. Получать деньги от аренды недвижимости звучит неплохо, но для этого либо нужны достаточно большие объемы, либо коммерческая недвижимость — а это тоже риски и ставка там не такая вкусная. Мало разбираюсь в этом вопросе, но кажется что можно получить некоторую доходность если покупать на ранних стадиях стройки, как говорится котлован. Минус: долгая история, попробуй потом продать еще

( Читать дальше )

Показывает, каков должен быть % прибыльных сделок при различных соотношениях Reward:Risk Ratio (по-другому, тейк-профита к стопу).

Рассчитывается по формуле:
Minimum Win Rate = 1 / (1 + Reward:Risk)

Ошибка поголовно всех трейдеров: низкий Reward:Risk Ratio.

_______________
telegram: 
renat_vv

все видео обзоры: youtube 

 

Ранее в блоге публиковал серию статей о стратегиях инвестирования (не путать со спекуляциями). Думал, что описал почти все. Оказалось — нет.

Сначала я расскажу как при помощи стратегии паразитирования зарабатывают спекулянты и стоимостные инвесторы. А потом попробую объяснить почему к ней стоит присмотреться как дивидендным, так и доходным инвесторам.

Предпосылки

Пассивные инвесторы наступают. В августе 2019 года агентство Morning Star впервые в истории зафиксировало превышение сумм, инвестированных в фонды пассивного управления над активными фондами.

Напомню суть пассивной стратегии.

( Читать дальше )

Добрый день, друзья!

Оценивая доходность своей инвестиционной стратегии (https://smart-lab.ru/blog/649918.php), я пришёл к выводу о том, что фактором, ограничивающем её доходность, выступает отказ от покупки акций с высокими мультипликаторами.

В частности, вследствие экстремально высоких значений мультипликаторов я не покупаю акции таких компаний, как NVIDIA (P/E = 101) и Amazon (P/E = 126). В то же время, мне уже надоело наблюдать со стороны за тем как котировки финансово устойчивых компаний растут на 100-200% в год и убеждать себя в том, что они переоценены.

Поэтому я решил пересмотреть свой консервативный подход и сегодня я хотел бы вместе со Смарт-Лабовцами порассуждать о том, следует ли в современном мире считать компанию переоцененной, если значение её мультипликатора P/E > 100.

( Читать дальше )

Сегодня вышел на работу. Руководитель в пятницу предложил маленькую шабашку за несколько часов работы в 1000 рублей плюс день отгула. На работе практически никого не было. В мой отдел зашел парень. Слово за слово выяснилось, что он торгует на фонде ММВБ и накопил к своим 26 годам почти 2 миллиона рублей. 1 миллион 200 тысяч были стартовым капиталом от наследства покойного отца. Торгует 4 года, покупая только акции сильно подешевевших голубых фишек, входящих в индекс ММВБ. На дивиденды опять покупает акции таким же алгоритмом. В основном вкладывает в энергетику: ФСК и Русгидро.
Результат более чем просто хорош, на мой взгляд.
Обсуждали невыгодность банковских вкладов при сегодняшней ставке рефинансирования, как впрочем и в 2015 году. Что и побудило его уйти на биржу. Жалеет только, что не купил ФСК на все деньги. Ну кто же знал будущее??
С виду невзрачный парень, а такой предприимчивый. Живет с мамой. Мечтает жить в своей квартире.
Я вкратце рассказал о своей методике торговле. Он сильно заинтересовался, просил его подучить. Даже деньги предлагал за обучение. Ну какой же из меня учитель?? Я человек по жизни жесткий — сказал и все. Повторять не люблю. Показал пару примеров работы с индикаторами — он был в восторге.

( Читать дальше )