Привет всем. Появилось у меня тут пара лишних часиков и решил я сделать что-нибудь полезное(а может и нет) для своих коллег по цеху. А вот что именно? Что нужно знать трейдеру, чтобы получать прибыль стабильно на длинной дистанции? Уровни? Может быть. Нашел уровень от которого цена резко отскакивала в прошлом, отметил его на графике и ждем, когда снова цена к нему подойдет и там уже будем торговать либо пробой, либо отбой, либо ложный пробой. Почему нет? А может лучше почитаем отчеты компаний? Там все черным по белому написано: какая прибыль у компании за последний квартал, какова задолженность, рассчитана предполагаемая будущая прибыль, на finvize можем посмотреть активы компании. Инвестируй не хочу. Еще можно изучить индикаторы. Вот берем 2 скользящие средние и ждем когда одна полосочка перейдет дорогу другой полосочке. Вот тут-то мы и зайдем в позицию. А как же тех анализ? VSA? Новости? Интересно, но не для меня. Что еще забыли? Паттерны. Тут пожалуй и остановимся и разберемся.

Часто слышу это слово у трейдеров. Я торгую паттерн «голова и плечи»-говорит какой-то ноунейм на форуме очередной форекс-кухни. Я торгую паттерн «утренний треугольник»: цена касается одного уровня 2 раза, уменьшая при этом свою амплитуду и сильнее прижимаясь к нему, а на третьем касании мы заходим в пробой-твердит еще один ноунейм. А по мне лучше развороты-говорит третий ноунейм. Видим, что инструмент упал over 9000 долларов, ждем выхода объема и дело в шляпе. Ищите паттерны и закономерности на рынке-рекомендуют гуру-трейдинга. Ок.

( Читать дальше )

http://www.ampfutures.com



Чтобы открыть демку и посмотреть, достаточно указать сервер AMPGlobalClearing-Live-CQG при открытии счета и выбрать «Новый реальный счет». Будет автоматически открыт предварительный счет, на котором будут доступны фьючерсы.

( Читать дальше )

На прошлой неделе рассчитал параметры доходности и риска в 2016 году по дням для нефти Brent по методикам RiskMetrics.

smart-lab.ru/blog/362367.php

Общий вывод был таков – риск (волатильность) инструмента на порядок превосходит небольшую, хотя и положительную текущую доходность. Ее проще всего получить на позиционных операциях (как в ту, так и в другую сторону) длительностью нескольких дней при жестком контроле рисков. Длительные инвестиции противопоказаны из-за чрезмерного смещения параметра «риск-доходность» в сторону риска.

Теперь возник вопрос – какой продолжительностью должны быть такие трейды? Т.е. исходя из статистического распределения, когда (точнее, с какой вероятностью положительного исхода) следует выходить из позы и занимать противоположную сторону?

Один из вариантов ответа – найти распределение периодов роста/падения, т.е. с какой частотой происходит непрерывный рост (и падение) 1-2-3-4 и т.д. дней подряд.

( Читать дальше )

Как всё начиналось?

Я заметил вероятные переливы ради победы среди участников ЛЧИ и опубликовал тему, как это работает: http://smart-lab.ru/blog/363453.php. Цель была, просто доказать, что результатам ЛЧИ нельзя 100% доверять. Никого публично не выводил на «чистую воду», хотя, было кого из братьев опционщиков (кстати, на заметку им), а в акции даже не заглядывал.

Тема не получила особой популярности. Как и многие важные, ключевые темы традиционно осталась бы за кулисами СмартЛаба. Тут вклинился Виктор Тарасов и, со скоростью 1.5 сообщения в минуту, стал строчить, что система «чушь». О Викторе Тарасове ничего, на тот момент, не знал. Почти не слежу за ЛЧИ, иногда смотрю позиции опционщиков. Честно говоря, сначала подумал, что это какой-то новичёк, поэтому просто не понял систему. Но, заглянув в профиль, увидел, что человек участвует успешно в ЛЧИ и занимается обучением. Называет себя профессионалом, а такую простую тему не понял или… Создалось впечатление, что его «поймали за руку». А, чтобы тема не пошла дальше, написал «чушь». В надежде, что большинство, не вдаваясь в подробности, перейдут в другую тему СмартЛаба и забудут. Ведь

( Читать дальше )

К концу 2016 года акции Мегафона сильно просели, и я знаю, что некоторые инвесторы присматриваются к ним с целью долгосрочного получения дивидендных выплат. А тут еще и исключение из индекса MSCI состоялось буквально на днях, так что нельзя исключить, что и в дальнейшем акции могут оказаться под давлением продаж.

В последнее время компания столкнулась сразу с несколькими проблемами. Это и сильное уменьшение выручки от «голосовых» услуг и начало стагнации выручки от услуг по передачи данных. Особенно все это стало заметно после того, как на московский рынок вышел Теле2. Стагнация по передаче данных пока не особо заметна, если смотреть год к году, но если смотреть квартал к кварталу, то стагнация очевидна.

По последнему отчету видно, что только сегмент фиксированной связи и сегмент торговли оборудованием дает рост выручки. Если суммировать все сегменты, то рост по итогам 9 месяцев составил всего 1,5 %, что даже меньше инфляции. Чистая прибыль по стандартам МСФО сократилась более чем на 30 %.

Компания пару лет назад решила, что выплачивать дивиденды будет на основе свободного денежного потока, поэтому сам размер чистой прибыли в данном случае не особо важен. Но тем не менее, факт такой имеет место быть.

А теперь к дивидендам.

Сначала история. Компания вышла на биржевой рынок на рубеже 2012-2013. Прежде чем выйти на открытый рынок, «акционеры-старички» вытащили из компании весь доступный кэш в виде дивидендов, а потом произвели дробление акций. В деньгах это выглядит так. Дивиденды до IPO по итогам первого квартала 2012 составили 24 494,06 рублей на одну акцию, суммарный платеж тем старым акционерам составил 151 863 200 000 рублей. То есть почти 152 млрд. рублей. Очевидно, что выгребли из компании все, что только можно, и даже немного больше. Затем IPO и начался новый этап в жизни компании. Даже, можно сказать, новая жизнь. Компания обзавелась миноритариями-физиками, акционерами чуток побольше, ну и и большим долгом. К текущему моменту, эта новая жизнь привела к тому, что компания стоит дешевле, чем в момент выхода на биржу. IPO можно признать «успешным». :)

После выхода на биржу, по итогам деятельности 2013 года компания выдала акционерам 64,51 рублей, суммарно около 40 млрд. рублей. Данная выплата была оформлена как выплата дивов по итогам 2013 года и по итогам 1 квартала 2014. Дата отсечки была единая. К тем котировкам суммарная выплата составила примерно 8 % дивдоходности, что в целом было воспринято рынком нормально. Ну, а по другому компания и поступить особо не могла. Новичок на бирже должен платить. Репутация важнее, на и, наверное, соответствующие обещания были даны.

Затем в 2014 году компания объявляет, что теперь в качестве некоего ориентира для дивидендных выплат будет рассматривать свободный денежный поток и устанавливает некий минимум годового платежа и… по итогам 2014 выдает дивиденды в размере всего 16,13 рублей на бумагу на общую сумму 10 млрд. рублей.  Фактически деньги уходят к акционерам только уже в середине 2015 года, и вероятнее всего, подобная небольшая выплата совсем не радует тех акционеров (меня уже точно не порадовала), которые еще помнят про супервыплату в 152 млрд. рублей, хотя вряд ли ожидают что-то подобное. Одновременно фирма заявляет, что ближе к концу года будет еще одна выплата на определенную сумму, и действительно в декабре 2015 года распределяет в дивы еще 40 млрд. рублей или 64,51 рублей на акцию. С учетом летней выплаты 2015 года, годовой доход акционеров выглядит уже солидно, выплату денег акционерам эмитент совершает очень оперативно, отсечка под дивы 22.12.2015, а 24.12.2015 году деньги уже в НРД, а наверняка некоторая часть новогодних подарков 2016 года была куплена в стране на мегафоновские деньги.

А на дворе уже текущий 2016 год, и значит снова надо платить оговоренный годовой минимум. В середине 2016 года фирма совершает очередную выплату примерно на сумму 35 млрд. рублей. Выплата оформляется как два платежа с единой датой отсечки. По итогам 2015 года получается 48,38 рублей  на акцию  и по итогам 1 квартала 2016 года  получается 8,06 рублей на акцию.  Суммарно 56,44 рублей на одну акцию. Опять таки, солидно.

Все эти выплаты после IPO можно привязать к годам и получается следующая табличка:
за 2012 выплачено 64,51 рубля
за 2013 выплачено 64,51 рубля
за 2014 выплачено 16,13 рублей
за 2015 выплачено 120,95 рублей

отсюда получается, что средняя выплата составила 66,52 рублей в год. Текущие котировки ушли ниже 550 рублей.

Но дивидендная история на этом не закончилась. Недавно, компания объявила о новой выплате. Запланировано, что  будет выплачено еще 24,19 рублей на акцию с датой отсечки 20.12.2016. И наверное, также можно рассчитывать встретить Новый Год с мегафоновскими купюрами в кармане и подарками под елкой.

Во второй части планирую осветить вопрос как дивидендные выплаты влияли на размер чистого долга. Тогда легче будет понять будущие перспективы.

Я слежу за многими неликвидами одновременно! Я настоящий трейдер и у меня есть система как торговать такими акциями !!
я видел рост в этой акции с мая по ноябрь сего года, я умею пользоваться сеткой фибо и начертил ее и уидел что скоро должна быть коррекция и когда до моей сделки кто-то слил ниже 60 аккурат в фибо 62 я пожалел что не выставил вовремя заявку и тут же поставил покупку около 60 в надежде на второй слив, через котороткое время произошел слив на большом объеме, я купил по 60 с копейками, многие купили еще ниже кто стоял в покупках, увидев цены в моменте 53 я даже испугался, но видел что есть покупатели  и надо просто выставить продажу они все равно купят как и происходило предыдущие несколько дней!!! я выставил по 80 и прошел… прошли и те кто стоял по ...90 Таким образом помимо меня купило и продало куча народу и я далеко не единственный кто заработал в этой сделки, к сожалению моя нежадность позволила мне снять 20 руб с60 до 80, будь чуть пожаднее мог купить по 55 и продать по 90, но сделкой очень горжусь! умею правильно понять момент коррекции и грамотно пользуюсь сеткой Фибо !!!
 я держу на контроле много разных бумаг, в одном профнастиле таких возможностей у меня было штук 5 но нетерпение и крыл прибыль слишком рано, а тут все сделал по правилам !!!
 Прошу тех кто знает меня как учителя трейдингу или как знакомого по трейдингу или как друга написать в этом посту!! 
Отдельное Спасибо Решпекту и Kaa и другим Ребятам, поддержавшим меня  !!! Те кто умеете торговать малоликвидные акции понимают про что речь, другим ЭТО НЕ ПОНЯТЬ НИКОГДА!!! у них судьба такая хаить других и не смотреть в зеркало !!!!

Я тут не буду приводить никаких списков. Просто приведу конкретный пример. Сегодня я писал блог о том как люди пишут о плохих аналитиках. Я сразу скажу, что ничего плохо в этом нет… Всё что я пытаюсь показать это что хорошие и аналитики и трейдеры реально на смартлабе есть. Вообще нормальный тут ресурс, нужно лишь читать не только то что на главной странице, а заходить в ленту все блоги и искать и отбирать нормальных авторов. То что люди больше читают разные срачи… ну есть такая вот проблема. Но вы сами решаете что вам надо от рынка и ресурсов где вы сидите, срач или информация и как производная деньги ИМХО.   

     Вот что сподвигает людей писать о плохих аналитиках:



Теперь смотрим в ленту блогов за этот же день:



( Читать дальше )

Во всех дискуссиях про Теслу, меня поражает неспособность многих комментаторов видеть дальше своего носа. 
Давайте зададим вопрос – какой “end game” (конечная цель) у Теслы, Uber-а, и всей этой волны транспортных стартапов ?

Многие ошибочно думают, что Uber конкурирует с рынком такси. И что Tesla конкурирует с другими автопроизводителями. Это не так.
И Uber, и Tesla работают на совершенно другом уровне.
Их «end game» – это кардинально поменять концепцию транспорта в Северной Америке, и в мире.
Они сделают это за счет оптимизации одного из самых неиспользуемых и дорогих активов в нашей жизни – личного автомобиля.

Посмотрите на свое авто. Для большинства людей – это самый дорогой актив после недвижимости. Автомобиль, по большому счету, и активом-то назвать нельзя, – это скорее пассив – быстро теряет стоимость и требует офигительных затрат на поддержание в рабочем состоянии.
Тем не менее, этот актив имеет потрясающе низкий коэффициент использования (utilization rate) – вы ездите на нем на работу пару часов, все остальное время он стоит и ничего не делает. Если вы ездите 2 часа из 24, utilization rate будет 8.3%

( Читать дальше )