🖼#PLZL — Технический анализ

🔼 Полюс по Фибо достраивает третью волну, которая примерно закончится на 3000.

📊Фундаментальный анализ ПАО «Полюс» по итогам первого полугодия 2025 года

1.💰 Ключевые финансовые показатели

Анализ финансовых результатов «Полюса» за первое полугодие 2025 года демонстрирует сильную динамику ключевых показателей несмотря на некоторые операционные challenges:
Выручка: $3,688 млн (+35% г/г) — рост обусловлен повышением средней цены реализации золота 2911.
Скорректированная EBITDA: $2,676 млн (+32% г/г) — маржа сохраняется на высоком уровне.
Чистая прибыль: $2,018 млн (+27,5% г/г) — значительный рост даже с учетом увеличения затрат.
Скорректированная чистая прибыль: $1,444 млн (+20% г/г) — отражает операционную эффективность.
Свободный денежный поток (FCF): $1,864 млн (+68% г/г) — превысил ожидания аналитиков на 10%.
Таблица: Сравнение финансовых показателей за первое полугодие 2024 и 2025 годов
Выручка, $ млн
1П 2024 — 2,730

📊# VSMO — Технический анализ
🔼ВСМПО-Ависма строит фигуру треугольника с прямой стороной с пробитием вверх.
🔼 При пробитии уровня сопротивления 43200 и закреплении — рост актива до 62160.
🔼Третья волна Фибо подтверждает движение фигуры и рост актива говорит о том, что движение верх должно продолжится.

🖼Фундаментальный анализ ПАО «Корпорация ВСМПО-Ависма» (VSMO):
Крупнейший мировой производитель титана

💰 1. Краткий обзор компании
ПАО «Корпорация ВСМПО-Ависма» — ведущий мировой производитель титана с полным технологическим циклом: от переработки сырья до выпуска готовых изделий с высокой степенью механической обработки. Компания обеспечивает ~25% мирового рынка титана и является ключевым поставщиком для аэрокосмической промышленности, включая таких гигантов, как Boeing, Airbus, Rolls-Royce и Safran. В 2022 году Boeing и Airbus объявили о решении отказаться от российского сырья. Экспортная выручка составляет более 65%, а география поставок охватывает 50 стран.

📊 2. Ключевые финансовые показатели

‼️$ BELU — Технический анализ

🔼BELU строит фигуру треугольник с прямой стороной и пробитием вверх.
🔼 При пробитии уровня сопротивления 777.2 и закреплении рост цены до 1000.

Фундаментальный анализ акций BELU Novabev Group

📊 1. Финансовые результаты за 2024 год
Выручка: Рост на 16% до 135,5 млрд рублей (исторический максимум), благодаря расширению сети магазинов «ВинЛаб» и фокусу на премиальные бренды.
Валовая прибыль: Увеличилась на 12%до 48,4 млрд рублей.
EBITDA: Осталась практически без изменений (18,7 млрд рублей), но рентабельность EBITDA снизилась до 13,8% из-за инфляции затрат и расходов на расширение сети.
Чистая прибыль: Снизилась на 43% до 4,6 млрд рублей из-за роста процентных расходов (+77%) на фоне жесткой денежно-кредитной политики ЦБ РФ. Скорректированная чистая прибыль (без учета неденежных факторов) составила 5,9 млрд рублей.
Свободный денежный поток: Вырос на 141% до 18 млрд рублей благодаря оптимизации рабочего капитала.

📈 2. Операционные показатели
Сеть «ВинЛаб»: Количество магазинов увеличилось до 2 131. Выручка собственного ретейла выросла во втором квартале на 25.8%, за полугодие на 22.7%.

🖼 $LSNGP — Технический анализ

Ленэнерго построил фигуру сужающегося треугольника.
🔼 В данный момент актив пробил верхнюю стенку треугольника и практически отработал фигуру.
🔼Однако, третья волна Фибо говорит о том, что движение верх должно продолжится.

🔍 Фундаментальный анализ акций ПАО «Россети Ленэнерго» (LSNGP)

📊 1. Финансовые результаты и операционная деятельность
Выручка и прибыль:
Выручка за 1П 2025 года достигла 68.45 млрд руб. (+14.4% г/г), главным образом за счет индексации тарифов и роста объемов передачи электроэнергии.
Чистая прибыль составила 19.94 млрд руб. (+7.2% г/г). Несмотря на рост, темпы прибыли отстают от выручки из-за увеличения резервов под обесценение активов и роста операционных расходов.
Процентные доходы (депозиты) достигли 3.53 млрд руб. (+89.1% г/г), но ожидается замедление из-за снижения ключевой ставки ЦБ.
Баланс и долговая нагрузка:
Чистый долг отрицательный (-9.66 млрд руб.), что указывает на превышение денежных средств и краткосрочных вложений над обязательствами.

🪙АО «Группа Астра» (ASTR)- Технический анализ

🔼Актив построил фигуру двойное дно, при пробитии уровня сопротивления 403.9 и закреплении — рост цены до 440.

🔍 Фундаментальный анализ АО «Группа Астра» (ASTR)

💰 1. Финансовые показатели: рост с признаками давления на маржу
Выручка: Устойчивый рост с 2.16 млрд руб. (2021) до 18.5 млрд руб. (LTM 2025). Пик роста в 2024 г. — +80% г/г.
Чистая прибыль: 5.82 млрд руб. (2024), но замедление роста: +53% в 2023 vs +64% в 2022 .
Маржинальность: Снижение рентабельности:
EBITDA margin: 55.7% (2021) → 40.6% (LTM 2025).
Net margin: 50% (2021) → 31.4% (LTM 2025).
Денежные потоки:
FCF (свободный денежный поток): 1.89 млрд руб. (LTM), но волатилен (пик в 2023 г. — 2.15 млрд руб.) 3.
CAPEX: Резкий рост до 4.73 млрд руб. (LTM) — инвестиции в новые проекты 3.

📊 2. Мультипликаторы и оценка
P/E: 14.7x (LTM) — ниже среднего по сектору (24.5x) .
P/S: 4.61x (LTM) vs 5.77x (2024) — оптимизация за счет роста выручки.
EV/EBITDA: 11.3x — привлекательно на фоне аналогов (14.4x в 2024).

📊CHMF — Технический анализ

Актив построил треугольник с пробитием вниз.
🔽 При пробитии уровня поддержки 1112 — падение цены до 620, что подтверждает Фибо.
🔼При пробитии уровня сопротивления 1394 и закреплении – фигура Треугольника будет сломана — падение цены до 620 исключено, рост цены до 1780.

🔍Фундаментальный анализ акций Северстали ($CHMF)
💼 1. Ключевые финансовые результаты
Выручка:
2024 – 829.8 млрд руб.
1пол2025 – 784.9 млрд руб.
Чистая прибыль:
2024 – 149.6 млрд руб.
1 пол2025 – 103 млрд руб.
Свободный денежный поток (FCF):
2024 – 96.8 млрд руб.
1 пол2025 – 10.2 млрд руб.
Дивиденды: Не выплачиваются с 4К 2024 г. Совет директоров рекомендовал не выплачивать дивиденды за 2К 2025 из-за низкой FCF и высокой неопределенности.
Долговая нагрузка:
Чистый долг:
2024 – -20.1 млрд руб.
1 пол2025 – 8.47 млрд руб.

⚙️ 2.Операционные показатели и драйверы
Продажи:
Металлопродукция: +6% г/г (5,4 млн тонн).
Продукция ВДС (высокой добавленной стоимости): +3% г/г (2,8 млн тонн ).

🆕$MOEX Технический анализ Актив находится в среднесрочно восходящем тренде.

🔼Moex строит фигуру Флаг, с пробитием вверх. При пробитии уровня сопротивления 262 есть вероятность роста акции до 400. 🔽Однако, при пробитии уровня поддержки 130, фигура Флага будет сломана и отработка до 400 будет исключена.

💥Фундаментальный анализ акции MOEX за 2025 год
(Тикер: MOEX, эмитент — ПАО «Московская Биржа»)

📊1. Бизнес-модель и позиционирование
Московская Биржа — монополист на российском финансовом рынке, контролирующий:
Фондовый рынок (акции, облигации, ETF).
Срочный рынок (фьючерсы, опционы).
Валютный и денежный рынки.
Товарный рынок (зерно, сахар, драгметаллы). Основные источники дохода:
Комиссионные доходы (~60%) — от сделок клиентов.
Процентные доходы (~20%) — размещение собственных средств.
Технологические услуги (~15%) — доступ к торговым системам, данные.
🔥 1). «Монополист, но не король»
Факт: Контролирует 90% российского рынка акций и облигаций, но не может печатать деньги как ЦБ.

$RASP Распадская – технический анализ

На графике строит треугольник с пробитием вниз.
🔽 Поддержка 232, 55.
🔼Сопротивление 288.
Отработка фигуры 150.

🔥 Фундаментальный анализ Распадской угольной компании (РУК) в 2025 году

🎯 Ключевой тезис
Распадская — алмаз в угольной короне России, но её блеск в 2025 году зависит от трёх факторов: цен на коксующийся уголь, логистики в Азию и стратегии акционеров. Будет ли это годом ренессанса или борьбы за выживание? Давайте разберёмся.

🚀 1. Производство: Насколько крепка «распадская кузница»?

⛏️ Добыча: Выход на плато или новый рывок?
2024: ~11 млн тонн (последствия санкций, логистические пробки).
2025 прогноз: 12–13 млн тонн – если удастся нарастить экспорт в Китай и Индию.

Проблемы:
Износ шахт (Распадское месторождение стареет, нужны инвестиции в новые участки).
Кадровый голод – нехватка шахтёров в Кузбассе.
💰 Запасы: «Угольный клад» ещё не исчерпан
1,4 млрд тонн – хватит на 100+ лет добычи.
Но качество угля постепенно снижается → нужны инвестиции в обогащение.

$LEAS

Европлан находится в краткосрочно нисходящем тренде.

🕯В данный момент Актив построил две волны Эллиотта и  начал строить  третью волну, которая по фибо, вероятно дойдет до 193, для этого необходимо пробить сильные уровени сопротивления 525.3 и 359.5, что подтверждается графиком фибо.

✅ По фундаментальному анализу: Европлан является ключевым игроком на рынке лизинга. Однако, у актива есть высокая долговая нагрузка. Европлан зависит от рефинансирования долгов, что рискованно в условиях высоких ставок. Наличие резервов под убытки указывает на ухудшение качества портфеля. Лизинговые операции  90% это уязвимость к спаду спроса.

 В данный момент актив считаю нецелесообразным к приобретению (спекулятивный актив).

Не ИИР

t.me/+K826yfpzaGo1ODg6

$FESH

ДВ Морское пароходство находится в среднесрочно нисходящем тренде.

🕯В данный момент АКТИВ построил четыре волны Эллиотта и  начал строить  пятую волну, которая по фибо, вероятно дойдет до 35.  

Подтверждением пятой волны является клин с нижней стенкой на 35, для это необходимо пробить уровень поддержки 57.19, что подтверждается графиком фибо.

✅ По фундаментальному анализу выручка за 2024 год выросла на 8% (185 млрд), в тоже время чистая прибыль упала на 33% до 25.4 млрд. Также есть вероятность снижения объемов контейнерных перевозок, а также снижение ставок на перевозки при удорожании логистики.

Покупка акций ДВ Морское пароходство  в данный момент считаю нецелесообразным.

Не ИИР

t.me/+K826yfpzaGo1ODg6