NIKKEI индекс

В понедельник, 5 августа, окрещённого уже «чёрным понедельником» произошло падения всех мировых фондовых рынков.

Японский индекс Nikkei 225 закрылся снижением на 13,5%, что является вторым по величине падением с другого «черного понедельника» 20 октября 1987 года. Распродажа также затронула рынок США, индексы S&P 500 и NASDAQ Composite падали на 4,2% и 6,3% соответственно, DJIA снизился на скромные 2.8%. В моменте капитализация американского фондового рынка снижалась на 2трлн. долларов.

Не обошло падение и наш, отечественный рынок: индекс ММВБ упал на 2,4%, РТС на 1,5%. Что ещё раз подтверждает связь нашей экономики с общемировой.

В чём же причина столь не ординарного события? Их несколько и произошли они не вчера.

Причины

Такое впечатление, что многие этого не понимают, но цена акций зависит только от того какое количество заявок покупки/продажи имеется в данный момент. Если желающих их купить больше чем желающих продать, то цена растёт, и наоборот.

К лету 2024, доля акций в общем капитале американских домохозяйств достигла абсолютного максимума в 35-41%(кто как и что считает). Для понимания, частные лица в США владеют акциями на сумму порядка 40трлн. долларов.

( Читать дальше )

На графике – японский Nikkei. Как бы обнадеживающе ни выглядел вчерашний разворот вверх после недельного обрушения, это было обрушение одного из крупнейших мировых фондовых рынков. С амплитудой от максимума до минимума почти в 30% меньше чем за месяц. Такие явления бесследно не проходят. Да и кто сказал, что мы перешли от самих явлений к их последствиям?

Япония давно воспринималась как феномен (возможно, только нами): рекордный госдолг под нулевую ставку. Если за годы вы смогли убедить окружающих и себя, что вам можно давать взаймы бесплатно, то брать в долг будете всё охотнее. Как следствие раздувая весь кредитный механизм: коммерческое кредитование, ипотеку, покупку в долг ценных бумаг.

Механизм выглядит превосходно, пока ему не потребуется ввести или чуть повысить процент. В этом случае он, минуя фазу замедления, сразу начинает сбоить. Что мы и видим по падению рынка японских акций и росту японской иены. И если последнее – вероятно, краткосрочная реакция на острую необходимость во избежание маржин-коллов. То первое – часть общего эффекта домино. Остановить проблематично, вовлечь соседние рынки легко.

( Читать дальше )

Индекс Nikkei растет на 11%, вчерашние распродажи были связаны из-за схлопывания кэритрейда после стремительного укрепления йены из-за повышения ключевой ставки банком Японии. 

Хомяки на всех ветках рвали волосы на жопе доказывая, это мировой кризис и пора брать тушёнку...🤦‍♂️

( Читать дальше )

     Индексы валятся. Инвесторы распродают активы, чтобы избежать убытков. Некоторые успели, а кто-то и нет.



     Начало этой недели не задалось с июля. Хотя можно даже сказать с весны. Но ныне дело другое. Сегодня сразу несколько индексов пошло ко дну. Японский индекс Nikkei решил прилечь.



( Читать дальше )

5 августа 2024 года фондовый рынок Японии переживает рекордное падение, сравнимое по масштабам с обвалом 1987 года. Ключевой индекс Токийской фондовой биржи Nikkei 225, отражающий состояние 225 крупнейших компаний страны, рухнул на 12,4%, достигнув отметки 31 458,42 пункта. В моменте падение достигало 13,23%. Такого значительного снижения индекса не наблюдалось с октября 2023 года.

Причины столь резкого падения кроются в комплексе факторов.

— укрепление курса иены негативно сказалось на экспортерах, чьи акции входят в расчет индекса Topix. 

— банк Японии по итогам июльского заседания повысил процентные ставки до 0,25% — максимума за 15 лет, дав сигнал о возможном дальнейшем ужесточении монетарной политики. Это привело к обвалу доходности 10-летних гособлигаций и падению акций банков.

— ухудшение экономических показателей США (слабый рост занятости и повышение безработицы) подорвало доверие инвесторов.

 

Волна распродаж на японском рынке была спровоцирована ужесточением политики Банка Японии на фоне ускорения инфляции.

( Читать дальше )

Завершились торги в Японии.
Индекс Nikkei 225 упал на 12,4% и обновил минимум с октября прошлого года. Все акции, входящие в расчет индекса, завершили торги в минусе.

 

Лидерами снижения стали бумаги Chiba Bank, упавшие почти на 24%. Также резко подешевели акции бумаги Kawasaki Kisen (-22%) и Ebara Corp. (-20,3%), а также финансовых компаний Mitsui & Co., Mizuho Financial Group и Mitsubishi UFJ Financial Group Inc. (примерно на 19%).

 

Рыночная стоимость SoftBank Group Corp. обвалилась на 19%, рекордными темпами в своей истории. С начала квартала компания потеряла 38% капитализации.

Во время торгов индекс упал более чем на исторически рекордные 4 000 пунктов, что стало хуже показателя черного «черного понедельника» в 1987 году, когда Nikkei падал максимум на 3 836,33 пункта. Власти Японии потратили 5,5 трлн иен ($36,6 млрд) на валютные интервенции для поддержания курса национальной валюты в период с 27 июня по 29 июля. Расходы правительства в июле были направлены на защиту иены от действий спекулянтов. 31 июля Банк Японии повысил учетную ставку с 0-0,1% до 0,25% — макс с конца 2008 года.

( Читать дальше )

Investing.com — Японские индексы Nikkei 225 и TOPIX в понедельник упали более чем на 13 % каждый. Оба индекса оказались на территории «медвежьего рынка», сведя на нет все свои достижения за 2024 год.

Индекс Nikkei 225 упал на 13,5% до 31 078,0 пункта, а TOPIX — на 12,2% до 2 227,15 пункта. Оба показателя стали самыми слабыми с ноября и снизились более чем на 25 % по сравнению с рекордными максимумами, достигнутыми в июле.

Тайваньская биржа Taiex рухнула на 8,4%, а корейский индекс Kospi — на 8%. Торги на биржах Kospi и TOPIX приостановлены. На фоне падения азиатских фондовых индексов снизились Dow Jones Industrial Average (-1,5%) и Nasdaq (-2,4%). Стоимость биткойна снизилась на 18%.

Потери на японских рынках произошли на фоне целого ряда слабых экономических данных из США, усиливших опасения по поводу рецессии.

Однако японские рынки особенно сильно пострадали от распродаж, особенно после того, как Банк Японии повысил процентные ставки и неожиданно заговорил в духе «ястребиной» политики.

( Читать дальше )

Фондовые рынки упали в понедельник, а японские акции упали на 13%, поскольку опасения, что Соединенные Штаты могут скатиться к рецессии, заставили инвесторов избегать риска, делая ставку на то, что для спасения роста потребуется быстрое снижение ставок.

Иена-убежище и швейцарский франк выросли, поскольку начались переполненные кэрри-трейды. Продажи были такими стремительными, что на биржах по всей Азии сработали автоматические выключатели.

Японский Nikkei (.N225) потерял ошеломляющие 13%, достигнув семимесячного минимума, такого масштаба потерь не было со времен мирового финансового кризиса 2011 года. Самый широкий индекс акций Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI за пределами Японии потерял 4,2%.

Китайские «голубые фишки» (.CSI300) упали всего на 0,5%, чему способствовал отскок индекса деловой активности в сфере услуг от Caixin до 52,1.

Доходность японских 10-летних облигаций упала на 17 базисных пунктов до минимума с апреля на 0,785%, поскольку рынки радикально пересмотрели перспективу очередного повышения ставки Банка Японии.

( Читать дальше )

Япония

31 июля Банк Японии уже второй раз за текущий год (да что там год, за последние 17 лет) пересмотрел свою сверхмягкую денежную политику и повысил учетную ставку, которая в последние годы была установлена фактически на отрицательном уровне. На заседании финансового регулятора было принято решение повысить краткосрочную процентную ставку с 0-0,1% до 0,25%. Банк Японии также решил сократить объемы приобретения государственных облигаций. Отмечается, что Банк Японии планирует в дальнейшем продолжить повышение учетной ставки, поскольку инфляция в стране превышает целевой показатель в 2% — в июне этого года инфляция составила 2,6% в годовом исчислении(угробим и фондовый рынок и экономику лишь бы выполнить цели по инфляции. Где-то я это уже видел...). Власти Японии на протяжении 17 лет сохраняли фактически отрицательную учетную ставку с целью стимулирования рынка и достижения базовой потребительской инфляции на уровне 2%. Проблема Японской экономики в том, что накопленная инфляция с 1990 по 2023 годы составляет 18%, или 0.5% в год. Зачем при такой ситуации совершать шаги по её снижению для меня загадка. На фоне решения Центробанка заметно укрепился курс национальной валюты — йена прибавила 1,62%, выйдя на отметку в 152,38-152,4 иен за доллар.

( Читать дальше )