NIKKEI индекс

Привет, смартлабовцы!

Пока мы все увлечены качелями на нашем рынке и гадаем, куда пойдет S&P 500, на другом конце планеты разворачивается экономический триллер, который может стать «черным лебедем» для всех нас. Речь о Японии. Их правительство только что одобрило очередной «спасительный» пакет стимулов на 135 млрд (21.3 трлн иен), пытаясь одной мерой решить все проблемы.

Но, как это часто бывает, попытка потушить пожар бензином создает еще больше проблем. Давайте без воды разберемся, почему действия Японии — это классический цугцванг, и почему нам с вами стоит за этим очень внимательно следить.

Что случилось: Заливают деньгами, чтобы не утонуть

Итак, на бумаге все красиво. Правительство нового премьера Сигэру Исибы выделило триллионы иен на:

• Поддержку населения: Прямые выплаты и субсидии на газ/электричество, чтобы компенсировать рост цен.
• Стимулирование экономики: Налоговые льготы и инвестиции в хай-тек сектора вроде ИИ и полупроводников, которые сейчас на хайпе по всему миру

Традиционно японский NKD повторяет движения Америки, но со своей амплитудой — можно воспользоваться ситуацией. 

Но, к сожалению, этот вариант доступен только для владельцев счетов с доступом к NYSE.

Южный Капитал |Telegram | Youtube |Instagram  

Японский индекс Nikkei 225 в среду упал ниже отметки в 50 000 на фоне более масштабного снижения на рынках Азии, поскольку инвесторы избавлялись от акций компаний, связанных с искусственным интеллектом.

Индекс Nikkei потерял 4,65%, а индекс Topix — более 3%. Акции японской SoftBank Group в среду упали более чем на 14 % на фоне общего снижения акций азиатских компаний, связанных с искусственным интеллектом, вслед за падением акций их американских аналогов.

Южнокорейский индекс Kospi упал более чем на 2 %, при этом акции крупных производителей чипов Samsung Electronics и SK Hynix потеряли в цене более 7 % и 8 % соответственно. Индекс малой капитализации Kosdaq снизился на 5,39%.

Руководители Goldman Sachs и Morgan Stanley во вторник призвали инвесторов готовиться к снижению на рынках в течение следующих двух лет.

«Вполне вероятно, что в ближайшие 12–24 месяца на фондовых рынках произойдёт спад на 10–20%», — заявил генеральный директор Goldman Sachs Дэвид Соломон.

 Технически — красота невероятная!

Японский NIKKEI225.   вырвался летом выше 40000!

Можно с уверенностью сказать: ПРИШЛО ЕГО ВРЕМЯ!

Удвоение, даже чисто визуально, думаю, увидим в течение пары лет.

Сохраните пост, и вместе проверим!)

Вы только посмотрите на эту 36-ти летнюю чашу (1989-2025) с практически идеальным двойным дном,
конфигурация которого формировалась в течение примерно 15 ти лет (с 1999 по 2014).

В добрый путь!

В понедельник, 6 октября, основной индекс японской фондовой биржи Nikkei 225 обновил исторический максимум на ожиданиях смены премьер-министра. На пике торгов индекс доходил до 48150 пунктов, а сессия закрылась на уровне в 47944 пункта, по итогам которой бенчмарк прибавил 4,75%. Ралли сопровождалось ослаблением иены и ростом доходностей JGB (Japan Government Bonds/ Государственные облигации Японии).

ЛДП выбрала Санаэ Такаити новым лидером, что открывает путь к первому в истории женскому премьерству, но самое главное к продолжению стимулирующей экономику линии Абе. Именно на этом фоне рынок перебалансировал ожидания по ключевой ставке Банка Японии в сторону более длительного мягкого цикла, а иена просела примерно на 1,7–2%.

В лидерах роста на японской фондовой бирже оказались ценные бумаги оборонного сектора и ядерной тематики. Риск-премия по долгу выросла из-за опасений по дефициту, но акционерам важнее импульс от фискального пакета и слабой валюты.

По нашим прогнозам, пока не видно поводов для быстрой смены тренда при сохранении риторики Такаити, отсутствии резких шагов Банка Японии. Базовый сценарий до конца 2025 года включает в себя движение в коридоре 46000–50500 пунктов по индексу Nikkei 225 с шансом на пробой 50000 при запуске стимулов и сохранении слабой иены.

Япония уже много лет живёт с рекордной долговой нагрузкой. Государственный долг страны превышает 240 % ВВП — больше, чем у любой другой развитой экономики. Формально в этом нет ничего нового: ещё в 2010 году он был на уровне около 210 %. Но если раньше инвесторы мирились с особенностями японских финансов, то сегодня терпимость рынков быстро снижается. Причина в том, что изменились глобальные условия — и именно они делают японский случай гораздо более опасным.

Почему старые рецепты больше не работают

После пандемии долговая динамика во всём мире вышла из-под контроля. Даже Великобритания и Франция, чьи долги значительно ниже японских, столкнулись с признаками фискального напряжения. Второй фактор — инфляция. Ещё десять лет назад считалось, что она в развитых странах навсегда останется низкой. Это позволяло держать ставки около нуля, а кривые доходности оставались плоскими. Теперь эпоха дешёвых денег завершилась, и рынки требуют компенсации за долгосрочный риск.

Во вторник японский индекс “голубых фишек” (Nikkei 225) подрос на 2,2%, закрывшись на рекордной отметке 42 718,17 пункта, что выше пиков июля 2024 года, благодаря сильным финансовым результатам компаний-производителей микросхем и надеждам на расширенное фискального стимулирования после неудачных для правящей партии результатов на выборах в верхнюю палату парламента. Индекс Topix также продемонстрировал уверенный рост, поддерживаемый оптимизмом в IT-секторе, пишут аналитики Freedom Finance Global.

Причинами подъёма стали сразу несколько факторов. Во-первых, Micron и Kioxia опубликовали улучшенные ожидания и отчётность, что подстегнуло спрос на акции технологических компаний. Во-вторых, Вашингтон продлил приостановку универсальных пошлин на японские товары на 90 дней, а слабая динамика выборов в Японии повысила вероятность фискального стимулирования. Это поддержало экспортноориентированные компании и уверенность рынков.

По нашему мнению, текущий всплеск необходимо рассматривать как краткосрочный импульс, основанный на улучшении внешнеторгового фона и корпоративных результатах.

Внезапное торговое соглашение между США и Японией, о котором объявили в среду, может полностью изменить расстановку сил на фондовом рынке: вчерашние аутсайдеры становятся лидерами роста, и наоборот

Акции японских автопроизводителей выросли на новостях о сделке. Источник: Bloomberg

Сразу после новостей о сделке в лидерах роста оказались акции автопроизводителей — они вздохнули с облегчением после снижения американских пошлин. При этом именно они показывали одну из худших динамик с начала года. В то же время инвесторы начали продавать акции оборонных и розничных компаний, которые до этого активно росли.

Ситуацию дополнительно запутали слухи о возможной отставке премьер-министра Сигэру Исибы, которые привели к росту доходности гособлигаций. Это создает новые группы победителей и проигравших. Компании из сектора недвижимости с их высоким уровнем долга могут оказаться под давлением из-за роста стоимости заимствований, в то время как банки от этого только выиграют.

Ключевое событие, которое определит настроения сегодняшней сессии, — заключение соглашения о тарифах между США и Японией. Новость об этом появилась уже после закрытия вчерашних торгов, пишут аналитики Freedom Finance Global. Пошлины на импорт японских автомобилей в Штаты будут снижены с 25% до 15%. При этом, по словам президента Трампа, Япония инвестирует $550 млрд в американскую экономику, а США «получат 90% прибыли» от этой сделки. На фоне новости индекс Nikkei 225 подскочил на 3,5%, акции Toyota выросли более чем на 14%, уверенную позитивную динамику показали и другие автопроизводители, в том числе Honda. На американских фондовых площадках подписанные договоренности могут быть расценены как сигнал к смягчению внешнеторговых рисков. Однако не исключено, что частично эффект будет нивелирован тем, что эта сделка давно ожидалась инвесторами, что нашло отражение в повышенных рыночных мультипликаторах.

В эту среду выйдут данные продаж домов на вторичном рынке за июнь (консенсус: 4,01 млн (-0,7% м/м), предыдущее значение: 4,03 млн).

«Я предполагаю, что это отражает попытки инвесторов диверсифицировать свой портфель, сконцентрированный в США», — сказал Шуджи Хосой , старший стратег Daiwa Securities, отметив, что такие сдвиги могут длиться около года.

Глава I. Лондон дышит стеклом и золотом

Лондон. Начало 90-х. Асфальт у штаб-квартиры Barings Bank блестит после дождя. На пороге — мужчины в твидовых пальто, женщины с короткими стрижками, и всё это — под брендом величия. Barings не просто банк. Это британский имперский монолит с историей в два века. Банк, через который финансировались война с Наполеоном, строительство железных дорог в Аргентине и коронационные бюджеты, а самым главным вкладчиком была сама королева Елизавета II.

Внутри — тишина ковров, кожаные кресла, покой, достойный музея. Но снаружи бушует новая эпоха. Финансовый мир становится цифровым, быстрым, жадным. Восток поднимается. Трейдеры, как гладиаторы, выходят на арену деривативов. Barings решает: им тоже нужен клык в этом мире. И этот клык — парень из Лондона с серой биографией и дерзкой улыбкой.

Фондовый рынок Японии восстановился после глубокой апрельской просадки. Индекс Nikkei достигал минимальных значений за последние полтора года, приближаясь к уровню 30000. Потери удалось отыграть чуть более чем за месяц, однако драйвером роста выступили кратковременные факторы. Разберемся, что давит на японские рынки и каких значений индекса Nikkei стоит ожидать в ближайшее время.

Политический фактор

• По данным агентства Kyodo, доверие к действующему правительству Японии находится на очень низком уровне. Политическая ситуация приближается к кризисному состоянию.

• Важнейшее событие на внешнем контуре — торговые переговоры с США. Япония занимает принципиальную позицию по поводу защиты своих интересов. Мнения сталкиваются, в том числе насчет пошлин на японские автомобили.

Японская сторона предлагает субсидирование зарядных станций Tesla, но пытается полностью избавиться от тарифов. По информации Kyodo, третий раунд торговых переговоров может состояться 23 мая.

Экономическая картина

Индекс Токийской биржи Nikkei 225 за первые 30 минут торгов упал на 8,5%. По данным на 05:38 мск показатель выровнялся до 31,575,50 пунктов (–6,53%), но продолжается колебаться.

Индекс корейского фондового рынка KOSPI обвалился более чем на 5% с момента старта торгов. К 5:51 мск показатель замедлил снижение на 4,31%. Такую же тенденцию продемонстрировал гонконгский индекс Hang Seng, который после открытия торгов к 4:35 мск упал на 9,28% — до 20 730,05 пункта. Через 20 минут падение составило уже 9,64%. www.hsi.com.hk/eng

Вслед за Nikkei 225 потянулись вниз акции автомобильных компаний. Акции Nissan на открытии торгов упали на 10%, акции Honda — почти на 8%.

Здравствуйте Уважаемые трейдеры! Александр Борских подготовил для Вас свежую информацию.

Очередные сезонные тенденции на Четверг 27 Марта 2025 по основным мажорам финансовых рынков.

Весь перечень анализируемых активов указан ниже в общем количестве 61 инструмента. Здесь Вы найдете активы рынка Форекс, популярные активы Московской биржи, не менее популярные активы Чикагской биржи СМЕ и мажор криптовалютного сегмента — Биткоин, за которым следуют все альткоины.

Первый блок информации с зонами лимитных покупок и продаж. Данная информация включает в себя не только статистический показатель волатильности каждого актива, но и ближайшие опционные страйки с учетом премий за риск (Для верных расчетов рекомендуется просмотреть теоретическое видео в свободном доступе — Как использовать блок сезонности).

А теперь сам блок информации №1:

Второй блок информации с направленным вектором движения и вероятностями (внимательно обращаем внимание на цену открытия каждого актива. Обязательно для верных расчетов берем только цену открытия спотового актива). Как использовать вероятности в отношении цены открытия спотового актива — смотрим видео в открытом доступе (Как использовать блок сезонности). Данная информация с вероятностями поможет определить какова вероятность закрытия дня в отношении цены открытия этого же дня.