отчетность

1. Акции RIMM стоят сегодня чуть выше 9 долларов. Если бы кто-то мог сказать мне такое три года назад, я бы не смогла поверить. А в 2008 году они у меня были рядом с акциями AAPL и торговались по 130-140 долларов. Понится, что в первые дни президентства Обама в интервью говорил, что у него не iPhon, а BlachBerry… Все изменилось. Компания не выдержала конкуренции. Такие значительные возможности были все растрачены в безуспешных попытках создать новый продукт, и поддерживать уже существующий бренд, который оказался не тем, что нужно потребителю. Компания дешевеет, теряет своих покупателей. 
Акции компании торгуют сегодня одни только спекулянты. Инвесторы теряют деньги. Аналитики подсчитали, что для поддержания расходов по сетевому бизнесу и патентам компании требуется доля в акции 20$, а акции стоят только 9!

Во вторник Morgan Stanley понизил рейтинг акций компании. После этого, только после этого, так чрезмерно, на мой взгляд, поздно, компания сообщила о возможном отделении производства телефонов в отдельное подразделение.  Так поздно!

( Читать дальше )

«Шапка» сегодня отчитывается о проделанной работе.


Option Statistics (RHT)

Today's Option Volume* 3,592 
 
Avg Option Volume 3,490
 
Open Interest* 45,725
 
Avg Open Interest 55,432
 
Avg Put Call Ratio 1
 
Historic Volatility (30 day) 37.94
 
Put Call Ratio 0.84
 
Implied Volatility 48.85

Позиция:

Buy  RHT Jul12 57.5 Call  $2.80 $280.00
Buy  RHT Jul12 57.5 Put  $3.80  $380.00
......................................................................
Net                                              $660.00

( Читать дальше )

Открыто три позиции, в расчете, что после квартального отчета цена на актив сильно изменится.

1. Стрэддл из опционов  MDT:

Option Statistics (MDT)
Today's Option Volume* 7,637 
 Avg Option Volume 5,646
 Open Interest* 222,797
 Avg Open Interest 263,227
 Avg Put Call Ratio 1
 Historic Volatility (30 day) 16.27
 Put Call Ratio 0.34
 Implied Volatility 27.68



Buy  MDT Jun12 38 Call         $0.80     $80.00


( Читать дальше )

Позиция на понедельник: стрэддл. Графически оформлю все позже.





Предполагаемая доходность позиции на понедельник  показывает минимальную прибыль или максимальный убыток +2,5 % — позиция низкорисковая и теоретически безубыточная.

( Читать дальше )

Поскольку завтра экспирация, оказалось сложно найти привлекательного кандидата на длинный стрэддл. Но вот YOKU показывает хорошую, как мне кажется, прогнозируемую прибыль на календарном спрэде.


 Position:
                             
Sell  YOKU May12 23 Call  $1.35 ($135.00)
Buy  YOKU Jun12  23 Call  $2.05 $205.00
.................................................................
Net                                              $70  

Отчет сегодня, вернее завтра в 5 мск.:

The earnings teleconference call with simultaneous webcast will take place at 9 p.m. Eastern Time on Thursday, May 17, (beijing/hong kong time:9 a.m.)(beijing/hong kong time:Friday)(beijing/hong kong time:May 18)(beijing/hong kong time:). Youku's management will be on the call to discuss the quarterly results and answer questions.

( Читать дальше )

График актива за 6 месяцев:




Option Statistics (TGT)
Today's Option Volume* 19,800 
 
Avg Option Volume 7,796
 
Open Interest* 240,630
 
Avg Open Interest 243,762
 
Avg Put Call Ratio 1
 
Historic Volatility (30 day) 14.70
 
Put Call Ratio 1.81
 
Implied Volatility 23.84


Позиция:

Buy TGT JUN12 CALL 55 @ 1.56
Buy TGT JUN12 PUT   55 @ 1.05
.........................
Net                                     $261

( Читать дальше )

Расскажу о простом и очевидном.
На отчетности торгуем только резкое изменение цена актива
Покупаем стрэддл, например, вот такой вчера перед закрытием рынка.)
Buy  CSCO May12 20 Call  $0.12 $12.00
Buy  CSCO May12 20 Put  $1.38 $138.00
---------------------------------------------------
Net                                          — $150.00

«Греки» позиции следующие:
Symbol             IV     Delta  Gamma  Vega  Theta
CSCO May12
20 Call           47.53   20.25  21.31  0.79  -2.34
CSCO May12
20 Put            51.88  -77.55  20.74  0.83  -2.66
__________________________________________________________
Net                            -57.30  42.05  1.62    -5.00

Сегодня на «греков» можно не смотреть, потому что мы торговали не волатильность, а реакцию рынка, выраженную в изменении цены акций компании после выхода квартального отчета. Реакция была следующая: акции упали до 17.21 в after market (-8.4%). Сейчас цена составляет 17.15 (-1.63). Приятная новость. Потому что расчетная стоимость нашего стрэддла при изменившейся цене позволяет нам расчитывать на чистую прибыль в $129, что составляет 86%.
Если бы квартальный отчет был хорошим, и цена на CSCO выросла, то наш стрэддл смог бы тоже принести прибыль. 
И сумма инвестирования не велика: на 100 опционов CALL и 100 опционов PUT это всего $15 000, плюс $300 комиссия. 

Всем удачных торгов)!  


( Читать дальше )

Накануне торгов CSCO -8.7%, существенно выше заложенной в опционы амплитуды.

Из грядущих интересны NVDA, ESRX, JCP, ANF, CSC, CRM. В целом сезон завершается.

docs.google.com/spreadsheet/ccc?key=0Am3xOWIJOE3-dDExYWgzZUpURjFGQjZDMGRlWXE2T2c#gid=0

Ну и в целом по 300 акциям индекса

docs.google.com/spreadsheet/ccc?key=0Am3xOWIJOE3-dFhvN1A2eU9hRzhnZDQzWXJYZ0Z6N3c

До открытия фондовых площадок выходят отчеты по следующим компаниям: ABX, AGN, AGP, BEN, CBE, CLX, CMCSA, CVS, DVN, EPD, GRMN, HSC, HSNI, IACI, ICE, MA, MAC, MMP, MSCI, OZM, PCG, PEG, RDC, RRD, TWX, UBS, VSH.
 
После закрытия рынков узнаем, как прошел квартал у таких компаний как: AGNC, ALL, APKT, ATML, AWK, CLR, CXO, CXW, DCT, EIX, ESS, EXPD, EXXI, GMCR, HIG, HTZ, IO, JDSU, KIM, LBTYA, LNC, MELI, MTD, MUR, NGD, NLY, ONNN, ONXX, PPO, PRU, PXD, RIG, SCCO, SHO, SUN, SYMC, TSO, V, WFM, WLT, YELP.