Дельта хедж

Много было всего уже написано про дельта хедж, справедливые цены опционов, продажу волатильности, историческую, реализованную и имплайт волатильность.

Сегодня изложу своё вью на всё это.

Началось всё в самом начале моего пути опционщика. В любой книге по опционам рассказывают про формулу Блэка-Шоулза. Типа это первые ребята, у которых математически получилось описать стоимость опциона. Ну, во первых, не первые – первый был Эдвард Торп. О чём есть прекрасная книга – «Человек на все рынки». И, во вторых, не очень то хорошо она и описывает…. Как так??? Ведь им же Нобелевку выдали?

Ну так давайте разбираться.

Идём в любой учебник или в Википедию:

Здесь перечислены 7 ДОПУЩЕНИЙ. Т.е. когда формулу разрабатывали, то они сразу договорились, что получившаяся формула будет основываться на ДОПУЩЕНИЯХ. А по сути она предназначена для «лабораторного базового актива в сферическом вакууме»….

( Читать дальше )

 В данном топике опишу, те методики, которые я использую просто текстово без картинок и тд. То есть просто то, что есть в голове, если тема будет интересна ставьте плюс, запишу подробный видос. Так же жду ваших комментариев, и если возникнут вопросы, как и что использовать сейчас, пишите всем отвечу. 

Я для дельта хеджа использую option workshop, но каждый может использовать свое ПО.
Как пользоваться софтом записал видосы тут

Итак начнем.

Вариант номер 1.

Этот вариант самый безопасный, главное не переборщить с ГО. 
Использовать его лучше, когда до экспирации остается мало времени и дельта меняется быстро, я использую его на недельках. 

Тут все просто покупаем пут и колл центрального страйка. И запускаем дельтахэдж. Если цена улетает нам приносит прибыль купленные опционы, если цену пилит и колбасит, нам приносит дельтахэдж. Тут рисков особых нет, только если резко и сильно упадет цена опционов, а дельта хэдж не успеет наколбасить прибыль. Лучше запускать, когда резко упала вола и сильно в цене просели опцики, что часто бывает. 

( Читать дальше )

Доброе утро!!! Мартовская -как до этого декабрьская квартальная экспирация прошла весело ))) Поэтому позволил себе  немного отдохнуть и не  думать и  не читать смарт-лаб.
Но надо подвесьти итоги. Мой край 105 000 путов с 09 по 16 марта пробили и распилили (не самая  благоприятная ситуация). Позиция была захеджирована фьючами и отдана роботу на мониторинг. 
Сухие факты о работе робота:
— на утро 09/03 бумажная прибыль составляла около 5 %
— на вечер 09/03 она стала -4 % 
— на момент экспирации +2 %
Мое мнение о ДХ :
1) когда о  нем рассуждают ну очень умные математически образованные люди, то получается по БШ, что оно не  имеет смысла и ваще это такой календарник и бла бла бла. НА ПРАКТИКЕ зачастую это вообще не  так. То есть заложенный в БШ распад бывает очень  неравномерен -особенно перед экпирой.
2) УЖАСНЫЙ распил вас рынком в виде бесконечного движения туда-сюда на самом деле бывает не  так ужасен. То есть реальная вола на  рынке как правило ниже IV (заложенной в БШ)

( Читать дальше )

Так как я студент или школьник в опционах, хочу как можно меньше платить за обучение.Подскажите софт по дельта хеджу, как можно дешевле ?

П.С. http://www.itglobal.ru/ru/products/option-workshop уже четыре компа поменял. Больше нет ))))

      http://www.itinvest.ru/software/comp/smartx/ и http://www.itinvest.ru/software/spo/option-lab/ остановил последний комментарий
      http://smart-lab.ru/blog/347743.php
     
      http://kbrobots.ru/roboty-pomoshhniki/delta-hedger дорого для обучения .
  
      Чувствую себя хомяком ))))))

Алгоритмический Дельта хедж который обгоняет Тетту. Семинар на Московской Бирже 17марта
Онлайн торговля с разбором сделок
 Ссылка на регистрацию   www.1000procentov.ru/events.html