В заголовках новостей могут быть фразы: “Минфин разместил выпуски ОФЗ-ПД на сумму 150 млрд руб., ОФЗ-ПК на сумму 50 млрд руб.”, но что же означают эти коды? Давайте разбираться.

Последние 2 буквы в названии облигаций федерального займа сразу дают понять инвестору, к какому типу бумаг относится выпуск.

На рынке выделяются четыре класса ОФЗ:

— ОФЗ-ПД (постоянный доход), это облигации, купон по которым зафиксирован на весь срок обращения выпуска. Как правило, начинается с цифр 26, однако может начинаться и с 25, например: 26238 или 25085.

— ОФЗ-ПК (переменный купон), это выпуски, купон по которым привязан к ставке денежного рынка RUONIA. В настоящий момент все обращающиеся выпуски начинаются с цифр 29, например: 29007.

— ОФЗ-ИН (индексируемый номинал), это облигации, номинал которых индексируется на величину инфляции, их еще называют инфляционные линкеры. Всего на рынке представлено 4 выпуска, которые начинаются с цифр 52, например: 52002.

— ОФЗ-АД (амортизируемый доход), это облигации, номинал которых амортизируется в течение срока обращения выпуска. Номер начинается на 46, например: 46020.

( Читать дальше )

Прочитайте данный пост и если есть желание напишите ваше мнение, товарищи 🍷


Пригласим испытуемых:
— Лёша Бонд и 100.000 руб.
— Лена Стокс и 100.000 руб.
— Инфляция.
— ОФЗ 26207 с фиксированным купоном
— Акции ФосАгро $PHOR

Лёша инвестирует в ОФЗ. Лена в Акции.

Заглядываем в прошлое:
ОФЗ 26207 разместили первый раз 22 февраля 2012. Лёша покупает по номиналу, т.е. за 1000 руб. Ставка купона 8,15% т.е. в год Лёша получаете примерно 81,58 копеек с одной облигации. Купоны он тратит на себя. Не реинвестирует.
«Почему облигации не инструмент инвестирования?»
Лена покупает акции ФосАгро 15 Февраля 2012 за 1025 рублей. Дивиденды тоже тратит на себя не реинвестирует.

Переносимся в настоящее:
ОФЗ 26207 стоит 87,9% от номинала. Т.е. 879 рублей. Окей скажет Лёша, но так-то погашение будет через два года и я свою 1000 рублей спокойно заберу. А ещё я купоны стабильно получал всё это время, не то что в ваших акциях, то 5%, то 10%, никакой стабильности.
Итого имеем за 13 лет -12.100 рублей по телу (т.е. текущая цена 87.900 руб.) и +110.025 руб. купонами. Т.е. за 13 лет, если упростить, Лёшаудвоил свои вложения (+100%)

( Читать дальше )

Добрый день дорогие друзья! Ну что, настало время предупредить вас о надвигающейся коррекции, и я не о простой коррекции, которая проходит за 3-5 дней, я о коррекции, которая будет длиться 7-8 месяцев. Всё намного серьёзней, чем думает простой и наивный среднестатистический инвестор.

Уровни индекса РТС (1300–1420) и МосБиржи (~3500) маркируют зону риска, где сходятся 90% исторических максимумов за последние 15-17 лет. Эти уровни — психологический рубеж, за которым начинается массовый дисбаланс. Моя модель, верифицированная на исторических данных 2008–2025 года, указывает на неизбежную коррекцию в 7–8 месяцев. Не повторяйте ошибок 2008г. или 2014г.: падение будет системным, а не циклическим. Это не страшилка — так бывало в 2008 и 2014 годах, когда индексы теряли 30-50%

Главный риск — иллюзия «вечного роста». Помните: когда индексы достигают параболических значений, даже нейтральные новости превращаются в триггеры. Гарантий нет — есть статистика. И она кричит о перегреве.

( Читать дальше )

💼 Портфель облигаций с ежемесячными купонами

 

Средние ставки в крупнейших банках продолжают снижаться — по годовым депозитам в топ-20 банков года они опустились ниже 20% (впервые с ноября 2024 года).

( Читать дальше )

В настоящее время кроме облигаций с переменным купоном (флоатеров) можно получить хорошую доходность по краткосрочным облигациям. Банки снижают ставки по вкладам, поэтому сейчас присматриваюсь в том числе к краткосрочным облигациям с погашением до 1 года. Стоит учитывать, что доходность может быть выше после заседания ЦБ 21 марта (если ставку вдруг поднимут). Выбрал самые интересные варианты с рейтингом ВВВ и выше. Доходность указана до вычета налогов с учётом реинвестирования купонов.

1. Евротранс 1
Сеть заправок под брендом «Трасса»
Рейтинг: А- (АКРА)
ISIN: RU000A105PP9
Стоимость облигации: 93,26%
Доходность к погашению: 25,7% (купоны 13,5%)
Периодичность выплат: ежемесячные
Дата погашения: 11.12.2025

2. Ювелит 001P-01
Компания по производству и продаже ювелирных изделий под брендом Sokolov
Рейтинг: А- (АКРА)
ISIN: RU000A105PK0
Стоимость облигации: 93,1%
Доходность к погашению: 25% (купоны 13,4%)
Периодичность выплат: ежеквартальные
Дата погашения: 23.12.2025

3. Гидромашсервис 01
Производитель насосного оборудования

( Читать дальше )

 

    Всем доброго времени суток.
     Конец 2023 и 2024 год были для меня не простыми.
Не в смысле торговли, а в смысле здоровья. Несколько раз я попадал в больничку.
И спасибо врачам, они меня приводили в порядок. Особенно мне понравился последний заезд в реанимацию. Вот уж где спасают, так спасают.
     Возможно, кому-то будет интересно, что там да как?
Давайте немного отвлеку Вас от фондового рынка.
     Когда «Скорая» наконец-то от меня избавилась и передала в умелые руки больничных врачей и медицинских сестер, предпоследние решили, что
откладывать мое лечение до утра не стоит и отвезли меня в реанимацию.
В реанимационном отделение мне было велено снять всю одежду и отдать ее с прочими вещами и документами кастелянше.
     Я разделся до трусов и собрался упасть на кровать, но мне было велено и трусы снимать...
     — Мы дадим тебе памперс — сказал врач — у нас так положено.

( Читать дальше )

Здесь такая себе система подписок. Что выплывет на главную, то и читают. А человек я пожилой, пишу я тут редко, поколения трейдеров смываются рынком и сменяются. Поэтому придется представиться еще раз.

Звать меня Лысый. Аккаунт можете посмотреть, сколько ему лет, чтобы убедиться, что я не несу бред и не сошел с ума. До этого у меня еще года 4 был аккаунт на Комоне, кто помнит такую соцсеть. В общем, в качестве каких-то пруфов откопал вам какие-то старые записи, можете читать их по порядку.

Когда это все началось?
Не знаю, началась давно. Трудно выделить какой-то один момент, когда все пошло не так.
Сейчас мне почти 37. Я продал дедову квартиру в вложился в акции, когда мне было 22. Долгое время жил с трейдинга.
Потом несколько неудачных сделок, я испугался и купил квартиру и машину, шоб все как у людей. Но быстро понял, что это не мое. Лично я выделаю для себя этот момент как точку невозврата. Нет, не когда я продал эту квартиру. Когда повелся на песни «недвижимость — это надежно» и вытащил деньги с рынка, чтобы поиграться в инвестора в недвижимость. Большую часть своего капитала в абсолютных цифрах я потерял в бетоне. С тех пор у меня стойкая аллергия на недвижку.

( Читать дальше )

Не обнаружив ничего внятного по расчету LQDT, сделал сам Калькулятор LQDT

( Читать дальше )

Нисколько! Потому что люди кто торгуют в плюс на обучении денег не делают.
Запомните это.
Я тоже думал что чтоб научиться торговать надо много проплатить. Оказывается нисколько не нужно.
Да и анализировать рынок не так уж и сложно.
Все что надо это уровни и объемы.
Изучите досконально VSA, WallStreetTrader Pro и Price Action и вы будете очень много зарабатывать. Вот так вот. Эта секретная формула и есть грааль, который стоит очень дорого.
Но только если обучать будут за деньги, значит люди так и не изучили эту связку.
А она и есть грааль. Почитайте мои посты со сделками, сколько трейдов в плюс, сколько трендов я предсказал заранее.
Рынок прозрачен и все тренды видно заранее.
Потому что есть простая формула — это уровень и смотреть как ведет себя объм на уровне. 
И все.

Сегодня, после того как один из крупнейших криптобанков, Celsius Network, столкнувшись с кризисом ликвидности, заблокировал вывод средств пользователей, я весь день провёл за чтением сабреддита, в котором пользователи наперегонки постили телефон горячей линии для суицидников и делились, сколько у кого зависло денег в сервисе. Матушки родненькие, люди там потеряли депозиты по 200-300 тысяч долларов… живут же Американцы. Ну может ещё вернётся, но в любом случае полный цикл «разгона-двойной вершины-коррекции», начавшийся в 2020 году, закончен, и можно понудеть.

Пожалуй, среди событий ближайшего будущего остаётся ждать только крушения крупной криптобиржи (я думаю это будет Coinbase или Crypto.com), визит Дяди Коли в компанию Microstrategy, покупавшую Биткоин на деньги от продажи облигаций, и проигрыш Ripple в суде SEC. Всё остальное за период этого падения уже было и не интересно. Я очень внимательно погрузился в тему, и поделюсь с вами своими наблюдениями и разочарованиями.

Разочарование #1

К сожалению, этот цикл показал, что криптовалюта в том виде, как её понимает большинство, не состоялась и не состоятельна вообще. Люди не готовы платить чистыми криптовалютами, такими как LTC, BTC, Dash за товары и воспринимают их как средство накопления или спекулятивный инструмент с принципом «завтра дороже чем вчера». По этой причине очень быстро сдулись или вовсе не взлетели такие перспективные проекты как Monero, ZCash, LiteCoin, Dash и DogeCoin.

Если чем-то и платить, то стейблкоинами, но после громкого краха Terra/LUNA, недоверие к ним будет только расти, и почему-то падение BTC на 30% не так сильно вызывает панику, как падение стейблкоина на 0.5%. Но деваться некуда: нишу «крипторубля», «криптотенге» и «криптофранков» ещё никто не занял, так что для центробанков дорога открыта, конкурентов нет.

( Читать дальше )