Облигации ОФЗ с индексируемым номиналом

swipe
Имя Лет до
погаш.
Доходн Цена Купон, руб НКД, руб Дата купона Оферта
ОФЗ 52001 3.4 3.0% 98.529 15.23 4.17 2020-08-19
ОФЗ 52002 7.8 3.0% 97 13.47 4.21 2020-08-12
Я эмитент
  1. Может есть у кого то актуальное сравнение исторической доходности облигаций ИН с обычными и RUONIA? Была презентация на сайте МинФин в 2015, но даже её найти не могу. Может кто строил сам?

    Александр Элс, www.minfin.ru/ru/document/?id_4=64742-minfin_rossii_provel_vstrechu_s_investorami_po_voprosu_vypuska_obligatsii_federalnogo_zaima_s_nominalom_indeksiruemym_v_zavisimosti_ot_urovnya_inflyatsii


  2. А пять процентов-то как получили?

    Так там же 2 купона в год по 2.5% каждый…

    MaxSpb, доходность всегда указывается годовая.
    В данном случае — 2 по 1,25%.

    heat,
    Все по полочкам спасибо)
    Дкп мировых банков смущает, как думаете всплекс инфляции можно пересидеть в этой бумаге или другой инструмент( валюту) посмотреть?
    Есть ржд с привязкой к 7 леткам

    MaxSpb, бытует мнение, что несмотря на сумасшедшие вливания денег в систему, значительного роста инфляции может и не быть.
    Однако, в качестве хэджа на случай подобных событий небольшую долю ОФЗ-ИН в портфеле иметь стоит. Равно как и валюту.
    По РЖД — не уверен на счет ликвидности.


  3. А пять процентов-то как получили?

    Так там же 2 купона в год по 2.5% каждый…

    MaxSpb, доходность всегда указывается годовая.
    В данном случае — 2 по 1,25%.

    heat,
    Все по полочкам спасибо)
    Дкп мировых банков смущает, как думаете всплекс инфляции можно пересидеть в этой бумаге или другой инструмент( валюту) посмотреть?
    Есть ржд с привязкой к 7 леткам


  4. А пять процентов-то как получили?

    Так там же 2 купона в год по 2.5% каждый…

    MaxSpb, доходность всегда указывается годовая.
    В данном случае — 2 по 1,25%.


  5. А пять процентов-то как получили?

    Так там же 2 купона в год по 2.5% каждый…
  6. Т.е. ипц+2.5 по купону + 0.8 т.к. нет 100% от номинала. Правильно? Т.е. доходность 5 по купону, 0.8 от цены облиги и 4(±) по ицп получается что ли?

    MaxSpb,
    4(±) по ицп

    ИПЦ за год «февраль к февралю» — 2,3%.
    4% это таргет ЦБ.

    0.8 от цены облиги

    Примерно — да, так. Если говорить правильно (правильнее?), то сюда также входит доход от того, что вы на полученные купоны покупаете еще облигации.

    доходность 5 по купону


    А пять процентов-то как получили?
  7. Т.е. ипц+2.5 по купону + 0.8 т.к. нет 100% от номинала. Правильно? Т.е. доходность 5 по купону, 0.8 от цены облиги и 4(±) по ицп получается что ли?
  8. Подскажите, т.е. идет рост облигации на уровень инфляции + 5% годовых?

    MaxSpb, просадка по номиналу на 5% ≠ росту доходности на 5% (в данном случае, по крайней мере).

    Доходность по ОФЗ-ИН 52002 сейчас равна ИПЦ + 3,3% — купон в 2,5% и еще 0,8% как раз из-за того, что вы покупаете облигацию по 95% номинала, а к дате погашения как раз получите все 100% (на самом деле все чуть сложнее, и в эти 0,8, по идее, входит еще и доход от реинвестиции купонов, но принцип плюс-минус такой).
  9. Подскажите, т.е. идет рост облигации на уровень инфляции + 5% годовых?
  10. Вопросы налогообложения индексируемых ОФЗ рассмотрены в письме Минфина России от 14.07.2015 N 03-03-10/40395. Там говорится, что доход от индексации номинала ОФЗ-ИН признается процентным доходом, а стало быть, НДФЛ не облагается. Сумма дохода от индексации определяется как разность между номинальной стоимостью Облигации на дату продажи (погашения) и номинальной стоимостью этой Облигации на дату ее покупки.
    А вот разность превышения цены облигации над номиналом при продаже(погашении) и покупки НДФЛ облагается. То есть, допустим что при покупке номинал облигации был 1000 рублей, а купили вы её за 900 рублей. Пусть при погашении вы получили за бумагу 1100 рублей (номинал на момент погашения). Разность 1100-1000 облагаться НДФЛ не будет, а разность 1000-900 — будет. Источник: www.banki.ru/blog/BAY/9810.php
  11. Здраствуйте, такой вопрос есть — сейчас эти облигации торгуются ниже номинала получается при погашении надо будет уплатить 13% на разницу между ценой и номиналом, но так как облигация с индексируемым номиналом сколько нужно будет платить? 13% на момент покупки или момент погашения(или она по номиналу выпуска гасится и доп прибыли не возникает)?
  12. ОФЗ-ИН 52001: ничего такого не было и нет
    Взято из https://nakhusha.livejournal.com/55091.html

    Бывает, что какие-то расследования заходят в тупик и не приносят никаких плодов. Большинство из них.)
    Не нашел в рунете инфу по полной доходности ОФЗ-ИН. Собрал все данные, расположил на графике, приложил другие инструменты для сравнения. И что? И ничего. Отсутствие результата тоже результат.

    ОФЗ-ИН 52001: ничего такого не было и нет

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  13. Александр Элс, немного другое, но доходность инструментов (RGBI в том числе) против инфляции можно посмотреть, например, здесь:
    42trends.ru/
  14. Может есть у кого то актуальное сравнение исторической доходности облигаций ИН с обычными и RUONIA? Была презентация на сайте МинФин в 2015, но даже её найти не могу. Может кто строил сам?
  15. Результаты размещения ОФЗ № 52002RMFS; № 26224RMFS; № 26223RMFS

    16.01.2019 16:50  
    Минфин России информирует о результатах проведения 16 января 2019 г. аукциона по размещению ОФЗ-ИН выпуска № 52002RMFS с датой погашения 2 февраля 2028 г.
      Итоги размещения выпуска № 52002RMFS:
      — объем предложения – 5,142 млрд. рублей;
      — объем спроса – 18,223 млрд. рублей;
      — размещенный объем выпуска – 5,142 млрд. рублей;
      — выручка от размещения – 4,888 млрд. рублей;
      — цена отсечения – 93,9600% от номинала;
      — доходность по цене отсечения – 3,30% годовых;
      — средневзвешенная цена – 93,9920% от номинала;
      — средневзвешенная доходность – 3,30% годовых. 


    16.01.2019 15:00 
    Минфин России информирует о результатах проведения 16 января 2019 г. аукциона по размещению ОФЗ-ПД выпуска № 26224RMFS с датой погашения 23 мая 2029 г.
      Итоги размещения выпуска № 26224RMFS:
      — объем предложения – 15,000 млрд. рублей;
      — объем спроса – 31,716 млрд. рублей;
    читать дальше на смартлабе
  16. Al. M., спасибо Вам добрый человек :))

    Кажется я разобрался с купонами, но… тогда купон должен меняться каждый месяц.

    Это для истории (проверю себя через месяц):

    Купон         | 52001      | 52002
    ———————+———————+——————
    28.12.2018    | 14.5307797 | 12.8429360
    00.01.2019    | 14.5987184 | 12.8808756


    С наступающим Вас :)
  17. Кто-нибудь знает как рассчитывался купон для ОФЗ-52001?
    Если точнее, то как получили значение 14.53 руб?

    Дмитрий Воронин, [Процентная ставка] x [Номинал на дату выплаты купона] x [Число дней в купонном периоде] / 365

    (Приказ Минфина России от 22.05.2015 № 80н, формула 6.)

    Текущее значение купона рассчитано от сегодняшнего номинала, к дате выплаты оно изменится.
  18. Кто-нибудь знает как рассчитывался купон для ОФЗ-52001?
    Если точнее, то как получили значение 14.53 руб?
  19. Минфин планирует проводить регулярные размещения ОФЗ-ИН

    Москва, 11 декабря — «Вести.Экономика» Минфин РФ готовится занять 21 млрд руб. в преддверии заседания Банка России.

    Министерство финансов России в среду предложит инвесторам ОФЗ на сумму 21 млрд руб. Бумаги будут размещаться комбинацией выпусков классических и ОФЗ с переменным купонным доходом.

    На первом аукционе инвесторам предложат ОФЗ-ПД выпуска 25083 с датой погашения 15 декабря 2021 г. в объеме 16,179 млрд руб.

    На втором — ОФЗ-ПК выпуска 29012 с датой погашения 16 ноября 2022 г. в объеме 5 млрд руб.

    Стоит отметить, что данное размещение пройдет в преддверии последнего в этом году заседания Банка России — оно состоится в пятницу. Большинство участников рынка и экспертов полагают, что ставка будет оставлена без изменения, однако есть и те, кто ждет повышения на 0,25%.

    Министерство финансов РФ собирается регулярно размещать инфляционные ОФЗ, например, каждую третью среду месяца. Константин Вышковский, который уже 10 лет курирует продажу российских

    читать дальше на смартлабе
  20. Инфляционные линкеры или inflation-linked bonds принято относить к защитным инструментам. В период кризисов такие бумаги, как правило, показывают лучшую динамику, чем традиционные облигации с фиксированным купоном: хотя номинальная цена inflation-linked bonds падает вместе с остальным рынком, это компенсируется более высокой купонной доходностью за счет возросшей инфляции. Эмитентом инфляционных бумаг на российском рынке выступает Минфин, разместивший за последние три года два выпуска ОФЗ с привязкой к инфляции (ОФЗ-ИН). Разбираемся вместе с генеральным директором УК «Арикапитал» Алексеем Третьяковым и риск-менеджером НПФ «Федерация» Максимом Кувшиновым, почему частному инвестору не помешают в портфеле инфляционные ОФЗ, чем он при этом рискует и стоит ли в принципе верить в рост инфляции в среднесрочной перспективе? (https://t.me/iv?url=https://yango.pro/blog/ofz-in-strakhovka-ot-krizisa/&rhash=962607237a75c0?utm_medium=sm&utm_campaign=journal_1118&utm_source=telegram)
  21. Есть ли планы реализовать возможность добавления ОФЗ в списки бумаг в кабинете? Было бы весьма удобно
  22. Где можно посмотреть динамику изменения номинала по 52001?

    bobef, ни биржа, ни RusBonds, по-видимому, не фиксируют номиналы по облигациям, поэтому остается только считать самостоятельно.
    Индексируется номинал на ИПЦ с лагом в три месяца, статистика есть здесь:
    www.gks.ru/bgd/free/b00_24/IssWWW.exe/Stg/d000/I000650R.HTM

    edit: МинФин все таки фиксирует. Например, здесь: www.minfin.ru/ru/document/?id_4=64938

    edit2: Сделал табличку для 52001 и 52002, номинал на начало месяца: goo.gl/xnFqfR
  23. На данный момент на рынке представлен всего один выпуск из данной категории, это ОФЗ 52001


    ОФЗ 52002 забыли

    chem1, да добавил в табличку
  24. На данный момент на рынке представлен всего один выпуск из данной категории, это ОФЗ 52001


    ОФЗ 52002 забыли

ОФЗ с индексируемым номиналом

ОФЗ с индексируемым номиналом (ОФЗ-ИН) - На данный момент на рынке представлены всего два выпуска из данной категории, это ОФЗ 52001 и 52002. Данная бумага предусматривает купонную доходность 2,5% годовых, с выплатами каждые полгода. Дополнительно, номинал облигации (1000 рублей на момент выпуска) ежегодно индексируется на величину инфляции.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера: