Привет, дорогие подписчеги! Ну и остальные тоже привет!

  В интересные времена мы живём, други мои!

  Вот, например, нефть:

  Колбасится низко за последние 20 лет, но очень буйно. Привлекает/завлекает спекулянтов в «мясорубку».

  Но я не об этом. Снова тут с прошлой пятницы (сразу после твиттов Трампа 02.04.2020) активность проявил Суперфизик. (Кто это/что это – обсуждать не будем, написано уже достаточно).

  Хотел обратить внимание на Открытый интерес и… бабло.

  Прошёлся на сайте биржи по Открытому интересу нефти BR по всем контрактам за всё время, чтобы было с чем сравнить. 1-й контракт = BR-11.08. До середины 2015-го вообще «слёзы» = обычно 50 тыщ, но иногда 100 и более тыщ («Суперфизик. Начало» ??). Поэтому более ранние данные смысла смотреть на сегодня нет.

  Короче, результаты:

  1. пониженный интерес = BR-6.19

( Читать дальше )

Если вам стало это интересно, значит не все еще потеряно. 

Еще каких-то 10 дней назад,  оптимистам не хватало памперсов, а уже на днях, все забыли об этой истерии, как кошмарный сон. 
Биржа-это пожалуй единственное  место, где   настроение масс, можно изменить в считанные минуты, по всему миру. И это самый эффективный манипулятор, а все обитатели в нем, это пожалуй и есть грааль, для «закулисных кланов». 

Рынки мутируют и со временем  меняются, но психология восприятия толпой ту или иную информацию, остается неизменной  во все времена. Толпа всегда проигрывает и это факт, просто на каждом рынке их определенный  %. Например на внебиржевом форексе, их не менее 95%, на бинарных опциона не менее 98%, на товарном СМЕ -опционы и фьючерсы их не менее 93%, фондовые рынки 90%. Это не из каких-то источников, а просто мое ощущение действительности, исходя из наблюдений и практики. Возможно где-то на пару% больше, где-то меньше, что в общем плане не так важно.


( Читать дальше )

Как ФРС может запустить “неограниченный” монетарный стимул, а Конгресс утвердить пакет на 2 триллиона долларов и при этом индекс доллара будет оставаться сильным? Ответ заключается в растущей глобальной нехватке доллара и он должен стать уроком для монетарных алхимиков во всем мире.

Пакет мер стимулирования в размере 2 триллионов долларов, согласованный Конгрессом, составляет около 10% ВВП, и, если мы включим возможность заемных средств ФРС для оборотного капитала, ликвидность для потребителей и фирм в ближайшие девять месяцев составит 6 триллионов долларов.

Пакет мер стимулирования, утвержденный Конгрессом, состоит из следующих ключевых пунктов: Постоянные фискальные трансферты домашним хозяйствам и фирмам на сумму почти 5 миллиардов долларов. Физические лица получат 1200 долларов наличными (всего 300 миллиардов долларов). Кредиты для малого бизнеса, которые становятся грантами, если рабочие места сохраняются (367 миллиардов долларов). Увеличение страховых выплат по безработице, которые теперь покрывают 100% потерянной заработной платы за четыре месяца (200 миллиардов долларов). 100 миллиардов долларов для системы здравоохранения, а также 150 миллиардов для государственных и местных органов власти. Остальная часть пакета включает временную поддержку ликвидности для домашних хозяйств и фирм, включая налоговые задержки и использование Казначейского стабилизационного фонда для займов нефинансовых компаний на 500 млрд долларов.

( Читать дальше )

Добрый день, у меня возник вопрос по поводу перевода ценных бумаг от российского брокер БКС в Interactive. В БКС сначала озвучили комиссию за перевод иностранных активов, которые между прочим хранятся в депозитарии IB по их отчету, 944 рубля за поручение. Но потом удвоили комиссию, опираясь на то, что они будет проводить бумаги через Евроклин. Тут возник вопрос, для чего им проводить операцию через европейскую организацию, если необходимо всего лишь переписать владельца (брокера) бумаги по сути никуда не перемещаются, а БКС хотят взять двойную комиссию за перевод. Помогите разобраться в данной ситуации ) Может кто-то уже переводил, какую комиссию вы платили?

Бенджамин Грэм — учитель У.Баффета и автор книги «Разумный инвестор». Надеюсь, будет полезно!

1.Воспринимать покупку акций как покупку всего бизнеса.

Б.Грэм советовал инвесторам перед покупкой акций проводить оценку так, если бы они покупали всё предприятие целиком. Исходя, из этого инвестор не должен беспокоиться по поводу ценовых колебаний. По словам Грэма, рынок в краткросрочной перспективе ведет себя как машина для голосования, но в долгосрочной перспективе как машина взвешивания, т.е. спустя длительное время рынок по справедливости оценивает экономический успех компании.

2.Стоимостное инвестирование.

Прежде чем купить акции Б.Грэм проводил глубокий анализ финансового состояния всего бизнеса. Он искал недооценные акции, которые продавались по цене ниже их подлинной стоимости. По мнению Грэма, стоимость компаний, отобранных на основе стоимостного подхода, в долгосрочной перспективе опережает как сам рынок в целом, так и «растущие акции». Оценка компании должна проводится с изучения финансовой отчетности с определенной скептизицизма, финансового положения, качества менеджмента, истории выплаты дивидендов, перспектив бизнеса.

( Читать дальше )

Проигрывать — это норма. Не любить проигрывать — тоже норма! Трейдинг же состоит из выигрышей и потерь, и, очевидно, мы чувствуем дискомфорт, когда проигрываем в торговле (и это тоже норма). Важно то, как вы воспринимаете этот дискомфорт и как вы при этом действуете, ведь именно это влияет на конечный результат. В этой статье мы поговорим о распространённой ошибке трейдеров и о психологических ловушках, связанных с потерями.

И начнем с простого факта. Практически каждый из нас, если зарабатывает N прибыли испытывает менее сильные эмоции (радость), чем в случае с потерей в таком же размере N. Давайте посмотрим, к чему это приводит в трейдинге. 

Ниже — график прибыльности по активам A и B. Актив A — прибылен. B приносит убытки. Если бы у вас был выбор продать один из активов, какой бы вы продали?

Итак, представим, что продаем актив А.
В этом случае, вы получаете прибыль (1). Также, в случае падения цены, вы не теряете свой доход (2) — позиция уже закрыта. Возможно, вы пожалеете, что продали актив слишком рано, если цена поднимется, но все же вы в плюсе.

А теперь поговорим о продаже актива B.
В этом случае в закрываете позицию и остаетесь в убытке. Более того, если после того, как вы продали актив, цена повысится и превысит цену покупки (или хотя бы достигнет), вы почувствуете еще большую досаду. Также не стоит забывать, что пока вы в минусе, вы надеетесь, что цена вернется к прежней отметке (как минимум). 

( Читать дальше )

Вы помните, что мой анализ привел меня в золото. И пока налицо все фундаментальные условия для его дальнейшего роста. Сегодня я опубликовал свой ежемесячный обзор мозговик, где немного подробнее разбираюсь с тем что происходит. Кстати я писал там, что ФРС дальше придется расширять QE если текущие меры работать не будут, так как у них уже нет другого выхода. Итак размышления.

Последний длинный экономический цикл в США закончился в 1929 году, что привело к Великой Депрессии. Тогда доллар был жестко привязан к золоту. Никто не делал такую безудержную эмиссию как сейчас. Денежная масса M2 упала на 30% с 1929 по 1934 год.

Из-за жесткой фиксации курса доллара, просто так увеличить деньги в обращении было нельзя. М2 вероятно падал из-за того, что после периода накопления долгов, США платили по внешним долгам, а так как золото ограничено (его нельзя напечатать), это сопровождалось падением денег в экономике. Кроме того, население стало менять доллары на золото и хранить свои сбережения в нем. Именно по этой причине в США была затяжная дефляция.

Предположим, если бы они напечатали денег, увеличили тем самым М2 на 42% от фактического минимума и не имели привязку к золоту, вероятно золото впоследствии должно было вырасти на сопоставимую величину ~40% в течение 4 лет. Когда экономика падает, выплатить долг становится еще тяжелее. Это создает порочный круг делевериджа.

Выход? Обесценить деньги. Спустя несколько лет дефляции власти додумались до этого фокуса.

До 1933 унция стоила $20, после — $35. США просто директивно обесценили доллар, понизив его стоимость. Вероятно вы не знали, но правительство США при этом обязало население США обменять все золото до 1 мая 1933 по курсу $20,66. А после того как население скинуло золото по дешевке, доллар обесценили на 43%, просто зафиксировав цену золота на новом уровне $35 за унцию. Таким образом все долларовые сбережения населения насильно обесценили.

Хочу обратить ваше внимание: проблемы экономики решили за счёт тех, кто сберегал деньги.


( Читать дальше )

Отобрал  самые лучшие и удобные сервисы для поиска акций. Среди множества торговых инструментов на американских рынках  (и не только) эти ресурсы помогут вам отобрать лучшие акции для торговли и инвестиций.

1.FINVIZ

finviz.com

Финвиз один из самых удобных инструментов для поиска акций. Он позволяет отбирать акции по заданным условиям из тысяч акций на фондовых рынках США. Множество трейдеров ежедневно используют данный сайт. Он считается самым лучшим для отбора.

2. Google Finance

https://www.google.com/finance/stockscreener

Разработка от компании Гугл. Позволяет отслеживать новости по выбранным акциям и облегчает отбор путем ввода нужных критериев. 

( Читать дальше )

Источник: prostguide.ru
Хочу поделится с вами одним из действительно работающих паттернов Price Action - Метаструтурный зеркальный паттерн. В основе данного паттерна, лежит идея о том что время от времени на рынке образуются ситуации, когда цена начинает повторять свои предшествующие движения как бы в зеркальном отражении. 
С помощью определения точек от которых цена в рамках зеркального паттерна с некоторой вероятностью отразится в будущем, можно определить не только точку входа, но и максимально точно рассчитать размер тейк-профита. 
 

Грааль тут 

 

Во вчерашнем посте публиковал видео о том, как Баффет выбирает и оценивает акции. Тема очень важная, поэтому повторю текстом основные концепции.

Мы выбираем наши рыночные долевые ценные бумаги в значительной степени таким образом, как мы бы оценили бизнес для приобретения в целом. Мы хотим, чтобы этот бизнес (а) был понятен нам; (б) имел благоприятные долгосрочные перспективы; (в) управлялся честными и компетентными людьми; и (г) был доступен по очень привлекательной цене".

Не нужно противопоставлять рост и стоимость. Рост — компонент стоимости.

Термин «инвестирование в стоимость» излишен. Платить за акцию больше ее внутренней стоимости и надеяться на продажу дороже — это спекуляция.

Покупка акций по низким коэффициентам (P/E, P/BV, P/D и другие) не делает вас стоимостным инвестором. Привет «инвесторам» прочитавшим «Разумный инвестор» и думающим что они теперь стоимостные инвесторы. Подробнее об этом мой старый пост "Наивным почитателям Грэма на заметку".

( Читать дальше )