Фьючерс дороже спота на ключевую ставку.
Искажение — это ожидаемые дивиденды или корпоративные события (доп. эмиссия и др.), или неэффективность.

Расчёт в EXCEL




( Читать дальше )

Девальвация — процесс снижения стоимости национальной валюты по отношению к иностранным.

Не так важно как давно вы на рынке, резкое обесценение рубля событие достаточно регулярное в РФ (рис 1) и наверняка вы с ним хорошо знакомы лично.

Те кто фондовым рынком не интересуется заранее, обычно в момент шокового изменения стоимости рубля бегут в банки и банкоматы покупая валюту на хаях, чтобы потом прокатиться на… волнах? Покупка телевизоров и другой бытовой техники «для сохранения денег» тоже как народная забава в РФ популярна. Хотя надо отметить народ стал жить лучше, последние разы от знакомых слышал про покупки машин, для сохранения средств, а не какой-то мелочи.

Но сейчас не об этом, а о том, какие есть средства организовать себе золотовалютный доход, если акции, с присущими им рисками сложиться в два раза в любой момент, вам не подходят, то можно посмотреть в сторону облигаций.

Три основных инструмента:
• Замещающие облигации — это облигации которые были эмитированы в валюте до событий 2022 года. Т.е. тело было в валюте и купоны в валюте. Но из-за действий недружественных стран расчёты валюте стали невозможны. Поэтому пришлось разработать механизм, который бы обходил введенные запреты. Теперь всё работает как часы, только есть нюанс, считается всё в валюте, но выплаты проходят в рублях по курсу ЦБ.

( Читать дальше )

Заработать на бирже технически не сложно.
Многие люди не видят простые вещи
(далеко не высшая математика).
Некоторые из них знают высшую математику,
хорошо эрудированы, даже имеют ученую степень.
Многие успешны в своей области, но не на бирже.
Дело, конечно, и в психологии.
Думаю, некоторые обеспеченные люди уехали из России.

Пытаюсь понять причину уменьшения количества миллионеров
(от $1 mln в ликвидных активах) в России на 24% за 10 лет.

В Китае количество миллионеров за 10 лет выросло на 92%,
в Индии — на 85%,
в ОАЭ — на 77%,
...

Ликвидные активы включают в себя
акции торгуемых на бирже компаний, н
аличные деньги,
свободные от долгов активы в сфере недвижимости.

Думаю, что $1 млн на брокерских счетах — это не такая большая сумма.
И за несколько лет можно набрать, если доходность операций действительно высокая.
Видимо, мало у кого есть $1 mln на брокерских + накопительных счетах + вкладах.

Прочитал исследование про количество $ миллионеров в России
rbc-ru.turbopages.org/turbo/rbc.ru/s/economics/30/01/2024/65b8ce659a79477ea2627f2c

( Читать дальше )

Навеяно статьей о революционной модели для предсказывания числовых рядов "В СибГУТИ разработали алгоритм для быстрого и точного прогнозирования курсов валют, погоды и других процессов".

... Автор метода универсального кодирования и предсказания данных, порожденных стационарными источниками...Рябко Б.Я. открыл асимптотически оптимальные методы прогноза и проверки основных классов статистических гипотез для стационарных эргодических процессов...

Самое смешное, что как эта статья в частности, так и 90% материалов и статей о трейдинге — неосознанно либо осознанно, предполагают и используют методы статистики созданные для стационарных, эргодичных и нормально распределенных процессов.

В то время как в реальности, для рынков и цен - ни одно из этих условий не выполняется.

И получается такое вот отличие прогнозов и ожиданий от реальности:

Залез посмотреть результаты популярного среди частных иинвесторов Самолета. А там много всего интересного!!

Во-первых, общий долг с начала года вырос с 512 до 630 млрд рублей!!! То есть всего за 6 месяцев компания набрала долг больший, чем ее текущая капитализация!!

Во-вторых, процентные расходы к первому полугодию прошлого года выросли на 260%!!! И, судя по росту долга и росту ставки, это еще не предел! Во втором полугодии процентны расходы буду еще выше! Чистая прибыль обрушилась как раз под давлением процентов кредиторам.

В-третьих, Самолет полноценно пирамидится. В данном случае это означает, что компания часть процентов (15 млрд) прибавляет к росту долга! Если ситуацию срочно не улучшить, у девелопера могут возникнуть проблемы с обслуживанием долга.

Косвенно на проблемы с оборотным капиталом намекают экстренные продажи в УБЫТОК ранее выкупленных собственных акций. Если дефолтнется такой крупный игрок как Самолет, это может вызвать кризис не только на строительном рынке, но и во всей экономике. Этого добивается ЦБ?

( Читать дальше )

ПАО «СТГ» и ПСБ договорились о стратегическом партнерстве. Чтобы сделать что-то великое, нужно быть вместе!

Партнерство с банком позволит CarMoney увеличить клиентскую базу, получить доступ к фондированию от ПСБ и активно развивать свои технологические проекты. 

🔘 Продукты 

• Новые продукты: к привычному автозайму добавятся короткие беззалоговые займы до 100 тыс. рублей и необеспеченные займы до 1 млн рублей по ставкам, более близким к банковским. 
• Новые клиенты: заемные средства станут доступны для тех клиентов ПСБ, которые не проходят банковский скоринг. Это позволит CarMoney заметно увеличить количество клиентов, объемы выдач и занять большую долю рынка.

 Анна Калугина, генеральный директор ПАО «СТГ»:

В результате этой синергии CarMoney из монолайнера превращается в игрока с диверсифицированным портфелем комплементарных продуктов. 

🔘 Технологии

CarMoney предложит банку свои технологические продукты и решения. IT-компания «Смарт Горизонт» в периметре «СТГ» станет платформой для разработки новых сервисов. Наша IT-экспертиза дополнит цифровую инфраструктуру кредитования Группы ПСБ: новые высокотехнологичные продукты будут выходить на рынок гораздо быстрее. 

( Читать дальше )

Долго раздумывал, писать ли данный пост. С одной стороны, я практически не пишу о своих сделках, так-как кому они нужны. С другой стороны, появилось желание снова пописать что-нибудь по рынку. 

А что любят читать про рынок? Разбор отчетов? Анализ макроэкономической ситуации? Презентации компаний? Нет! Все хотя хлеба и зрелищ — сигналы, сделки, плечи, маржинколы и прочий кошмаринг. 

Поэтому захотелось сделать публичной свою плечевую позицию. Для развлечения публики (не является инвестиционной рекомендацией). 

Было куплено 100 акций Полюс Золото по 12130 на 1 213 000 руб + комиссия соответственно  

 

Общая позиция по Полюсу 218 лотов.

( Читать дальше )

По данным Росстата, в первую половину 2024 года в России появилось на свет всего 599,6 тысяч детей — на 16,6 тыс меньше, чем годом ранее. Рождаемость в 2023 году была самой низкой в истории современной России с 1999 года.

В июне этого года число новорождённых упало ещё на 6%, до 98,6 тысяч. Это рекордно низкий показатель, ведь их количество никогда не опускалось ниже 100 тысяч.

В первое полугодие 2024 также выросла естественная убыль населения — она составила 321,5 тысячи человек, что на 49 тысяч больше аналогичного периода в 2023 году
==

м-да… Такие вот дела. Россия при ВВП....

Почему-же люди не хотят иметь детей?
Думаю, тут несколько причин. На мой взгляд, это:
1. Сейчас все хотят жить для себя, любимых. Это результат всей вот этой политики «потребительства» за все годы, после развала СССР.
2. Недостаточный доход + постоянная инфляция. Сложно заводить детей при не очень высоком доходе и при этом — постоянной инфляции
3. Военные действия, страх перед будущим
4. Абсолютная непредсказуемость

( Читать дальше )

     Непубличный олигарх дал интервью, в котором рассказал каким образом сколотил себе состояние.



     Как часто вы встречаете людей, у которых на счету 1 млн рублей? А может 10 или 40 млн. У кого-то, скорей всего, такие есть и в друзьях. Но общались ли вы с человеком, у которого счёт таких размеров, что теперь по праву мы их называем олигархами. Сегодня я расскажу об одном таком, с кем мне удалось побеседовать.

     Первое, что запоминается, то, что он не негр. Дмитрий похож на того человека, который на улице может пройти мимо вас, а вы даже не подумаете, что были в одном шаге от олигарха. Возможно вы были с ним одновременно в каком-либо магазине или с кем-то другим, кто может быть из его круга, но вы не будете догадываться об этом.

     Дмитрий довольно открытый человек, доброжелательный. Вы наверняка когда-либо общались с людьми, чьи лица светятся счастьем. Это он. Однако в части финансов Дмитрий всё же немного закрытый и я его понимаю.

( Читать дальше )