Привет, смартлабовцы!

25 мая мы запускаем торги фьючерсом на S&P500 ETF! Торговый код контракта – SPYF.

Базовый актив – паи крупнейшего в мире фонда SPDR S&P500 ETF Trust со стоимостью чистых активов более $350 млрд.

О фьючерсе:

• Номинирован $, торгуется в ₽
• Шаг цены $0,01
• В лоте 1 пай
• Квартальная экспирация
• Последний день торгов: третья пятница месяца исполнения

Ссылка на спецификацию – в первом комментарии.

Лайк, если ждали новый фьюч! 😄

Написать данный пост побудила беседа с коллегами-трейдерами. Разговор был о просадке и способности ее пересиживать. Как найти в себе силы пережить неблагоприятное время? Как избежать отказа от следования стратегии, ранее зарекомендовавшей себя, но сейчас некоторое время сливающей?

Даниеэль Канеман, нобелевский лауреат, в своей книге «Думай медленно, решай быстро» вводит понятие точки отсчета – предыдущего состояния, относительно которого оцениваются выигрыши и потери. И в наших силах установить эту точку отсчета там, где мы хотим.

Давайте рассмотрим два взгляда на одну и ту же ситуацию – в последние полгода ушли в просадку 30%. Однако при этом за последние два года наша прибыль составляет 5%. Как реагировать?

Реакция 1. (Точка отсчета на вершине управления) Мы в шоке. Думаем: «Где мы были полгода назад, и где мы сейчас». Мы не можем спокойно отрабатывать сигналы систем. Мотивация на нуле. Или «выключить чтоль этого робота, чтоб не сливал?»

бухтишь о том, как космические корабли бороздят просторы вселенной

Есть четыре основных принципа, которые должны быть частью любой торговой стратегии. Это:
1) Торгуйте тренды,
2) Уменьшайте потери,
3) Давайте прибыли рости, и
4) Управляйте рисками.
Вы должны быть уверены в том, что Ваша торговая стратегия включает все эти необходимые для успеха принципы.

Торговать тренды относится к определению правил открытия позиций. Это требование означает, что Вы должны всегда открываться в направлении существующего движения цен.

Математический анализ цен показывает, что цены меняются в основном случайным образом с небольшим трендовым компонентом. Этот научный факт чрезвычайно важен для тех, кто хочет основать свою торговлю на рациональном научном подходе. Это означает, что любая попытка торговать краткосрочные фигуры или методы не основанные на трендах обречены на провал.

Хороший пример такой обреченной системы — японские свечки. Это теоретическое заключение основано на моих предидущих иследованиях. Много лет назад, когда свечной анализ вошел в моду, я пробовал создать прибыльную торговую систему, основанную на свечках. Я испробовал массу вариантов абсолютно безуспешно. Я так же не встречал никого, кто бы смог продемонстрировать эффективность свечного анализа используя строгие правила. Успешные трейдеры используют методы, дающие им статистическое преимущество. Это преимущество происходит из тенденции цен образовывать тренды. В долговременном плане вы можете делать деньги только торгуя по этим трендам. Поэтому когда цены находятся на повышающем тренде Вы должны только покупать. Когда цены находятся на понижающем тренде — только продавать.

Давно я не обновлял глобальную картинку по РТС.
Локально немного изменил разметку с момента прошлого обзора. Вместо сужающейся диагонали в волне [c]ofE теперь рассматриваю классический импульс, пятая волна которого является диагональю, но уже расширяющейся. Речь идет о волне (v)of[c].


➡️ На четырехчасовом графике два сценария остаются прежними:

1️⃣ Постковидный рост представляет собой волну Е масштабного треугольника. Волна Е раскладывается на зигзаг [a][b][c]. Сейчас цена находится в заключительной стадии волны v of (v)of[c].
2️⃣ Постковидный рост является началом нового цикла. В таком случае мы наблюдаем окончание формирования волны 3. Сценарий отмечен черным цветом.

tl;dr: рядовым инвесторам (коими мы с вами являемся) не нужно овладевать магией анализа отчётности компаний для того чтобы покупать акции компаний (и тем более — индексные фонды) — что бы вам там ни говорили на очередном платном курсе по инвестициям.

---

Я хотел написать большой и сложный пост о том, как читать отчёты компаний: предполагалось описать, на что я обращаю внимание, описать все вот эти сложные EBITDA, активы и обязательства, где посмотреть зарплату сотрудников Яндекса и затраты на аренду и обслуживание недвижимости Сбера… Описал было, как отличается специфика отчетов технологических гигантов типа Microsoft от промышленных гигантов типа Норникеля. В какой-то момент расстроился, что заново изобретаю велосипед, придуманный Бенджамином Грэмом, а потом воодушевился, поняв, что моя версия выглядит как актуализация: ведь «Разумный инвестор» не обновлялся с 1976 года, а мир в 2021 году немного другой! Хотел сделать большой блок о том, как самому при помощи Excel отслеживать динамику денежных потоков… А потом всё стёр!

Вы можете сказать: «зачем, ведь там наверняка было что-то сложно-интересное!» Да, пожалуй было. Но это было бы лицемерием с моей стороны — пилить посты, которые будто бы о важном, но на самом деле нет. Я прочитал и частично изучил без малого 105 отчётов от 49 разных компаний — квартальных и годовых. По большинству из них вы можете даже найти пруфы — я выкладывал разборы на YouTube и в Telegram.