x5 retail group

✔️ Магнит — 7 830 (средняя — 5 922)

✔️ Мосбиржа — 220 (средняя — 202)

✔️ Северсталь — 1 860 (средняя — 1 412)

✔️ X5 — 2 950 (средняя — 2 091)

По ссылкам мои обзоры компаний, а в скобках мои средние, это те цены, которые были в момент моих обзоров. Они же цены, по которым я открывал позиции.

Надеюсь, вы читали канал внимательно. 

Сегодня мой отрыв от индекса Мосбиржи увеличился до 10 пп. с начала года, общая доходность более 17% с начала года🔥

Подпишитесь, чтобы не пропускать новые посты! t.me/Vlad_pro_dengi

Екатеринбург, 28 марта 2024 г. – X5 Group, ведущая розничная компания России, объявляет о развитии логистической инфраструктуры в Уральском федеральном округе и открытии распределительного центра торговой сети «Пятёрочка» в Свердловской области.

РЦ «Екатеринбург Юг» площадью 59 000 кв. м включает в себя 6 зон хранения.

Мощности распределительного центра позволяют отгружать до 400 тыс. коробов в сутки и обслуживать до 2,5 тысяч торговых точек. РЦ «Екатеринбург Юг» имеет самую большую камеру заморозки среди уральских РЦ — более 3,5 тыс. кв.м. Комплекс будет обеспечивать продуктами магазины «Пятёрочка», работающие в Екатеринбурге, Белорецке, Каменске-Уральском, Кургане, Магнитогорске, Нижнем Тагиле, Перми, Салехарде, Сургуте, Томске, Тюмени, Челябинске и других городах.  

Недавно вышел отчёт сильнейшего ритейлера страны X5 Group. Посмотрим удалось ли компания сохранить прежние темпы роста.

Но начнём с самый ожидаемой новости, правительство утвердило перечень экономически значимых организаций  (ЭЗО) в который вошла X5. Переезду быть, согласно распоряжению Белого дома, Минфин, Минпромторг и Минэнерго смогут подать иски в арбитражный суд для приостановки корпоративных прав иностранной холдинговой компании X5: её лишат права голоса на собраниях акционеров, возможности получать дивиденды и распоряжаться акциями и долями. Взамен голландскому холдингу предложат компенсацию стоимости активов сейчас или возвращение прав когда-нибудь. Сама компания пока никак   не прокомментировала какие шаги будут предприниматься.

Марафон отчетностей продолжается и в конце прошлой недели компания X5 также поделилась финансовыми результатами МСФО по итогам 2023 года. Взглянем на ключевые показатели:

🟢Выручка 2023: 3 145 млрд руб (+20,8 г/г)
🟢Скорр. EBITDA 2023: 217 млрд руб (+15,0 г/г)
🟢Операционная прибыль 2023: 130 млрд руб (+33,3%)
🟢Чистая прибыль 2023: 90 млрд руб (+72,8%)

Ожидаемо сильные результаты одного из лидеров ритейл сектора. Имеем трехкратный рост чистой прибыли в IV квартале, а также существенный рост выручки, которая демонстрирует темпы выше инфляции.

Телеграм канал Фундаменталка  — обзоры компаний, ключевых новостей фондового рынка РФ

–––––––––––––––––––––––––––

📌 Подробнее о результатах

Весь 2023 год X5 посвятила развитию формата «жестких» дискаунтеров «Чижик». На протяжении года было открыто порядка 983 новых магазина, а общее количество составило 1500. Выручка по Чижику продемонстрировала рост в 3 раза и составила 118 млрд рублей.

ИКС 5 Ритейл Групп (в простонародье «Пятёрочка») — на днях опубликовала отчетность по МСФО (что это такое?) за 2023 год. Предлагаю разобраться, чем главная торговая сеть страны смогла удивить инвесторов.

👉Ранее на Смартлабе я уже качественно «прожарил» отчеты Транснефти, Инарктики, Совкомфлота, Газпромнефти, Тинькофф, Лукойла, Сбера, Роснефти и других.

💼Я держу позицию в акциях X5 наряду с другими ритейлерами. Поэтому, разумеется, я тоже ждал выхода отчетности и внимательно ее изучил, чтобы как всегда представить вам основную выжимку — коротко и по делу.

Чтобы не пропустить свежие обзоры, подписывайтесь на телеграм-канал с авторской аналитикой и инвест-юмором.

🛒X5 Retail Group – лидер на рынке розничной торговли продовольственными товарами в России. Доля X5 в продовольственной рознице РФ — выше 13%.

В состав компании входят торговые сети: магазины «Пятёрочка», супермаркеты «Перекрёсток» и дискаунтеры «Чижик». Компания также развивает цифровые бизнесы: экспресс-доставку из магазинов «Пятёрочка» и «Перекрёсток», онлайн-гипермаркет Vprok.ru, 5Post, «Много Лосося» и медиаплатформу Food.ru.

Представление отчета за 2023 год в виде диаграммы

FIVE
Валовая рентабельность: 24,1%
Рентабельность EBITDA: 6,8%
Операционная рентабельность: 4,1%
Чистая рентабельность: 2,9%

К постам в Telegram выкладываю изображения в исходном качестве
t.me/VeperVision

X5 Retail Group N.V.

🛒 Чистая прибыль X5 Group по МСФО за 2023 год составила 78,59 млрд руб., увеличившись на 73,9% по сравнению с 45,19 млрд руб. в предыдущем году. Выручка увеличилась на 20,8% до 3,146 трлн руб. против 2,605 трлн руб. годом ранее.

📈 Цена находится в растущем тренде. При объеме позиции в 5% и выставлении стоп-заявки на уровне 2700 руб. риск на портфель составит 0,24%. Соотношение прибыль/риск составляет 2,65.

PepsiCo, Inc.

🥤 Компания планирует 23 апреля предоставить отчетность за I квартал 2024 года. Прибыль на акцию ожидается на уровне чуть меньше прошлого квартала ($1,52 — прогноз). В случае выхода данных существенно лучше прогноза мы можем ожидать резкого роста цены.

Курсы валют ЦБ на выходные: 
💵 USD — ↗️ 92,6118
💶 EUR — ↘️ 100,2170
💴 CNY — ↘️ 12,7445 

▫️ Индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии пятницы снизился на 0,4%, составив 3 273,49 пункта. 

▫️ Совет директоров Банка России сохранил ключевую ставку на уровне 16% годовых. В ходе итоговой пресс-конференции Эльвира Набиуллина ответила на ряд вопросов журналистов (льготная ипотека, рост федеральных расходов, международные расчеты, нераскрытый потенциал фондового рынка и пр.) подтвердила «нейтральный сигнал» по дальнейшему направлению ДКП. Из пресс-релиза: инвестиционная активность на рекордном уровне. Индикатор бизнес-климата на максимуме за 12 лет. Безработица в январе упала до 2,7% с сезонной корректировкой. Дальнейшее расширение дефицита кадров может вести к тому, что производительность труда будет еще больше отставать от роста зарплат. Разрыв между спросом и предложением сохраняется. Кредитная активность замедляется неравномерно. Цены на сырьевых рынках перешли к росту, что будет оказывать поддержку российскому экспорту. www.cbr.ru/press/event/?id=18536 

По данным Infoline, выручка десяти крупнейших сетей продуктов питания в 2023 году выросла на 14,1%, до 9,1 трлн руб. Именно поэтому опережающие темпы роста выручки у X5 Group меня вдохновляют на очередной разбор лидера сектора. Давайте пробежимся по важным метрикам из отчета по МСФО за 2023 год.

Итак, выручка компании обгоняет по темпам роста не только конкурентов, но и главные свои бенчмарки. Так, за 2023 год выручка выросла на 20,8% до 3,1 трлн рублей. Этого удалось достичь за счет роста торговых площадей и органического роста LFL продаж. Трафик и средний чек также показали хорошую динамику. В итоге сопоставимые продажи X5 выросли на 9,6% год к году.

🛒Уверенных результатов удается достичь на фоне высокой базы прошлого года и масштабов Группы в целом. Согласно INFOLine, доля рынка Х5 в 2023 году достигла 14,6%, увеличившись на 1,4 п.п. Компания удерживает высокие темпы роста ключевых финансовых метрик и прирастает в объемах. X5 Group открыла в 2023 году 3149 магазинов с упором на магазины у дома «Пятерочка» и жесткие дискаунтеры «Чижик». Торговая площадь при этом увеличилась на 12,1%.