ETF

Результаты консервативной количественной инвестиционной модели LQI (lazy quantitative investing), о которой я писал ранее (https://smart-lab.ru/blog/384110.php), за июль (результаты за прошлый месяц: smart-lab.ru/blog/479841.php). В июле продолжился классический рынок поздней фазы экономического цикла, модель четвертый месяц подряд отстала SPY, однако перформила наравне со своим основным бенчмарком — EQW (равновзвешенный портфель торгуемых тикеров). Вот веса предыдущего месяца и соответствующие ретурны торгуемых тикеров:

weight monthly.ret
XLY 0.062 1.77
XLP 0.000 3.96
XLE 0.079 1.46
XLF 0.151 5.11
XLV 0.088 6.55
XLI 0.050 7.37
XLB 0.072 2.79
XLK 0.057 2.09
XLU 0.111 1.73
IYZ 0.000 0.18
VNQ 0.091 0.68
SHY 0.000 -0.06
TLT 0.239 -1.44
GLD 0.000 -2.26

Корреляция между весами и ретурнами положительная — 0.014, однако за счет того, что модель держала примерно половину капитала в защитных активах и секторах — догнать SPY так и не удалось: +2.17% LQI vs +3.74% SPY vs. +2.14% EQW. В терминах максимальной просадки в течение месяца модель существенно лучше SPY и наравне с EQW: 0.8% у модели vs. 1.4% SPY vs. 0.8% EQW.

( Читать дальше )

Соотношения Shanghai Composite Index к S&P 500 на уровне 2014 года:


Вертикальной линией отмечены, когда на недельном графике RSI(14) достигало уровня меньше 25.  

На месячном графике девяточка и RSI(14) = 25 — самое низкое значение за всю историю.


( Читать дальше )

Создатель платформы для децентрализованных приложений Ethereum Виталик Бутерин утверждает, что ажиотаж сообщества вокруг торгуемых криптовалютных фондов ETF сильно преувеличен.

Такая ситуация приводит к восприятию криптовалюты в качестве инвестиционного инструмента, при этом люди игнорируют её эффективные платежные свойства.

Для распространения повсеместного применения виртуальных денег необходимо организовать продажи цифрового актива по карточкам от $5 до $100.

Бутерин добавил, что такая торговля должна осуществляться в шаговой доступности от дома. Люди могли бы на собственном опыте убедиться в эффективности осуществления микроплатежей с её помощью.

Создатель Ethereum поделился своими идеями с пользователями Twitter. Ознакомиться с текстом можно перейдя по ссылке

«Яндекс.Деньги» и инвесткомпания FinEx запускают онлайн-сервис микроинвестирования Yammi. «Яндекс.Деньги» и инвесткомпания FinEx запускают онлайн-сервис микроинвестирования Yammi.

Средства клиентов будут вкладываться только в паи Exchange Traded Funds (ETF) — биржевые инвестиционные фонды. Как правило, ETF создаются на основе фондовых индексов —  S&P, NASDAQ, РТС или к примеру  индексы долларовых еврооблигаций российских компаний.

Партнер «Яндекс.Денег» — FinEx —  является провайдером 12 биржевых ETF, торгуемых на ММВБ как иностранные ценные бумаги.

Пишет РБК

Вроде бы хорошее дело — ETF с минимальной комиссией от FinEx, и Яндекс наш отечественный. Стартовая сумма небольшая.

( Читать дальше )

Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) во второй раз отклонила заявку Кэмерона и Тайлера Уинклвосс, которые приняли решение создать торгуемый на бирже фонд (ETF), привязанный к Биткоину. Повторное решение SEC опубликовало спустя год после предыдущего отказа.

Ранее Комиссия отказалась удовлетворить запрос на изменение правил, который был направлен в SEC компанией Bats BZX Exchange. В случае утверждения запроса он позволил бы выпустить на регулируемые биржи новые инструменты для инвестирования в первую криптовалюту. После получения отказа регулятора компания Bats подала запрос на пересмотр решения Комиссии, после чего потекли часы ожидания одобрения биржевого продукта для торгов Биткоином.

Однако регулятор беспокоится о рисках. Опубликованный отказ свидетельствует об этом. В документе представители SEC говорят о том, что решение Комиссии не отражает оценку криптосферы и блокчейна и относится исключительно к поступившему предложению.

( Читать дальше )

#КолесоВэфире #5 https://youtu.be/toNx8teGARA
ЧМ был действительно красив! Финансовый тайфун: повторение 2008 года? Инвестидея — покупка биткоина.

Сборная Эстонии прибыла на чемпионат мира.

Из всех видов проектов, России лучше всего удаются ПРАЗДНИКИ!

И Какой финал без выбежавших на поле с трибун? В условиях, где ради секундного пиара люди готовы на любую глупость, вопрос был только один — кто?

В прошлом чемпионате бежал пранкер Vitalyzdtv. В 2010 страйкер Джимми Джамп. В этот раз Pussy Riot. это уже  становится доброй традицией на ЧМ.

И уже на награждении Шоу мокрых маек. Победитель Президент Хорватии.

Путин: — Принесите президенту Хорватии зонт.

Президент Хорватии: — Никаких зонтов. Конкурс мокрых маек. Еще и с обнимашками!

 

Президент ФИФА назвал чемпионат мира в России «лучшим в истории»

( Читать дальше )

В июле 2017 крипторынок был внизу, BTC упал на 40%.


На то время BTC торговался на 1,8к. рынок вёл себя по медвежьи. Но были предпосылки, что настроения сильно поменяются.

( Читать дальше )

В прошлом году мной была опубликована статья «Почему люди не могут заработать деньги на бирже», в которой были описаны основные причины разорения 95% торгующих на бирже. Сегодняшняя статья будет посвящена концепциям, которые позволят вам преуспеть на бирже, и сэкономят вам годы жизни — финансовым инвестициям. Многолетний опыт торговли на бирже и постоянные размышления на эту тему привели меня к осознанию того, что торговля на бирже нечто большее, чем принятие инвестиционных решений и нажимание кнопок в терминале. Это образ жизни, философия. Чем биржевая торговля привлекает людей? Многие приходят на биржу в поисках решения своих финансовых проблем – хронической нехватки денежных средств, что является следствием полной финансовой безграмотности. Люди совершают все ошибки сразу и теряют деньги. Подавляющее большинство россиян вообще никогда не придут на биржу, поскольку они скажут, что им нечего инвестировать. Поэтому разговор об инвестировании необходимо начать с анализа финансового положения средней российской семьи. Для большей наглядности в качестве примера я взял семью из трех человек с достатком выше среднего, высокой долговой нагрузкой, которая живет от зарплаты до зарплаты и у которой «денег не хватает ни на что».

( Читать дальше )

Я знаю, я недавно объяснял, что акции США в долгосрочном периоде (пять – семь лет) скорее всего проиграют в доходности акциям Европы и развивающихся стран. Но мы с вами помним, что в краткосрочном периоде (12-18 месяцев) история совсем другая.

Как говорится, куй железо, не отходя от кассы. Я ожидаю, что американские акции покажут внушительный рост в ближайшие год-полтора. А после этого уже наступит период их длительного отставания.

Пока что рано занимать консервативную позицию, чтобы пропустить весь рост. Опыт предыдущих случаев мощного роста в конце бычьего рынка показывает, что лучшие варианты для инвестирования в эти моменты – технологические и биотехнологические компании.

Акции США значительно выросли во время бума в конце 90-х. Я думаю, что похожий рост мы увидим и сейчас, прежде чем завершится бычий тренд.

Наша инвестиция с плечом в технологические акции США, фонд ProShares Ultra Technology Fund (NYSE: ROM) позволит нам хорошо заработать на этом росте. С предыдущего разбора портфеля его доходность составила 9%. И я по-прежнему думаю, что дальнейший потенциал остается велик.

( Читать дальше )

Инвестиции в Китай помогают нам избежать серьезного риска. Занимаясь инвестированием, вы возможно даже не знаете, что берете на себя этот риск, но он влияет на вас.

Если это так, то вы не одиноки. Многие инвесторы предпочитают инвестировать в свою страну. Россияне – в российские акции, европейцы – в европейские. Американцам в этом отношении в последние годы везло, такой подход позволил неплохо заработать. Но я уверен, что ситуация изменится, и последующие годы возьмут своё.

Поэтому я призываю вас обратить внимание на важность международной диверсификации ваших инвестиций. Не держаться только за одну или даже две страны. У канадцев и австралийцев в среднем около 60% вложений относятся к акциям их родины, хотя эти страны занимают лишь малую долю международного рынка. Но даже на крупнейшем рынке, на американском, инвестиции калифорнийцев наполнены технологическими компаниями, жителей северо-востока – банками и финансовыми компаниями. Жители южных штатов слишком много инвестируют в нефть и энергетику.

( Читать дальше )