кредитное плечо

Недавно я написала на Smart-lab два поста, посвященных использованию альтернатив кредитному плечу
Репо с ЦК на фондовом https://smart-lab.ru/blog/654038.php
Своп на валютном https://smart-lab.ru/blog/655105.php

Плечо на рынке – это ситуация, когда «имея 100 рублей, вы заключаете сделку, например, на 300».

1. Важно!!! Плечо, на мой взгляд, инструмент для тех, у кого есть опыт трейдинга и четкое осознание рисков, которое возникают. Не стоит с этим играть и надеяться на чудо, или что повезет. 100%-ой уверенности на рынке не может быть ни в чем, есть только вероятность возникновения событий. Да, доходность на вложенную единицу денежных средств можно преумножить, но можно с таким же мультипликатором получить убыток.
2. Плечо в большинстве случаев возникает автоматически! Начинающий трейдер думает, что покупает 10 акций, а покупает 10 лотов. Система примет и исполнит, произойдет сделка, возникнет кредит. Важно быть внимательным. Выйти из такой сделки можно будет только обратной сделкой.
3. Если решаете использовать кредитное плечо, есть смысл задуматься о вариантах снижения его стоимости. Так, например, использование Репо с ЦК или Своп делает дешевле плечо на лонг (в среднем на 5 п.п.), и вообще бесплатным на шорт. Подробнее об этом было написано в двух постах, которые упоминаю выше.

Если есть вопросы, задавайте!

В предыдущем посте мы начали рассматривать тему маржинальной торговли – что это такое, какие у нее преимущества и недостатки.

Давайте рассмотрим, какие еще элементы нужно учитывать для того, чтобы эффективно пользоваться данным методом трейдинга?

Использование кредитного плеча (левереджа) с целью получения максимальной прибыли

Использование маржинальной торговли является способом усиления отдачи  от работы с криптовалютными активами: чем выше стоимость открытых позиций, тем больше потенциальная прибыль. 

К примеру, вы открыли сделку на покупку BTC на сумму $5000 с левереджем 1:10 и суммой залогового депозита $500. Цена биткоина за день выросла на 2%. Это означает, что ваша прибыль составит 100 долларов за день, в то время как при использовании лишь своих $500, прибыль составила бы $10.

Возможность свести риски к минимуму (с помощью хеджирования)

Прежде всего, важно понимать, что хеджирование — это не способ заработка на крипторынке, а возможность сохранить депозит в меняющихся рыночных условиях. Хеджирование полезно для нивелирования курсовых рисков в настоящем, а также фиксирования курса на будущее. 

Каждый из нас хочет получить как можно больше, причем при меньших вложениях. И такой способ, на самом деле, существует. Правда, с некоторыми нюансами, в которых нужно разбираться и обязательно учитывать в работе. Начнем с логичного — с пояснения, что такое маржинальная торговля, и зачем вам вообще надо знать о ее преимуществах?

Маржинальная торговля — это уникальный сервис, который помогает зарабатывать на движении цен, открывая доступ к управлению большой позицией, используя незначительный депозит.

Маржинальная торговля активно используется трейдерами на традиционных рынках (валютные, фондовые и товарные). При этом часть торговых платформ традиционного рынка расширила спектр своих услуг, включив в свою линейку и криптовалюты. С другой стороны, криптовалютные платформы начали предоставлять еще и маржинальную торговлю для создания более полного набора торговых инструментов для своих клиентов. Например, CEX.IO недавно предоставила пользователям из Европы платформу для маржинальной торговли криптовалютами на основе контрактов на разницу цен CEX.IO Broker (также известную под именем CEXBro).

Тема «Покупай всё — ФРС зальёт деньгами» завершила на рынках 2019 год. На этой теме произошёл рекордный рост на фондовых и развивающихся рынках, а под занавес скакнули вверх ещё и драгоценные металлы — золото, серебро и платина. 

Есть одна проблема: в Системе очень много «левериджа»/«кредитного плеча»

Весь этот рост происходит на рекордном — и растущем — кредитном плече в Системе. Закредитованы все — население, бизнес и государства. Закредитованы даже банки — мы уже приводили цифры о балансе и собственном капитале Дойче Банка в прошлом обзоре. Население Китая увеличило свою долговую нагрузку в 4 раза за последние 10 лет. Госдолг США вырос за те же 10 лет более, чем в 2 раза, кратно опередив рост экономики. Рост долговой нагрузки намного опережает рост экономики практически во всех странах. Даже российское правительство последние 2 года брало в долг и «пылесосило» ликвидность на рынке ОФЗ, как не в себе.

Для открытия длинной позиции по Тесла ставка риска 0,7201; для короткой 1,3143. 

0.7201*100 = 72%

Длинная позиция — это покупка инструмента. Брокер даёт возможность приобрести одну акцию Тесла, если мои свободные средства составляют 72% от её стоимости. Оставшиеся 28% цены я оплачиваю, используя кредитное плечо. Акции из индекса SP500 торгуются в долларах США, в этой валюте стоимость кредита у Альфа-директ 8% годовых.