дивиденды

Благодаря реализации запасов, выручка выросла на 36% п/п и составила 179 млрд рублей (-6% г/г). Скорректированная EBITDA за полугодие составила, по нашим оценкам, 65 млрд руб., превысив консенсус-прогноз на 11%.

Свободный денежный поток (FCF) в 1п24 составил 36 млрд руб. (доходность 8%) на фоне реализации накопленных ранее запасов, что оказалось на 17% выше оценок консенсуса и примерно соответствовало нашим ожиданиям.

Согласно дивидендной политике компании, выплата может составить 100% свободного денежного потока (4,9 руб. на акцию), но не менее 50% чистой прибыли (2,5 руб. на акцию).

Сохраняем положительный долгосрочный взгляд на акции «Алросы» на фоне привлекательной оценки: акции компании торгуются с мультипликатором EV/EBITDA 12M 3,6х — дисконт ~40% к средне историческим значениям. 

Акции «Ашинского металлургического завода», торгуемые под тикером AMEZ, встали в планку сегодня. Причиной, как всегда, послужили новости, в данном случае — о дивидендах.

Разберемся в причинах такого спроса на акции.

Совет директоров объявил дивиденды по результатам 1 полугодия 2024 года в размере 77 рублей/акция. Дивидендная доходность с текущих составит рекордные 68%.

По итогам заседания было предложено направить 38,38 млрд рублей на дивиденды акционерам по результатам 1 полугодия 2024 года. На выплату дивидендов предполагается направить чистую прибыль, полученную по итогам первого полугодия 2024 года, и нераспределенную прибыль прошлых лет. Компания не производила дивидендные выплаты с 1999 года.

Покупать с текущих или стоит воздержаться?

-Во-первых, стоит сказать о том, что за последние 2 недели акции выросли более чем на 40%.
-Во вторых, актив не обладает высокой ликвидностью, за счет чего риски возрастают многократно.
 То, что сейчас происходит с котировками, простыми словами «разгон актива» или же памп. Инструмент подходит к глобальным «хаям», даже если история с дивидендами подстегнет его к дальнейшему росту, в конечном итоге это закончится фиксацией прибыли и снижением котировок к див.отсечке. Кроме рекордной выплаты компании «похвастаться» нечем. 

Звезда сегодняшнего дня на рынке.
Акции компании «Ашинского металлургического завода» выросли сегодня на 22%.
В чем причина такого роста?

«Совет директоров Ашинского металлургического завода рекомендовал дивиденды в размере 77 рублей на акцию. Дивидендная доходность в такой случае будет равна 68%.»

При том, что это первые дивиденды в 1999 года.

В общем, приятная новость для спекулянтов — так как акции находятся в 3 эшелоне и вряд-ли кто-то, кроме спекулянтов будет держать данную бумагу на таком рынке.


ТГ канал — t.me/+-LK1WV8asBphY2Fi (INVESTLOL)

Южуралзолото занимает четвёртое место по объёму добычи золота в России. Также компания находится в лидерах по запасам. ЮГК ожидает, что их хватит минимум на 30 лет работы.

Главное в инвестиционном кейсе ЮГК — перспективы существенного увеличения объёмов реализации золота в ближайшие годы. Компания заявляет о планах нарастить продажи к 2028 г в 2,9 раза, до 944 тыс. тр. унц. Реализовать это планируется за счёт масштабной инвестиционной программы.

В отличие от других публичных золотодобытчиков, инвестиционный цикл ЮГК находится в завершающей стадии. Это важно, так как сейчас многие компании вынуждены отодвигать сроки реализации проектов из-за санкционных ограничений и снижения доступности заёмных средств.
Помимо этого, сокращение капитальных затрат приведёт к росту доходов ЮГК, а значит появится возможность выплачивать дивиденды. И это третий важный момент в инвестиционном кейсе ЮГК. По новой дивидендной политике компания будет стремиться выплачивать не менее 50% скорректированной чистой прибыли.

Сегодня случилось невероятное: Ашинский металлургический завод, над которым многие частные инвесторы смеялись и о котором было так много мемов, решился выплатить дивиденды. Рассказываем, что произошло

Ашинский метзавод (AMEZ)

МСар = ₽56 млрд

Р/Е = 6

Совет директоров компании рекомендовал акционерам выплатить дивиденды по итогам полугодия в размере ₽77 на акцию. Казалось бы, а что тут такого? Какая-то компания из третьего эшелона, разве это интересно?

Только вот доходность даже при текущей цене, когда акции выросли, составляет 68% (!!!). Сейчас котировки растут на 22%, Мосбиржа уже объявила дискретный аукцион. 

Дело в том, что это первая выплата завода за 20 лет. СД хочет направить на нее не только прибыль за полгода, но и нераспределенную прибыль прошлых лет. Представляете, как чувствуют себя инвесторы, которые так долго держали акции AMEZ, надеялись на выплаты, и вот наконец-то их надежды оправдались, причем с лихвой!  

СД Ашинского метзавода рекомендовал дивиденды за 1п 2024г в размере 77 руб/акция (ДД 80%), отсечка — 28 сентября, ВОСА — 12 сентября

smart-lab.ru/blog/news/1047963.php

😱Дивдоходность 68%!!! Такое вообще бывает?

Совет директоров Ашинского метзавода рекомендовал дивиденды 77 руб. на при текущей цене акций чуть больше 100 руб. Компания до этого никогда не платила дивиденды. А теперь решила отыграться сразу пару десятков лет.

❗️Хоть дивдоходность и впечатляет, но это разовая акция

Пока непонятно, в чем причина такой внезапной щедрости. Но как видим, что даже у держателей Сургута есть шанс рано или поздно дождаться своего звездного часа.

🚂 На рынке есть еще один кейс, где акционерам может перепасть до 50% дивдоходности — Globaltrans. Но когда компания заплатит дивиденды и заплатит ли вообще, неясно. Надеемся, что не придется ждать 20 лет…

Все самое важное про фондовый рынок читайте у нас в Телеграме GIF

совет директоров
🏭
Ашинского метзавода
рекомендовал дивиденды 77 руб на акцию.

На момент выхода этой новости див. доходность была аж 81%.

Естественно,
Ашинский метзавод сразу же улетел вверх.

В моменте за сегодня +22,2%.
Див. доходность уже 68%.

КАК ?

Предлагаю обсудить.

С уважением,
Олег