акция

Схема на скриншоте под заголовком. Есть возможность зайти с коротким стопом и хорошим соотношением риска к прибыли.

При очередном анализе своего инвестиционного портфеля я обнаружил, что доля одной высокодивидендной акции оказалась ниже, чем должна быть. В ближайшее время я планирую нарастить позицию в этой бумаге, и в данной статье расскажу, о какой компании идет речь и почему я считаю ее привлекательной для долгосрочных инвестиций.

Кстати, вот так сейчас выглядит мой портфель (скрин из сервиса учёта инвестиций и приложения СБЕР инвестиции):

На фоне роста цен на нефть и интереса к нефтяникам из-за ирано-израильского конфликта, уже несколько подписчиков задали мне вопрос: "Почему ты не инвестируешь в Башнефть? Ведь компания платит неплохие дивиденды (13% годовых)!".

Действительно, если посмотреть на состав моего портфеля (скрин из сервиса учёта инвестиций), то в нём нет акций Башнефти:

Давайте объясню, как я люблю, подробно — с цифрами, графиками и сравнениями с другими нефтянками, почему не инвестирую в Башнефть.

Для начала стоит сказать, что у компании два типа бумаг — обычные и привилегированные. С точки зрения дивидендного инвестора, привилегированные выгоднее! Поэтому весь дальнейший разбор будет на основе привилегированных акций Башнефти.

Дивиденды

На первый взгляд, Башнефть платит неплохие 13% годовых в виде дивидендов, что выше инфляции:

Из отчета за 1 кв 25 РОСТ ЧП (+228% г/г)
• Оборот: 24 млрд (+12% г/г)
• Чист приб: 745 млн (+228% г/г) рост ЧП обусловлен ростом сегмента собственных решений (услуги и облачные решения) рост составил (+43% г/г) 7,5 млрд р.
Собственные решения (осн драйвер роста ЧП): Доля в общем обороте компании — 37%
• Валовая прибыль (+52%) до6,8 млрд рублей. Доля собственных решений в общей валовой прибыли компании — 73% .
• Валовая рентабельность собственных решений увеличилась до 77,1% (+6,1 п.п.).
• Основной рост обеспечен сегментом «Услуги и облачные решения» (+49% г/г). это высокомаржинальный сегмент он является основным драйвером роста ЧП.

Вот классика: компания отчиталась — прибыль растёт, дивиденды объявлены, всё прекрасно. А акции — бах! — минус 5%. Что за магия? 🤯 «Да это же манипуляция! Казино! Мошенники!» — кричат новички, швыряя в монитор оставшиеся акции «Газпрома». Но давайте без истерик. Разберёмся, как это работает на самом деле.

Первое: отчёты — не сюрприз. 🗓️ Компании публикуют их по графику — квартальные за 60 дней, годовые за 120. И если вы только вчера узнали про отчёт «Лукойла», то для «больших денег» это давно не новость. У них календари с датами, аналитики с моделями, инсайдеры с намёками — они готовятся заранее.

Второе: рынок торгует ожиданиями, а не фактами. 📉📈 Если все ждали, что «Роснефть» покажет прибыль в 100 млрд, а она выдала 90 — даже это «хорошо, но недостаточно». И наоборот: если бумага уже упала на 30%, а отчёт «не так плох, как боялись» — её тут же начнут скупать. Пример? «Алроса» в прошлом году: дивидендов не дали, но акции выросли — потому что рынок уже заложил худший сценарий.

$X5 опубликовала финансовые результаты по МСФО за 2024 г.

Выручка: 3908 млрд руб. (+24,2% г/г) 

EBITDA: 251,8 млрд руб. (+16,9% г/г) 

Чистая прибыль: 110 млрд руб. (+21,9% г/г)

Отчет в рамках ожиданий, разбирали более подробно на канале. Сделаем акцент на квартальных результатах. Выручка в 4 квартале выросла на 21,7% на фоне расширения торговых площадей на 8,4% и роста LFL продаж на 14%.

🟢Цифровые бизнесы растут более активно, прибавляя 47% год к году. Не много просела динамика EBITDA за 4 квартал, составил 52,9 млрд рублей (+0,8 г/г).

Долг вырос, но коэффициент чистый долг/EBITDA составил 0,88x на конец года, что более чем комфортно. 

Главная новость: раскрыли информацию о разовом дивиденде после переезда. Совет директоров утвердил дивидендную политику и рекомендовал выплатить дивиденды в размере ₽648 на акцию. ВОСА — 27 июня, а отсечка — 9 июля. Дивдоходность около 17%

После переезда мы так и не увидели навес продавцов, что очень похоже на ситуацию с Хэдхантером. Но все мы помним что было после выплаты разового дивиденда. 

📢 Дорогие инвесторы JetLend!

До IPO JetLend остается меньше недели ⏳. Сбор заявок идет полным ходом, и по просьбам инвесторов мы запускаем программу “Приведи друга на IPO” 🎉, где каждый сможет получить 1% кешбэка 💰 от суммы инвестиций приглашенного друга!

🔹 Как это работает?
✅ Вы приглашаете друга* участвовать в IPO JetLend 🤝
✅ Друг выставляет заявку на участие в IPO в приложении своего брокера 📈
✅ На ваш счет на платформе до 30 апреля 2025 начисляется 1% от суммы инвестиции друга 💵

*Пригласить можно только инвесторов, которые ранее не были зарегистрированы на платформе JetLend.

🔹 Как принять участие?
📩 Просто отправьте информацию о приглашенном друге через форму в личном кабинете или на почту ipo@jetlend.ru с темой “Приведи друга на IPO” и укажите:
📌 ФИО друга или название его компании
📌 Брокера, через которого он подал заявку
📌 Сумму его заявки на участие в IPO
📌 Ваш ID инвестора

✨ Чем больше друзей – тем больше кешбэк! 💰

🔥 Время ограничено! Не упустите возможность стать акционером быстрорастущего бизнеса! 🚀

Можно пытаться оседлать рынок без знаний, надеясь на интуицию, удачу или чей-то «секретный сигнал».

Но реальность быстро показывает, что без четкого понимания стратегий, анализа и управления рисками торговля превращается в лотерею...

📌 Факт есть факт: обучение дает систему, которая позволяет действовать осознанно, выстраивать грамотные сделки и контролировать риски.

И сейчас лучшее время, чтобы прокачать свои навыки, потому что у нас скидка на все курсы! Напоминаем, что она распространяется на все курсы, кроме нового курса Ирины Шармановой «Код рынка».

28% до конца недели!

Выбрать обучение  ➡ schoollive.ru/