Полюс золото

Центральный Банк России сообщил о приостановке покупки золота на внутреннем рынке. Такие ограничения вступят в силу с 1 апреля 2020 года.

Источник www.kp.ru/online/news/3816127

Золото сегодня открылось гэпом вверх, но стремительно скатилось вниз.

Китай вышел на работу, значит в ближайшие дни будет восстанавливаться спрос на энергоносители и падать на защитные активы.

В бумагах Полюса внизу на 9500 и 8500 незакрытые гэпы.

Последние дни роста были исключительно эмоциональные.

Поэтому с текущих исторических максимумов имеет смысл набирать шорты.

Заметил, что мой брокер (большой и солидный) с утра сильно начал резать лимиты по шортам Полюса — это хороший знак в пользу выбранного решения, значит бумаг в лонгах у клиентов становится меньше.

Металлы и добыча

 После недавнего отскока котировки акций компаний сектора предполагают снижение EBITDA всего на 13%, что укладывается только в очень оптимистичный сценарий развития пандемии.
 Соответственно, мы отмечаем увеличивающиеся негативные риски для сектора, несмотря на преимущества низкой долговой нагрузки и гибкого курса рубля.
 Мы провели сценарный анализ и среди качественных акций отдаем предпочтение Норникелю (сильный долгосрочный кейс) и Полюсу (в ожидании роста стоимости золота).

Сценарии развития мировой пандемии коронавируса

Акции сектора продемонстрировали мощное восстановление и уже не выглядят дешевыми, в их стоимости заложены ожидания лишь умеренного снижения средних цен и отсутствия режима изоляции на производственных объектах. Поэтому мы отмечаем растущие риски коррекции в бумагах сектора.

Оптимистичный (заложен в цены): отсутствие режима изоляции на производствах; быстрый прогресс в тестировании, лечении или вакцинации, завершение пандемии в течение пары месяцев; мировые цены на сырье снижаются всего на 10%, удается избежать спада продаж. Снижение EBITDA в отрасли на 13% против консенсуса, повышение средневзвешенного мультипликатора EV/EBITDA до 5.0x, что сопоставимо со средним значением за 5 лет.

( Читать дальше )

Если бы Вы вложили все свои средства в акции Полюс золота ровно шесть лет назад, то сумма одних только дивидендов за 2019 год была бы равна изначально вложенным средствам!

С тех пор бумага выросла в 20 с лишим раз и за два последних года выплачивались неплохие дивиденды.

Нет, Вы не сможете укусить свой локоть. :)

Что лучше взять, FinEx Золото или Полюс+Полиметал?

Какие мысли есть?

Доброго времени суток всем пользователям Портала.

Во время своей вчерашней битвы с рынком/ на рынке я обнаружил 2 типа провалов:
1/ Провал Альфа директа на 1 минуту. Это было приблизительно в 5 вечера. Пропала связь и на компе и в мобильном приложении.
2/ Провал внимательности. Два раза за день смазал приказ на продажу. Один раз вместо продажи купил, ну а потом уже 2 раза продал.
А второй раз ставил цену по графику, но попал на линейку. В итоге приказ сработал по рынку.
Итак, провал брокера и провал внимания.
А вы говорите про падение рынка!!!
Важно следовать основной тенденции и будет плюс.

Провалы = Падение

Мой пОртфель на сегодня :
ОФЗ 1/4
Доллар и евра 1/4
Рубль 1/4
Полимет и Полюс 1/4  
покупки сегодня не планирую, только мелкие спклции 

Удачного ДНЯ

 

Мы пересмотрели нашу модель «Полюса» с учетом финансовых и операционных результатов за 2019 год, а также нашего обновленного, более оптимистичного прогноза цен на золото. В связи с этим мы повышаем нашу целевую цену «Полюса» до $75/GDR и подтверждаем наш рейтинг ВЫШЕ РЫНКА.

Мы обновили нашу модель «Полиметалла» и учли новые прогнозы по ценам на золото – в связи с этим мы повышаем нашу целевую цену по компании до 1450 пенсов за акцию и поднимаем рейтинг до ВЫШЕ РЫНКА. Наша нейтральная позиция в отношении «Полиметалла» в ноябре 2019 была обусловлена главным образом 41%-ой оценочной премией к мировым производителям средней капитализации. Мы считаем, что наш рейтинг был верным при стабильной ситуации на рынке.

Оценка «Полюса» в 6.7x по консенсус EV/ EBITDA 2020П предполагает 4% дисконт к среднему значением по крупным золотодобывающим компаниям (7.0x). Напомним, что исторически рынок давал премию за высококачественные активы «Полюса» – это вторая компания по величине запасов в мире (68 млн унц. категории P+P) с открытым способом добычи и одними из самых низких в мире затрат (TCC $365/унц. в 2019). Катализаторы / риски.

( Читать дальше )

Сложно оценить влияние коронавируса на российскую экономику. Очевидно, что это приводит к замедлению экономической активности субъектов, а также снижению цен на сырьевые товары, в первую очередь нефти. Самое главное, что нужно знать – влияние коронавируса носит временный характер. Это значит, что если компании смогут пережить снижение деловой активности, то будет довольно быстрое восстановление.

Сильнее всего под ударом находятся транспортные компании, а именно «Аэрофлот» и «ЮТэйр». Без государственной поддержки им не выжить, т.к. лизинговые платежи при таком снижении пассажиропотока будут серьезным образом ухудшать и без того плохое финансовое положение. Также негативное влияние будут испытывать банки ввиду ожидаемого снижения кредитования и наращивания резервов, нефтегазовый сектор на фоне снижения цены на нефть и строительный сектор из-за снижения реализации квартир. Однако здесь мы не ожидаем критичной ситуации.

Среди компаний, которые могут выиграть от текущего положения дел, мы видим продуктовых ритейлеров, в частности «Магнит» и «Ленту», которые будут показывать рост трафика и среднего чека на фоне карантина, а также золотодобытчиков «Полюс» и «Полиметалл».

Смягчение центральными банками денежно-кредитных политик и проведение операций количественного смягчения вызывает естественный спрос на золото. Поэтому рекомендуем также присмотреться к этим компаниям.

Донецкий Дмитрий
ИФК «Солид»

( Читать дальше )

Экшен: Операции с акциями
Эмитент: Полюс
Тикер акций: PLZL
Кто продает? ПАО «Полюс»
Кто покупает? Акционерное общество «Полюс Красноярск»
. Количество голосующих акций эмитента, отчужденных соответствующей организацией: 245 519.

Дата публикации: 06.03.2020 13:50:00

Ссылка на сообщение: http://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=7832