Научные исследования

   Здравствуйте.

   В биржевой среде всегда были и есть уникумы, претендующие на Великие научные открытия, но увы! Даже, волновая теория Эллиотта, в которой он использовал соотношение Фибоначчи и его «Закон природы — Секрет Вселенной», как утверждается во многих источниках, не имеют научного подтверждения.

   Однако, биржевой уникум «Костя-бабочка» претендует на научность своего метода. Тут уже один участник недавно рассказывал про пост уникума с ответом ему из РАН и про него самого. Если кто-то слышит впервые про него, то в любом поисковике легко можно найти много постов про него, набрав: «Костя-бабочка, смартлаб». А самое «его» эпотажное фото, которое приводят авторы постов про него, выглядит следующим образом:

   Конечно, это не его фото, а кто захочет, тот может и найти его реальное имя и фото, т. е. человек, в принципе, не скрывает себя.

   Ладно, но мне в этом посте хочется поднять следующую, интересную, на мой взгляд, тему, касающуюся «биржевых Икаров», и постараюсь описать еë ниже. В конце этого поста приведу ссылку на последний пост уникума «Кости — бабочки».

( Читать дальше )

Премьер-министр РФ Михаил Мишустин подписал постановление, позволяющее снизить налоговые платежи для предприятий, занимающихся научно-исследовательскими и опытно-конструкторскими работами.

Речь идет о расходах при проведении исследований и разработок — теперь они отнесены к прочим расходам и исключаются из базы расчета налога. Увеличивающий их коэффициент вырос с полутора до двух, что позволяет учитывать больше затрат при расчете налога.

В перечень исследований и разработок, на которые распространяется эта льгота, входит несколько сотен видов работ по 10 направлениям. Среди них — «Индустрия наносистем», «Информационно-телекоммуникационные системы», «Транспортные и космические системы», «Малотоннажная и среднетоннажная химия». 

tass.ru/ekonomika/22266687

На днях общался с молодой девочкой инвестором. Обратил внимание на одну особенность и решил провести опрос. Большая просьба помочь с репостом и комментариями.

Представим ситуацию. У вас накопилась некоторая сумма денег и вам нужно потратить её на акции. Варианта оставить кэш нет. На рынке вы выбрали две акции, с двумя диаметральными особенностями. Одна акция постоянно растёт, другая постоянно падает. Для приближения к нашей реальной жизни я возьму акцию Газпромнефть и акцию VK. Вот их графики.



Соответственно вопрос. Имея конечный бюджет, в каком соотношении вы купите акции Газпромнефть и VK?

Часто наблюдаю на смарт-лабе упаднические настроения, посты о хаотичности рынка, о том как все плохо и т п. Вот мой ответ Чемберлену.

1. Те кто утверждают, что на бирже все проигрывают упускают одну деталь, если все проигрывают то куда уходят деньги, в чьих карманах они оседают? Не могут все проигрывать, просто потому что если где то убыло то где то прибыло.

2. Те кто утверждают, что рынок хаотичен, немного лукавят, так как повсеместно принятое мнение людей о хаосе и теории хаоса, это то что это непредсказуемо, и что это наука о непредсказуемости, на самом деле теория хаоса это наука о предсказуемости в нестабильных системах.

3. Даже на хаотичном рынке можно зарабатывать соблюдая правила риск менеджмента. Трейдер не может контролировать рынок, но он может контролировать свой стоп, точку входа и выхода.

4. Утверждение о том, что на рынке все проигрывают противоречит нормальному распределению, нормальное распределение настолько фундаментальный закон, что его используют даже для выявления подтасовки в выборах, если нормальное распределение не наблюдается, это означает либо методологические ошибки, либо подтасовка и искажение исследования или статистических данных.

( Читать дальше )

Картинка красивая, дает общее представление.
Но, например, затраты Amazon нельзя напрямую сравнивать с другими компаниями. Они туда включают все, что угодно, включая съемку новых фильмов и сериалов, что как бы и новые продукты, но не совсем НИОКР. С таким же успехом и Нетфликс с его бюджетом в 8 млрд на фильмы и сериалы можно туда записать.

Трейдеры эгоистичнее, чем психопаты
исследование

В исследовании приняли участие 27 профессиональных трейдеров, работающих на различные швейцарские банки или хедж-фонды, а также контрольная группа из 24 обычных людей. Сначала все добровольцы прошли тест на психопатию, а затем им предложили поиграть с компьютером в известную психологическую игру «дилемма заключенного»: игрок в каждом раунде должен выбрать между двумя вариантами поведения — попыткой кооперации и эгоистичным решением. При этом первый вариант более безопасен и подразумевает доверие к партнеру, а второй — более рискован, но в случае успеха приносит и большую выгоду. По окончании эксперимента ученые сравнили полученные результаты с итогами аналогичного исследования, в котором приняли участие 24 пациента немецких клиник с диагнозом «психопатия», подразумевающем, в частности, неспособность к эмпатии и безответственность.
результаты

Психологический тест показал, что в целом трейдеры менее склонны к психопатии, чем обычные люди. Однако показатели эгоизма и неискренности у биржевиков превысили аналогичные показатели диагностированных психопатов. Кроме того, очень высокой у трейдеров оказалась готовность к риску. Во время игры трейдеры проявили себя даже хуже, чем ожидали ученые. Из каждых 40 принятых ими решений 12 были эгоистичными. У психопатов в среднем таковых было только 4,4 из 40, тогда как обычные люди отказывались от кооперации лишь в 0,2 случая. Ученые сделали вывод, что трейдеры чаще исходили из предпосылки, что партнер будет действовать эгоистично, а также следовали принципу: лучше выигрывать реже, но не давать побеждать партнеру. Еще более удивительным открытием стало то, что трейдеры, имеющие богатый опыт игры на рынке, добиваются успеха реже, чем психопаты. Душевнобольные, действуя эгоистичнее обычных людей, хотя бы выигрывали чаще.


( Читать дальше )