НЕфть

Про структурный дефицит нефти.

Почему я считаю, что в ближайшие 3-5 лет возможен дефицит нефти на рынке?

1. Никто не инвестирует в новые масшатбные проекты. Только в этом году сокращение инвестиций в добычу составит 6%. Это первое годовое снижение за 5 лет и самое значительное с 2016 года.

2. Сдвиг инвестиций в сторону существующих месторождений: Около 40% инвестиций направляется не на новые проекты, а на поддержание добычи на существующих, стареющих месторождениях, которые естественным образом истощаются. Это помогает замедлить падение, но не увеличивает общие объемы.

3. Короткий инвестиционный цикл делает сланцевую нефть хорошим индикатором для анализа рынка. Уже в этом году расходы сократятся на 10%. Это ключевой источник роста поставок в последние годы, и его замедление снижает гибкость глобального рынка.

Итог:
Думаю не для кого не секрет, что нефть и его продукты нужны всему миру. Если инвестиций в какую-либо отрасль не делать, это приводит к дефициту товара на рынке и в дальнейшем к росту его стоимости. Вопрос готовы ли вы подождать, чтобы обогатиться на нефтяниках?

Российская нефтяная отрасль столкнулась с системным кризисом, где стратегия поддержания цен через координацию добычи в ОПЕК+ обернулась потерей рыночной доли. Сильный удар нанесли санкции, радикально снизившие маржинальность бизнеса.

Бюджет и ФНБ недополучили десятки миллиардов долларов, которые вместо этого осели у посредников, покрывая их риски. Так, оценки ИНП РАН показывают, что сдерживание нефтедобычи наряду с санкционным давлением ведут к ежегодным потерями доходов в $30-60 млрд. Суммарно в 2022-2024 гг российская экономика недополучили ~$180 млрд — это разница между фактическими поступлениями от экспорта нефти и доходами, которые могли быть получены в отсутствие квотирования ОПЕК+ и западных санкций. Этих средств было бы достаточно, чтобы закрыть суммарный дефицит федерального бюджета России за 2022-2024 гг, который составил около $124 млрд.Демидович.

Среднесуточный импорт нефти Китаем в сентябре составил 11,498 млн б/с, свидетельствуют расчеты «Интерфакса» на основе данных Главного таможенного управления КНР. Это на 1,3% меньше, чем в августе, но на 3,9% больше, чем за сентябрь 2024 года.

В абсолютном выражении КНР в прошлом месяце импортировала 47,252 млн тонн нефти (на сумму $23,83 млрд) против 49,492 млн тонн в августе и 45,488 млн тонн в сентябре-2024. Всего за девять месяцев 2025 года Китай закупил почти 423 млн тонн нефти (соответствует 11,31 млн б/с), на 2,6% больше, чем за аналогичный период 2024 года. При этом затраты снизились на 11,2%: с $248,75 млрд до $220,9 млрд.

Поставки нефтепродуктов в КНР в сентябре составили 3,95 млн тонн на сумму $2,17 млрд. Объем импорта оказался на 18,1% больше показателя августа, но на 11,9% меньше уровня сентября прошлого года. Совокупно за девять месяцев Пекин приобрел 30,68 млн тонн нефтепродуктов, что на 17% меньше, чем за аналогичный период прошлого года. Затраты снизились на 21,1%: с $22,72 млрд до $17,93 млрд.

20 израильских заложников, которые больше двух лет находились в плену в секторе Газа, вернулись домой. Их освобождение стало одним из главных условий мирного соглашения между Израилем и радикальным движением ХАМАС. Его достигли при посредничестве президента США Дональда Трампа.

Соглашение предусматривает, что ХАМАС также должен передать Израилю тела 28 погибших заложников. Израильские власти, в свою очередь, освободят из тюрем около 2000 палестинских заключенных.
@banksta

Морской экспорт российской премиальной нефти марки ESPO (ВСТО) в сентябре вырос на 22,6% к уровню августа, до 146 тыс. т в сутки, говорится в обзоре Центра ценовых индексов (ЦЦИ), с которым ознакомился РБК. Это стало максимальным показателем за весь 2025 год.

Общий экспорт нефти из России по морю в прошлом месяце также увеличился — на 54 тыс. т в сутки месяц к месяцу, или на 12,8%, до 476 тыс. т в сутки. Из них поставки в Китай достигли 172 тыс. т в сутки, что на 30 тыс. т в сутки больше августовского показателя. В этом объеме 74% пришлось на нефть ESPO, еще 15% — на Urals и 11% — на Arco.

В то же время поставки в Индию, напротив, сократились — на 14,7%, до 129 тыс. т в сутки. Однако, как указывают эксперты ЦЦИ, примерно 83% от экспорта российской нефти в Египет, вероятно, также проследует до индийского рынка, что увеличит показатель морских отгрузок в страну до 179 тыс. т в сутки. В таком случае он вырастет на 17,8%, а Индия сохранит за собой первенство по объемам импорта российской нефти морем.

Нефть BRENT Дневки.



Полагаю, что вот-вот придет волатильность. Неплохой целью видится 40$

Телега: @madeyourtrade