Акции

🧮 Диасофт представил результаты за финансовый 2023 год, который у компании заканчивается 31 марта, поэтому самое время заглянуть в них и проанализировать вместе с вами.

📈 Выручка компании за отчётный период увеличилась на +27,1% (г/г) до 9,1 млрд руб., и в отечественном IT-секторе это самый скромный результат. Даже многострадальный VK, который периодически любит проводить сомнительные M&A сделки, демонстрирует более высокие темпы роста выручки.


❗️Напомню, что в феврале Диасофт провёл IPO на Мосбирже, и тогда руководство компании обещало инвесторам темп роста выручки не менее +30% в среднесрочной перспективе, однако первый блин оказался комом. А это значит, что наш скепсис в отношении инвестиционных перспектив Диасофта тогда был совершенно верным.

Сейчас менеджмент утверждает, что компания может расти значительно быстрее, но в текущей неубедительной динамике виноват, оказывается, дефицит квалифицированных кадров. Действительно, проблема с кадрами актуальна для многих IT-компаний (и не только IT), однако другие публичные эмитенты как-то её решают и показывают высокие темпы роста бизнеса, но почему-то именно Диасофт в этом смысле является исключением из правил.

( Читать дальше )

🥜Ополовинивание расчётного дива прилично шокировало рынок и бумага упала на много больше недополученного дивиденда!
🥜Сейчас видно, что эмоции улеглись, локальная поддержка нащупана и кому нравится эта компания и тем кто к ней присматривался, можно планировать покупки, но конечно же без фанатизма!
🥜Минимальная цель всё теже пол движения волны слива, как с текущих, так и с уходом на тест локального дна. В эту же зону бумага может уйти через див гэп, который будет через 9 дней.
🐹Заходите к Хомяку в гости, поторгуем вместе: t.me/+Vr8g1Fj1MZhkN2Iy

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

( Читать дальше )

На рынке есть целый ряд “спящих” акций, которые могут месяцами болтаться в тухлом боковике, а потом бац — и растут на 15-20% всего за несколько дней. Так вот, Globaltrans — как раз такая история. 

Напоминаем инвесткейс компании:1) компания продолжает отлично зарабатывать на аренде полувагонов, снижение арендной ставки очень плавное и по-прежнему позволяет компании обеспечивать мощные фин. результаты; 

2) менеджмент по-прежнему молчит по теме возобновления дивидендов, хотя у компании продолжает копиться кэш, которые можно потратить если и не на дивы, так хоть на покупку привлекательных активов (что тоже позитивно для акционеров). Компания весной переехала в экономическую зону Абу-Даби, и что-то нам подсказывает что свежие санкции явно не способствуют возобновлению див. выплат. Но опять же, это не отменяет возможности дать хоть какую-то ясность по дальнейшим действиям менеджмента. 

Что можем сказать однозначно: Globaltrans — одна из немногих компаний, которая к концу года может показать результат сильно лучше рынка.

( Читать дальше )

🥜Вот тоже как моя бригада из Делемобиля, Вуша и Портного никак не разразится волной роста. Спекульровать даёт и даёт хорошо и вот в этот раз после крайней публикации можно забрать пяток процентов! Проблема только в том, что я сейчас в подобных бумагах по мелкому не спекулирую, но уже хочется!!!
🥜Сейчас на графике три ростовых свечи, вчерашняя из которых с ускорением. Провёл черную диагональ, это пока не контртрендовая, что бы ей стать, нужно что бы бумага от неё пошла ниже, чего очень не хочется! По этому сегодня держу кулачки. Если это фикция, то ближайшая цель всё теже пресловутые 750р. Именно там ранее засел продавец и хочется что бы получилось в итоге как в Займере. Графически и логически ситуации очень похожи!
🐹 Заходите к Хомяку в гости, поторгуем вместе: t.me/+Vr8g1Fj1MZhkN2Iy

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

И это не мои слова, а Президента России. Решил сегодня найти подтверждение этому тезису, разобрав отчет по МСФО компании за 2023 год и сразу РСБУ за первый квартал уже текущего года. Попробуем найти инвест-идею в давно забытых Россетях, а точнее в ФСК-Россети.

Итак, выручка компании за прошлый год увеличилась на 16,8% до 1,4 трлн рублей. Стоит напомнить, что ФСК-Россети — это один из крупнейших в мире электросетевых холдингов, который консолидирует результаты 45 дочерних и зависимых обществ, в том числе 19 распределительных сетевых компаний. В этом и кроется инвест-идея, но о ней поговорим позже.

Выручка холдинга состоит из «передачи электроэнергии» (+13,8%) и «технологического присоединения» (+114,4%). Операционные расходы компании уступают в динамике выручке и подросли всего на 11,8%. Несмотря на убыток от обесценения активов в сумме 115,9 млрд рублей, холдингу удалось нарастить чистую прибыль за 2023 год на 21,5% до 161,3 млрд рублей.

При этом чистый долг компании незначительно снизился до 646,5 ярдов. В этом кроются дополнительные риски. На такой ключевой ставке обслуживать долг становится все трудней, но такова судьба всех холдингов. За 2023 год операционные результаты действительно устойчивы и стабильны, а что в 2024 году?

( Читать дальше )

Есть такой прекрасный холдинг АФК — Система 💰, который включает в себя большое количество различных компаний. Кто-то в этом холдинге с сошкой как МТС 📱, кто-то перспективная растущая дочка как Ozon 📦, а кто-то с огромной ложкой как Сегежа. И несмотря на ее маленькой размер Сегежа своим плачевным положением реально угрожает устойчивости всему холдингу. Дальше коротко расскажу про это.

📌 Почему плачевное положение?

Я не буду рассказывать в очередной раз как Сегежа докатилась до жизни такой, а лучше в очередной раз подсвечу плачевность текущего положения:

— Убыточность компании. Если открыть отчет за 3м 2024, то компания получила операционный убыток в 800 млн и общий убыток в 5 млрд за один квартал! Да и FCF (без учета выплаты проценты) у компании составляет минус 5 млрд, то есть реальных денег стало сильно меньше ‼️

— Денег нет. А денег на конец 1 квартала осталось всего 3 млрд! Можно выжать как-то из оборотного капитала пару миллиардов, но денег на конец второго квартала не останется ‼️

( Читать дальше )

*не меньше, чем за 100

О размещении

Действующие акционеры продают 12% акций и планируют рост выручки в 6 раз за 6 лет. Диапазон цены 200-210 рублей за акцию (капитализация 100-105 млрд). За первые два часа книга заявок переподписана по верхней оценке

Цена/выручка ~0.75 (компанию продают почти за годовую выручку)

Цена/прибыль ~27

Цена/капитал ~33

О компании

Онлайн гипермаркет инструментов. 1000+ пунктов выдачи, 0,6 тыс.м2 складов, удобный сайт. Пример ассортимента стандартного ПВЗ: только самое ликвидное. Остальное на сайте

( Читать дальше )

В 2024 году уже поставлен рекорд по количеству первичных публичных размещений за последние лет 10, как минимум. На рынке появляется больше публичных секторов и компаний, что в перспективе размоет долю сырьевиков, как в индексах, так и в наших портфелях.

❓ На что обращать внимание при анализе и стоит ли участвовать в данных размещениях или лучше обходить новоиспеченных эмитентов стороной?

✅ Разобрал подробно в новом видео на статистике с 2020 года.

📌

Таймкоды:
00:00 — О вебинаре
04:35 — результаты IPO 2020 года
05:50 — результаты IPO 2021 года
07:18 — результаты IPO 2022 — 2023 года
09:35 — результаты IPO 2024 года
13:32 — потенциальные IPO до 2028 года
14:39 — итоги IPO и динамика доходов #OZON
19:41 — Динамика доходов ВИ.ру #VSEH
20:48 — итоги IPO и динамика доходов Позитива #POSI
23:37 — итоги IPO и динамика доходов Астры #ASTR
24:32 — итоги IPO и динамика доходов Хендерсон #HNFG
28:32 — итоги IPO Вуш #WUSH
29:40 — итоги IPO Делимобиль #DELI
31:50 — Интересны ли вам открытые эфиры с представителями эмитентов?

( Читать дальше )

О том, что открыта «охота» на дивидендные акции в разгар большого дивидендного сезона не писал только ленивый.
В июле мой портфель должен пополнится на 800 тыс, именно дивиденды поступят на брокерский счёт. Это будет продолжение сериала со сложным процентом. Если взять просто по минимуму, на вложенные дивиденды можно получить 10-12 % доходности. В денежном выражении это 80-100 тысяч рублей уже сложным процентом.
В июне было дивидендов гораздо меньше, нежели в июле. Вообще июль будет рекордным, все выплаты уже утверждены и сомнений в их выплате нет. Единственный волнующий вопрос, цены на дивидендные акции. Судя по всему, наш рынок постепенно оживает, разворачивается, устремился к росту.
В этой статье постараюсь раскрыть более детально куда инвестировал дивиденды за июнь, а также куда пойдут 800 тысяч июльских дивидендов.
Но прежде вашему вниманию представлю свой портфель, доходность и прибыль.

💼 Мой портфель
Более трёх лет я инвестирую в акции фондового рынка нашей РОДНОЙ Российской Федерации.

( Читать дальше )