Начинающий трейдер на Мосбирже обычно не начинает свое знакомство с финансовыми рынками с опционов и не знаком с преимуществами и недостатками опционов перед линейными производными инструментами, такими как фьючерсы или форварды. Опционы доступны для каждого базового актива не только с разной датой экспирации, покупкой или продажей базового актива, но и с разной ценой поставки (страйком опциона). А так же покупка опциона во многом отличается от его продажи. Легко запутаться и войти в сделку по невыгодной цене, особенно на таком рынке как российский. Данная статья рассмотрит один из главных принципов, который важен при оценке стоимости опционной позиции и поможет принять решение, входить ли в сделку по предлагаемой рыночной цене, стоит ли выставить свою лимитную заявку в стакане или лучше вообще отказаться от торговой идеи.

Базовые понятия

Вспомним что же такое опционы и какие права и обязательства они предоставляют сторонам сделки. Опцион колл (call) — это ценная бумага, дающее право, но не обязательство, её владельцу купить базовый актив (например акцию или товар) по определенной цене в определенный день.

( Читать дальше )

Анализ трендов
Как выбираю акции в портфель
Стараюсь покупать акции с сильными трендами и фундаменталом

Красным выделил компании с опасным фундаменталом
оранжевым — компании, которые провели IPO посла начала СВО
Цены на 30 декабря 23-50

Зелёным выделены изменения лучше индекса IMOEX2
Красным хуже индекса IMOEX2

Лидеры — электроэнергетика, ритейл, медицина

Аутсайдеры — нефтегаз (кроме Сур пр), биржи, телекомы, автопроизводители, девелоперы, с/х и пищевая промышленность

Акции — лидеры
Сургут пр.
Транснефть пр.
Норникель
Полюс
ЮГК
Дом.РФ
Т-Техно
Озон
Яндекс
РСетВол
РСетиЦП
РСетЛЭ (об., пр.)
РСетиМР
РоссЦентр
ИКС5
Лента
Евротранс
MDMG

Единая таблица EXCEL по фундаменталу, анализу трендов и портфелями 
позволяет покупать лучших и продавать тех, кто стал тормозить

( Читать дальше )

Предложили мне работу с >x2 к ЗП. но без удаленке. И опять с переездом. Что меня напрягает. Самый сильный стимул для принятия офера- это надежда на пассивный доход.   Сел считать.   Получилась интересно.
Входные данные:

Начальный капитал (руб)

Ежемес. взнос (руб)

Доходность (% годовых)

Инфляция (% годовых)

Годы накопления (t1)

Годы дозревания (t2)

Желаемый ежемес. доход (руб)

Года дозревания я ввел с целью смоделировать стратегию — несколько лет ебашу на этой работы как проклятый, а потом перехожу на более спокойную работу. Но не начинаю жить на пассивный доход сразу, а жду пока он дозреет. Тут же можно поиграться и посчитать. Условно или 7-8 лет откладываешь и получаешь деньги или 5 лет откладываешь,  а потом ждешь пока капитал вырастит, но уже не напрягаясь что бы заработать и на инвестиции и на потребление.

1. Рост капитала. его часто считают без учета инфляции. У меня с учётом доходности в 15% (средний рост индекса полной доходности мосбиржи, я впрочем редко превышаю долю акций в 50%- диверсифицированный портфель с активами от золото до ВДО порфирит не хуже за счёт ребалансировок в кризис- а они случаются регулярно, при этом даёт значительно меньшую просадку-> шарп и сортино куда лучше) при доходности 7.

( Читать дальше )

В последнее время на смартлабе участились заметки о том, что алготрейдинг умер и все его участники ушли на завод.

Забавно, что заявляющие подобное, как правило,  с алготрейдерами ничего общего не имеют и видели их только в разделе «Алго» на смартлабе, также не имеющего ничего общего с алготрейдингом.

Ранее, среди коллег здесь, было принято делится итогами года. Сейчас такой традиции уже нет, но я, как Джон Коннор, отправляю эту картинку в пустой эфир. Возможно кто-то в одиночку работает над своими идеями и это сообщение придаст ему стимул копать далее.



Несколько дней назад Юра (@yurikon) поделился ссылкой на свое интервью какому-то кренделю с комментарием «посмотрите последнюю минуту». Я посмотрел последние две и там Юра высказал очень правильную идею: если дело вам нравится, вы стараетесь его делать хорошо, то результат рано или поздно придет! Но это не точно, хотелось бы добавить, но куда мне до Юры!

P.S.#1 Всем коллегам, с кем продолжаем общение — огромное спасибо, без вас этого бы не было.

( Читать дальше )

Сегодня будем учиться скачивать с биржи слепки стаканов и запускать на них тестер.
Видео предназначено для программистов, которые уже умеют писать роботов на OsEngine или только планируют это делать.
Всех поздравляем — как с наступающим Новым годом, так и с тем, что у нас появился новый бинарный формат хранения стаканов! Теперь стаканы стали в сотни раз дешевле для хранения в памяти, чем раньше! Ура!

VK Видео:


RuTube:


( Читать дальше )

Напоминание для новых читателей о предыдущих постах:
1. Как начать инвестировать?
2. Как выбрать акции?
3. Тир-лист: алмазы, уголь, сталь
4. Тир-лист: оставшиеся металлурги
Не является инвестиционной рекомендацией.

Московская Биржа. Супер надежная компания (если только не вернется СССР) с отличным менеджментом и щедрыми дивидендами.

У бирж есть 2 основных вида доходов — комиссионные и процентные. Комиссионные биржа зарабатывает благодаря сделкам на её площадке и они уверенно растут от года к году. А если учесть национальную стратегию, позицию президента, позицию ЦБ и рекомендации Минфина, то можно уверенно заявить, что этот тренд сохранится.

С другой стороны — процентный доход биржи, который она получает размещая деньги клиентов на краткосрочных вкладах или облигациях, заметно вырос в последние годы. Это, в первую очередь, связано с высокой ставкой ЦБ. Однако в 2025 году мы вошли в нисходящий тренд, а значит доходы биржи будут сокращаться. Хорошая новость заключается в том, что ЦБ не спешит резко снижать ставку и биржа, вероятно, сможет компенсировать эти доходы за счет роста комиссионных.

( Читать дальше )

Правильный выбор брокера поможет вам сэкономить на комиссиях и сделает процесс инвестирования максимально удобным и безопасным. Я рассмотрел тарифы шести наиболее известных брокерских компаний на конец 2025 года и выделил из них лучших.

Для тех, кто не хочет читать весь обзор, можно перелистнуть в конец. Там будет резюме и ссылка на гугл-таблицу с тарифами брокеров.

Критерии для сравнения

Для сравнения я выбрал несколько критериев. Рассмотрим их по порядку.

Комиссия за сделки. Это самый важный параметр для сравнения. Брокеры взимают небольшую плату за совершенные сделки. Чем ниже эта комиссия, тем меньше вы потеряете денег. 

Доступ к биржам. Некоторые брокеры дают доступ только к Московской бирже, другие — к Московской и Санкт-Петербургской. Есть компании, которые также позволяют торговать на иностранных биржах. Чем больше бирж есть в доступе у брокера, тем лучше. 

Плата за пополнение и вывод средств. Сейчас почти все брокеры отменили комиссии за пополнение и вывод средств, но есть компании, у которых это по-прежнему есть. Наличие таких комиссий определенно минус для клиентов.

( Читать дальше )

Не имеет значения на каком тайм-фрейме установлен робот и как переключается масштаб этого тймфрейма. Робот берет данные со всех таймфреймов вне зависимости от масштаба графика, на котором он установлен.
Относительно тестов.

Тесты выполняются на графике масштаба М1, так как в этом случае меньше погрешности восстановления тиковой истории графика. На графиках большего масштаба ошибки будут больше и достоверность тестирования ниже. Но во всех случаях надо понимать, что тест на истории дает приближенную картину, которая позволяет оценить выбранный алгоритм торговли по критерию «условно годен или однозначно выбросить»

Влияние стартового риска робота на сделку на результат торгов при ограничении суммарного риска.Стартовый риск 1% для стопа по параметрам канала краткосрочного тренда.Режим с агрессивным наращиванием объема в пределах заданного лимита риска.

 

( Читать дальше )

👉 При покупке или продаже активов на брокерском счете, прибыли и убытки, которые учитываются при расчете налоговой базы, возникают после фиксации позиций.

👉 Прибыли/убытки по ПФИ (фьючерсы, опционы) и ценным бумагам (акции, облигации, паи) учитываются отдельно.

👉 Каждый российский брокер самостоятельно производит сальдирование прибылей и убытков по сделкам и считает налог. Если налоговая база за год положительная, то с брокерского счета в начале нового года будет списана сумма налога за прошедший год (если нужной суммы на счете не окажется, то налог придется заплатить самостоятельно до 15 июля).

👆 Если у вас несколько брокеров и где-то есть убытки, а где-то прибыль, то убытки между брокерами нужно сальдировать самостоятельно, подавая декларацию 3-НДФЛ, чтобы налоговая вернула вам излишне уплаченные налоги. Также, можно пользоваться переносом убытков, понесенных за последние 10 лет, это можно делать поэтапно. 3-НДФЛ за 2025й год подается до 30 апреля 2026 года.

👉 Суммы полученных дивидендов не подлежат сальдированию.

( Читать дальше )

Для активного инвестора убыток от неудачной сделки — это не просто досадная потеря, а потенциальный налоговый актив. Однако его истинная ценность может значительно варьироваться. Благодаря прогрессивной шкале НДФЛ, инвесторы с высоким доходом могут превратить свои убытки прошлых лет в более весомую экономию, сокращая налог по ставке 15%, а не по стандартной 13%. Давайте разберем, как работает этот финансовый механизм.

Суть прогрессивной ставки: доход выше — налог выше

С 2025 года в России действует прогрессивная ставка налога на доходы физических лиц (НДФЛ). Это означает, что ставка зависит от размера вашего годового дохода:

• на доход до 2,4 млн ₽ в год применяется ставка 13%
• на доход, превышающий 2,4 млн ₽, применяется ставка 15%

Налог рассчитывается не с общей суммы, а частями: сначала 13% от лимита в 2,4 млн, а затем 15% от оставшейся суммы. Это создает основу для налоговой стратегии.

Как убыток превращается в более ценный актив

Когда вы зачитываете убыток прошлых лет в декларации, он уменьшает вашу налогооблагаемую базу.

( Читать дальше )