Часть 1 smart-lab.ru/blog/678068.php
Часть 2 smart-lab.ru/blog/678728.php

В предыдущих частях я описал общие параметры своей ТС, а также причины выбора именно такой ТС. Остается разобраться с выбором базового актива для эффективной работы ТС, выбором подходящих страйков и экспираций, размера позиции, точек входа и выхода (с прибылью или убытком). Обо всем этом я хочу достаточно подробно дописать, если будет ваш интерес хотя бы в том объеме, что у первых статей.

Как же выбрать подходящий базовый актив (БА)? Вообще говоря, тема относится не только к опционам, подходит в равной мере для трейдинга и инвестиций.

Базовый актив (БА) в течение срока до экспирации страйка может направленно вырасти, направленно снизиться или находиться в диапазоне. Моей задаче торговли с максимальным результатом и ограниченными потерями активы, которые имеют высокие шансы оказаться в боковике, не подходят. Поэтому если у меня  есть значимые сомнения в ожидаемом направленном движении в период до экспирации, я закрываю график этого актива и перехожу к одному из 5000 оставшихся, пока не найду тот, который, по моим представлениям, в горизонте до экспирации ждет направленное в конкретную сторону движение заметной величины (если движение предполагается небольшое, я точно так же отбрасываю и такой БА).  

( Читать дальше )

Всем привет! Это наша еженедельная рассылка с лучшими смартлаб-постами за прошлую неделю.

Оказывается, многие не в курсе, что у нас на смартлабе существует еженедельный конкурс!
Правила очень просты: 
-вы пишете пост
-пост залетает
-пост попадает в ТОП лучших за неделю
Между авторами, чьи посты попали в ТОП лучших мы пилим 10тыр! 

про Инвестиции:

✅⭐️41❤️303 Воронов Дмитрий: Прежде чем инвестировать в акции надо изучать не отчёт 10-K, а отчёт 8-K 

✅⭐️25❤️261 вес2010: Сказки инвесторов 

❤️221 Василий Олейник: Новый обвал в 2021 году. Когда и почему? 

❤️148 Finindie: Маткапитал — лёд тронулся? 

Трейдинг:
❤️283 Гном: О крахах рынка и больной голове Седого 

❤️215 Бишоп: История о том, как я не заработал почти 300 млн. рублей 

✅⭐️15❤️186 Сергей Павлов: Об использовании опционов в трендовых системах 

✅⭐️45❤️172 Карлсон: Пособие для новичков. Как нужно торговать опционы? 

⭐️16❤️109 Гуру Хренов:  Евангелие от Гуру Хренова

Пара бонусов:

❤️138 all silver: Точка бифуркации

❤️130 Олег Дубинский: Dow Jones, Великая Депрессия и сходство с сегодняшним днем, что было в 2008г. (торгую с 2007)

Кстати все топ-3 поста по просмотрам на прошлой неделе написал именно я:((

Скоро товары в России подорожают на 10-20%. Это связано с тем... 9к просмотров

Я не поверил своим глазам, когда я увидел число активных клиентов Тинькофф на бирже 10,6к

ну и асболютный хит прошлой недели:
❤️996⭐️50, а также 502 коммента и почти 30к просмотров: Инвесторы-новички, скоро вы можете потерять на бирже
Кто перебьет этот пост по популярности, тому будет вручен специальный приз 💰20 тыс рублей.

Не забывайте про нашу телегу!
https://t.me/smartlabnews

Привет всем любителям и ценителям опционов. С большим вниманием ознакомился с содержанием раздела на смартлабе и принял решение зарегистрировать здесь свой опционный блог. Пока учился торговле этим замечательным инструментом, перечитал стопку учебников, пересмотрел сутки видеороликов на русском и английском, взял платные курсы, облазил интернет в поисках скудных крох практических аспектов, но в итоге все практические навыки пришлось извлекать самому, некоторые — весьма болезненно. Думаю, от меня не убудет поделиться, и считаю, что удивительный мир опционной торговли заслуживает того, чтобы о нем писали больше и чаще.

Во первых строках — кратко о себе и о том, что, как и где торгую. Мне 46, в мир опционов пришел давно, лет 5 назад, но с первого захода не сложилось — торговал рублевыми опционами, и неудачно. Я потом объясню, почему неудачно. В прошлом году покинул, наконец, работу, открыл счет в IB, закинул туда столько, сколько не жаль потерять полностью, и начал учиться на свои кровные. Начал, как водится, с покрытых коллов. Потом перешел к голым путам. Кривая обучения выглядит классически: первые два месяца — уверенный, но небольшой плюс. 

( Читать дальше )

Мне очень нравится тема роботов в хирургии. В мире сейчас более 100 венчурных компаний занимается разработками технологий для хирургических роботов.

Что есть на биржах среди публичных компаний?

Пионером в этой отрасли является Американская корпорация Intuitive Surgical (тикер: ISRG), рыночная капитализация которой 93 млрд $.

Но подрастают конкуренты. Первый: TransEnterix (тикер: TRXC)

( Читать дальше )

По фьючерсным контрактам на акции Яндекс происходит аномалия. Эта ситуация стала проявляться недавно. 
Смотрим стаканы:

В нормальном состоянии фьючерсный контракт на акции должен котироваться с учетом стоимости денег. Если мы говорим о рублях, то берем ключевую ставку ЦБ РФ и считаем разницу между фьючем и спотом. Такую нормальную картину мы наблюдаем в котировках фьючерса YNH1. Мартовский фьючерс котируется чуть выше акций (~ 4,13% годовых).

Однако YNM1 (июньский) может быть недооценен, если предположить, что компания в течении 37 дней не объявит дивиденды с датой отсечки между 18 марта и 16 июня. Если дивов нет, то здесь появляется возможность для среднесрочных арбитражных сделок:

1. Продать YNH1 (мартовский)
2. Купить YNM1 (июньский) по цене ниже мартовского. Чем больше разница, тем лучше. Выбеги в моменте доходили до 250 руб.
3. Купить YNH1 — 18 марта (день экспирации)
4. Продать YNM1 — 18 марта

( Читать дальше )

Один автор уверовал, что КУКЛа зовут BlackRock. Вера — это хорошо )

Однако выводы надо бы скорректировать:

«Сказка о том, как хомячки порвали Wall Street))) Но удивительным образом оказалось, что BlackRock на 31.12.20 имел 13% от всех акций GameStop…»

Ничего удивительного, эта информация была открыта и ранее в 2020 году.
Многие инвесторы сейчас предпочитают вложиться в ETF акций BlackRock под брендом iShares.

«Думаю, что по отчетам на конец января 2021 у BlackRock не останется ни единой акции.»

Чтобы понять какие акции входят в ETF и в каком объеме — сходите на сайт etf. com


Акция GameStop (GME) сейчас входит в 62 фонда ETF. Ниже приведен список ТОП-20 самых крупных «аллокаций» GME в портфеле:

Таким образом 2 млрд долларов частных инвесторов сейчас «упаковано» в ETF iShares на акциях GME.

( Читать дальше )

Маркетингом я начал заниматься в 2015 году на руководящей должности в небольшой российской компании. Стало понятно, что даже если у тебя классный продукт, то необходимо уметь о нем классно рассказывать чтобы его купили. Иначе ты банкрот.
А если у вас хороший или средний продукт как у других, то усилий требуется в сотни раз больше и возникает конкурентная борьба, которая часто похожа на войну. Поле битвы разворачивается в умах потребителей выбирателей. 
А что делать если главные умы заняты гигантской армадой MEDTRONIC ?

Маркетинг — молодая наука с историей менее 150 лет.

Авторы так и пишут: конкуренция между фирмами — это война, а величайшим маркетологом всех времен является Карл фон Клаузевиц, прусский военноначальник 19 века, военный теоретик и историк. Именно Клаузевиц описал основные принципы ведения войн, которые и легли в основу стратегий продвижения товаров и услуг в современном мире.

Для успеха солдат (продавцов) Офицеру (маркетологу) нужно овладеть сразу четырьмя стратегиями:

( Читать дальше )

Брокер регулярно присылает уведомления на опционы по акциям, на которые начисляют дивиденды. Выглядит это так:


Если вы держите длинную позицию по опциону, то исполнить опцион ваше ПРАВО
Если вы держите короткую позицию, то исполнить опцион ваше ОБЯЗАТЕЛЬСТВО

На практике часто идёт по такому сценарию: Если ваши проданные опционы вне денег или неглубоко в деньгах с далекой датой экспирации, то вряд ли покупатель нажмёт кнопку «ИСПОЛНИТЬ», ему невыгодно переплачивать выше страйка (вне денег) или терять временную стоимость (в деньгах).

Однако у меня сложился интересный пример на опционах Intel с датой экспирации 19 февраля 2021 г.
Вчера у меня была позиция: бычий вертикальный CALL-спред:

1. куплен CALL-47,5
2. продан CALL-50

Котировка акций Intel (INTC) находилась в районе 57,7$, то есть оба опциона — «в деньгах». Первое моё удивление было, что временная стоимость каждого из них стала равна нулю. Это несмотря на то, что ещё две недели до экспирации. А стоимость спреда равна 250$ — то есть максимально возможной разнице между внутренними стоимостями.

( Читать дальше )

Благодарю коллег за комментарии к моему предыдущему посту. 
Трейдер Ray Badman поделился очень любопытным видео с современным примером хеджирования позиции в акциях с нулевыми затратами на опционы.

Материал на английском, кто знает язык смотрите в оригинале.
Я постарался адаптировать перевод этой стратегии на русский язык.
Поддержите лайком.

Гость в студии управляющий Mark Phillips называет стратегию Slingshot .
Буквально на русском: РОГАТКА

slingshot [ˈslɪŋʃɒt] — (сущ.) рогатка

Построен практический пример на акциях Apple (AAPL)

Смотрим YouTube:


( Читать дальше )

Автор Шелдон Натенберг


ГЛАВА № 13. Хеджирование с помощью опционов.
Подглава. Продажа опционов с покрытием.

Текст:

Хотя покупка защитного опциона и делает риск ограниченным и известным, бывает, что хеджер готов пойти на больший риск в обмен на те или иные преимущества. Вместо покупки опциона для защиты имеющейся позиции хеджер может продать его, или выписать. В отличие от покупки защитного опциона эта стратегия не ограничивает риск, но зато приносит не затраты, а доходы. Эти доходы обеспечивают определенную, хотя и не полную защиту от неблагоприятных изменений на базовом рынке.

Ну и далее автор приводит детали, включая картинки профиля Колл с покрытием:


( Читать дальше )