2022 год для СПб Биржи стал настоящим испытанием. В результате разрушения моста между НРД — Euroclear и последовавшими за этим санкциями, инвестиции в зарубежные активы стали крайне рискованным мероприятием. К тому же часть активов подверглись блокировкам. Это основной рынок для Биржи и последствия мы увидим в отчете за полный 2022 год.  

Итак, стоимостный объем сделок за отчетный период упал на 69% до $122,19 млрд. Основной удар пришелся на группу «иностранные ценные бумаги», что и не удивительно на фоне схлопывания интереса отечественных инвесторов к данному рынку и «беспрецедентного ограничения российской финансовой инфраструктуры в 2022 году».

Доходы по услугам и комиссиям сократились на 57,83% до 2,6 млрд руб. Однако компания провела IPO в конце 2021 года и процентные доходы в размере 3,8 млрд рублей от размещения этих средств полностью перекрыли выпадающие комиссионные доходы. В итоге совокупный доход даже вырос на 1,78% до 7,7 млрд рублей. 

А вот с расходной частью возникли проблемы. Компания нарастила административные расходы на 56,2%, прочие расходы в 7,9 раз, процентные расходы в 6,7 раз и даже умудрилась создать резервы под обесценение финансовых активов на 162 млн. В результате скорректированная прибыль компании упала на 25,2% до 1,9 млрд рублей. 

( Читать дальше )

June 8 (Reuters) - Российская - Yandex в четверг заявила, что получила разрешение сохранить листинг на фондовой бирже Nasdaq при условии, что реструктуризация и продажа ее российского бизнеса будут завершены к концу 2023 года.

Яндекс, которого часто называют «российским Google», добивается прогресса в плане корпоративной реструктуризации, который должен привести к тому, что он избавится от владения и контроля над основными российскими предприятиями, что может стать одной из самых значительных корпоративных сделок в России в этом году.

«Яндекс», который подтвердил, что получил предложения от ряда инвесторов, заявил, что комиссия по слушаниям на Nasdaq уведомила его о решении сохранить листинг 6 июня.

«(Решение) зависит от определенных условий, связанных со сроками и реализацией предлагаемой корпоративной реструктуризации «Яндекса», включая отчуждение собственности и контроля над рядом наших основных бизнесов, включая все российские предприятия, к концу 2023 года», — говорится в сообщении. Согласно решению, ценные бумаги «Яндекса» продолжат находиться в биржевом списке, но решение о приостановке торгов ими останется в силе. 

( Читать дальше )

Вышли данные по денежной массе М2 от ЦБ, традиционно делаем диаграммы в сравнении с капитализацией российского рынка, дабы подтвердить ОСНОВНОЙ ТЕЗИС — чем больше денег в системе, тем выше капитализация компаний (причем важно не сравнение м2 с капитализацией, а динамика изменения денежной массы по месяцам)

В мае добавили 1,5 трлн рублей в денежную массу, кажется проблема с дефицитом бюджета скоро решится сама)) Капитализация публичных компаний выросла на 3,4 трлн рублей за это время!


Монетизация экономики продолжается, валютное импортозамещение!) Год назад в июне добавили скромные 0,5 трлн рублей, а теперь в 3 раза больше))



( Читать дальше )

ПУТИН ПОРУЧИЛ ПРЕДУСМОТРЕТЬ ОТКАЗ ОТ ВЫПЛАТЫ «РОССЕТЯМИ» ДИВИДЕНДОВ ПО ИТОГАМ 2022-2026 ГОДОВ ДЛЯ ФИНАНСИРОВАНИЯ ИНВЕСТПРОГРАММЫ

Это получается, акционеры ФСК ЕЭС дивиденд в следующий раз увидят не раньше 2028 года😁

Поехали на новостях норм

4 июня состоялось заседание ОПЕК+, на котором страны продлили сделку по ограничению добычи до декабря 2024 года и снизили квоты на добычу на 2024 год. В статье разберем, как решение ОПЕК+ повлияет на фактическую добычу.

ОПЕК+ снизил квоты для ряда стран на 2024 г. на 1,4 млн барр./сутки, в том числе для России — на 0,65 млн барр./сутки.

Квоты на добычу для стран-участниц ОПЕК+ на 2024 год были снижены в сумме на 1,4 млн барр./сутки. Снижение на 0,65 млн барр./сутки пришлось на формальное снижение квоты России до того уровня, которому в феврале 2023 года соответствовала фактическая добыча нефти в стране (9,8 млн барр./сутки без конденсата или 11,1 млн барр./сутки с конденсатом).

Россия продолжает придерживаться добровольного решения о сокращении добычи нефти на 0,5 млн барр./сутки относительно февраля 2023 года (около 10,6 млн барр./сутки с конденсатом или 9,3 млн барр./сутки без конденсата), продлив его действие до декабря 2024 года. Снижение квоты для России по решению ОПЕК+ не влияет на добычу в России.

( Читать дальше )

Сегодня на заседании Комиссии Правительства по законопроектной деятельности был одобрен законопроект о налоге на сверхприбыль прошлых лет.

Документ будет рассмотрен на ближайшем заседании Правительства РФ.

Законопроект предусматривает исключение из перечня плательщиков этого налога плательщиков единого сельскохозяйственного налога.


t.me/minfin/2957

SEC (Комиссия по ценным бумагам и биржам США) подает в суд на Binance и генерального директора Чанпэна Чжао за нарушения правил.

Комиссия по ценным бумагам и биржам предъявила крупнейшей в мире криптобирже Binance, и ее соучредителю Чанпэн Чжао, 13 обвинений, утверждая, что средства пользователей на миллиарды долларов были отправлены в европейскую компанию, контролируемую Чжао.

Регулятор США заявил, что Чжао и его биржа работали над тем, чтобы подорвать «собственный контроль», чтобы позволить состоятельным американским инвесторам и клиентам продолжать торговать на нерегулируемой международной бирже Binance.

Один из топ-менеджеров якобы сказал сотруднику по контролю за соблюдением нормативных требований, что компания работает как «гребаная биржа ценных бумаг без лицензии в США, братан».

В жалобе утверждается, что Binance создала Binance.US в качестве щита для основной компании и Чжао, чтобы «выявлять, задерживать и устранять» цели правоохранительных органов и изолировать Binance.

( Читать дальше )

Минфин РФ ожидает, что в июне федеральный бюджет может недополучить 44 млрд руб. нефтегазовых доходов. Это следует из сообщения на сайте министерства.

«Отклонение фактически полученных нефтегазовых доходов от ожидаемого месячного объема нефтегазовых доходов по итогам мая 2023 года составило -30,6 млрд руб.», — говорится в сообщении.

Поэтому Минфин планирует с 7 июня по 6 июля продавать валюту по бюджетному правилу на сумму 74,6 млрд руб. В рамках бюджетного правила Центробанк РФ в интересах Минфина продает и покупает валюту на Мосбирже. Торги идут в валютной секции в паре «китайский юань-рубль» со сроками расчетов «завтра». При относительно высоких нефтегазовых доходах ЦБ покупает китайскую валюту, при относительно низких — продает.

В апреле Минфин готовился недополучить 113,6 млрд руб., однако в результате было получено еще на 32,4 млрд руб. меньше. В марте реальный объем потери поступлений в бюджет составил 93,1 млрд руб. По предварительной оценке, дефицит российского бюджета за январь — апрель 2023 года составил 3,4 трлн руб. Это на 22% меньше показателя за аналогичный период прошлого года.

( Читать дальше )

Что может быть лучше, чем понедельник? Только отличный понедельничный мемас

Мемас из моего телеграм-канала, на который подписаться совершенно не стадно

Недавно Совет директоров МТС рекомендовал дивиденды за 2022 г. в размере 34 руб. (10,5% див. доходности к текущей цене). Фактическая рекомендация была выше ожиданий (мы ждали 28 руб., как по старой див. политике) и выше денежного потока, который компания заработала за 2022 год. Сможет ли МТС заплатить такие же высокие дивиденды по итогам следующего года — читайте далее.

Рекомендация дивидендной выплаты за 2022 год выше свободного денежного потока.

Рекомендованные 34 руб./акцию — это 57 млрд руб. без учета выплат на квазиказначейский пакет, так как эти денежные средства по факту возвращаются в компанию. При этом свободный денежный поток за 2022 г. снизился на 31% г/г, до 37 млрд руб. (что соответствует 22 руб./акцию без учета квазиказначейского пакета). Получается, что часть объявленных дивидендов (около 35%) будет платиться в долг. В то же время долговая нагрузка находится на комфортном уровне: соотношение чистый долг/EBITDA на уровне 1.7x по итогам 1 кв. 2023 г. позволяет это сделать. Но есть более важный фактор, который сделал возможной рекомендацию такой высокой выплаты.

( Читать дальше )