ДИСКЛЕЙМЕР — если что-то вам неизвестно, это не значит, что этого не существует ©

В новогоднем диалоге с Алисой о влиянии символа 2026 года на опционный рынок  вот что получилось в итоге.

Стратегия «Огненный конь» (Fire Horse) в опционах не является широко распространённой или классической в традиционной финансовой литературе. Возможно, это специфический термин, используемый в определённом сообществе трейдеров, или название нестандартной торговой конструкции.
В доступных источниках нет информации о такой стратегии, что может указывать на её локальный характер, новизну или нестандартное применение терминов

Давайте разберёмся, что может скрываться за термином «Огненный конь» (Fire Horse) в контексте опционных стратегий.

Возможные трактовки

1. Метафорическое название
   «Огненный конь» может быть образным обозначением агрессивной, высокорискованной стратегии с потенциально высокой доходностью (как «горячий», стремительный актив).

( Читать дальше )

Начинающий трейдер на Мосбирже обычно не начинает свое знакомство с финансовыми рынками с опционов и не знаком с преимуществами и недостатками опционов перед линейными производными инструментами, такими как фьючерсы или форварды. Опционы доступны для каждого базового актива не только с разной датой экспирации, покупкой или продажей базового актива, но и с разной ценой поставки (страйком опциона). А так же покупка опциона во многом отличается от его продажи. Легко запутаться и войти в сделку по невыгодной цене, особенно на таком рынке как российский. Данная статья рассмотрит один из главных принципов, который важен при оценке стоимости опционной позиции и поможет принять решение, входить ли в сделку по предлагаемой рыночной цене, стоит ли выставить свою лимитную заявку в стакане или лучше вообще отказаться от торговой идеи.

Базовые понятия

Вспомним что же такое опционы и какие права и обязательства они предоставляют сторонам сделки. Опцион колл (call) — это ценная бумага, дающее право, но не обязательство, её владельцу купить базовый актив (например акцию или товар) по определенной цене в определенный день.

( Читать дальше )

Дисклеймер- на ключевые слова ИИ может выдать опционную стратегию )))

 Это метод управления рисками, который предполагает постоянную допродажу опционов «у денег» при каждом значительном сдвиге цены. Цель — накапливать временной распад (тетту) сразу с нескольких позиций, следуя за трендом и собирая премию по ходу движения рынка. 





 


Стратегия «мутант» может быть частью стратегии «Следуй за ценой».
Она предполагает постоянную допродажу опционов (например, стрэддлов) «у денег». 




Принцип работы




 

• Если цена ушла вверх или вниз на шаг страйка, — продаётся новый стрэддл. 
  

• Если цена вернулась назад, — ничего не делается. 
  

В результате портфель превращается в «стратегию-мутанта», которая накапливает временной распад сразу с нескольких позиций. 




Риски




 


У метода «мутант» есть жёсткие ограничения: 

• Правило премии — сумма премий за проданные опционы должна быть больше, чем шаг между страйками. Например, если проданы стрэддлы на страйках 150 и 180, а получены премии меньше 10 пунктов, корректировка только ухудшит положение. 

( Читать дальше )

Раз в году выпадает такая инвестиционная возможность.
В выходные дни фандинг не считается и остается  как бы нулевым, а контанго начисляется каждый календарный день.
На весь период  каникул наша биржа не работает 8 дней из 12.
Значит, можем что-то заработать на этой разнице.

С наступающим!







И еще просто текущая новость


( Читать дальше )

Вы знаете, чем наши опционы лучше заморских хоть чем-то?
Ответ простой — у нас они кое-где двойняшки)))
В формате премиальных и маржируемых контрактов.
И судя по растущему  ОИ самые внимательные и продвинутые опционщики уже поняли это преимущество и начали активно на нем зарабатывать.
Разница в IV и премиях дает такие возможности.

Конечно, можно и другие стратегии строить, если комбинировать спот,  вечные и календарные фьючерсы с ПО и МО.
Но даже самые простые опционнные спрэды порадуют гарантированным доходом.

Скептики могут сколько угодно пенять на ликвидность и прочие подводные камни нашего срочного рынка.
Практики спокойно и методично мониторят стаканы и создают потенциал прибыли на 2026 год.
Страйков много, а свободного кэша всегда не хватает...

Всех с наступающим Новым годом!
Всех благ и удачи в трейдинге!



ГАЗПРОМ + С 160/ — С16000 на март как арбитраж ПО/МО ( пример кейса)

🎅Ну что, готовы к зимним каникулам?

Новогодние выходные продлятся 12 дней подряд — с 31 декабря по 11 января. Это, кстати, больше на 1 день, чем в прошлом году.

📅 Но даже во время праздников инвесторы смогут продолжать лудоманить!

📆Специально для вас подготовил красочный КАЛЕНДАРЬ ИНВЕСТОРА для торгов на Мосбирже в новогодние праздники — 2026. Пользуйтесь, сохраняйте себе и пересылайте друзьям! И поставьте плиз свой царский лайк, а то я пол-воскресенья на это убил. А мог бы уже забить на всё и разминать печень перед Новым годом!😎

График торгов на Мосбирже с 31 декабря 2025 по 11 января 2026 (алко-календарь от Сида)

✅Мосбиржа будет работать:

● 5 января (понедельник);
● 6 января (вторник);
● 8 января (четверг);
● 9 января (пятница).

👉В эти дни на срочном и фондовом рынке Мосбиржи торги будут проходить в обычном режиме. На валютном рынке и рынке драгметаллов НЕ будут проходить торги инструментами с расчетами в день заключения сделки.

❌Не будет работать:

● 31 декабря (среда);
● 1 января (четверг);

( Читать дальше )

Так как у нас нет доступа к самой ликвидной площадке по торговле опционами Deribit, я торгую опционы на Bybit. Моя стратегия основана на исследовании исторических данных и поиска стойкой закономерности, с которой можно работать системно. Сначала я использую поверхностный анализ частоты события, т е как часто оно происходит, опять же, ради системности. Получить данные для анализа можно с помощью скрипта на python+API Binance(он публичный).
Пока я расскажу как я выявляю рабочие стратегии, чтобы можно было системно получать доход а не угадывать направления и не дай бог полагаться на фигурки поверх графика.
Чтобы этот мой способ анализа исторических данных был лучше чем лотерея, я должен доказать себе что прошлые данные имеют связь с будущими, в дискретных играх он не работает и называется ошибкой игрока, но в случаях накопления риска или иного фактора, который усиливает вероятность с течением времени это работает. Покер и финансовые рынки относятся к классу адаптивных, нестационарных игр с неполной информацией и обратной связью, Простые дискретные игры (рулетка, кости, лотерея) это противоположный класс игр с фиксированным распределением вероятностей и без обратной связи. 

( Читать дальше )

По всем правилам и канонам теханализа прошли сильные сигналы  для шорта по ЗОЛОТУ.
Примерно та же картина по серебру, платине и палладию.
Это для линейщиков.
При остающемся высоком риске.
А на опционах спокойно и комфортно покупаем путы или под продажу фьючерсов на исторически самых высоких уровнях продаем путы.
Или еще лучше открываемся в покупку стрэддлов.
Имхо, в 2026 году реальные активы будут всегда в цене, и IV  поможет НЕлинейщикам построить прибыльные стратегии.

А вы торгуете на драгметаллах?

PS — не ИИР, а опционный трейдинг на волатильности

GOLD-12.26 — от 4700  смотрим вниз, на возможных отскоках вверх усиливаем продажу



Текущая IV по GOLD как отличный индикатор



( Читать дальше )

📌 Решил обновить таблицу долговой нагрузки наиболее популярных компаний. Все 200+ компаний не влезли бы в одну читаемую картинку, поэтому отобрал только 76 компаний с капитализацией более 15 млрд рублей (+ Whoosh и М. Видео). Данные брал из отчётов за 9 месяцев 2025 г., в некоторых случаях за 1 полугодие 2025 г.

❓ СМЫСЛ ПОКАЗАТЕЛЯ:

• Показатель «Чистый долг/EBITDA» позволяет оценить способность компании вовремя погасить свои долги. Чем он выше, тем более вероятен дефолт или допэмиссия акций.

• По механике расчёта, этот коэффициент показывает, сколько лет нужно компании, чтобы погасить свои долги, используя свой текущий размер EBITDA.

📊 ЦВЕТОВОЕ РАНЖИРОВАНИЕ:

🟢 Зелёным цветом отметил компании с отрицательным чистым долгом – они зарабатывают дополнительную прибыль (процентные доходы) благодаря высокой ключевой ставке. Такие компании могут погасить все свои долги, используя только уже имеющиеся денежные средства.

🟡 Жёлтым цветом отметил компании с умеренной долговой нагрузкой. У этих компаний чистый долг меньше, чем годовая EBITDA, поэтому в большинстве случаев у таких компаний нет проблем с обслуживанием долга.

( Читать дальше )

📌 Приближается конец года, а значит пора проверять налоги и стараться снизить предстоящие расходы. Уверен, что многие знают про сальдирование убытков, но всё же решил напомнить некоторые нюансы.

1️⃣ СУТЬ САЛЬДИРОВАНИЯ УБЫТКОВ:

• Если за 2025 год вы получили прибыль от сделок на бирже, то с неё должны заплатить налог 13% (и 15% при доходе выше 2,4 млн рублей). Отличный способ снизить размер налога – продать убыточные позиции, тем самым снизив налоговую базу. Это и есть сальдирование убытков.

• В таблице привёл пример сальдирования убытков: в течение года инвестор продал акции компании №1, получив прибыль 0,4 млн рублей (+40%). НДФЛ в этом случае составит 52 тыс. рублей. Но у инвестора есть ещё одна позиция в акциях компании №2, которая сейчас в убытке на 0,3 млн рублей (–30%). Можно снизить НДФЛ до 13 тысяч рублей, продав позицию в убытке, и сразу же купив акции обратно, если это необходимо. Итог – НДФЛ снижен на 39 тыс. рублей, а если учесть комиссии брокера и возможные спреды между ценой продажи и покупки, экономия составит 30-35 тысяч рублей.

( Читать дальше )