На фондовом рынке время для покупок наступает
не когда страшно, а когда очень страшно!
А пока страшно, но не очень!

По РТС маленький экскурс в 1998г.


( Читать дальше )

Для любителей входить «на всю котлету».
Максимальный риск, который вы допускаете на каждую сделку, обратно пропорционален количеству убыточных сделок, которые вы можете выдержать до полного слива депозита. Тема не новая, но в таком рассмотрении тут ее, кажется, не было. Построил зависимость от 0,5% до 99% на сделку, с шагом в 0,5%. Эти лимиты можно также распределять на день\неделю\месяц и т.д. Возможно кому-то будет инетересно. Считал только идущие убытком подряд сделки, исключая вероятность появления прибыльных. Поскольку подобную прогрессию можно строить бесконечно, я ограничился остановкой на 1% от депозита (или максимальной близкой цифре). Например: при риске в 1% на сделку, вы можете совершить 463 убыточные сделки подряд прежде, чем от вашего депозита останется 1%.

Данные:
Риск,% Количество сделок
0.5         928
1.0         463
1.5         308
2.0         230
2.5         183
3.0         152
3.5         130
4.0         114
4.5         101
5.0         90
5.5         82
6.0         75
6.5         69
7.0         64
7.5         59
8.0         55
8.5         52
9.0         49
9.5         46
10.0       44
10.5       41
11.0       39
11.5       38
12.0       36
12.5       34
13.0       33
13.5       32
14.0       30
14.5       29
15.0       28
15.5       27
16.0       26
16.5       25
17.0       24
17.5       24
18.0       23
18.5       22
19.0       22
19.5       21
20.0       20
20.5       20
21.0       19
21.5       19
22.0       18
22.5       18
23.0       17
23.5       17
24.0       16
24.5       16
25.0       16
25.5       15
26.0       15
26.5       15
27.0       14
27.5       14
28.0       14
28.5       13
29.0       13
29.5       13
30.0       12
30.5       12
31.0       12
31.5       12
32.0       12
32.5       11
33.0       11
33.5       11
34.0       11
34.5       11
35.0       10
35.5       10
36.0       10
36.5       10
37.0       10
37.5       9
38.0       9
38.5       9
39.0       9
39.5       9
40.0       9
40.5       8
41.0       8
41.5       8
42.0       8
42.5       8
43.0       8
43.5       8
44.0       8
44.5       7
45.0       7
45.5       7
46.0       7
46.5       7
47.0       7
47.5       7

( Читать дальше )

Посмотрим правде в глаза – мы все ненавидим лосей. Однако, осознаем мы это или нет – убыточные сделки нам необходимы, чтобы расти, как трейдеры. Неспособность принять потерю или страхи убытков удерживают вас от какого-то прогресса. Главное, когда вы получили убыток – у вас появилась возможность улучшить свой навык торговли или уменьшить неуверенность в своих действиях.
 
Многие трейдеры начинают с демо-счетов. Это отличный способ, чтобы обкатать методологию торговли и получить навыки совершения сделок без сопутствующих этому эмоций, однако когда трейдер переходит на реал – вещи меняются.  Меняется то, что эмоции начинают играть роль в принятии вами торговых решений. Второе предположение – это то, что потери или страх потерь начинают вмешиваться в работу вашего сознания. Неожиданная боль от торговли становится более сильным фактором.

Для того, чтобы прогрессировать, как трейдер – процесс принятия убытков должен быть более комфортным. Как трейдер может достигнуть этого? Просто управляя размером позиции. Например, предположим, что ваша методология показывает, что формируется долгосрочный рост, но это происходит в контексте текущих медвежьих условий. Допустим, ваш стандартный рабочий сайз – три контракта. Вопрос в том – должны ли вы заходить на все три контракта в этой ситуации? Если вы ответили «да» — то вам надо серьезно подумать над тем, чтобы поучиться торговле на каких-то курсах.


( Читать дальше )

Андрей работает заместителем генерального директора по инвестиционному анализу ИК «Церих Кэпитал Менеджмент», и известен всем нам как автор оригинальных и всегда актуальных комментариев по фондовому рынку. Сегодня Андрей рассказал о своих интернет-видеопроектах, на которые тратит большое количество времени, и многом-многом другом.
Будущее за видео
 

Я думаю, что в будущем почти вся брокерская аналитика будет в видеоформе и уйдет в мобильные девайсы. Поэтому видеопроекты — это очень актуальная вещь. Кроме того, путешествуя по России во время командировок, я часто слышал от людей, что они хотели бы видеть других трейдеров, управляющих — из Москвы и прочих крупных городов. Но трейдер — профессия очень индивидуальная. Видеопроекты — это тот мостик, который можно перебросить между разными городами. Многие также говорят, что хотели бы буквально постоять у опытного трейдера за спиной, посмотреть, чем он занимается на работе в течение дня — от и до. Это невозможно, но к чему-то похожему мы с помощью видеопроектов идем.


( Читать дальше )

Есть пословица, говорящая о том, что за деревьями мы можем не увидеть лес. Давайте посмотрим на основные рынки с максимальным масштабом. Возможно, это даст нам повод к размышлению. Итак, основные рынки в перспективе столетий.
Акции

Самый интересный вывод — в долгосрочной перспективе рынки коррелируют сильно с ВВП. А ВВП коррелирует сильно с численностью населения. Если наложить численность населения США за тот же период, то это будет видно явно. Итак, в долгосрочной перспективе рынки растут как отражение ВВП, а ВВП как отражение численности населения.
Базовая  ставка



( Читать дальше )

 
Не спится. Обратный календарь.
 
Актуальные опционные стратегии
 
Зарабатываем на временном распаде со страховкой
 
Движение улыбки волатильности
 
Что такое рыночная улыбка волатильности?
 
Об оценке будущей волатильности
 
Улыбка волатильности
 
Как считать время до экспирации?
 
Многомерная торговля


( Читать дальше )

Все в жизни когда-нибудь происходит впервые.
Впервые я потерял не свои деньги. И фиксанул.
В этом году у меня из 4 «не своих» счетов осталось 2.
За год потери составили ~30%.
Причем закрылись те люди, которые вошли в начале прошлого года и ничего кроме просадки не видели.
Все эти люди — мои близкие.


( Читать дальше )

Закрываем длинные позиции, открытые вначале недели. Первые цели пока выполнены, хотя немного не дотянули до 135000. Особо жадным можно попробовать оставить позу и на завтра. Идти выше 135500 пока сил вряд ли хватит. Завтра возможен небольшой фикс или даже закрытие в минусе. Аптренд пока в силе, но небольшой откат вниз пока напрашивается. Проще пока зафиксировать прибыль и принимать решения уже завтра, после выхода данных по рунку труда в США, или и вовсе подождать до понедельника. Радует одно — начала расти волатильность. После того, как практически за месяц фьючерс на индекс РТС упал на 20000 пунктов, мы менее чем за 4 дня увидели отскок более чем на 7000.

Я никого, ни к чему не призываю, просто делюсь своими мыслями. Принимая любое решение, думайте своей головой. Будущего не знает никто!

Есть такая хорошая реклама спрайта — «бери от жизни всё». Так вот в трейдинге выкиньте эту фразу из головы! Бери то, что дают!

Периодически читаю некоторые блоги. Так интересно становится. Например, один угадывает движение пару раз по СП500… о, все начинают говорить, читать его блоги. Потом он не угадывает и все его засирают...
Самое прикольное, что пропали блоги о супер росте, буквально несколько дней назад… Типа, ребята, завтра космос… потом приводили в пример какие-то черточки… стрелочки… в итоге все улетало в жопу… вниз...
Сегодня тоже блог с черточками о каком-то локальном дне, или втором дне… видимо будет потом третье локальное дно… а потом блоги исчезнут автора тк будет марджин колл...
СП 500 валится, так нет, опять блоги с черточками о каком-то отскооке в район 1800 с чем-то… потом под 2000 еще написали бы...
Какие-то Черточки, палочки, стрелочки неподдающееся анализу и существующие только в голове автора… наверное именно здесь и только самое лучшее время и место для настоящих психов..
Я уже молчу про всякие плиты, чайники на графиках, писающие мальчики, а также что-то кто -то видит страусиное поглощение. Колчество теорий превышает мыслемые и немыслемые процессы… Все уверены в том что завтра к примеру космос, потом пишут что завтра пздц..
В итоге все идет как всегда не туда… конечно будет космос, по-любому… все ракеты на взлет… главное узнайте откуда запуск..
PS чёрточки и палочки это сила!!! 

У нас было 2 контрольных пакетика акций голубых фишек, 75 портфелей в управлении, 5 разных счетов у крупных брокеров, пол-года аренды торговых роботов и целое множество облигаций всех сортов и расцветок, а также дилинговый зал, инвест консультант, личный менеджер у каждого брокера, регистрация на ЛЧИ и доступ ко всем финансовым рынкам. Не то, чтобы это был необходимый запас для инвестирования, но если начал торговать, становится трудно остановиться. Единственное, что вызывало у меня опасение — это рынки развивающихся стран. Нет ничего более беспомощного, безответственного и испорченного, чем отчетность на китайском. Я знал, что рано или поздно мы перейдем и на эту дрянь.