Вспоминается старый анекдот о трех женщинах в купе, модифицированный на злобу дня. Одна мечтала встретить юриста, другая — опытного финансиста, а третья — мужчину, хорошо разбирающегося в криптовалютах. Тут с верхней полки спускается чувак и произносит:

— Разрешите представиться: юрист, участник финансового рынка и криптоэнтузиаст со стажем.

Подумалось, что без вводной матчасти в небольшом объеме не обойтись, т.к. без оной ФЗ о Цифровых валютах и цифровых правах будет малопонятен. Подготовленная же публика может пропустить.

Для дальнейшего анализа закона достаточно разобраться в нескольких вопросах:

1. Где находится криптовалюта и что в действительности хранит кошелек;
2. Чем горячее хранение отличается от холодного;
3. Как из одной сид-фразы получаются приватные ключи и публичные адреса;
4. Как устроена типовая централизованная биржа;
5. Что представляет собой omnibus-модель и внутренний учет CEX;
6. Почему торговля внутри CEX происходит без движения активов в блокчейне и что меняется при выводе средств.

( Читать дальше )

Всем успехов.

💼 Как вы знаете, у меня есть несколько инвестиционных стратегий, которые веду через разных брокеров. Во-первых, так удобнее производить учет доходности, потому что стратегии предусматривают разные цели и льготы (где-то ИИС, где-то ставка на ЛДВ). Во-вторых, в зависимости от частоты и объемов покупок, я смотрю на брокерские тарифы, где и что выгоднее покупать. Основной портфель (не ИИС) у меня сейчас сформирован на брокерском счете в ВТБ. Сегодня разберу для вас, как изменятся комиссии и на что стоит обратить внимание.

📊 Текущие рыночные реалии отбили у многих желание долгосрочно инвестировать, поэтому многие начинают переходить на спекуляции, в том числе среднесрочные. Но, чем чаще мы совершаем сделки, тем больше комиссий придется платить брокеру. И ВТБ один из первых решил это исправить, улучшив условия для тех, кто активно торгует, либо совершает сделки на крупные суммы. Но давайте обо все по порядку.

☝️ Сейчас у меня подключен тариф «Мой онлайн Привилегия», комиссия за сделки с ценными бумагами и валютой составляет 0,08%, а вот торговля паями биржевых фондов и активами срочного рынка — без комиссии. Данные условия будут действовать до конца августа.

( Читать дальше )

Налог с инвестиций — 13–15% от прибыли. Если вы просто платите его, не задумываясь, часть денег, которая могла бы остаться в портфеле, уходит в бюджет. Есть законные способы уменьшить налог или вовсе его обнулить .

---

Убытки и сальдирование

Убыток — это не только неудача, но и налоговый актив. Его можно использовать, чтобы уменьшить налогооблагаемую прибыль .

• Сальдирование внутри года
  Если в портфеле есть убыточная позиция, ее можно продать и тут же выкупить обратно (зафиксировать убыток). Это позволит снизить общую налогооблагаемую базу за год по другим сделкам.
  
  
• Перенос убытков прошлых летУбытки прошлых лет можно перенести на будущее и зачесть против прибыли текущего года. Срок — до 10 лет.
  Важно: убытки списываются в хронологическом порядке — сначала самые старые.
  
  
• Сальдирование у разных брокеров
  Если у вас несколько брокеров — прибыль у одного, убыток у другого — брокеры не сальдируют их автоматически. Сделать это можно только через налоговую декларацию.

( Читать дальше )

Вернулся из отпуска, зашел на Госуслуги — а там налоговая задолженность 700 000 рублей. Именно так началась история Ильи.

Он продал квартиру, был уверен, что налог платить не нужно, и не подал декларацию. Но налоговая инспекция решила иначе — доначислила налог, пени и штраф.

В чем была ошибка

Илья продал квартиру, купленную в новостройке. Право собственности зарегистрировано в 2021 году. Поскольку прошло меньше минимального срока, ФНС выставило требование на 700 000 ₽.

НО
Для новостроек действует другое правило:
срок владения считается с даты полной оплаты по ДДУ, а не с даты регистрации права.

 

Как мы помогли

Мы собрали договор ДДУ, платежки и акт приема-передачи, подготовили пояснения и направили апелляцию на отмену решения о задолженности.

Результат

Налог отменен, пени и штраф аннулированы.
Экономия для Ильи — 700 000 ₽.

Что важно запомнить инвесторам

1. Для новостроек срок владения считается с момента полной оплаты ДДУ, а не с регистрации права.
2. Всегда проверяйте свои обязательства, даже если уверены, что налог платить не нужно.

( Читать дальше )

«Если я куплю на ИИС-3 облигации, а эмитент обанкротится — мне вернут деньги?»
Такой вопрос часто звучит от инвесторов, и на него есть четкий ответ: нет, не вернут.

Новая система страхования ИИС-3, заработавшая с 1 января 2026 года, — это важный шаг к защите инвесторов. Но она не делает ваш счет неприкосновенным и не гарантирует сохранность вложений в любых ситуациях.

Что страховка защищает?

Страхование ИИС-3 защищает только от одного, но важного риска — банкротства брокера или управляющей компании, у которых открыт ваш счет. Если ваш брокер обанкротится и не сможет вернуть ваши активы в течение 6 месяцев, Фонд гарантирования индивидуальных инвестиционных счетов выплатит компенсацию .
Лимит выплаты — 1,4 млн рублей на одного клиента у одного брокера.

Чего страховка НЕ защищает?

Страхование ИИС-3 не является «гарантией» ваших инвестиций от рыночных рисков. Оно не работает в случаях:

• падения стоимости акций, облигаций или других активов на рынке;

( Читать дальше )

Пока рынок пытается найти точку равновесия, предлагаю пройтись по тем, кто сильнее других пострадает от более жесткой ДКП.

💰 В первую очередь это касается тех, кто перегружен долгами — условные Дели, ВУШ, Система и прочие. Пока их конкуренты развиваются, эти товарищи работают на кредиторов — и если траектория ставки будет более высокой, то изменений тут ждать не приходится.

📱 Следующая группа пострадавших — это МТС и Ростелеком. В плане бизнеса у них все неплохо (особенно у МТС), но долговая нагрузка сжирает большую часть прибыли. При этом долги продолжают расти, т. к. компании вынуждены платить дивиденды.

Сюда же можно добавить и Яндекс, т. к. из-за охлаждения бизнес-климата клиенты тратят меньше денег на рекламу. При этом рекламный сегмент — это самая доходная и рентабельная часть бизнеса. Поэтому компания снизила прогноз по росту выручки до 20% (возможно, будет еще меньше).

💿 Металлурги так же страдают от жесткой ДКП и охлаждения экономики. Их акции в аутсайдерах уже 2,5 года, и вряд ли в ближайшее время что-то изменится — спрос внутри страны падает, цены на внешних рынках остаются низкими, да и рубль ставит палки в колеса.

( Читать дальше )

Если у вас есть ИИС, открытый до 2024 года, вы обладаете «старой версией» счета. Его можно трансформировать в ИИС-3 — и получить новые налоговые преимущества. Рассказываем, что это дает, кто может перейти и на что обратить внимание.

Что дает переход на ИИС-3

Главное преимущество ИИС-3 — комбинация двух налоговых льгот одновременно:

• Вычет на взнос — можно возвращать 13-22% от внесенной суммы (максимум 88 000 ₽ в год);
• Вычет на доход — прибыль от операций на счете освобождается от налога (до 30 млн ₽).

Плюс дополнительные возможности:

• До трех счетов одновременно (раньше был только один)
• Нет лимита на пополнение — вносите любую сумму
• Госгарантия до 1,4 млн ₽ — в случае банкротства брокера государство компенсирует стоимость имущества на счете
• Финансовая подушка — в особых случаях можно вывести деньги без потери права на вычет.

Кто может трансформировать

Перейти на ИИС-3 могут владельцы ИИС, открытых с 1 января 2015 года по 31 декабря 2023 года.

( Читать дальше )

Существует право не платить налог с прибыли от продажи ценный бумаг, так называемая льгота на долгосрочное владение ценными бумагами (ЛДВ). Данная льгота освобождает от уплаты НДФЛ при условии владения ценной бумагой на протяжении 3 лет.

Но есть еще одна льгота на долгосрочное владение ценными бумагами высокотехнологичного (инновационного) сектора экономики (ЛДВ РИИ). Это освобождение от подоходного налога от торговых операций по ценным бумагам, находящимся в непрерывном владении не менее одного полного года.

Список ценных бумаг, подпадающих под данную льготу, содержит 53 позиции (акции, облигации и 1 закрытый паевый инвестиционный фонд). Найти список можно на сайте Мосбиржи. Некоторые брокеры добавляют к названию ценной бумаги буквой «i» (например ВТБ-инвестиции).

Самые известные акции, подпадающие под ЛДВ РИИ это: Вуш, ЦИАН, Диасофт, Аренадата, Базис, Озон фармацевтика, Генетико и другие.

Список облигаций более объемный, но странно то, что Мосбиржа до сих пор держит в нем выпуски, которые погасились. Из облигаций ниже номинала и подпадающих под ЛДВ РИИ есть несколько позиций: это выпуски Делимобиля и ВУШ (много бумаг выше номинала, для который льгота неактуальна):

( Читать дальше )

Как оплачивать покупки в Китае? Этот вопрос ставит в тупик любого туриста, который впервые собрался в Поднебесную. С одной стороны, наша страна обложена санкциями, с другой — ограничения в самом Китае. Я тоже сначала не знал, за что хвататься, но потом во всем разобрался и спешу поделиться с вами. 

Я совершил путешествие в Китай и проехал 10 городов в 8 провинциях. Там все по-другому! Делюсь всеми тонкостями для тех, кто хочет поехать в Поднебесную, на канале в Телеграме и Максе.

Есть несколько способов совершать платежи в Китае, о которых я подробно рассказываю в серии постов. Объединяет их одно: нужно как-то покупать юани. Сегодня разберем, как это сделать наиболее выгодно, то есть без лишних комиссий и переплат.

( Читать дальше )