До 2019 года я тестировал своих роботов на длинных исторических периодах в разных инструментах. Перепробовал кучу алгоритмов и, наконец-то, получил (с учетом комиссий и проскальзываний) прекрасные эквити — сотни процентов годовых с весьма комфортными просадками. После этого, запустил роботов в рынок и страшно гордился собой. Через несколько месяцев роботорговли выяснилось, что гордиться особо нечем. Бабло поступало крайне неравномерно. В некоторых инструментах, роботы доблестно сливали несколько недель подряд. Сливали понемногу, но этот процесс создавал гнетущее ощущение медленного спуска в бездонный унитаз. Поэтому, не смотря на некоторый профит по остальным инструментам, остановил роботов и решил изменить подход к роботостроению. Хвала Господу, к тому времени я уже понял первый закон алготрейдинга:

РЕАЛЬНАЯ ТОРГОВЛЯ — ЭТО САМЫЙ НУДНЫЙ ВАРИАНТ ФОРВАРД-ТЕСТА

Закатал рукава и полностью переделал систему тестирования алгоритмов. Теперь процесс выглядит так:

1. Прогоняется бэк-тест за Х дней
2. Результаты бэк-теста анализируются по заданным требованиям к эквити
3. Параметры наилучшего варианта применяются к форвард-тесту за Y дней
4. Процесс повторяется со смещение на Y дней.

По сути — это Walk Forward Test (WFT). О нем я уже писал здесь.

( Читать дальше )

Тут после последнего топика народ почему-то решил, что я иксперд по трейдингу, и пишет всякое разное. Один из присланных вопросов звучал примерно так:

Я новичок, хочу уйти от дяди, помогите сделать рабочую ТС, для начала хватит Шарпа 1, доходности 15-20% годовых с просадкой не более 10%.

Я, признаться, растерялся, что ответить — для специалиста это звучит примерно так: научите, плиз, по-быстрому рисовать, для начала сойдет как Сальвадор Дали, а дальше я уж как-нибудь сам.

[Вру, на самом деле я не растерялся и ответил:

Если ретурн 15-20% и шарп 1, то и волатильность будет 15-20%. А с волатильностью 15-20% надо ожидать просадки 30-40%, а никак не 10%. То есть вы разберитесь, чего вы хотите. Если доходности 20% — готовьтесь к просадке 40% с шарпом-то 1. Если просадки 10% — значит, доходность ожидаемая должна быть 5%, ну пусть 10% от силы. А если вам и то и то — то шарпа надо с такими запросами в районе 3. А такой шарп есть только у ХФТ либо у пары-тройки больших хорошо диверсифицированных фондов (на всей планете).

]

( Читать дальше )

Итак, сегодня будем учиться рубать бабло лопатой на фьючерсных контрактах МосБиржи на цветные металлы. Для анализа скачаем с сайта «Финама» котировки фьючерсов, например, на алюминий (ALMN):


( Читать дальше )

Пока суть, да дело и рынки отдыхают, поделюсь своим  опытом решения части эмоциональных проблем, которым подвергается трейдер. Вся информация изложена на основе личного опыта, проверена и в отношении меня подействовала, хотя на это потребовались годы.

Четыре года назад понял, что у меня начинаются какие-то проблемы с памятью, я уже не мог запоминать зараз страницу текста, как раньше и сразу ее пересказать после прочтения. Также иногда я терял концентрацию на ровном месте, забывая, что должен был сделать в следующий момент. Проведя работу по изучению этого явления, я пришел к выводу, что деятельность мозга и его реакция во многом зависит от качества жидкости, которую мы пьем. Это первое, что может объяснять негативные процессы, происходящие в нем. Чтобы провести процесс перезагрузки, я отказался от всех напитков кроме воды, включая чай и кофе. Самое тяжелое было отказаться от чая – дня четыре меня колбасило, виски сжимало, я ходил бледный, как полотно. Затем полтора года я пил одну лишь воду, не менее двух литров в день, и лишь по прошествии этого периода стал понемногу возобновлять кофе. Сейчас могу позволить дозу одного двойного экспрессо в день, разбивая ее на три-четыре чашки, никаких негативных последствий для здоровья при этом не ощущаю.

( Читать дальше )

дивиденда и 29,5 млрд. руб. чистой прибыли, 2023 – второй НКНХ, 2027 – третий НКНХ" /> В этой статье я завершаю рассмотрение финансовой модели развития компании Нижнекамскнефтехим (НКНХ) на предстоящие 10 лет с 2021 по 2030 (финальная модель), в рамках которой интуитивные ощущения чего-то светлого материализуются в цифры. По моему расчету акция НКНХ привилегированная будет стоить в районе 525 руб. с дивидендной доходностью при такой цене около 5%, а суммарный объем выплаченных дивидендов за 10 лет составит около 200 руб. на акцию. 2020 год я вижу слабым и не беру в расчеты по известным причинам и, считаю, его нужно использовать для набора лонговой позиции, используя моменты слабости бумаги.

( Читать дальше )

Чтобы научиться читать отчеты, надо начать читать отчеты. Не ленитесь, читайте отчеты целиком. Это как читать книги на английском:
Первый отчет будет идти очень тяжело и медленно. Потом еще штуки 4-5 тяжело и мучительно. Потом уже чуть легче.

Поймете структуру отчета, поймете что они все одинаковые. Думаю, что уже после 5 отчетов станет ясно, какие моменты можно пропустить, а какие важны. Я прочитал сотни отчетов и именно это помогло мне понять что к чему. Ведь ваша задача — посмотреть прибыль, и определить что на нее влияет. А также посмотреть реальный денежный поток, как он формируется. Это тоже есть обязательно в отчете в отдельном разделе.

Читайте отчеты внимательно и записывайте вопросы, которые возникают. Их можно задать в блоге на смартлабе, или на форуме акций той компании (на смартлабе), отчет которой вы изучили и где у вас появился вопрос. Я лично всегда так и поступаю.

Совет: вы и ваши финансы — как компания. Запишите в табличку все ваши деньги и материальные ценности, запишите все ваши обязательства. Вы поймете что такое баланс. Запишите сколько денег вы заработали за месяц, сколько потратили, сколько налогов заплатили — вы будете лучше понимать что такое отчет о прибылях и убытках. 

Добавьте к отчету ваши инвестиции, проценты, переоценку стоимости ваших активов, чтобы посмотреть, как баланс месячной давности превратился в текущий баланс и вы поймете как устроен отчет о движении денежных средств. Делайте это регулярно. Я уже многие годы записываю все свои расходы и доходы в табличку, записываю баланс на конец каждого месяца.

Если у вас есть мелкий бизнес, не ленитесь, регулярно делайте такой бух. отчет, и сами гораздо лучше будете понимать как устроена отчетночть.

Сразу скажу, что книгу про фин. отчетность читать гораздо неинтереснее, чем сами отчеты. Кому хочется книгу, почитайте Герасименко: https://smart-lab.ru/books/book_view/651/ 
Но лучше её читать после того, как вы прочтете и осознаете хотя бы штук 10 отчетов, чтобы озадачиться проблематикой.

Ну или классический справочник Дамодорана на 1000 страниц https://smart-lab.ru/books/investicionnaya-ocenka-asvat-damodaran/
Его лучше конечно читать не целиком, а как справочник, если что-то конкретное непонятно

Чессно слово уже поддостало читать про пресловутую монетку. Если люди не понимают очевидной разницы между подбрасыванием монетки и аукционом, то делать им на рынке просто нечего. При всем сходстве линий, отличий колоссальное количество. Монетка это бинарная штука. к примеру вы можете купить «на закрытии убыточного броска» монетки? Нет. А купить закрытие чёрной свечи  — запросто. Вот прям щас, за пять минут на коленке слепил прибыльную систему и далее вы увидите скрины ей тестов.

Итак, берём исторические данные SPY с 1996 года (24 года).
Шаг первый. Гипотеза — покупать на закрытии любой черной свечи и держать до следующего закрытия. Зелёная линия — прибыльные сделки, красная убыточные:

Получаем 56% прибыльных сделок. 
А что если ассиметрия убирается, тем что в убыточных сделках мы будем терять больше пунктов? Считаем прибыль в пунктах:

1329 против -1228. Хм. Действительно, не густо. Общая прибыль в пунктах всего на 8% выше убытка в пунктах. Сожрёт комиссия как пить дать. Думаем дальше.

( Читать дальше )

Исходя из моих наблюдений, хочу поделиться одним из нескольких моих любимых паттернов. Думаю, если хватает терпения, чтобы дождаться «созревания» подтверждения (по правилам EWA), то можно системно и прилично зарабатывать на любом рынке.

Принцип стандартный для волновой теории: торгуется волна 3 или волна С.

Важно:
— Никакой торговли на ожиданиях.
— Вход в сделку исключительно при соблюдении нескольких критериев
— основной паттерн на Н4, вход на М15.

Критерии:
1. «Заходная» волна (А или 1, сути не меняет). Волна должна «квалифицироваться» как заходная: на развороте эта волна должна пройти всю дистанцию между границами волатильности полос Боллинджера (у меня настройки 2,33 и машка обычная 50). Кроме этого, желательно сверить левую часть графика, чтобы этот импульс не являлся волной С флэта на продолжение тренда).
2. Формирование флэта со структурой волн 3-3-5 (фрейм Н4). Флэт желательно обычный или бегущий
3. Формирование подтверждения — флэта на м15. Ключевое требование — 5 волн в волне С этого мелкого флэта.

( Читать дальше )

Всем привет!





Примерно полмесяца назад в сеть сам автор курса Саро Микаелян выгрузил на ютуб канал ранее платный обучающий материал,
но ныне теперь в свободном доступе по ссылке (плей лист ютуб — https://www.youtube.com/watch?v=nH9IH3dcaXI&list=PLkOKzEcOo_g9v6vAMHMGn-8ezVpdM5j-e&index=15)

( Читать дальше )

    Наконец-то завершился сезон отчетов торгующих трейдеров Смарт-Лаба и уже пора подвести итоги полугодия. Неверить-завидовать доходностям можно бесконечно долго, в любом случае, инвесторы, заинтересованные приумножить свои миллиарды с кем-либо из этих ребят могут ознакомиться с их блогами по ссылкам справа от каждого и запросить отчеты брокеров самостоятельно.
А пока мы имеем: лучший результат торговли в 1 полугодии 2020г. показывает  Bashkir +243%. Молодец, Bashkir!
    

Трейдеры, у кого стоит вопросительный знак в графе доходность, показали хорошие отчеты в денежном выражении или пунктах, но им нужно уточнить также и в %%. Например, Андрей, какая у тебя была доходность в %% в марте, все месяцы написал, а март не написал. Пиши, добавлю. Итд.

В целом, ребята молодцы, стараются, кризисный год, а показывают такие доходности! Ну и продолжаем работать дальше, впереди море возможностей перепрыгнуть товарища!



Ставьте плюсики и добавляйте в избранное, чтоб сравнить результат в конце года.