en+

Я не фанат «объемного» анализа на фондовом рынке, но иногда интересные тенденции и закономерности увидеть можно.


Так, например, в En+ за 2 месяца (октябрь еще не кончился) прокрутили 16 млн акций, причем преимущественно на покупку акций. Казалось бы ерунда, но при общем количестве акций в 600 млн и акций в свободном обращении (free-float) в ~60 млн, получаем следующий интересный вывод:

👉за полтора месяца прокрутили 2.5% компании или четверть всех свободных акций только на мосбирже. Полина Дерипаска опять продаёт в рынок или как это еще можно объяснить?

В связи с этим появляется спекулятивная возможность купить акции Русал на текущем падении. Но перед покупкой всё-таки  стоит дождаться разворота в котировках алюминия, который, превысив 3150 USD за тонну приступил к снижению. Если алюминий перейдет к росту, можно покупать и акции Русал. Цену на алюминий поддерживает энергетический кризис в ЕС и Азии. Энергоёмкость производства алюминия на фоне текущих цен на энергоносители толкает его себестоимость вверх. Русал, в отличие от многих конкурентов, не задет энергокризисом. Энергия в РФ остается крайне дешевой и доступной, что позволяет Русалу иметь низкую себестоимость конечной продукции.

     Обыски у Дерипаски не оставили шрамов на теле Русала и EN+. Акции компаний начинают возвращать свои прежние позиции.

     Только люди начали забывать про покатушки за рыбкой с рыбкой, как опять таки нате: ФБР ворвалась в принадлежащую его родственникам недвижимость и, по словами Дерипаски, украли водку и другие алкогольные напитки (орфография и пунктуация с матюками сохранены):

Предыдущий пост с идеями (08.10.2021) 

📊Идей с низким риском сейчас на рынке очень мало, практически всё интересное сейчас происходит в сырье (газ, металлы, уголь).

📈 Большинство ранее открытых идей уже близки к своим справедливым ценам (целям), поэтому последний месяц позиции немного сокращал. 💼

Мои позиции в портфеле:

Газпром (🎯: 420, 📈: 14%) — после небольшой фиксации прибыли по цене 390 продолжаю держать Газпром на значительную долю портфеля. Ситуация для компании благоприятная 👉 высокие цены на газ в начале 4кв2021 уже почти гарантировано обеспечат высокую среднюю цену реализации по итогам года. Ожидаю див. доходность выше 45 рублей.

En+ (🎯: 1130, 📈: 19%) — за неделю компания выросла почти на 15%✅. В связи с продолжением роста цен на алюминий ожидаю сильные финансовые результаты за 3-4кв2021. Также, есть высокая

👉 На сегодняшних торгах Нью-Йоркской товарной биржи стоимость одной тонны легкого металла достигла отметки в $3025,75 — это максимум с 2008 года

👉 За последние три недели алюминий подорожал на 15%

Цена металла растет на фоне дефицита, спровоцированного сразу несколькими факторами:

👉 Власти Китая приняли решение существенно сократить у себя производство алюминия, чтобы ограничить количество вредных выбросов и снизить потребление электроэнергии

👉 Произошедший месяц назад военный переворот в Гвинее. Эта страна является одним из крупнейших мировых производителей бокситов, которые используются в том числе для производства алюминия