новичкам и не только

Российский рынок вторую сессию к ряду во власти панических распродаж. Складывается впечатление, что всем кому нужно, что-то сообщили, из разряда: «мол, пора покидать этот корабль», а ты в этот момент выходил из помещения и возвернувшись обратно, не можешь понять, куда же все подевались.

Как и ожидалось, пробитие 2500 пунктов ознаменовалось ускорением падения. Видимо многие участники рынка были сверх уверенны в его стойкости и для подкрепления своей веры взяли заемные деньги у брокера, что в результате привело к маржин-коллам.

Из личных наблюдений: Акции Сбера в отличии от тоже же Лукойла подозрительно слабо выглядят на фоне общей коррекции рынка. Слухов сейчас предостаточно ходит на сей счет, не исключаю, что взгляд государства остановится именно на компании, которая одна из немногих продолжает генерировать прибыль.

Из главного к этому часу:

Озон Фармацевтика $OZPH отчиталась за 9 месяцев 2024 года и рекомендовала дивиденды за 3 квартал

• Выручка за период выросла на 33,6% в годовом выражении до 18,1 млрд рублей;

( Читать дальше )

Какие ритуалы приводят людей к успеху в жизни? Почти каждый человек хоть раз задавался похожим вопросом.

Я не знаю успешных людей, которые добились всего в своей жизни не прикладывая огромного количество усилий, не ошибаясь, не пробую разные варианты и не жертвуя ничем в своей жизни.

За любым успехом всегда есть своя цена, но не все готовы ее платить. Смотря на героя, мы хотим повторить его сценарий. Но готового сценария нет, есть только путь и у каждого он свой.

В этом посте я постарался собрать основные привычки успешных и богатых людей. Предлагаю вместе со мной погрузиться в этот материал и кто знает, может вы уже на полпути к своему успеху и нужно совсем немного поднажать:

Расстановка приоритетов.

Распределите ваши дела на день по мере вашего включения. Сначала сосредоточьтесь на решении одной, основной проблемы.

Принимайте решение быстро.

Не откладывайте решение «на потом» и не зависайте в ситуации надолго. Иначе подобные дела будут долго накапливаться и отнимать много энергии и сил.

( Читать дальше )

«Покупай, когда на улицах льётся кровь, даже если она твоя» — это слова Барона Ротшильда, которые относились к фондовому рынку. Именно так, я бы хотел охарактеризовать все то, что происходило вчера. Вот только выкупать просадку, пока никто особо не спешить.

Российский рынок ускорил снижение на фоне высоких геополитических рисков и серьезной просадки котировок нефти. Индекс МосБиржи обновил трехмесячный минимум и приблизился к 2500 пунктам, которые является важной технической поддержкой.

Вчера рынок был крайне слабый и на протяжении всей торговой сессии не мог найти поддержку со стороны покупателя. В лидерах снижения компании с высоким долгом, инвесторы продолжают переоценивать акции в соответствии с высокой ставкой.

На ожиданиях урегулирования конфликта между Израилем и Ливаном — нефть и золото потеряли практически по 3%. Катализитором снижения стало то, что Израиль принял проект соглашения с «Хезболлой», который составили США и о прекращении огня могут объявить в ближайшие дни.

( Читать дальше )

Приближается самый волшебный и долгожданный праздник года — Новый год! Все мы привыкли к тому, что в этот день нам нужно позаботиться о подарках для близких, коллег и друзей.

Что же подарить такому особенному человеку, как инвестор? Предлагаю ознакомиться с моей подборкой различных вариаций подарка для решения этого сложного на первый взгляд вопроса:

Специальный ежедневник. Финансовый ежедневник с ключевыми событиями, графиками, удобными табличками для отслеживания финансовых потоков.

Коллекционная монета. Это реальный актив, стоимость которого со временем увеличивается и может принести дополнительный доход.

Ценные бумаги. Можно подарить акцию компаний, которая по вашему мнению в наступающем году добьется максимальных результатов и принесет своему обладателю наибольший профит.

Финансовая монополия. Игра, которая поможет инвестору отдохнуть от реальных финансовых операций и при этом развить свои стратегические навыки.

Кружка. Конечно, инвестор будет рад новой кружке, особенно, если она будет тематической. К примеру, с логотипом любимого канала или с мотивационной фразой.

( Читать дальше )

Сразу скажу, что достаточно неоднозначная история, так как Магнит $MGNT имеет проблемы с долгами и неопределенностью в див. политике, поэтому стоит аккуратно подходить к добавлению акций данного эмитента в свой портфель.

Однако поступающие в последнее время новости, а также недавняя отчетность по РСБУ, могут поменять мнение о перспективах бизнеса, так что давайте разбираться.

Какие потенциальные драйверы для роста? 

• В ближайшие 3-5 лет компания планирует значительно увеличить площадь своих складских комплексов на 800 тыс. кв. м. Это масштабное расширение подчеркивает целеустремленность и стремлении улучшать логистику.

• Девелопер Самолет и ритейлер Магнит заключили крупнейшую сделку в истории российского рынка жилой недвижимости — аренду 30 помещений на первых этажах жилых комплексов.

• РСБУ 9м 2024г: Чистая прибыль +34.8 млрд рублей (против прибыли +0.56 млрд рублей годом ранее). Рост в 61 раз. Выручка Р0,3 млрд (-31,5% г/г)

• Оферта на выкуп акций. В 2023 году Магнит под залог 3,75% своих акций взял деньги через операцию РЕПО. Эти деньги были ему нужны, чтобы провести выкуп акций у нерезидентов. В итоге на балансе у дочерней структуры Магнита оказалось 29% акций — это так называемый квазиказначейский пакет.

( Читать дальше )

Российский фондовый рынок в пятницу на вечерней сессии, казалось бы попытался оттолкнуться от дна после экстренного выступления президента России, однако развить полноценный отскок, так и не вышло.

Рынок готовился к более серьезным заявлениям со стороны Владимира Путина, но благо в тот вечер было озвучено лишь решение о серийном производстве «Орешника», и то, что на сегодняшний день в мире не существует средств перехвата такой ракеты.

Индекс Мосбиржи закрыл основную сессию на отметке 2581,05п. И то, куда мы направимся на предстоящей неделе по-прежнему будет зависеть от геополитического фона. За выходные дни он был достаточно умеренным, без новых ракетных ударов со стороны Украины, поэтому не исключаю попытки закрепа над 2600п.

Цены на золото в условиях обострения геополитических рисков снова перешли к росту, что потянуло за собой акции золотодобытчиков.

Индекс гособлигаций RGBI, несмотря на весь негатив недели, протестировал на прочность зону восходящего гэпа и закрылся в плюсе. Не исключаю возобновления коррекционного движения ближе к заседанию ЦБ на высоких рисках повышения ключевой ставки до 23%

( Читать дальше )

Слухи все-таки нашли свое подтверждение: Минфин предложил повысить в 2025-2030 годах налог на прибыль для Транснефти $TRNFP до 40%. Акции за последнюю неделю обвалились на 20%. Стоит ли выкупать просадку и сколько теперь получим в виде дивидендов?

Основные моменты:

• Текущая ставка налога для компании составляет 20%, с 2025 года она увеличится до 25%.
•  Налог на прибыль для «Транснефти» увеличат до 40% в 2025-2030 годах.

Шаг Минфина выглядит как попытка быстро восполнить дефицит бюджета за счет увеличения налоговой нагрузки. Но в реальности это решение ведет к снижению акционерной стоимости, ухудшению доверия к российскому фондовому рынку и долгосрочному негативу.

История повторилась: На российском рынке уже была похожая история с акциями Газпром $GAZP в 2022 году. Тогда НДПИ для газового гиганта однократно увеличили на ₽1,2 трлн, такое решение привело к отмене рекордных дивидендов. Это решение в моменте привело к обвалу всего индекса, так как Газпром в нем занимает значительный вес. Прекрасно помню это день, осадок от такого решения до сих пор остался.

( Читать дальше )

По итогам вчерашней основной торговой сессии индекс Мосбиржи упал на 1,09%, до 2568,6 пункта, индекс РТС — на 1,54%, до 803,7 пункта.

Разворотный сценарий начал вырисовываться после заявлений замглавы Минфина Алексея Сазанова о том, что ведомство не планирует увеличивать ставки налога на прибыль для Газпрома и РЖД. Оно было сделано на фоне одобрения профильным комитетом Госдумы поправок, предусматривающих повышение налога на прибыль для Транснефти до 40%.

Окончательный же разворот случился после выступления президента России. Основные заявления Владимира Путина:

• После ударов ракетами ATACMS и Storm Shadow региональный конфликт на Украине приобрел элементы глобального характера.

• ВС России ударили по Украине одной из новейших ракетных систем средней дальности — баллистической ракетой в безъядерном оснащении под названием «Орешник». Цель пуска достигнута.

• Россия считает себя вправе наносить удары по объектам тех стран, чье оружие наносит удары по российской территории.

( Читать дальше )

Индекс МосБиржи продолжил вчера переваривать полученный негатив от данных по инфляции. Признаков ее замедления не видно, а значит риск в сторону пересмотра ключевой ставки, снова возрастает.

Удержать уровень поддержки на 2730п так и не удалось. Закрытие основной сессии произошло на уровне 2697п., ниже 20-дневной скользящей средней.

При принятии решений по открытию позиций продолжаю ориентироваться на гэпы. Индекс Мосбиржи нивелировал два из трех восходящих гэпов — очередной потенциальной зоной поддержки может выступать ближайший уровень 2660п. При нейтральном новостном фоне вполне можем продолжить движение в эту сторону.

Золото продолжает корректироваться. За полмесяца упало на 9% — $2 545. До этого момента металл дорожал почти год. В феврале унция торговалась по $2 080. Аналитики выделяют ближайшую поддержку на $1600.

Происходит это по большей части из-за мировой политической неопределённости. После переизбрания Трампа рынок ставит на окончание конфликтов, поэтому и инвестиции в защитные активы сокращаются.

( Читать дальше )

Сейчас ставка ЦБ РФ — 21%. Благодаря этому на рынке появилась уникальная возможность получить фиксированную доходность — с одним из наиболее надежных и предсказуемых инструментов.

Кроме облигаций-флоатеров сейчас можно сделать выбор в пользу облигаций с постоянным купоном и погашением от 1 до 3 лет. Предлагаю рассмотреть, какие возможности дает сегодня нам долговой рынок:

• Делимобиль 1Р-02 $RU000A106A86 c потенциальной доходностью 29,89% и погашением 22.05.2026г. Купон 12,7%

• Интерлизинг выпуск 7 $RU000A1077X0 c потенциальной доходностью 29,72% и погашением 31.10.2026г. Купон 16,0%

• ЕвроТранс БО-001P-02 $RU000A105TS5 c потенциальной доходностью 29,55% и погашением 24.01.2026г. Купон 13,4%

• Софтлайн выпуск 002Р-01 $RU000A106A78 с потенциальной доходностью 28,31% и погашением 20.02.2026г. Купон 12,4%

• Whoosh выпуск 2 $RU000A106HB4 с потенциальной доходностью 27,36% и погашением 02.07.2026г. Купон 11,8%

• ПРОМОМЕД ДМ 2P-01 $RU000A1061A2 с потенциальной доходностью 25,94% и погашением 27.03.2026г. Купон 12,05%

( Читать дальше )