инвестиционный советник

На момент написания этой статьи 16.10.2024 в реестре инвестиционных советников Банка России находится 256 советников. Половина из них, советники от профессиональных участников рынка, брокерских и управляющих компаний. Другая половина – это независимые инвестиционные советники.

Про независимых советников мы поговорим в этой статье. С советниками от профессиональных участников все и так понятно.

Начнем с того, что мы сами являемся независимым инвестиционным советником. В нашем понимании, независимый инвестиционный советник – это тот участник рынка, который сам может зарабатывать деньги на бирже. Ведь вся суть деятельности инвестиционного консультирования заключается в предоставлении клиенту индивидуальных инвестиционный рекомендаций (ИИР).

Чтобы предоставлять клиенту грамотные ИИР нужно разбираться в рынке. А чтобы разбираться в рынке и зарабатывать на нем, нужно посвятить этому много лет практики. Согласны?

Исходя из перечисленного, напрашивается вывод, самым важным фактором при выборе инвестиционного советника является его опыт работы. Причем опыт работы не просто в брокерской компании или банке, в качестве консультанта или сейлза, а именно опыт инвестирования на бирже. Если советник не имеет опыта инвестирования, то как с ним можно вообще работать?

( Читать дальше )

( Читать дальше )

IPO — процесс размещения компанией своих акций на продажу на фондовом рынке. Первичное размещение акций популярно на зарубежных рынках, ведь это способ заработать порой большие проценты. Отечественные компании за последние пятнадцать лет крайне редко выходили на IPO, но за последний год ситуация стала меняться. 

В подкасте «Совет да финансы» мы с автором канала «Вредный инвестор» Назаром Щетининым разбирались с тем, как выбирать компании, которые впервые выходят на биржу. За дополнительными комментариями для этой статьи мы обратились к инвестиционному советнику Андрею Лисину. 

Критерии выбора компании

Оценить компанию, которая выходит на IPO, довольно сложно — нельзя посмотреть данные на истории. Спрос и предложение основывается на прогнозах брокеров, андеррайтеров и самих инвесторов. Назар Щетинин рекомендует начинающим инвесторам обращать внимание на следующие вещи. 

SWOT-анализ

Для анализа верхнего уровня важно оценить планы компании, ее сильные и слабые стороны, разобраться, зачем она планирует собрать деньги на бирже. Выходить на IPO компании могут по разным причинам: привлекать средства на развитие бизнеса, закрыть долги или же совладелец хочет выйти из бизнеса через акции. Каждый кейс нужно разбирать отдельно.

( Читать дальше )

Три квартала подряд российский рынок показывал непрерывный рост, но этой осенью торгуется во флэте. Продолжится ли ралли?

В подкасте «Совет да финансы» мы обсуждали ситуацию на отечественном фондовом рынке, говорили о трендах, возможностях и рисках с инвестиционным советником Андреем Лисиным. 

По материалам беседы собрали дайджест с примером инвестиционного портфеля от специалиста. 

Что влияет на рынок сегодня

Прежде всего, на рынок влияют новости, он стал более эмоциональным. Сегодня большая часть инвесторов на российском рынке это физические лица. Рынок и далее продолжит реагировать на любой позитив и негатив ростом или падением. 

При этом потенциал роста есть. Один из драйверов — высокие цены на нефть и, как следствие рост прибыли отечественных экспортеров. Пока нет оснований для падения цены на биржах. Во-первых, война на Ближнем Востоке этому не способствует и может продлиться довольно долго. Во-вторых, запасы нефти в хранилищах США находятся на минимумах. Ранее, чтобы сбить цены на углеводороды, американцы продавали запасы. Теперь сделать это трудно. 

( Читать дальше )

15 сентября Банк России поднял ставку до 13%. Можно приобрести облигации и зафиксировать высокую ставку на несколько лет. Процент по банковским вкладам может уменьшится, а по облигациям вы будете получать фиксированный процент. Если же использовать ИИС – доходность может быть еще привлекательнее.  

🔍 Что такое облигации

Инвестиционные инструменты, по сути, заемные средства, которые вы даете компании или государству. В обмен на ваше финансирование, вы получаете процентные выплаты в течение определенного периода. Например, вы приобрели облигацию за 1000 рублей с 10% годовых на пять лет. В этом случае вы будете получать 10% в год в виде купонов, которые будут вам приходить два или четыре раза в год в равных долях. В конце срока вы получите последний купон и все тело долга, то есть 1000 рублей.
❓ Кому подойдут?
1. Прежде всего, консервативным инвесторам, которые хотят получать стабильный доход без больших колебаний счета.
2. Для тех, кто хочет сберечь деньги. 

( Читать дальше )

Сразу скажу, что я не являюсь инвестиционным советником в том смысле, в котором этот вид деятельности зафиксирован в законе о рынке ценных бумаг. И на это есть несколько оснований:

Первое. Я считаю, что в той форме, в которой закон сейчас действует, он сильно ограничивает сам смысл инвестиционного консультирования. На мой личный взгляд инвестиционные советники должны были организовываться совсем в другом виде — на подобие адвокатских бюро и включать в себя вопросы не только по ценным бумагам, но и налогам, недвижимости, прямых инвестиций и т.п. То есть их деятельность должна быть существенно шире, а как следствие и регулятором этой деятельности должен был быть не ЦБ.

Второе. У меня нет проблем стать финансовым советником. Однако, я не вижу, что я выигрываю с коммерческой точки зрения или PR. Суровая правда такова, что вхождение в реестр ЦБ, как советника, мне не даёт никаких преимуществ при работе с клиентами и не помогает в продвижении услуг. Многие инфоцыгане используют этот статус, чтобы пускать пыль в глаза. В своих презентациях они указывают, что являются «советниками ЦБ», вводя в заблуждение людей. Согласитесь, такая формулировка сильно отличается от «состою в реестре инвестиционных советников, в соответствии с законом о рынке ценных бумаг».

( Читать дальше )

Акционер ФБ Август и мой хороший приятель Игорь Исаев, решил протестировать ChatGPT, в качестве инвестиционного советника, чтобы оценить его компетентность в подобного рода вопросах. Ответ приятно удивил. Возможно институт инвестиционных советников придется закрывать, еще толком не начав работу (шутка).

Вопрос заданный Искусственному Интеллекту звучал так: "Способы сохранения сбережений для граждан РФ во время санкций"

( Читать дальше )

Александр Овечкин — известный профессиональный хоккеист из России, который в настоящее время играет за команду Национальной хоккейной лиги (NHL) «Вашингтон Кэпиталз», и является одним из лучших игроков в истории хоккея.

Из открытых источников мы собрали информацию о доходах именитого спортсмена и обратились к инвестиционному советнику с просьбой разобрать эту финансовую историю. Что Александр сделал правильно, помогут ли его вложения защитить капитал от инфляции, какие ошибки совершил в инвестициях? Ведь управление личными финансами требует времени и определенных знаний, которыми обладает далеко не каждый человек. 

Доходы

Овечкин является одним из самых высокооплачиваемых игроков за всю историю НХЛ. Его контракт в 2008 году с «Вашингтон Кэпиталз» был заключен на 13 лет, а сумма составила $124 млн. В июле 2021 года договор продлили еще на пять лет и $47,5 млн вознаграждения. При грубом подсчете может показаться, что Овечкин получает около $10 млн в год. Однако это не так. 

( Читать дальше )

Говорят, что люди разных профессий инвестируют по-разному. Речь о предпочтениях. Например, среди IT-специалистов популярны акции компаний из технологического сектора. А еще они любят рисковать и, например, инвестировать деньги в криптовалюты. 

Мы решили это проверить и провели опрос среди «айтишников» нашей компании. А результаты передали инвестиционному советнику из реестра Банка России Виктории Сапожниковой. И попросили сделать выводы. 

( Читать дальше )

Здравствуйте! 

При определении налоговой базы за отчетный год инвестиционный доход можно уменьшать на расходы, связанные с торговлей, хранением и прочими операциями с ценными бумагами и производными финансовыми инструментами.

К ним относятся:

• закупочная стоимость реализованных активов; 

• комиссии профучастников рынка ЦБ (брокеров, УК, депозитариев, и т.д.); 

• посреднические и клиринговые услуги; 

• биржевые сборы;

• суммы уплаченных процентов по инвестиционным кредитам и займам;

• налоги, уплаченные при получении в дар акций и паев;

• налоги, уплаченные в порядке наследования ЦБ;

• прочие расходы, связанные с операциями с ЦБ и ПФИ и оказанием услуг профучастниками рынка ЦБ.

Однако не все знают, что к прочим расходам можно отнести затраты на услуги инвестиционного советника. 

( Читать дальше )